Tkp Corporation · TSE:3479
Tkp — Q3 FY2021 Earnings Presentation
89 slides from Tkp's earnings presentation, Jan 14, 2021
Slide 1: 2021年２月期 第３四半期 決算説明会
株式会社ティーケーピー 2021年２月期 第３四半期 決算説明会 2021年1月14日(木) TKPガーデンシティPREMIUM京橋
Slide 2: 目次
目次 エグゼクティブサマリー ・ トピックス ２ 2021年２月期 第３四半期決算概要 ４ 2021年２月期 通期業績予想 29 新株予約権の発行による資金調達 31 変革の時代における成長戦略 35 Appendix 65 1
Slide 3: エグゼクティブサマリー
エグゼクティブサマリー ３Qは３四半期ぶりに営業黒字化 主力のTKP貸会議室の需要が回復傾向 本日公表 新株予約権による資金調達実施を決定 フレキシブルオフィス事業の戦略的仕入れに備え財務基盤を強化 ワークエックス 『Work X』を当社グループの新たなコンセプトとして定義 Work X・・・働き方改革×DX（デジタルトランスフォーメーション）の造語 TKPがサテライトオフィス市場へ本格参入 ワークエックスオフィス 『Work X Office』を３月より投入予定 2
Slide 4: 2021年2月期 トピックス
20214 2AH KE YAR Vili vr 3A68 20208 2 AMR FAO TA re 3k URE tM OSES BK f LEBER 3A118 UT [BCP 4218 5 A258 6 A108 iTKP 7 | SRSA 7 A148 PRAT IL CESK) BIR 9K 1OBRE TERR 7 Al6H MARIA Y CARPAL e BR 9A88~308 SHtyxrts+—-4v71 Yet BRS - BRACHE 9A168 [Bor Bi) HS POPPE eeeeeoee rere Eero ee . 108148 » [SPACES #7
Slide 5: 2021年２月期 第３四半期決算概要
2021年２月期 第３四半期決算概要 4
Slide 6: 第3四半期 業績推移
3QId 3+ HAS Y (CB RRS IE | a 3 “ es AOFMCRPTIL > BRAS ERE BRLELOO, ZEHOTKPESBESEISRHWSLEL PELEBEORECKLY RA, BMP SOIAAb MESS, (BAR) 18,000 16,000 14,000 12,000 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 0 1Q ches 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 2020.2A #A 2021.2A HA (BAR) 2,500 2,000 1,500 1,000 500 ~~ SREB at ad = 19 2Q 3Q 4
Slide 7: 第3四半期 連結業績
ETH (3Q: 9-11) Bese | ae “ ve SQUIRT RIRALEA RUA >, OFCOM, RBREOEBITDAA 4.2 (442Q: 3.628) tok, sla 154.01 116.88 A24.1% 53.80 33.34 ToL HAAS A38.0% 34.9% 28.5% 40.43 hee A19.9% 26.3% 24.18 EBITDA*? A37.3% 15.7% 13.36 Bia A92.9% 8.7% 0.8% 10.94 0.04 Ria A99.6% 7.1% 0.0% Sep wiaE3e 5.22 D453 : 3.4% A3
Slide 8: セグメント別業績 (3Q)
BRERA (3Q:9-11A) OBS =D «oo. TKPA SSE ERBC AA b AMICK Y, 3QOCTHRAFIEMK, Y-YrABRIRELEMBESRETWS, 2020.2883Q*! 2021.2#83Q der) (9-11) (9-11) aicE ALE TKPAK*? TKPAK Tha 110.66 71.26 A\35.6% 43.34 42.94 A0.9% 2.67 42.71 20.49 11.08 12.98 40.13 ao LB A\52.0% +17.1% 38.6% 28.8% 25.6% 30.2% L5.2% 27.05 18.5
Slide 9: 累計3Q業績
2021 2 AHA3QMit (3-11) SHH Y-Prr TKPAEA ERICH AF ORBLAR CC RUETIEMCEY, MEM MMAS, —AC, BEEHEOEBITDAIL20GAHOLBELRER. 2020.288 308i"! 2021.28 308 Et (fF) (3-118) (3-118) BERL ALS 396.74 322.32 18.8% 152.93 83.96 TLRS A45.1% 38.5% 26.0% 104.52 103.15 hes A1.3% 26.3% 32.0% EBITDA*2 12.16 A69.1% 18.3% wea
Slide 10: 累計3Q セグメント別業績
2021 2 AHA3QMat (3-11) ORR kD. = BAY —Yv AISEBITDACH27BACEHM, ONABHASeMRLEKDESHSS eR, EH. BBV -—YVrAHOEBSBAILONABHBSOHLICESEO, 2020.288 30851"! —- 2021.28 3Q Et (8) (3-119) (3-11A) AUCERBALE TKPAK*? TKPAE ThA 312.03 182.65 A41.5% 125.43 40.82 5c LAF ZS A67.4% 40.2% 22.4% 32.6% 3.3% 78.28 61.36 38.11
Slide 11: TKP単体 営業利益増減
TKPACKO SBP IS BIH (3 QMEtSSF (iB) =D « TKPAKS BPI CHS L, 3QECOBRBALKT UP HRBA CATS, SS ISIOFBICHWT SIBE SHB L TUS, m 2020.2HA3 — 115 Rat 2021.2883—11A Rat TKPACK -3,000 ait
Slide 12: 貸会議室 稼働・売上推移
ECERSER OWLS =D 3 QISTKPREBETLONBICINERS (COMBA) DML EA', APRS CTSIRBAIS2QH OSIM, (ar) BBY Sy at ECO ARS 14,000 BAY —D 24t we EDR smaBaHA 13,000 Ree 12,000 AHR 11,000 af 10,000 meRRA 9,000 16s 570 57 153 8,000 111 7,000 6,000 81 80 5,000 79 72 82 4,000 3,000 2,000 1,000 0 123 128 2019.2391Q 2019.2H2
Slide 13: 貸借対照表
ts STR VY —(3QKRA) z=» “ os 1S0SAMORMS+ Ii ybhrv boty PRR BM LY AHH350FAOMERD SHER. S SICMRP MERIT Kb SABE e RMI, 2021.2HA (ar) 2020.2887% 305K ave WHE 168.47 212.96 44.48 (BBS) 91.31 154.87 63.55 (sei) 41.14 30.01 11.12 ese 1,007.04 963.77 143.27 (AGERE) 390.49 389.14 A1.35 (RREERE) 449.60 429.04 A
Slide 14: 施設数の増減
AT SRS SHURE RE 3QIETKPE V-—YrRAOKMWIS 1 He A-TY, —H, BieFOR HM blig 7 SICH TKP LSB, VY —Y Al SIBIE. 2021-2 A HAHRE Rie He LG ... a HS Regus WBE + 88 (+3,6225F) A9 fe (A3,3744F) + 3 eax 1Q (+ 9482f) | a 3 “ a 2Q 3Q + 2H (+1,1553%) +1 BR (+ 435%) A127 (A2,975#F) + 5 fea (+1,3715F) MD (215A) TKPH—-FYY
Slide 15: TKP
TKP KPA
Slide 16: TKP 施設数・席数・売上
TKP7 L— FSI Wea + SBR + RK a a BSw= sR AN - MR: PRSCICAHDtKEAL—FERA. 260HHEX > 14 ATHRBOAK—RAEBE, Fv-F 2018.28 2019.28 2020.28RK 2021.2883Q EAPVYHEO yg eRe 24 ERTS £& - - - 51 CIRQ ER 3,715 Se « 9 E eRe 13 20 25 27 A742 eH 137 223 300 296 ER 12,650 21,184 26,227 26,495 SY « sci FUL ee 45 55 58 57 ey
Slide 17: 貸会議室 売上推移
TKPSES#E SZ OR RE LSHE a — Sy 2QUKYrEF— - RRS SOAR, AAS WR emOATY av RES s vv ew HELE RWERNAGE (BES) SBRICHRAA. cane oe Sey tole E (mt a Ee mA (MSMR EOD 2,500 2,000 03." rr a 1,500 . 1041 ee 210 1,000 0) eee < | 579 500 acy | q 0 19/03 20/03 19/04 20/04 19/05 20/05 19/06 20/06 19/07 20/07 19/08 20/0
Slide 18: 四半期別 セグメント業績
oe Y te Ee? ERR LE TKPA SL we TKP Fy CIEE eR < TKPALAO Ri IL1QH 5 OLR C2HRB Ie E CHE. 2021.2#8 2Q (6-8A) TKPARSEES —4y yea 47.70 2.07 2021.2H8 3Q (9-11F) TKPABELE Fe VUE 68.35 Y-Prr 19.56 17.58 2021.2#8 1 Gn) (3-5) TKPAELS —¥e vt UAE Tks 31.22 xo Ligne A14.21 RES 23.21 EBITDA A33.97 Fe Sica (38.13 A
Slide 19: 売上構成
TKPRS#2 CHES L(2BUL)ONAA EA we KR 9 IAFMCHSHEs (RMSL) tle< HRIBL) $47—-—AA OM, RalgA 74 AP, RHE, Vr 7 VIF —OMAZRYA CWDKRAVRALTWS, 17 AB 3.9% 28st i 2.5% 2BE Riel 2021.2830 Rt 2020.2#830 R=} 30-71% 4TA% ae EER Ral sLAR 62.9% MG | «
Slide 20: 売上推移
UT74 bRREBRZOM maAtickg (FF) 450,000 400,000 350,000 300,000 250,000 200,000 150,000 100,000 50,000 mae tocL (ay RALER) Rese SF (CYB) m 2020.2 ARB m 2021.2 AA YAFOSZRRIANAAD CE, MRS ee SIAR,
Slide 21: 貸会議室 需要回復
BIBT SAY IA VaR sts TKR ye JreEF—-BEOWMbL Fisher. BEI CRSMHEOD rt eEF+-BEbRAENS, (4m) 2021%:2ARATKPY Tt EF—-—HRLOHEB 400,000 RaReSsr BIR (4/7~5/25) 350,000 300,000 250,000 200,000 150,000 100,000 50,000 L i 5 7 ™= = [ 9A 10A 114A LG | » © 03- 4577-9266 Eltechnical@tkp.jp ee
Slide 22: ウェビナー配信サービス
