Slide 1: Résultats annuels 2024
R E S U LT ATS A N N U EL S 2 0 2 4 PRESENTATION DU 03 AVRIL 2025
Slide 2: Sommaire
SOMMAIRE I FAITS MARQUANTS II RESULTATS FINANCIERS III PERSPECTIVES IV ANNEXES
Slide 3: I- Faits marquants
ADVINI I- FAITS MARQUANTS
Slide 4: Redressement effectif dès 2024
REDRESSEMENT EFFECTIF DÈS 2024 CHIFFRE D’AFFAIRES CHARGES EXTERNES EBITDA 277,6 M€ -3,2% vs ’23 33,6 M€ 18,4 M€ -1,0 M€ vs B24 +27 % vs ’23 -2,5 M€ vs ’23 2024 CAPEX France CASHFLOW RÉSULTAT NET 2,7 M€ 29 M€ STOCKS 0,3 M€ -14 M€ + 42,4M€ vs ‘23 +14,3 M€ vs ’23 + 1,5 M€ vs B24 +5,1 M€ vs B24 -10 jour
Slide 5: Rappel du contexte – des vins français à la peine
RAPPEL DU CONTEXTE – DES VINS FRANÇAIS À LA PEINE ▪ Un marché du vin en nette régression en France GMS à -3,4 % ▪ Une diminution des exportations des vins français à -3% ▪ Une production viticole en forte baisse < 37 MHl soit - 18% Domaine du Causse d'Arboras Terrasses du LARZAC GMS : