Slide 1: 2008年4月期 中間決算説明会
株式会社 トーエル JASDAQ ：3361 神奈川県を中心とする一都四県で 物流をキーワードに豊かな暮らしのサポート企業を目指す 2008年4月期 中間決算説明会 2007年12月19日 http://www.toell.co.jp/
Slide 2: Ⅰ. 会社概要
Ⅰ. 会社概要 ～ 独自性を追求した物流システムと ユニークな事業ポートフォリオで首都圏 25万世帯に支持される企業 ～ 1
Slide 3: 会社概要 ４期業績推移（連結）
会社概要 ４期業績推移（連結） 19,000 1,200 18,000 1,000 社名 株式会社トーエル 17,000 事業内容 ・ＬＰガス事業 16,000 800 ・ウォーター事業 15,000 600 14,000 本店所在地 神奈川県横浜市港北区 13,000 400 高田西一丁目５番21号 12,000 設立 1963年５月22日 200 11,000 資本金 555百万円 （２００７．10末現在） 10,000 0 代表者 平間 茂 2004.4期 2005.4期 2006.4期 2007.4期 従業員数 267名（連結）（２００７．10末現在） 売上
Slide 4: LPガス事業環境 CP(LPガス輸入価格）の推移
LPガス事業環境 CP(LPガス輸入価格）の推移 CP価格推移 CP年度平均推移（5ヵ年） （単位：US$/1ton） （単位：US$/1ton） 1000 12月 800.0 900 ＄860 800 700.0 683.9 （予想） 700 600.0 600 500 500.0 505.8 400 480.2 300 400.0 42期 43期 374.3 200 44期 300.0 100 45期 280.0 0 200.0 5月 7月 9月 11月 1月 3月 41期 42期 43期 44期 45期 3
Slide 5: ウォーター事業環境 飲料水需要の拡大
ウォーター事業環境 飲料水需要の拡大 （単位：リットル/人） ミネラルウォーターの１人あたり消費量の推移 20.0 消費量 16.0 12.0 8.0 4.0 0.0 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 出所：日本ミネラルウォーター協会 4
Slide 6: Tl. 2008444 F HA
Tl. 2008444 F HA cr A fal RAD = Ra TOELL
Slide 7: 損益の状況（連結・単体）
損益の状況（連結・単体） （単位：百万円） 2006/10 利益率 2007/10 利益率 2007/10 利益率 連 結 計画比 前年同期比 （実績） （％） （計画） （％） （実績） （％） 売上高 7,890 100.0 8,900 100.0 8,633 100.0 △267 +743 売上総利益 2,912 36.9 2,890 32.4 2,949 34.2 +63 +37 営業利益 8 0.1 △150 △1.7 △307 △3.6 △155 △315 経常利益 13 0.2 △150 △1.7 △300 △3.5 △148 △313 当期純利益 △20 △0.2 △150 △
Slide 8: 事業別売上高・利益実績（連結）
事業別売上高・利益実績（連結） （単位：百万円） 2006/10実績 2007/10計画 2007/10実績 計画比 前年同期比 構成比 構成比 構成比 売上高 7,890 100.0% 8,900 100.0% 8,633 100.0% △267 +743 LPガス 6,947 88.0% 7,560 84.9% 7,326 84.9% △234 +379 小売業 4,545 57.6% 4,850 54.5% 4,650 53.9% △200 +105 卸売業 2,401 30.4% 2,710 30.4% 2,675 31.0% △35 +274 ウォーター 943 12.0% 1,34
Slide 9: LPガス顧客数・販売量の推移
LPガス事業 LPガス 顧客数・ 販売量の推移 ＬＰガス販売数量（ｔ） ＬＰガス顧客数 （千t） （千件） 70 204 60 50 199 40 194 30 20 189 10 184 0 06/4上 06/4下 07/4上 07/4下 08/4上 08/4下 （計画） 8