DA TV y FEN —F vv VRERBBSIESY—-ER sats RECS 7 4 THEI CRABS 4 LA (GES A — F 4482) & He. 11A & ¥ fethhasa. AVIAY THE + BRETED WT RGRERSOMY—-ER Y-Prr RRERBS essen FA THCY AT L lpperseernrs atv APESCE OKABE WILLs Vote BERS S SAAR ET BT BRETE 7 74a—-h BT BRETE > BF BRITE LG | *
Slide 23: リージャス
Y-Y¥R ae *
Slide 24: リージャス 拠点数・会員数
Y-YrATFZ vy Fl hei - WSEK* ===> _ ope - ° - ° =-ZIAHETHRAFIV KE, BB2757Y FERRE, =. =u I=] B17 7834. CABOAT 4 AANA, Jove | 2018.28 2019.28 2020.28 2021.2#83075 aia 718 Hee | 2 2 4 6 2 P, Aaya = ORPACES vom 1,144 1144 2,483 3,330 NAILER BR 75 81 100 Tor vyavaz sx REQUS yoy, 12,212 13,203 15,672 17,205
Slide 25: リージャス 売上推移
J -Y» RBZ ORLEKE a) == Y-YrACABT 4B t ORMMElS 1 F~1LEEADSRTH BA BBeSicsl eRe MBIOF OVS IIFTHECT EACH, (BAF) 1,800 1,600 1,400 1,200 1,000 800 600 400 200 0 3A RERESST BAAY Per BEB x BSR 5A 6A 1A 8A 9A 10A 11A LG |
Slide 26: リージャス 契約動向
Wisi ONE ED LELKMWEDEA ae Te Y-YrRETKPCSEFRRORHRURE). AMMEC EY MAORHSS ILE RH, sie Y-YrR wee #18~124 AT KRENRERE OPEN ANA BLE viene oe 77 nat pean DSO WIARAD BES (45% 2m) DRA COMM: K HRD SORBE : 15 Pte 4=YvWAR En See (ROMY DA-TFYETC *AYW3~4.4 A) oF FMC KY NaS YRUP KARI EY BEORMS ) TKP Os 4Ax-Y A-TFV
Slide 27: SPACES 提携
1 HE TEER O FRR A ae TK EL 1 BOK HRe [SPACES] FIV Fic tTMKICRML TW <, HAS SIC 2HEA-TY PE, A ad 2020108 184A-7Fyv 202183 AA-FYPE 2021% 6 A-TYPE = plies ys dimited ida | ae 4 a ern bie: SPACES#ifa SPACESHIR SPACES7VAA 2~9R% SPACES 3~ 68% SPACES 9 BRE CHB 108 TKPABS 7~ 8B TKPSBS —BTKPSBS FE A : 764.337
Slide 28: リージャス 稼働率推移
BAY —Y + ADOKPIPER sates TKP BN GPRM Se Rie LHR - HAMAS SH, BRAM ReAS <b Bs CHE. EM CORMEEFEBNT [25] FHS MMe EX. AT VHA C & OWSREIA corer Ama) AT VIGHAC & ORR ROSeRer B3R 90% 83.1% g7.4% 82.4% 82.6% 825% 80.9% 30.2% Ts 788% 77.9% A-7Fve LER 80% ream 1495 19H TER TOR ggg TST roan th 72.2% 70.8% 69 2%
Slide 29: リージャス 稼働動向
Y-Yr ADs x BRB = RRNA iM ae Ke AAFMCREO MBE. ATAARKIEICEVYYT IA bADW 14 AZORAAA, FE Cte CO HHO RBAL. YL ADIGA FSD AAR SSH AAP B UREA -EABADAY AIF 202001A~6A 2020 7A~12A CHERAN3, OO0HHER - 164A TERR rensommereresees 12.0, D147. *KARY —Y ev A2HOsCHH [2H5Pl) : TRS BBL TWEBGER Y 7-7 BALE Beh SPACES#IRIC
Slide 30: 2021年２月期 通期業績予想
20215 2 ABA HHSIn PE HG *
Slide 31: 2021年２月期の通期業績予想
2021年２月期の通期業績予想（1月14日公表） 新型コロナ第３波到来の影響で、中間決算発表時点での当社想定よりも下期回復が鈍化。 また、今回の緊急事態宣言が、仮に前回発令時（2020年4-5月）と同規模感で当社事業に 悪影響をもたらすケースを下限として、保守的な観点からレンジ形式での開示とした。 2020年2月期 2021年2月期 （億円） 従来予想 前期比 (実績) (予想) △22.3% 売上高 543.43 ー 422.13～437.97 ～△19.4% △77.0% EBITDA※ 101.32 ー 23.27～35.61 ～△64.9% 営業損益 63.17 ー △32.15～△1
Slide 32: 新株予約権の発行による資金調達
新株予約権の発行による資金調達 31
Slide 33: 第三者割当による新株予約権の発行
第三者割当による新株予約権（行使価額修正条項付）の発行 新型コロナの影響が長期化するケース、短期間で終息するケース、いずれとなった場合に も機動的に対応が可能となるよう、２本建てでの新株予約権の発行を決定。 資金使途(資金調達の目的) ①フレキシブルオフィスの新規出店及び期間貸し事業の展開に関わる費用 ②財務基盤強化を目的とした有利子負債の返済 ③Ｍ＆Ａ及び資本業務提携に関わる費用 行使停止条項 行使可能条項 第７回新株予約権 第８回新株予約権 想定調達金額：約100億円※ 想定調達金額：約 100億円※ 3,974,300株：2020年12月末発行済株式対比 10.43％ 3,974,300
Slide 34: 本新株予約権の概要について
本新株予約権の概要について 名称 第7回新株予約権 第8回新株予約権 発行方法 大和証券㈱に対する第三者割当 想定調達額 約21,288百万円（差引手取概算額） 発 発行数 39,743個 39,743個 行 概 要 潜在株式数 3,974,300株（希薄化率：10.4% ※1 ） 3,974,300株（希薄化率：10.4% ※1） 行使期間 約3年（割当日の翌銀行営業日から2024年2月5日まで） 当初行使価額 条件決定基準株価の100% ※2 行 行使価額の修正 各行使請求の効力発生日の直前取引日の当社普通株式の終値の92%に相当する額に修正 使 価 額 上限行使価額 なし 下限行使価額
Slide 35: 新株予約権 スキーム・スケジュール
AHR HED ITE X-—Y {TEEMBRIISAER (BIEORIRAT EE ~2024/2/5) SSIS] BREHUKE (TORE AENEAN) B71 PAPE (TES Leal) 47120] BERARS -EXOZ SEO] He ets GLE OBA We MS TEL OWE FOCE CHP MNEOT AIS SCE CHART AEO Weta [47 (TY AEH [4A] BERARS BLOT BOT 8 SEAS LEASE] BE ATEDTTEE RAJ, (TERT BABE MBIEEBISCENCAS, He, AIT SCCTC
Slide 36: 変革の時代における成長戦略 ～ Work X の推進～
変革の時代における成長戦略 ～ Work X の推進～ ワークエックス 35
Slide 37: Work X 新たなコンセプト
当社グループが掲げる新たなコンセプト ワークエックス Work X 働き方改革 × DX (デジタルトランスフォーメーション） 36
Slide 38: 働き方の変化
TKPDEYRAETIW SBE RE HATES tA, eM - MRE Ce TML TY -—AF TWiT S. ARG) HE HAH : BRMeEbBWUICL : E SREY -ERZEAMTS E BaLv an E FY T-BUYT E RHEA-—F— i ssssessenusensesseonsssssesseonses $3 1-¥ RN COMA FM ETKPATS THT x MG | *
Slide 39: Work X の全体像
[Work XJ @MAKLMEREVYRAEFW Work X"*AARLXA FEAT 4 ABAMICDXOBReEW4ZHSdHt CHEL TU, WHKA TARA 2 eS iit i iG BaLvan F-BUYT TSA - 308 47 b*eee DALYE+7-F7LIZ REA V LAFF FA-NKWAYEI-F alga la=sr4 maae+a UT 4 OQYPUY-ER DARLAA FRA AVAR-TIVVF4 ) QAvIitv¥—-exR ( ASRS ) DXBY—Ex (PIAPYACMREMFE) |
Slide 40: Work X の推進 施策
変革の時代における成長戦略 ワークエックス 施策 Work X の推進 １ TKPがサテライトオフィス市場へ本格参入 施策 ２ アライアンスによるDXサービスの拡充 施策 ３ スマートな仕入れによる新規出店 39
Slide 41: TKPがサテライトオフィス市場へ本格参入
施策 １ TKPがサテライトオフィス市場へ本格参入 40
Slide 42: Work X Office
TKPのサテライトオフィスブランド Work X Office Powered by 2021年3月より始動 41
Slide 43: Work X Office ブランド
Work X Office #3 [Work X Office] OHAIL EY, A714 ABHHBHS PEEV INA 14 AOBEBESEMY AET LAA, @ SPACES. g cs Work X Office ale Regus é ) Openoffice LG | *
Slide 44: Work X Office サービス内容
GFAIARKAWMAAL AAFBC7ILAV INA 4 AHHBOBEMIMR CYVHUIKEGRILELT. DRBADAR UF IA LAVA AZOBEMAMAK [ UTFAIARADMAAL SE, MBAAF SES WMUIRELCMKEUALRCHS Fer¥vT7w AVAR (#8 fn) @ SPACES. LYRWAT AR pw Re; H—entz1 xe %® Openoffice @ SPACES. VYuTATARz AT-#YFRAR-R RSBzE KP] MAB BNE LT YTAITRATAAZA- OO POA - AHMED OBEN
Slide 45: サテライトオフィス利用意向アンケート
(PYF—b)MHEAWL—-FOUVF IA AZM AOS FFA bAWAAT, ADFHMREI CIES, MAM - Fee OFFEVER, PY7— hme Q: $F I4bAT 1 ABBOMELPMAMEOMLICAUT, COLIGREPERISY ETP? eye BCLESEOLINTBRC ESL, ° [ITKP7 IL — 7 OIG) 1 BRE OPIS WEL TELL 38.4% mn) (©) SE:ENE23% 2 REO I aia b Cle LLY 0 AxSBIIC 2 al} ACE AAPL TRL 24.5% © HOOD MBER
Slide 46: Work X Office 運営モデル
SREB S OWork X=—AN OM TKPILA TA RAST IA KAT 1A AOSREA—-—AILMLT, SAI AFOAZR<—-A*CEAL, BEA--ACB” ROkRMBSY-EACHE, TKPYIL— Fite —ER 7 WA —_— q — > Mos (Managed Office Solutions) BHOA—AMMCEAT 14 ARH, BB 2) COM 5 ike FEY / LAP REPLY EAH Wy Reus @ SPACES: Y-ERAARHT egus Se Openoffice WyF-VRER . > RI7IVE 4
Slide 47: Work X Office 第1号店
TKPOFIT FY FORA PFPA bhAWAABEOMbLIDKY, MTIV FRA, KEAIW1 ARMY BW OURABSHLYAWARZR-ALOMBRE I £4 RHIC SSR, RBI : weet . Cb) ficsers Work X. Office “/LiVXA-Z' Ed Fld Powered by MiG) # % | RARHLY RIARR-X BAA 2HRORFA SEES @ EAL HARARE > REFABB KH | epee : ee M7 3S 7103-0022 A 9 pe > Ht Pt Hh) RRBPREAASSNTZ
Slide 48: Work X Office 提供サービス
Work X Office 2¥-E2nz Powered by <7 [Work X Office] lt, Y-AF DAWA -Y-A-HR-BHVFIAbKATVAZ, BREATYaAvTIIY CAT 1 ARREDARVIA ADE. TKPRRRABBAY 7 PL YAY SZ (20214 1Al48Ya—v—-L4A-Fyv) Regus Reguswmiaimiee «OAR HO ampere FO aR Fak Ly gy Py SIL-E 474282 ’ 7 RegusO¥—EX 4 -Y-A-H— CERAKE Work X Office, HMISA YU
Slide 49: アライアンスによるDXサービスの拡充
Lis PIAPYAILKSDXY—-EROMFE LG *
Slide 50: アライアンスによるDXの拡充
FAP VY AHEIK EADXDGBIL [Work X] DBEBERLEADXOMILMARKO BE. SHE. PIA YA £7 TOXREY—-ERZOMREHIT<. / > ( xseemee Work X Office * : 2 ( P5APyRickot >» [ DARA FEB = | DX ERSTE 6 >, AVAR*TPVUF4 ome [ loTR7 OX b w ) S [ SaaSkeHY—EX | y —_ BSmeeOmt — (RRR LTV (#432 (mis) Om £ MG | °
Slide 51: スマートな仕入れによる新規出店
施策 3 スマートな仕入れによる新規出店 50
Slide 52: フレキシブルオフィス市場規模
ER@INZTTKPZ V—-FoRHhE SHT7 I —-FRHMMN63AMIs, BRE-LFIUY FE (MRH1.30mM) OF)48f8 (S4H§, BIST LEV AIWAT 4 AHBICSI SNO.1IDHMECMAAEES, ERR 437 sex a sl 630,726 BERBEX (TKP-I2FUBBORMBAUGR+ V- Fy ARBAWSR on 181,999 i 10 to. HRK-LISOVE wh 8asomn QO 222 vitae @ TKP He = @ Regus Hes (2020811 A948) KEBaD 7 KPA
Slide 53: オフィス移転ニーズ アンケート
(PYT—b) AA VATA ARAB AOFM LY, BHAT 1 AOBMBBlE FAI TWS, SEBEC. FECRokAT 14 APHIS T< 3, Pye — bie AA VATA ARSED ZexeavSe Toe, ENED SREN CORES 62UFLSAK 7—-A-ODEAS 100.0% 1 Gapeeoemansl7—om 6.0% - A 0 2 5 2S gnemANT 7-78) 15.1% at : % 3 Go BES eens 7—oum 19.1% ‘ Reese AAD 4 AlctHat) 14.8% 9~1 08/82 (IET
Slide 54: 都心オフィス市況の変化予測
都心オフィス市況の変化予測 2024年にかけて、首都圏の主要ビジネスエリアでは延床面積約514万㎡(約155万坪)のオ フィスが新規供給される計画。新築オフィスへの移転により、A級以下の中古オフィスは 市場に出回りやすくなると見込まれる。 主要ビジネスエリア 2020～2024年の主要ビジネスエリア別供給割合 既存スペースを最大活用し、ベストな仕入れチャンスを狙う 出所：森ビル「東京23区の大規模オフィスビル市場動向調査2020」 53
Slide 55: フレキシブルオフィス市場の拡大
FEEYINAT 4 AHBOMK FLEYINAT 4 ABMS SE1IOE CH3I0F CHATS EAAENTWS ULL} 8) . a8e TEEVINAT 4 ABE Flex Flex Fix Fix 2019 2030 Fill ILL All) 2,000 (1%) 6% (30%) KEBAA 7 4 ABR : 209K (SHADE - ILL - CBRESMBE Y SHH) LG | »
Slide 56: フレキシブルオフィス事業者の比較
HEL Y 7 Ast AVAROKLY EI, [AAP YFAR-PHEF Wo] AL, BELTS, HHT WM—-TFICHBWTH, CMEAICMA, ESD OBDBAONT LE SRA HERB LCES, RRA DSO HSE RICHIE SALT SOs, 204 Repus 6/2" ORR: HGLUPT gus Omir, ORSBIUT OMBIUP Om + REARDIVPY OK) TAT Py FAR-FBEF IW) Elk PRA SN RURICMI A, BAGEL AWI+r 74 b ATA RACHA SDBHET I, TEAABA
Slide 57: 仕入れ面積の推移
AB MEORZHRE GAPROBICt, HARRICRL CABMEDHIBICH SIAR, APRN (2008.12 ~) . MII (2011.4~) , Hse (2013.1~) lE4YHOEAMRICRNE., KEVMEOZHREA x 1) ss ji Bu TKS 2008%12A9H == 50131018 TOE 7 | 2HnR | P 2HH fp 7,116mi § 13,417ni ees 2020.28 2020.28 Fb: 6.2189 Oneness Sc : 13.5187 Y-yvyvavse RAAARK aatyvay7 (2008.9
Slide 58: 当面の仕入れ・出店方針
当面の仕入れ・出店方針 2030年国内目標 140万㎡(約42万坪） (1施設250坪換算で約1,500拠点) 仕入れ方針 TKPとリージャスで仕入れを一本化 大型優良物件が出た場合は果敢に獲得 出店方針 リージャスのレンタルオフィスは継続出店 （リージャス大型出店の場合はTKPと共同出店で早期黒字化を実現） TKPの貸会議室は出店を再開 TKPのサテライトオフィスは既存スペースを転換し出店 アライアンス戦略 ブライダル企業など他社の遊休施設を有効活用し、 イニシャルコストをかけずにスペースを拡大 57
Slide 59: 目指す姿
BYIBZICZE: EVLVAReCBRASD LG *
Slide 60: スペース拡大の見通し
FV — TBO BBP SRG ( 3 QHatS FB) MBIAIOF OSS RIFSRT I - MRICS, TKPRAEBE - U-Yr Alsat eH (BaF) 2,500 2,000 1,500 1,000 500 YPeR BR OH AHR OnAtaRs TKP 42 || HSE LG | ° S2thaat Oo
Slide 61: TKPの強み
TKPORA : SHORBEOBRAE BHSL: BRB LOAZNK—-ARMAeADBEIC IY bOI, BEQODLCBRMICMGL, AX-AOMBCEREBAZHT SG, DEF lssBAN17 000HF & ie (hi L) QBS cane (HAPS L] (BA13 753 KE CHAT HE) MAORREBEL, MAEBALL TH < FKPAr
Slide 62: TKPグループの施設ブランド
TKPFZU—-FOFFZY EDA YI 9T TKP, Y—-YrAOAKR—-AeARIC CCAM BEE L, PFE PES CUNSMEL TU < B-FISFA PREMIUM (278888) FR REI BSIFAOATAASSS B-FYVT4 (5752) AMABNT SRS AT4 AUS SHS © FA A PPR LYIWAIIA TIF IAR-X X se (6f832) ‘(3 @SPACES. HBETRAELOISINT4 €O- WORKING! & OFFICES KBLYINATIAZA Repus (111882) =f Pee Try
Slide 63: 今後の展開
BEMAYI Ut DAD RALNSHAR LARONY AZAeB 92, RHR LSRERECSHRT SLT Ube, TE rN . 4 BRR LA BRIERE VIUASBE FeV Tw Sit - 270 HMR LERIt BREAD ES VIUAEBE 2020.2 KP] | 6
Slide 64: まとめ
まとめ ワークエックス Work X の推進により、 顧客ニーズにマッチした多様なオフィス空間を提供し、 当社グループは国内フレキシブルオフィス市場において圧倒的No.1へ 63
Slide 65: Anytime, Anywhere, for All workers
Anytime, Anywhere, for All workers いつでも、どこでも、すべての働く人たちに。 64
Slide 66: Appendix
Appendix ag «
Slide 67: 会社概要
SH (2020411A HA) MABULT 4-7 PRRASHT 4 —F— ER RRBs ek hA/\ wea 8S TKPih s+ AE IL2F BAY —Sy 2H BATY —P x 2BREBNT S55t ORE 20058158 BY —S ae RH BBY Pe 2HREBES S13 ORK ne bt— _ (&) AYE=AF-Yav 12087 t— _ (t%&) TKP7FONF4—-X 2017%3A27H RakVv—AL (3479) G) TKPAL a=7—-Yarvx 1,439% (20204711 ABR) KN bY — SRA E
Slide 68: 沿革
Sita BSE (TKPAAAKAME| 4-7 RESINS | MVP — ZI LB MMIC (TART RIK) | 47-7 Y 2005 ii S4- =| Br BKC (F7a—iz) 4#—-7v HVAT 4 LAWNROH4 FI1 ORE 2017) 2N— 2 VF YIY—ER IFS 9 FAN 20200 HRle (PT (EBL) | F-7FY - Bea - mag A) eetbARA HARNIZT ) CHARBRERH ER SR CM PR HATH / ATE ERLE [Hathtkx yx —2] & FRAME [RO iB] 7-
Slide 69: 株主構成
HERR 201942 A 288A 2020%2A 298A FATHARAM 33,171,600 FTARAM 38,056,985tk HER 2,909% HER 10,8374 3.195! 1.5% 3% Pe 10.2% RHR % MASA ASA (REEBSHSt) = BA-toOth 7H REEBSHSt) = BA-ZOth £Beh = ZO*EAEA £68H = ZOEAEA = ABA BERS = ABA BSH sot a aoRs LG | *
Slide 70: 事業概要
4HOIV RSs, BHIC-BNEATZ 14 ARK—-RAERETSILFVINAT 14 ABE, wv eee % RYT y bss
Slide 71: 貸会議室事業
SBS kT VBSBRE id wm SSH DY > ORBSECHSBSBSHS 260M, 2,085, 157F74,6608 cited oes CSS meen, ZFNOLID AY KI-D7eBS, EK, V-XFINVESHED DONA TL—-FEAT ARN vo ybECOSTL— FRM. BEOSY) CLHOHOSARA=—AICBAZS. 3 | } High Grade EMIUM CIRQA HH THPAN F777 4PREMIUM =—- TKPH— FY YF 4 MAIL oe —S= « a | , DVI PEYREYE— TKPHTS
