Slide 1: 2021年1月期 第2四半期決算説明会資料
2021年1月期 第2四半期決算説明会資料 第68期／2020年2月1日～2020年7月31日 クロスプラス株式会社 （証券コード 3320） CROSS PLUS 1
Slide 2: 目次
目次 3 1．2021年1月期 第2四半期決算概況 22 2．2021年1月期 計画 26 Appendix CROSS PLUS 2
Slide 3: 2021年1月期 第2四半期決算概況
１. 2021年1月期 第2四半期決算概況 CROSS PLUS 3
Slide 4: 決算総括
決算総括 ・新型コロナウイルス感染症拡大の影響により減収、減益 ・第2四半期以降ウィズコロナ関連商品が伸長し、業績予想を 大きく上回る 29,348 29,272 28,853 営業利益（百万円） 営業利益率（％） 27,748 25,904 142 24 0.5% 0.1% △0.7% △0.4% △1.1% △ 106 △ 202 △ 312 2017/1期 2018/1期 2019/1期 2020/1期 2021/1期 2017/1期 2018/1期 2019/1期 2020/1期 2021/1期 2Q 2Q 2Q 2Q 2Q 2Q 2Q 2Q 2Q 2Q CROSS PLUS 4
Slide 5: 【連結】損益計算書
【連結】 損益計算書 単位：百万円 2020/ 1期 2021/ 1期 2Q 2Q 3/13 6/15 実績 実績 6/15 6/15 予想 修 正予想 前年差額 前年比 予想差額 予想比 売 上高 27,748 23,500 22,500 25,904 △ 1 , 8 4 4 9 3 . 4 % ＋ 3 ,4 0 4 1 1 5 .1 % 売上 総利益 5,986 5,300 4,600 5,628 △ 358 9 4 . 0 % ＋ 1 ,0 2 8 1 2 2 .3 % 売上総 利益率 21.6% 22.6% 20.4% 21.7% ＋ 0 .1 - ＋1.3 - 販 管費 5,961
Slide 6: 業績予想との差異について
業績予想との差異について ・第2四半期の売上高が前年を上回る ・ウィズコロナ関連商品の販売が好調 連結売上高の推移(第1四半期、第2四半期) 30,000 27,748 25,904 25,000 22,500 連結売上高 百(万円 12,446 20,000 14,005 10,601 15,000 2Q 1Q 10,000 ) 15,302 11,899 11,899 5,000 0 2020年1月期 2021年1月期 2021年1月期 6/15修正予想 実績(今回開示) CROSS PLUS 6
Slide 7: 【連結】ビジネス別売上高 実績
【連結】ビジネス別売上高 実績 ・アパレル卸売は微減 ・緊急事態宣言によりアパレル小売の店頭売上高は大幅減少 ・EC売上高が順調に伸長 単位：百万円 2020/ 1期 2021/ 1期 2Q 累 計 2Q 累 計 構成比 構成比 前年差額 前年比 アパレル卸売 23,611 85.1% 22,819 8 8 .1 % △ 792 96.6% アパレル小売 4,118 14.8% 3,037 1 1 .7 % △ 1 ,0 8 1 73.7% 内 EC 416 1.5% 803 3 .1 % 387 193.0% その他・連結調整 20 0.1% 47 0 .2 % 27 ー 合計 27,748
Slide 8: 【連結】売上高の増減要因 (前年同期比較)
【連結】売上高の増減要因 (前年同期比較) ・衣料品売上高の減少をウィズコロナ関連商品の販売で補う (単位：百万円) 27,748 25,904 その他 アパレル卸売 アパレル卸売 (既存) EC (ウィズコロナ アパレル小売 (実店舗) 関連商品) 既存事業 2020/1月期 2021/1月期 ２Q ２Q CROSS PLUS 8
Slide 9: 【連結】営業利益の増減要因 (前年同期比較)
【連結】営業利益の増減要因 (前年同期比較) ・アパレル小売で大幅減益 ・アパレル卸売で増益 (単位：百万円) その他 経費削減 EC・物流等 変動費増加 アパレル小売 アパレル卸売 (粗利益) (粗利益) 2021/1月期 2020/1月期 ２Q ２Q CROSS PLUS 9
Slide 10: 【連結】販売チャネル別売上高 実績
