Mitsui Fudosan Logistics Park, Inc. · TSE:3471
Mitsui Fudosan Logistics Park — FY2022 Earnings Presentation
52 slides from Mitsui Fudosan Logistics Park's earnings presentation, Mar 15, 2022
Slide 1: 第11期 (2022年1月期) 決算説明会資料
証券コード 3471 第11期 （2022年1月期） 決算説明会資料 2022年3月15日 三井不動産ロジスティクスパーク投資法人 0
Slide 2: MEMO
MEMO
Slide 3: 目次
目次 1.運用ハイライト 4.Appendix 運用ハイライト …… P40 •ポートフォリオの状況 …… P38 1-1 外部成長 …… P50 •第11期個別物件収支 …… P40 1-2 内部成長 …… P70 •第11期末鑑定評価の概要 …… P41 1-3 ESGへの取組み …… P80 •損益計算書及び貸借対照表 …… P42 1-4 財務戦略 …… P90 •(ご参考)一時効果調整後の分配金 …… P43 1-5 分配金成長 …… P10 •外部認証評価取得への取組み …… P44 1-6 損益計算書 …… P11 •投資口価格推移・投資主の状況 …… P45 •三井不動産の主要
Slide 4: 1. 運用ハイライト
1. 運用ハイライト 3
Slide 5: 運用ハイライト
1 運用ハイライト 三井不動産との戦略的パートナーシップにより安定成長を加速 1-1 外部成長 1-3 ESGへの取組み • 第5回公募増資により、MFLP 3物件446億円 を取得し、 • GRESB2021にて 4スター を取得 資産規模は 3,422億円 に拡大 • TCFDへの賛同 を表明し、定性的シナリオ分析も実施 • 上位5物件比率 ＊は 39.5% 、平均築年数 ＊は 5.3年 と低下し、 • ESGレポート の発行と同時に 環境KPI を設定 ポートフォリオの質は向上 • 物流不動産におけるグリーンビルディング認証取得実績は 96.3％ ※、 • 優先情報提供対象物件 ＊は、3
Slide 6: 外部成長① 第12期取得物件
1 -1. 外部成長① ー第12期取得物件ー 第5回公募増資により、ポートフォリオクオリティ向上に資するMFLP3物件を取得 第5回公募増資について 第12期取得物件 MFLP八千代勝田台 MFLP平塚Ⅱ MFLP大阪Ⅰ オファリング形態 グローバルオファリング スロープ型 ボックス型 スロープ型 発行決議日 2022年1月11日 条件決定日 2022年1月19日 約16倍 需要倍率 （うち海外需要：約20倍弱） 所在地 千葉県八千代市 神奈川県平塚市 大阪府大阪市 オファリング総額 185億円 取得価格 18,000百万円 12,700百万円 13,900百万円 一般募集：32,380口 巡
Slide 7: 外部成長② 中期資産規模目標5,000億円に向けて
1 -1. 外部成長② 中期資産規模目標5,000億円に向けて着実に前進 竣工済7物件 82万㎡ 未竣工4物件 25万㎡ 優先情報提供 リーシング済 リーシング済 リーシング済 リーシング済 NEW 対象物件 優先情報提供 11物件 MFLP日野(75%) MFLP船橋Ⅱ MFLP横浜港北 MFLP大阪交野 MFLP市川塩浜Ⅱ(60%) MFLP東名綾瀬(50%) 対象物件の リーシング済 リーシング済 NEW NEW 更なる拡大 107万㎡ MFLP鳥栖 MFLP船橋Ⅲ MFLP所沢 MFLP・SGリアルティ MFLP弥富木曽岬 福岡粕屋(50%) 第12期取得物件 3物件 446億円 中期
Slide 8: 内部成長 稼働率は高水準で推移