Slide 72: ホテル・宿泊研修事業
BR NYT y b BRR B HR + 7-ZVUYPHROSHCEH SD, AE12FMEOLMHYES CHS EBHORMMERSEWSL, B RACOHRM: T-RBVUVYVAFEAR, MACE BEAT IVSSBORREUY hIWAYFVYETSZCLTC, BF HoSBeoHY - RBS—-—ZICHLCTHHHECY —AIF- FI CHRLW BBE 3c case. KIOFBAOtE AT IV + HRREHIO RUREAS y TOMB AE 100% FB4tt. hyFTFIYEORTWED RENGMIRMLAT 3. mal ECE A
Slide 73: ホテル・宿泊研修事業
ホテル・宿泊研修事業 企業が手放した保養所/研修センターや売却された旅館を法人向けセミナーホテルとして再生。平日はBtoBの研 修向け、休日はBtoCのリゾート旅行者向けの販売で高稼働を実現。会議室と親和性の高いアパホテ ルを国内最大のフランチャイジーとして国内10棟で運営し、イベントでは会議と宿泊をセットで販売。 セミナーホテル ビジネスホテル シティホテル コンパクトホテル アパホテル レクトーレ葉山 アパホテル〈大阪梅田〉 レクトーレ箱根強羅 TKPファーストキャビン TKPガーデンシティ 浜松町 市ヶ谷 全国で10棟を運営 アジュール竹芝 レクトーレ熱海小嵐 72
Slide 74: オンラインイベント事業
ANY bh 7FOAF41-ASBSz a) Bay BPRS RA/RROF IAA R—bL V-TFAYITF OF a-RPANYEVRYRAY RY AF LEE ANY ERICH SEO, SR OK) EU CEES BBE (VY 7b) EC BEOR* BEBIMHASV-ERET VAR YW CHE. VoFTFAYITF AF a-AOKY 4 —-ZR BHDANY EV —-TFAVIER—-—Fy bBEDS BEECINFAFaA-Z. Googletk*PAmazontk, Y 7 kv*v 7k Sansantk& KEBS<S OBROVR—bRRV
Slide 75: BPO事業
BPO事業 ビジネスイベントを運営する際、主催者様は多量のタスクを抱える。当社はイベントに付随して発生するタ スクを代行できるBPO事業を手掛け、松山にあるコールセンターを中心に事務局代行、採用代行など、様々な コーディネートを行い、主催者が雑務から離れコア業務に集中できるようサポート。 コールセンター トレーニングを積んだプロフェッショナルなオペレーターによる効率 的かつ高品質なコールセンター運営を行い、実績を積み重ねている。 愛媛県松山市にリレーションセンターを設置し、大都市圏のコールセ ンターと比較して高品質でありながら大幅なコストダウンが可能。 安心して利用していただくためにプライバシ
Slide 76: レンタルオフィス事業
LYBNATVAA AI-#V ITB LYRNAT 4 RESCSIARY —LY ev ZV164HA, 24H5,0207-7AF-—Yavrv (BE) +20e Set, SFNOID RY KI-FeBS, AVLTFhORES3I0OO FIV KEBEL, BEOMLV =—AicwHzAS, SHRCI1ZPD HLL, 3, 300M A okwHER y 7-7 EHO™ @ SPACES. BENStRETS. KHOA. =F4. ABW(Activity Based Working) DRREN—Alr, HREN, FT VIEI NK AU LAFATFCEAF
Slide 77: TKP売上構成
TKPSi& = © Fi FARE BIRIRACIRI St, MRS PRRAT 1 AC LTOMMRL (COMI DA) OBADIBATWS, 2020%2A #83Q 2021%2 A #43Q ery SS BRS 4.4% 2/HRS 4.0% > THE 16.5%
Slide 78: TKP 法人・個人別売上
TKPAROTL— FRAY -E ARISES T7U—FRSLElS, HHEPRRONARADSUAY IPL YARYZ—(CC): EVRARYSR—(BC): 2AX-HSBE(AR—-)OMABAA BM, 20202 #83Q 202127 #3Q (Hm) 9.9% “cr 12.5% : =a GC ° * []@cPJ : BOTT PREMIUM x rf cc rec : v4 ; sES CC): Ly AzeY ER F oon IBC] : EVRAeY SR =) 309.2918F9 BC 147.2987) [Ra—| aa Rem = he [oth]
Slide 79: 貸会議室 稼働・単価推移
Bik = BR OKPTEB SRESROKPLE LT SHMROFRHEY CLS * ld, MBAIDFORSERII CHEMI CKE <KD, Ho 0s bat SRE ROKS Por LatSRSHROKS HeRnays = TL (FA) (Was RA) AEM GP) aE (3QD4) SRS OF) 50,000 70,000 50,000 70,000 Q won 45,000 ass 69,000 45,000 69,000 39,776 40,000 se.755 38,358 68,000 40,000 40,242 Gana 35,000 67,00
Slide 80: リージャス ブランド別売上
BRY-—YrRAZOFIY FAISBELVY—-ERZRORLE BAY -YvADBEOS< ld [Regus] FIV FORA HDS, Ek, BRU -—YxRZOBELDG SDK HOSEHLE LTOBE, 777 Fasc ES (#5 KEL) Regus Express (0.6%) —_~ Openoffice 2021.2#8 3Q (Het) 131.2548F9 2021.2#A 3Q (St) 131.2548 “Regus (75.0%) KTA74 ALU 1 SEN APY ay RS LG |