【連結】販売チャネル別売上高 実績 単位：百万円 単位：百万円 2020/1期 2021/ 1期 2Q 2Q 104 118 180 129 171 209 129 構成比 構成比 前年差額 前年比 2,433 2,223 1,486 416 2,289 その他 1,374 2,696 2,789 3,234 専門店 12,922 4 6.6% 11,193 4 3.2 % △ 1,7 29 8 6.6 % 2,672 ＥＣ 803 765 百貨店他 2,004 量販店 10,233 3 6.9% 8,847 3 4.2 % △ 1,3 86 8 6.5 % 無店舗 12,319 11,150
Slide 11: 【アパレル卸売(国内)】業績指標
【アパレル卸売(国内)】業績指標 単位：百万円 2020/ 1期 2021/ 1期 2Q 2Q 前年差額 前年比 売上高 23,501 22,677 △ 824 96.5% 売上総利益率 18.8% 20.9% 2 .1 % 111.2% 販売単価 987円 784円 △2 0 3 円 79.4% 仕入単価 786円 581円 △2 0 5 円 73.9% 販売枚数 2,380万枚 2,890万枚 5 1 0 万枚 121.4% CROSS PLUS 11
Slide 12: 【連結】貸借対照表・指標
【連結】貸借対照表・指標 2020/ 1期 2Q 2020/ 1期 2021/ 1期 2Q 構成比 構成比 構成比 2Q 前年差額 流動資産 14,787 63.0% 17,044 65.8% 17,627 66.9% 2,840 現預金 3,366 14.3% 3,744 14.5% 4,427 16.8% 1,061 受取手形及び売掛金 9,108 38.8% 10,586 40.9% 10,471 39.7% 1,363 商品 1,906 8.1% 2,268 8.8% 2,266 8.6% 360 固定資産 8,675 37.0% 8,829 34.1% 8,730 33.1% 55
Slide 13: 【連結】キャッシュ・フロー計算書
【連結】キャッシュ・フロー計算書 単位：百 万円 2020/ 1期 2021/ 1期 2Q 2Q 前年差額 営業活動によるキャッシュ・フロー 551 △ 1,163 △ 1,714 投資活動によるキャッシュ・フロー 142 △ 259 △ 401 財務活動によるキャッシュ・フロー △ 1,534 2,089 3,623 現金及び現金同等物の増減 △ 848 662 1,510 現金及び現金同等物の期末残高 3,115 4,154 1,039 減価償却費 99 106 7 設備投資 50 140 90 CROSS PLUS 13
Slide 14: 新型コロナウイルスの影響と対応策
新型コロナウイルスの影響と対応策 ≪生産≫ ・５月以降中国の工場稼働率は、ほぼ100％に解消 ・QR生産のため、アセアン生産から中国生産へ回帰 ≪営業≫ ・アパレル小売は店頭販売低迷のためEC強化 ・アパレル卸売はQR生産の強化 ・ウィズコロナ関連商品の開発を積極化 ・新規販路の開拓 CROSS PLUS 14
Slide 15: 2021年1月期 施策の進捗
2021年1月期 施策の進捗 ＜ECの強化＞ （1）ブランド展開の拡大 （2）EC物流センターを統合し、在庫一元化 ＜アパレルの機能強化＞ （3）アパレル商品のイエナカ対応 （4）ウィズコロナ関連商品の開発 （5）中国拠点の生産活用 （6）マタニティーインナーのローズマダムをM&A CROSS PLUS 15
Slide 16: ECの強化
ＥＣの強化 （1）ブランド展開の拡大 （2）EC物流センターを統合し、在庫一元化 CROSS PLUS 16
Slide 17: アパレルの機能強化①
アパレルの機能強化① （3）アパレル商品のイエナカ対応 テレワーク対応商品の拡充 イエナカ需要（ルームウェア、エプロン等） テレワークウェア ルームウェア エプロン CROSS PLUS 17
Slide 18: アパレルの機能強化②
アパレルの機能強化② （4）ウィズコロナ関連商品の開発 プリント柄マスク パステルマスク 和紙マスク スポーツマスク 冷感マスク 飛沫ガードコート 除菌ミスト フェイスシールド 抗菌手袋 スマホ用まくら CROSS PLUS 18
Slide 19: アパレルの機能強化③
アパレルの機能強化③ （5）中国拠点の生産活用 現地スタッフによるオンライン商談、検品 （6）マタニティーインナーのローズマダムをM&A ローズマダム CROSS PLUS 19
Slide 20: 社会貢献