1 -2. 内部成長 コロナ禍においても、好調なマーケットにも支えられ、稼働率は高水準で推移 物流施設床需要の増大 ■ 首都圏の空室率と需給バランス予測 ■ 大阪圏の空室率と需給バランス予測 ■ 中京圏の空室率と需給バランス予測 （千㎡ ） （千㎡ ） 4,000 予測 10% 予測 （千㎡ ） 予測 1,500 10% 1,000 10% 4.9% 3,000 1,000 2.9% 2,000 5% 5% 500 5% 500 1,000 1.0% 1.7% 0.6% 0.6% 0 0% 0 0% 0 0% 2018 2019 2020 2021 2022 2023 （年 ） 2018 20
Slide 9: ESGへの取組みの更なる強化
1 -3. ESGへの取組み ESGへの取組みの更なる強化 GRESBリアルエステイト評価への参加 環境KPIの設定 2021 年 に 実 施 さ れ た GRESB リ ア ルエ ス テ イ ト 評 価 に お い て 、 脱炭素社会の実現に向けた取組みをこれまで以上に推進すべく、ステークホルダーの皆様 「Green Star」、GRESBレーティング「4スター」（5段階評価）を の関心が高いと考えられる項目について、環境KPIを設定しました。今後、ESGレポートを 取得しました。 通じて、各項目の進捗状況をお示ししていく中で、ポートフォリオの質を更に強化してまい ります。 TCFD（気候関
Slide 10: 財務戦略 LTVマネジメントと安定した財務運営
1 -4. 財務戦略 LTVマネジメントと安定した財務運営の推進 LTVマネジメント 2022年1月期末 第12期取得物件取得 2022年7月期末 2023年1月期末 (第11期末） に伴う借入 (第12期末)(予想) (第13期末)(予想) 有利子負債合計 974億円 286億円 1,239億円 1,195億円 LTV 33.1% - 36.6% 35.8% 取得余力(LTV50%時) 1,000億円 - 900億円 950億円 平均調達金利 0.34% 0.41% - - 平均調達期間(長期のみ) 7.8年 8.9年 8.1年 8.2年 金利固定化(長期負債)比率 100% 75.5% 9
Slide 11: 分配金成長 一口当たりNAVの増大
1 -5. 分配金成長 第5回公募増資の結果、高い分配金成長を継続し、引き続き継続的な分配金成長を目指す MFLP茨木、MFLP川口Ⅰ及びMFIP印西Ⅱが通期稼働すると共に、 MFLP八千代勝田台、MFLP平塚Ⅱ及びMFLP大阪Ⅰを取得すると共に、 安定運用を継続した結果、高い分配金成長を実現。 引き続き安定運用に努めることで、継続的な分配金成長を実現する見込み。 +6.4% +6.9% 8,396円 8,352円 +8.4% 賃貸事業収益の 減少等に対し、 一時的利益超過 7,895円 分配を実施 7,816円 7,830円 7,772円 MFIP印西Ⅱ MFLP八千代 勝田台他2物件 取得
Slide 12: 損益計算書① 第11期実績
1 -6. 損益計算書① 第11期（2022年1月期） 実績 第10期実績 第11期予想 第11期実績 差異 差異の主な内訳 （単位：百万円） （a） (2021/9/14) （b） （b）ー（a） 営業収益 9,267 9,477 9,502 235 営業収益 第10期取得物件（MFIP印西Ⅱ）通期稼働による増収 +95 営業費用 5,332 5,565 5,531 198 太陽光発電設備賃料の減少 △68 水光熱収益の増加（第10期取得物件を除く） +82 うち 減価償却費 2,344 2,377 2,372 28 （物件に関するもののみ） その他営業収益の増加 +124 営業利益 3,9
Slide 13: 損益計算書② 第12期業績予想
1 -6. 損益計算書② 第12期（2022年7月期） 業績予想 第11期実績 第12期予想 差異 差異の主な内訳 第13期予想 （単位：百万円） （a） （b） （b）ー（a） 営業収益 9,502 10,410 908 営業収益 10,763 第12期取得物件（MFLP八千代勝田台・MFLP平塚Ⅱ ※ 営業費用 5,531 6,114 583 ・MFLP大阪Ⅰ）による増収 +1,224 6,273 太陽光発電設備賃料の増加（第12期取得物件除く） +63 うち 減価償却費 2,372 2,701 328 その他営業収益の減少 △380 2,704 （物件に関するもののみ） 営業利益 3,9