Slide 81: 施設ブランドと拠点数
IAFMCOTIy FIBER Y-LYrRAvTNSYF IA ATV AAKLCOMMPCEHESA<S, TKPICSUTEAY IPL YARY SA WFOPL—E CdS, RRSP x CF -KRAOSESERCH), RHSLRESM, BALE HEI Liu7L-— FORBEREYSEOR, BS NAIL-KE » Y-SrATavE + (LY IWATIAZA: 19 XE AK-2Z) wy $-FYLF4PREMIUM J es PACES. Regus Regus express © (2789688) Bl x >» IAN (eit) (11.1088)
Slide 82: ファーストキャビン
AP BRED SACHS BXGRAPRRCHSILAL I NAT 1A ASHEN, ABRISBAP SRC / VAT SHe BCL. BROMPSEM, BAL - PAWS Bo Ax MSMR) CHALMETTE ST LMMHOB 4 CA FIRST CABIN TINO bRF) PRAT \ (9359771 XE) A SRNR AT-1 2? SR *. A TAXDMEMBES LG | *
Slide 83: 提携先・ホテル運営
SA023+0O8n—B RSBES EF Cla HARE RAG < SNLBRE MBH KA, REIS < OSRV HREM. FRE - He Se «= REOKT ® PNRFIW (WIVF 4 XBE) LecTore DbYk—v it 3 my BESS ehh FORE MR. CAEP Fas |d BH 10% BE CA GoTo KIAWICEY Y/— b BSBA xg rod, GOR (ISHINOYA) TISHINOYAS&# | 2—7y xDbO GoTo KANWICLY YY— b BM Ppa AZUK Ya- Bees BH 7 aR
Slide 84: エスクリ社との提携
エスクリ社との提携 エスクリ社との資本業務提携において、当社が運営する「ベイサイドホテル アジュール竹芝」のブライダルに エスクリ社の少人数向け婚礼サービス「ルクリアモーレ」を導入。2020年10月31日より販売を開始。 コロナ禍で今後ますます需要が高まる少人数の結婚式、親族のみでの結婚式に対応。 準備期間最短1カ月 で挙式可能なパッケージプラン コロナ禍で需要の高い 少人数向けの 低価格・上質なシンプルウエディング 提携により、集客・接客・企画から 衣装・装花・ヘアメイクまで ワンストップでサービス提供 ベイサイドホテル アジュール竹芝（浜松町） 83
Slide 85: 自治体との連携
FELAVINVERIAOY ITT ba TKPORBEME TLE LY WIVIGSHL LT. thet OAS HL —YavickSMheX = a—FHHL TUS AVOV2Ih, ABBK OLB (BtZl¢) as Hie, Bow ALE LY P| coasH X=a—%2020%11A4H & Y eR. S x... \ 0 DX Hokkaido Zangi Federation IsBEOY YL I-KtHBZP Ye BOR LUUCRN DNS SPUREA-TY x4 YOTKPH Y ¥ (/ —v 0k) AZ 20O Y — A & BH
Slide 86: 今回の新株予約権に関するQ&A①
今回の新株予約権に関するQ&A① No 質問 回答 • 新株予約権とは、発行会社に対してそれを行使することにより、当該発行会社の株式の交付を受けることができる権利 です。 1 新株予約権とは何ですか？ • 新株予約権の割当予定先である大和証券が当該権利を行使することで、当社は行使価額相当の金銭の払込を受け、 大和証券に当社普通株式を交付します。これにより当社は資金調達及び資本増強を行います。 • 本新株予約権を大和証券に割当て、同社が当該新株予約権を行使することで、資金が調達されるものです。行使価 額は、行使請求の直前取引日の当社普通株式終値の92%に相当する金額に修正されます。 • 本新株予
Slide 87: 今回の新株予約権に関するQ&A②
今回の新株予約権に関するQ&A② No 質問 回答 • 発行諸費用を控除した手取概算額の合計は約21,288百万円を想定しております。但し、この金額は、当初行使価額 5 調達予定金額はいくらですか？ （発行決議日時点）で全ての新株予約権が行使されたと仮定した場合の金額です。行使の進捗状況や行使価額の 修正等に応じて増減いたします。 • 第7回新株予約権は、発行当初から割当予定先の裁量により権利行使可能な設計であり、株価水準や資金ニーズ等 に応じて当社の裁量で行使停止を行うことが出来ます。 6 第7回と第8回の違いはなんですか？ • 第8回新株予約権は、当社が割当予定先に対して行使許可を行った場
Slide 88: 今回の新株予約権に関するQ&A③
今回の新株予約権に関するQ&A③ No 質問 回答 • 本新株予約権の目的である普通株式数は7,948,600株（第7回新株予約権及び第8回新株予約権の合計）で一 9 希薄化の規模はどの程度ですか？ 定であり、発行済株式総数38,117,885株（2020年12月31日現在）に対する割合は約20.9％となります。 • 他の資金調達手法と比較検討を行った結果、財務健全性を保ったまま機動的な資金調達が可能であり、かつ行使停 なぜ公募増資や銀行借入ではなく新株 止要請通知や行使可能通知といった設計を採用することで希薄化についても一定程度コントロールが可能であること、 10 予約権を選択したのですか？
Slide 89: ご留意事項
ご留意事項 本資料は、当社グループをより深く理解していただくためのものであり、 本資料に記載されたいかなる情報も、当社株式の購入や売却を勧誘するものではありません。 また、これらに関する投資アドバイス目的で作成されたものでもありません。 本資料に記載されている業績見通し等は、 いずれも当社グループが現時点で入手可能な情報を基にした予想値であり、 これらは市場環境や事業の進展などの不確実な要因の影響を受けます。 従って、実際の業績等は、 本資料に記載されている予想とは大きく異なる場合がありますことをご承知おき下さい。 88