社会貢献 ・㈱ディスカバリープラスを通じて使い捨てマスク5,000万枚超を 保育・介護事業所、一般企業等へ販売 ・社員有志で手作りマスク3,000枚を名古屋市の児童施設に寄付 CROSS PLUS 20
Slide 21: 2021年1月期 計画
CROSS PLUS 2. 20211 AHS s+ il il CROSS PLUS 21
Slide 22: 【連結】2021年1月期 業績予想
【連結】2021年1月期 業績予想 ・下期もウィズコロナ関連商品の販売が進み、通期営業黒字の見通し (6月15日修正業績予想より見直し) 単 位 ： 百 万円 2020/1期 2021/1期 上期 下期 通期 上期 下期 通期 （実績） （予想） （予想） 前年比 前年比 前年比 売上高 27,748 30,745 58,493 25,904 9 3 .4 % 31,096 1 0 1 .1 % 57,000 9 7 .4 % 売上総利益 5,986 6,983 12,969 5,628 9 4 .0 % 7,172 1 0 2 .7 % 12,800 9 8 .7 % 販管費 5,961 6
Slide 23: 配当政策
配当政策 ・2021年1月期の1株当たり配当金は、12円を予想 (6月15日修正業績予想より見直し) 単位：円 期末 29.3% 2021/1期 2020/ 1期 2Q （予想） 配当性向 12.0 12.0 2Q 5.0円 6.0円 13.6% 14.1% 1株当たり 6.6% 6.0 期末 7.0円 6.0円 7.0 配当金 6.0 6.0 1.8% 年間 12.0円 12.0円 3.0 3.0 2.0 5.0 6.0 配当性向 14.1% 29.3% 3.0 3.0 2.0 2017/1期 2018/1期 2019/1期 2020/1期 2021/1期 （予想） CROSS PLUS 2
Slide 24: CROSS PLUS
CROSS PLUS CROSS PLUS 24
Slide 25: Appendix
CROSS PLUS Appendix il il CROSS PLUS 25
Slide 26: 会社概要
会社概要 商 号 クロスプラス株式会社 設 立 1953年4月 本 社 名古屋市西区花の木三丁目9番13号 代表者 山本 大寛 従業員数 ＜連結＞732名 ＜単体＞609名 （2020年1月31日現在） 資本金 1,944百万円 （2020年1月31日現在） 発行株式数 7,718,800株 （2020年1月31日現在） 事業内容 婦人服、子供服の企画、製造、及び全国の量販店、専門店等への販売 連結子会社 (株)サードオフィス、（株）中初 客楽思普勒斯(上海)服飾整理有限公司、（株）ディスカバリープラス CROSS PLUS 26
Slide 27: 沿革
沿革 1951年 婦人ブラウスの製造卸売を目的として櫻屋商店を創業 1953年 櫻屋商店を改組し櫻屋商事（株）を設立 2001年 「クロスプラス」へ社名変更 2002年 スタイリンク（株）を設立 2004年 東証二部・名証二部に株式上場 2005年 客楽思普勒斯(上海)服飾整理有限公司を設立 2006年 （株）ヴェントインターナショナルを子会社化 2015年 （株）ヴェントインターナショナルの事業譲渡 2017年 （株）ディスカバリープラスを設立 2018年 （株）サードオフィスを子会社化 （株）中初を子会社化 2019年 スタイリンク（株）を解散 2020年 （株）ローズマダムからマタニティ
Slide 28: 婦人服市場規模
婦人服市場規模 専門店 百貨店 量販店 その他 2 0 0 9年 2 .8 1 .6 0 .6 0 .6 5.6兆円 （2009.01-12） 2 0 1 4年 3 .2 1 .5 0 .5 0 .7 5.9兆円 （2014.01-12） 2 0 1 9年予測 3 .3 1 .2 0 .4 0 .8 5.7兆円 （2019.01-12） （注）国内婦人服・洋品の小売金額ベース、2019年は予測値（2019年9月現在）、 百貨店および量販店チャネルは経済産業省「商業販売統計」をもとに推計 表示桁未満四捨五入 出所：矢野経済研究所「アパレル産業白書2015、2019」 CROSS PLUS 28
Slide 29: 婦人アパレル業界でのポジション