Slide 14: 2.本投資法人の成長戦略
2.本投資法人の成長戦略 13 15
Slide 15: 基本戦略及び4つのロードマップ
2 基本戦略及び4つのロードマップ 三井不動産との戦略的パートナーシップ構築による投資主価値の最大化 三井不動産 ロジスティクスパーク投資法人 CRE戦略による開発用地ソーシング力 外部成長 総合ディベロッパーの物件開発力 保有 開発 戦略的 グループネットワークを 内部成長 パートナーシップ 活用したリーシング力 マネジメント 進化したソリューション型 安定運用 アセットマネジメント 投資主価値の最大化 物流施設事業の拡大 14
Slide 16: 資産規模拡大をメインドライバーとした分配金成長
2 基本戦略及び4つのロードマップ 資産規模拡大をメインドライバーとした着実な分配金成長 2016年度 – 2020年度 2021年度 2022年度以降 第1期－第10期 第11期 第12期 第13期以降 第5回公募増資 資産規模 第4回公募増資 借入等による取得 2022年1月 2021年3月 24物件 2020年9月 20物件 21物件 優先情報提供 5,000 資産規模の 755億円 3,422 対象物件を中心に 億円 18物件 2,824 2,976 億円 更なる拡大を 9物件 2,050 億円 億円 継続的な物件取得 中期 目指す ・・・・・ 億円 資産規模目標 755億円 上場来
Slide 17: 外部成長戦略① 三井不動産のCRE戦略
2 -1. 外部成長戦略（資産規模の拡大）① 三井不動産は、CRE戦略によりロケーション、クオリティに優れた開発を拡大 三井不動産の物流施設事業戦略 三井不動産のCREによる開発用地ソーシング力 顧客ネットワークを活用したリーシング力 ソリューション型アセットマネジメント 企業物流の再構築 遊休地の活用 企業インフラの開発 物流企業を取り 顧客企業の 三井不動産グループの幅広い 荷主 巻く課題 多様な 顧客ネットワークを CREニーズ グローバル展開（海外拠点の構築） BSのスリム化（オフバランス化） 本投資法人 オペレーション効率化 最大限活用したリーシング BCP対応等 不動産売却等 物流
Slide 18: 外部成長戦略② 豊富なパイプライン
2 -1. 外部成長戦略（資産規模の拡大）② 三井不動産の物流施設事業の成長力及び豊富なパイプラインを活用した安定的成長 三井不動産の主要な開発・運用実績 47棟6,100億円 総延床面積400万㎡ 保有物件及び第12期取得物件 優先情報提供対象物件 三井不動産開発・運営物件 24物件 142万㎡ 3,422億円 11物件 107万㎡ リーシング済 竣工済 リーシング済 竣工済 リーシング済 竣工済 2016年度竣工 2022年度竣工 2023年度竣工 75% MFLP横浜大黒 MFLP厚木 MFLP稲沢 MFLP広島I MFLP日野 MFLP船橋Ⅱ MFLP鳥栖 MFLP船橋 I 東京レール
Slide 19: ロケーションへのこだわり 首都エリア
1 2 -1. 外部成長戦略（資産規模の拡大）③ロケーションへのこだわり 3 エリア分散を活かした質の高いポートフォリオの構築 首都エリア 凡例 物流不動産保有物件 及び第12期取得物件 L-XX 物流不動産物件番号 L-XX 第12期取得物件 物件番号 インダストリアル不動産* 保有物件 I-XX インダストリアル不動産 物件番号 優先情報提供 対象物件 三井不動産開発物件 三井不動産の 戦略エリア ＊詳細につきましては、P.47～48の本資料の記載事項に関する注記【インダストリアル不動産】をご参照ください。 18
Slide 20: ロケーションへのこだわり 関西・中京・広島・九州
2 2 -1. 外部成長戦略（資産規模の拡大）③ロケーションへのこだわり 3 エリア分散を活かした質の高いポートフォリオの構築 関西エリア 中京エリア 広島エリア 九州エリア ■立地の分散が効いたポートフォリオ ■交通結節点へのアクセスに優れた立地 ■従業員の通勤利便性を考慮した立地 投資対象エリア 高速ICまでのアクセス距離 最寄駅へのアクセス時間 九州エリア 5km以上 バス利用 徒歩 広島エリア 20分超30分以内 20分超25分以内 1.7％ 8.3％ 4.6％ 2.5％ 2.8％ 中京エリア 湾岸 1km未満 7.8％ 10.3％ 20.7％ 3km以上5km未満 35.9％ 外環道