Slide 10: ウォーター事業 サーバー設置台数・ボトル販売量の推移
ウォーター事業 サーバー設置台数・ボトル販売量の推移 ウォーター販売本数 サーバー設置台数 （千本） （千件） 80 1,200 70 1,000 60 800 50 40 600 30 400 20 200 10 0 0 06/4上 06/4下 07/4上 07/4下 08/4上 08/4下 （計画） 9
Slide 11: 貸借対照表（連結）
貸借対照表（連結） （単位：百万円） 2006/10末 2007/10末 増減 備考 現金預金 ＋180 流動資産 4,530 5,010 +480 受取手形 ＋230 固定資産 12,570 12,718 +148 主にアルプスウォーターの増設による償却資産の増加 資産合計 17,100 17,729 +628 支払債務の増加 ＋163 流動負債 5,801 6,093 +291 借入金の増加 ＋122 社債の償還 △200 固定負債 未払金減少 △233 3,043 3,646 +603 借入金の増加 ＋1,068 負債合計 8,845 9,740 +895 純資産合計 8,255 7,9
Slide 12: キャッシュ・フロー計算書（連結）
キャッシュ・フロー計算書（連結） （単位：百万円） 2006/10月 2007/10月 営業活動によるキャッシュ・フロー +346 +207 投資活動によるキャッシュ・フロー △1,007 △812 財務活動によるキャッシュ・フロー +421 +686 期末残高 1,193 1,376 現金及び現金同等物（「資金」） ： 1,376百万円 （前連結会計年度比＋15.3％ 183百万円増） ＜主な要因＞ ● 有形固定資産の取得 ： 529百万円（アルプスウォーター設備 450百万円） ● 社債の償還 ： 455百万円 ● 長期借入金の増加 ： 1,600百万円 ● 短期借入金の増加 ： 122百
Slide 13: 2008年4月期通期計画
2008年4月期通期計画 （単位：百万円） 07.4月期 利益率 08.4月期 利益率 08.4月期 利益率 連 結 計画比 前年比 （実績） （％） （期初計画） （％） （今回計画） （％） 売上高 18,197 100.0 19,830 100.0 20,500 100.0 +670 +2,303 売上総利益 6,398 35.1 6,790 34.1 6,790 33.1 +0 +392 営業利益 448 2.4 550 2.7 250 1.2 △300 △198 経常利益 480 2.6 550 2.7 250 1.2 △300 △230 当期純利益 207 1.1 280 1.4
Slide 14: 2008年4月期通期事業別計画
2008年4月期通期事業別計画 （単位：百万円） ウォーター事業 LPガス事業 合 計 HW alpina 売上高 17,760 2,200 540 20,500 営業利益 80 300 △130 250 顧客数および （※注） （※注） サーバー設置台数 204,000件 53,000件 15,000件 （前期末比増減） （＋5,000件） （＋6,500件） （＋11,200件） 販売数量 112,000t 1,000,000本 750,000本 （前期比増減） （＋3,200t） （＋156,300本） （＋700,600本） （※注）卸販売分を含みます （単位：百万円） 投資計画 金額
Slide 15: 半期毎事業別推移（季節変動の対比）
半期毎事業別推移（季節変動の対比） LPガス事業 LPガス事業 売上高 ウォーター事業 （単位：百万円） 営業利益 ウォーター事業 （単位：百万円） ウォーター事業 LPガス事業 14,000 800 12,000 600 1 ,4 3 3 36 10,000 171 980 697 400 8,000 1 ,3 0 7 943 478 480 200 386 631 6,000 1 0 ,4 3 4 1 64 9 ,3 2 7 0 27 9 ,1 1 5 -40 4,000 -87 -19 6 ,9 4 7 7 ,3 2 6 5 ,9 0 9 -308 -200 2,000 0 -400 0