婦人アパレル業界でのポジション 婦人アパレル売上高（201９年度） 順 位 社 名 売 上 高 1 ワールド （※） 148,113 2 オンワー ドホール ディング ス （※） 125,061 3 ＴＳＩホ ールディ ングス （※） 101,772 4 クロスプ ラス （※） 52,543 5 ジュン （※） 48,919 6 ルックホ ールディ ングス （※） 43,237 7 イトキン （※） 39,034 8 サンラリ ーグルー プ （※） 33,282 9 ４℃ホー ルディン グス （※） 32,282 10 ファイブ フォック ス （※） 31,851 （※）連結またはグループ合算
Slide 30: アパレル事業のビジネスフロー
アパレル事業のビジネスフロー アパレル 卸売 取引先 ・量販店、専門店、 出荷 無店舗 企画 生産 物流 クロスプラス 協力工場 クロスプラス ・年間4,800万枚の ・スケールメリット アパレル ・企画200名による 優れた提案力、 大量生産 を活かした貿易集約 小売 デザイン力 ・主力工場37社に ・上海服飾整理での 物流加工 生産集約 クロスプラス ・ブランドコーナー、 百貨店、EC CROSS PLUS 30
Slide 31: アパレル事業の内容と特徴
アパレル事業の内容と特徴 会社 ビジネス区分 事業内容 レディス、キッズ、雑貨を専門店を アパレル卸売 はじめ全てのチャネルへ製造卸売 クロスプラス（株） アパレル小売 百貨店、量販店、ECサイトでの直販 メンズを主力に専門店の アパレル卸売 OEM・ODM （株）サードオフィス アパレル小売 服飾雑貨のECサイトでの直販 レディスの帽子を中心とした （株）中初 アパレル卸売 製造卸売 中国での自社商品の 上海服飾整理有限公司 アパレル卸売 検品・検針・物流加工 CROSS PLUS 31
Slide 32: ビジネス区分の特徴
ビジネス区分の特徴 ビジネス区分 販売先 決定権 粗利益率 在庫負担 アパレル卸売 小売 小 低 なし アパレル小売 （EC） 消費者 大 高 あり CROSS PLUS 32
Slide 33: 販売チャネルとビジネス区分
ビジネス区分 販売 売場 ビジネス区分 チャネル ブランドコーナー アパレル小売 PB 量販店 平場 アパレル卸売 ディスカウンター ファッションビル ショッピングセンター 専門店 アパレル卸売 ロードサイド ホームセンター、ドラッグストア カタログ通販 無店舗 TVショッピング アパレル卸売 インターネット通販 百貨店 百貨店 アパレル小売 EC 自社サイト/ECモール CROSS PLUS 33
Slide 34: 今後の販売チャネル
今後の販売チャネル 現在の姿 将来の姿 無店舗 無店舗 専門店 専門店 アパレル卸売 量販店 量販店 量販・百貨店 量販・百貨店 アパレル小売 EC EC 620億 700億 （2019.1期） （2022.1期） CROSS PLUS 34
Slide 35: 中期経営計画（2020年1月期～2022年1月期）
中期経営計画（2020年1月期～2022年1月期） 中期経営計画 1. 戦略 創る力 × α （創る力をベースに業態・機能を掛け合わせる） ２. 数値目標 売上高700億円 営業利益10億円 売上高 営業利益 単位：百万円 単位：百万円 70,000 1,000 62,901 25 2019/1期 2022/1期 2019/1期 2022/1期 （実績） （目標） （実績） （目標） CROSS PLUS 35
Slide 36: 中期経営計画方針
中期経営計画方針 戦略 創る力 × α 方針 （１）新業態の確立 ① ECの強化 ② ブランドビジネスの拡大 （２）アパレルの機能強化 ① 専門店販路の拡大 ② 商品企画機能の強化 ③ 生産管理の強化 （３）事業領域の拡大 ① アパレル事業のM&A ② 非アパレル事業 CROSS PLUS 36
Slide 37: コロナ禍での対応
コロナ禍での対応 ①ECの加速 ②ウィズコロナ商品の開発 ③新規販路の拡大 ④リモート環境の整備 CROSS PLUS 37
Slide 38: 免責事項
免責事項 • 本資料は、当社が入手している情報に基づいて、当社が本資料の作成時点に おいて行った予測等を基に記載されています。これらの記述は将来の業績を 保証するものではなく、一定のリスクや不確実性を内包しております。従い まして、将来の実績が本資料に記載された見通しや予測と大きく異なる可能 性があります。 • また、本資料は当社をご理解いただくために作成されたもので、当社への投 資勧誘を目的としておりません。投資に関する決定はご自身のご判断におい て行われるようお願いいたします。 お問い合わせ先 クロスプラス株式会社 経営企画室 TEL ： 052-532-2211（代表） e-mail ：