Slide 21: 保有物件の立地の優位性
3 2 -1. 外部成長戦略（資産規模の拡大）③ロケーションへのこだわり 3 本投資法人の保有物件、優先情報提供対象物件及び三井不動産開発物件の立地の優位性 首都エリア 関西エリア 東京駅 人口分布（人/k㎡） 0～5,000人 5,001～10,000人 10,001人～ ※人口分布については「国土数値情報(1kmメッシュ別将来推計人口(H30国政局推計)データ)」(国土交通省)を加工して作成しています。 20
Slide 22: クオリティへのこだわり
2 -1. 外部成長戦略（資産規模の拡大） ④クオリティへのこだわり 三井不動産が総合デベロッパーとして培った様々なノウハウを物流施設にも応用した 「三井不動産クオリティ」を備えた、先進的物流施設に投資 三井不動産クオリティ ■ 先進的物流施設の基本スペック 倉庫スペース 免震構造の採用 非常用発電機 大規模 高機能 防災 有効天井高 [延床面積] 5.5m以上 [ 柱 間 隔 ] 10m 以上 • 免震 / 耐震 10,000㎡ 以上 • 非常用発電 [有効天井高] 5.5m 以上 柱間隔 10m以上 • 被災度判定システム 床荷重 1.5t/㎡以上 [ 床 荷 重 ] 1.5t/㎡ 以上
Slide 23: バランスへのこだわり
2 -1. 外部成長戦略（資産規模の拡大） ⑤バランスへのこだわり 立地特性とテナントニーズを踏まえて開発された「MFLP」と「MFIP」を取得することにより、 バランスのとれたポートフォリオを構築し、成長性と安定性を確保 配 マ ラ 送 ル ン マルチ マルチ マルチ マルチ マルチ マルチ ニ チ プ ー テ ウ ズ ナ ェ ン イ ト 型 対 Ｍ 応 Ｆ MFLP茨木 MFLPプロロジスパーク MFLP堺 MFLP日野 GLP・MFLP市川塩浜 MFLP横浜大黒 型 Ｌ Ｐ 川越 投 ス シングル シングル シングル マルチ マルチ マルチ シングル マルチ シングル 資 ロ 比 物 ー
Slide 24: 内部成長戦略① テナントリレーション
2 -2.内部成長戦略① グループの顧客ネットワークを活用した中長期的なテナントリレーションによる安定した運用 リーシングにおける三井不動産グループの テナントの分散状況 賃貸借契約の状況 顧客ネットワークの有効活用 大手衣料品製造小売業 その他 日立物流首都圏 三井不動産とリレーションのある多数のテナントが入居 日本ロジテム 平均賃貸借期間 8.5年 賃貸借 三井倉庫 JA三井リース建物 約 75社 ※ 丸紅ロジスティクス 平均残存賃貸借期間 4.4年 契約 東日本急行 佐川グローバルロジスティクス 楽天 イー・ロジット 日本通運 荷主 ビックカメラ ナカノ商会 ミスミ サンゲツ 三井倉庫ロ
Slide 25: 内部成長戦略② ソリューション型アセットマネジメント
2 -2.内部成長戦略② 三井不動産グループによるソリューション型アセットマネジメントの進化 アセットマネジメントプランのポイント 入居企業さまのニーズに対応する専門ソリューション提案力の強化 ■ MFLP ICT LABO 2.0 荷主 物流企業を取り巻く課題 本投資法人 オペレーション効率化 • 物流ICT体験型ショールーム 物流企業 BCP対応等 人手不足 入庫から出庫まで最先端ICT機器により自動化した （3PL事業者等） 配送コスト先高感 自動化対応 ライン（フルオートメーション物流モデル）での展示。 • 倉庫内物流の自動化・省力化ソリューション提供 • 自動化・省力化等に関する先進
Slide 26: ESGへの取組み① 経営理念の共有