Slide 16: = BIC DLYT
= BIC DLYT = lb mA S i 19 TOELL
Slide 17: 物流コストの削減にむけて
物流コストの削減にむけて 湾岸直送システムなど流通合理化のもと 低コスト化・便利さを拡大し、競争力を強化 16
Slide 18: A.湾岸直送方式
A.湾岸直送方式 ● 輸入基地から直接顧客のもとへ届ける ● 顧客密度の増加、物流効率の向上 17
Slide 19: B.ベルシステム（懸垂式搬送機）
B.ベルシステム（懸垂式搬送機） z作業効率化 z 積み込み時間は手作業時の２分の１から３分の１へ z 搬入の作業負担が軽減（高齢者、女性も可能） z 軽量アルミ容器の採用 大型車による 多量輸送を促進 18
Slide 20: C.トーエルのネットワーク（TASK戦略）
C.トーエルのネットワーク（TASK戦略） zエリア内におけるすべての作業密度の向上 特定エリア消費者管理の略 横浜をはじめとして計11ヶ所 ネットワーク化されたTASK のもと、総合管理による 顧客へのサービスを展開し 無線サービスカーが150台 顧客密度の向上を実現 24時間365日、常時対応 GPS・PDAを利用した業務 支援システム＋ネットワー クを基盤とした迅速かつ 効率的なサービス展開 19
Slide 21: D.業務支援システム ～ＰＤＡの活用による効率化～
D.業務支援システム ～ＰＤＡの活用による効率化～ z物流効率化３つの柱すべての基盤 依頼案件の転送 行き先の地図等の表示 作業終了後、即時に結果報告 情報交換の迅速化による顧客サービスの向上 および事務手続きの簡略化を可能に 20
Slide 22: GPS
21 TOELL
Slide 23: I IY FO—) LDR RES iA T-I—ILe UV A
I IY FO—) LDR RES iA T-I—ILe UV A
Slide 24: 当社の物流
当社の物流 LPガス 当社配送 湾岸基地 充填工場 産油国 顧 客 デポ 湾岸直送・バルク 当社物流のノウハウを生かす ウォーター HAWAII ストックヤード サテライト 顧 客 さらに進化 大町工場 サテライト 26tウィングトレーラーで1度に 1,680本（12ℓ）配送可能 23
Slide 25: ３ヵ年計画
３ヵ年計画 （単位：百万円、%） 前 期（2007年4月期） 2008年4月期（45期） 2009年4月期（46期） 2010年4月期（47期） 連 結 (2006.5～2007.4) (2007.5～2008.4) (2008.5～2009.4) (2009.5～2010.4) 実 績 利益率 計 画 利益率 前年差 計 画 利益率 前年差 計 画 利益率 前年差 売上高 18,197 20,500 2,303 20,780 950 22,000 1,220 売上総利益 6,398 35.2 6,790 33.1 392 7,520 36.2 730 8,300 37.7 780 営業利益
Slide 26: ３ヵ年計画（事業別）
３ヵ年計画（事業別） （単位：百万円） 44 期 45 期 46 期 47 期 連 結 (2006.5～2007.4) (2007.5～2008.4) (2008.5～2009.4) (2009.5～2010.4) 実 績 計画 前期比 計画 前期比 計画 前期比 売上高 18,197 20,500 2,303 20,780 280 22,000 1,220 LPガス 16,273 17,760 1,487 17,080 △ 680 17,490 410 ウォーター 1,924 2,740 816 3,700 960 4,510 810 営業利益 448 250 △ 198 1,100 850
Slide 27: ３ヵ年計画 ＬＰガス事業
３ヵ年計画 ＬＰガス事業 （単位：百万円） 売上高 18,000 17,760 17,490 重点施策 17,500 17,080 17,000 ・ 卸売価格への転嫁 16,500 16,274 ・ 業務用小売価格の見直し 16,000 15,500 ・ M & Aによる需要家増加 44期実績 45期計画 46期計画 47期計画 （単位：百万円） 営業利益 ・ 保安徹底による顧客信頼の 600 507 530 確保とそれによる顧客の囲い 490 500 込み 400 300 200 80 100 0 44期実績 45期計画 46期計画 47期計画 26