2 -3.ESGへの取組み①三井不動産グループの経営理念の共有 グループビジョン「 」のもと、社会・経済の発展と地球環境の保全に貢献 三井不動産グループのESG理念 本資産運用会社のESG推進 三井不動産グループでは、グループのロゴマークである「 」マークに象徴される「共生・共 三井不動産ロジスティクスパーク投資法人が資産運用業務を委託する三井不動産ロジ 存」「多様な価値観の連繋」「持続可能な社会の実現」の理念のもと、グループビジョンに スティクスリートマネジメント株式会社は、「ESG（環境・社会・ガバナンス）に関する方 「 」を掲げ、社会・経済の発展と地球環境の保全に貢献しています。 針」を
Slide 27: ESGへの取組み② 環境への配慮と対応
2 -3.ESGへの取組み②環境への配慮と対応 Environment 積極的なグリーンビルディング認証の取得と地球環境の保全に向けた取組み 環境に配慮したグリーンビルディング 環境KPIのモニタリング 積極的にグリーンビルディング認証を取得しており、物流不動産における 環境KPIに対する最新の実績及び進捗状況は概ね順調であり、 グリーンビルディング認証取得実績は 96.3％、ZEB認証取得実績は54.1％です。 今後も環境負荷の低減への取組みを推進することで達成を目指します。 2016年 2020年 物流不動産における 物流不動産における ■ CO2排出原単位（t-CO₂/㎡） （基準年）
Slide 28: ESGへの取組み③ 社会への配慮と対応
2 -3.ESGへの取組み③社会への配慮と対応 Social 様々なステークホルダーへの継続的な取組み ステークホルダーへの取組み スポンサーである三井不動産のノウハウを生かし、テナントや施設利用者、周辺環境、地域コミュニティといったステークホルダーに配慮し、健康で働きやすく、 安全な環境を確保するための取り組みを進めています。 果物や野菜の販売会の実施 スカイデッキ カフェテリア 青果卸売会社と連携した大田マルシェの開催 MFLP横浜大黒及びMFLP日野にて、テナント従業員向けの販売会を実 施しました。果物や野菜は青果卸売会社が大田市場で仕入れてきたもの を、テナント従業員の休憩時間を活用し
Slide 29: ESGへの取組み④ ガバナンスへの配慮と対応
2 -3.ESGへの取組み④ガバナンスへの配慮と対応 Governance 投資主利益に配慮したガバナンスの取組み 本投資法人及び資産運用会社は、投資主の権利に十分配慮し、投資主利益と本投資法人及び資産運用会社の利益とを合致させる 強固なリレーションシップ（信頼関係）構築のため、以下の施策を通じて適切なガバナンス体制の構築に取り組んでいます。 運用における利益相反対策 投資主とのリレーションシップ（信頼関係）の重視 ■投資主利益と合致した運用報酬体系 本投資法人における利害関係者からの資産の取得及び譲渡については、資産運用会社 において透明性のある意思決定プロセスによって決定します。 本投資法
Slide 30: 財務戦略 金融機関の分散
2 -4.財務戦略 金融機関の分散が図られた安定した財務運営 レンダーフォーメーション 第12期取得物件取得に伴う借入時に新たに5社との取引を開始し、借入金融機関が27社へと拡大しました。 ：新規金融機関 投資法人債 もみじ銀行 京葉銀行 京都銀行 常陽銀行 伊予銀行 山梨中央銀行 常陽銀行 りそな銀行 山形銀行 中国銀行 第12期取得物件取得に伴う借入 山梨中央銀行 京都銀行 百五銀行 中国銀行 投資法人債 第四北越銀行 三井住友銀行 百五銀行 日本生命 三井住友銀行 住友生命 有利子負債合計 286億円 第四北越銀行 千葉銀行 七十七銀行 (うち短期) (70億円) 七十七銀行 日本生命
Slide 31: 分配金成長 外部成長による高い分配金成長
2 -5. 分配金成長 外部成長による高い分配金成長を今後も継続 資産規模の拡大 優先情報提供対象物件を中心とした質の伴った継続的外部成長 MFLP小牧 MFLP日野 MFLPつくば MFLP稲沢 MFLP堺 MFLP茨木 MFIP印西Ⅱ MFLP八千代 他2物件 他5物件 他2物件 MFLP川口Ⅰ 勝田台他2物件 借入金 1st PO 借入金 2nd PO 3rd PO 4th PO 借入金 5th PO 最適な資金調達 取得資産の規模に応じた最適な資金調達及びLTVマネジメント 24物件 21物件 36.6% 20物件 35.8% 18物件 33.6% 33.1% 16物件 31.0% 8
Slide 32: 3. マーケット概要
3. Y-Fy NB M Mitsui Fudosan Logistics Park Inc.
Slide 33: マーケット概要① 首都圏の需給バランスと空室率
3 -1. マーケット概要 マーケット概要① 1 需給バランスと空室率 3 ：2020年及び2021年における新規供給 ：空室率 0～5％未満 ：サブマーケットエリア ：2020年及び2021年における新規需要 ：空室率 5以上～10％未満 ：三井不動産の戦略エリア 首都圏 =100千㎡ ：空室率 10％以上 予測 ※2021年12月末時点 千㎡ 3,500 15% 3,000 12% 2,500 9% 東北道 2,000 /圏央道エリア 1,500 6% 16号エリア 1,000 3% 関越道 500 /圏央道エリア 外環道エリア 0 0% 2010 2011 2012 2013 2014
Slide 34: マーケット概要① 大阪圏の需給バランスと空室率
3 -1. マーケット概要 マーケット概要① 2 需給バランスと空室率 3 ：2020年及び2021年における新規供給 ：空室率 0～5％未満 ：サブマーケットエリア ：2020年及び2021年における新規需要 ：空室率 5以上～10％未満 ：三井不動産の戦略エリア 大阪圏 =100千㎡ ：空室率 10％以上 予測 ※2021年12月末時点 千㎡ 2,000 15% 12% 1,500 その他エリア 9% 1,000 大阪内陸エリア 6% 500 3% 0 0% 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2
Slide 35: マーケット概要① 中京圏・九州圏・中国圏
3 -1. マーケット概要 マーケット概要① 3 需給バランスと空室率 3 【凡例】 新規供給 新規需要 空室率 空室率（竣工1年以上） ：三井不動産の戦略エリア 中京圏 九州圏 中国圏 千㎡ 予測 千㎡ 予測 千㎡ 予測 1,000 15% 400 15% 200 30% 750 300 150 10% 10% 20% 500 200 100 5% 5% 10% 250 100 50 0 0% 0 0% 0 0% 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2010 2011 2012 2013
Slide 36: マーケット概要② 物流施設のストック分析
3 -1. マーケット概要 マーケット概要② * 我が国の物流施設のストック分析 百万㎡ 700 50% 先進的物流施設 600 築40年以上の 5.1％ 500 40% 物流施設 30% 希少性の高い 400 41.7％ 先進的物流施設 300 20% 築古物件の将来の 200 建替需要 10% 100 0 0% 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 （年） 築40年未満の 築40年以上の推計値 築40年未満の推計値 先進的物流施設 （左軸） （2020年12月
Slide 37: マーケット概要③ 3PL・Eコマース・データセンター
3 -1. マーケット概要 マーケット概要③ 3PL事業とEコマースの市場規模拡大による 裾野広がる先進的物流施設に対する需要 データセンター市場の規模拡大 需要の高まり 小売り（コンビニエンスストア/ドラッグストア）の配送拠点誘致 コロナ禍におけるデータ通信量の増加 安定成長する3PL市場 （Gbps） コロナ禍における年平均成長率 （億円） 従来 30,000 （2019年11月~2021年11月） 35,000 3.3兆円 店舗 36.7% メーカー 問屋 売上高 30,000 点在している物流拠点を配送センターとして集約 20,000 25,000 集約後 20,000 メーカー 配送