Slide 28: ３ヵ年計画 ウォーター事業
３ヵ年計画 ウォーター事業 売上高 （単位：百万円） 5,000 4,510 4,000 3,700 3,000 2,740 1,923 2,000 1,000 0 44期実績 45期計画 46期計画 47期計画 （単位：百万円） 1200 970 1000 営業利益 800 610 600 400 170 200 -59 0 44期実績 45期計画 46期計画 47期計画 -200 27
Slide 29: ウォーター事業における販売戦略
ウォーター事業における販売戦略 ハワイウォーター ・ 新規代理店の開拓 ・ イベント開催による顧客の獲得 アルピナ ・ 広告宣伝（テレビ、ラジオ、雑誌など）によるブランド力の向上 ・ 法人関係への営業強化 （飲食業界、アパレル業界、スポーツクラブ、病院など） ・ ガス事業のサービススタッフによる販促活動 今後の展開について ・ ハワイ、北アルプスに続く第三の供給箇所（南アルプス）の検討 →自然災害、環境汚染リスクへの対応および需要拡大への対応として 23
Slide 30: ホームサービス
ホームサービス リフォーム 日々にわたるLPガス事業で得た顧客との エアコン 台所 取引関係の上に付加価値を構築 クリーニング クリーニング 顧客 既存の流通ルート（150台の小型サービス 植木の水やり 電球の取替え 車による常時巡回機能をベース）を活用し 生活支援事業の拡大・発展をはかる GPS・PDAを利用した 業務支援システム 高齢化時代に対応した業務を展開 トーエル 29
Slide 31: 横浜市水道局のメーター検針業務受託
横浜市水道局のメーター検針業務受託 • 横浜市との間で、横浜市水道局メーター検針業務 受託に関する契約を締結 – 横浜市の積極的な民営化政策に呼応 – 地域に根ざした企業としてのプレゼンスと社会的役割 を担う企業として信用度を高めることにつながる • 横浜市港北区及び都筑区の対象顧客約２５万件 30
Slide 32: トーエルが目指す事業像 信頼と安心 － Life Line Innovation
トーエルが目指す事業像 信頼と安心 － Life Line Innovation 物流をキーワードに「火」「水」「暮らし」のライフラインの領域で地域のお客様と密着した 生活サポート企業になる 31
Slide 33: 株主還元について
株主還元について 財務体質の強化と将来の事業展開に備えた 内部留保の充実 安定継続配当 株主優待制度 32
Slide 34: ありがとうございました
ありがとうございました 株式会社トーエル 代表取締役社長 平間 茂 役員一同 お問い合わせ先 経理・財務部門 取締役 経理・財務部門長 江美 孝（ＩＲ事務連絡責任者） 〒223-8510 横浜市港北区高田西一丁目５番地２１号 ＴＥＬ（045）592-7777 FAX（045）593-3259 E-mail k-kikaku@toell.co.jp http://www.toell.co.jp/
Slide 35: 当資料に記された当社の計画・見通し・戦略等のうち、過去の事実でないものは現在入手 可能な情報から得られた当社の経営者の判断に基づいた将来の業績に対する見通しです。 実際の業績は様々な要因により、これら業績見通しとは大きく異なる結果とな…
当資料に記された当社の計画・見通し・戦略等のうち、過去の事実でないものは現在入手 可能な情報から得られた当社の経営者の判断に基づいた将来の業績に対する見通しです。 実際の業績は様々な要因により、これら業績見通しとは大きく異なる結果となる可能性が あることをご承知おき下さい。 実際の業績に影響を与え得るリスクや不確定要因には以下のものが含まれます。 ①当社グループの事業環境を取り巻く世界情勢 ②原油価格と連動性が強いLPガスの仕入価格動向 ③米ドルを中心とした為替レートの変動 ④偶発事象等 但し、業績に影響を与える要因はこれらに限定されるものではありません。また、リスクや 不確定要素には、将来の