Slide 38: 4. Appendix
4. Appendix NM Mitsui Fudosan Logistics Park Inc.
Slide 39: ポートフォリオの状況 1
4 Appendix ポートフォリオの状況 1 2(第12期取得物件取得後) 取得価格合計 平均巡航NOI利回り 平均鑑定NOI利回り 平均築年数 稼働率 24物件 3,422億円 4.8%（償却後3.2%） 4.2% 5.3年 100% 巡航NOI 鑑定NOI 物件 取得価格 鑑定評価額* NOI利回り* 延床面積 賃貸可能面積* 築年数 稼働率 区分 物件名称 所在地 利回り 利回り* 番号 （百万円） （百万円） （%） （㎡） （㎡） （年） （％） （％） （%） GLP・MFLP市川塩浜 105,019 L-1 千葉県市川市 15,500 18,700 5.0 4.7 3.9 50
Slide 40: ポートフォリオの状況 2
4 Appendix ポートフォリオの状況 2 2(第12期取得物件取得後) 巡航NOI 鑑定NOI 物件 取得価格 鑑定評価額 NOI利回り 延床面積 賃貸可能面積 築年数 稼働率 区分 物件名称 所在地 利回り 利回り 番号 （百万円） （百万円） （%） （㎡） （㎡） （年） （％） （％） （%） L-15 MFLP福岡 I 福岡県糟屋郡 5,263 5,980 5.6 5.1 4.5 32,199 32,216 5.3 100 MFLPプロロジスパーク川越 117,337 L-16 （準共有持分50%） 埼玉県川越市 14,800 16,350 4.8 4.5 4.1 56,723
Slide 41: 第11期個別物件収支
4 Appendix 第11期個別物件収支 （単位：百万円） MFLP GLP・ MFLP MFLP MFLP MFLP MFLP MFLP MFLP MFLP MFLP MFLP MFLP MFLP プロロジス MFLP MFLP MFLP MFIP MFIP 全体 MFLP 横浜 MFLP柏 MFLP堺 久喜 八潮 厚木 船橋西浦 小牧 日野 平塚 つくば 稲沢 厚木Ⅱ 福岡Ⅰ パーク 広島Ⅰ 茨木 川口Ⅰ 印西 印西Ⅱ 合計 市川塩浜 大黒 川越 資産運用日数 184日 184日 184日 184日 184日 184日 184日 184日 184日 184日 184日 184日 184日
Slide 42: 第11期末鑑定評価の概要
4 Appendix 第11期末鑑定評価の概要 （単位：百万円） 第10期末※2 第11期末※2 増減 第11期末 （2021月7月末）（a） （2022月1月末）（b） （b）ー（a） 主な増減要因 取得年月 取得価格 帳簿価額 鑑定評価額 CR※1 鑑定評価額 CR※1 鑑定評価額 CR※1 CR※1 その他 GLP・MFLP 市川塩浜（50%） 2016年9月 15,500 14,752 18,350 3.9% 18,700 3.8% 350 △ 0.1 〇 〇 MFLP 久喜 2016年8月 12,500 11,470 14,700 4.3% 15,000 4.2% 300 △ 0.1
Slide 43: 損益計算書及び貸借対照表
4 Appendix 損益計算書及び貸借対照表 損益計算書 （単位：百万円） 貸借対照表 （単位：百万円） 第10期実績 第11期実績 第10期実績 第11期実績 科目 科目 （2021年7月期） （2022年1月期） （2021年7月期） （2022年1月期） 営業収益 9,267 9,502 流動資産 7,279 7,670 賃貸事業収入 8,872 8,974 現金及び預金 738 1,235 その他賃貸事業収入 395 527 信託現金及び信託預金 5,891 6,279 営業費用 5,332 5,531 未収消費税等 348 - 賃貸事業費用 4,337 4,506 その他の流動資産
Slide 44: 一時効果調整後の分配金
4 Appendix (ご参考)一時効果調整後の分配金 右図は、2022年7月期(第12期)及び2023年1月期(第13期)の予想数値を基に、主 2022年7月期(第12期) 2023年1月期(第13期) に以下の調整を行って試算した一時効果調整後分配金の試算値を比較したグラフです。 予想DPU等 予想DPU等 1. 第12期取得物件の取得に関する不動産賃貸事業収益及び不動産賃貸事業費用 (円) については、すべて2022年7月期(第12期)期初より稼働したものと仮定しています。 8,396 8,500 8,352 8,252 8,277 2. 第12期取得物件に関する固定資産税及び都市計画税
Slide 45: 外部認証評価取得への取組み
4 Appendix 外部認証評価取得への取組み DBJ Green Building認証 DBJ Green CASBEE CASBEE 物件名 Building BELS評価 ZEB認証 DBJ Green Building認証とは、対象物件の環境性能に加えて防 認証* 新築認証* 不動産認証* 災や地域コミュニティを含む様々なステークホルダーからの社会的要請 GLP・MFLP市川塩浜 Aランク* Sランク ★★★★★ ZEB Ready に配慮した不動産（“Green Building”）の普及促進を目的に、 MFLP久喜 ★★★ Aランク* ★★★★ 株式会社日本政策投資銀行が独自に開
Slide 46: 投資口価格推移・投資主の状況
4 Appendix 投資口価格推移・投資主の状況 （円） 投資口価格（終値） 東証REIT指数 660,000 560,000 460,000 360,000 IPO発行価格270,000円 260,000 160,000 8/2/16 2017/10/31 2016/8/2 11/2/16 2017/1/31 2/2/17 2017/4/30 5/2/172017/7/31 8/2/172017/10/31 11/2/172018/1/31 2/2/182018/4/30 5/2/18 2018/7/31 8/2/18 2018/10/31 11/2/18 2019/1/31 2/2/19
Slide 47: 三井不動産の主要な開発・運営実績
4 Appendix 三井不動産の主要な開発・運営実績＊ 本投資法人による 優先情報提供 本投資法人による 優先情報提供 竣工年度 開発・運営物件 延床面積 竣工年度 開発・運営物件 延床面積 取得 対象物件＊ 取得 対象物件＊ MFLP横浜大黒 100,530㎡ ● (50%) － MFLP立川立飛 55,094㎡ － － 2013年度 GLP・MFLP 市川塩浜 105,019㎡ ● (50%) － MFLP大阪Ⅰ 43,919㎡ ● － MFLP八潮 40,728㎡ ● － 2020年度 MFLP八千代勝田台 74,624㎡ ● － MFLP久喜 73,153㎡ ● － MFLP鳥栖 3
Slide 48: 本資料の記載事項に関する注記
本資料の記載事項に関する注記 ＊特に記載のない限り、整数表記の数値については単位未満を切り捨て、小数点表記の数値は、表記未満の桁を四捨五入して記載しています。 ＊特に記載のない限り、下記を前提にしています。 【運用ハイライト】【基本戦略及び4つのロードマップ】【内部成長戦略】【ポートフォリオの状況】 【第11期末鑑定評価の概要】 「上位5物件比率」 取得価格の合計に対する、上位5物件の取得価格の合計の割合を記載しています。 ｢築年数｣ 保有物件及び第12期取得物件に係る主たる建物の登記簿上の新築年月から、2022年1月31日（第11期末）までの築年数を記載しています｡ 「平均築年数」及び小計（
Slide 49: 本資料の記載事項に関する注記
本資料の記載事項に関する注記 【ZEB認証】 ZEB（ネット・ゼロ・エネルギー・ビル）とは、快適な室内環境を保ちながら、建物の高断熱化や効率の高い設備等により省エネルギーに努め、太陽光発電等によりエネルギーを創ることで、建物で消費する年間の一次エネルギーの収支をゼロにすることを目指した建物のことです。 ZEB の評価は「ZEB」、「Nearly ZEB」、「ZEB Ready」、「ZEB Oriented」の４段階で表示されます。 【首都圏における業種別契約面積】 首都圏の大型マルチテナント型物流施設（LMT＝ Large Multi tenant property ）について、2021年7月
Slide 50: Disclaimer
Disclaimer 本資料の主たる目的は三井不動産ロジスティクスパーク投資法人（以下「本投資法人」といいます。）の決算に係る情報提供であり、特定商品についての投資の募集、勧誘や売買の 推奨を目的としていません。投資に関する決定は、ご自身の判断と責任において行っていただきますようお願い申し上げます。 本投資法人の投資口の売買等にあたっては本投資口価格の変動により損失が生じるおそれがあります。 本投資法人の投資口又は投資法人債のご購入にあたっては各証券会社にお問い合せください。本資料は、金融商品取引法又は投資信託及び投資法人に関する法律に基づく開示書 類又は資産運用報告ではありません。 本投資法
Slide 51: MEMO
MEMO 50
Slide 52: Mitsui Fudosan Logistics Park Inc.
M Mitsui Fudosan Logistics Park Inc.
Mitsui Fudosan Logistics Park — FY2022 Earnings Presentation on 6ix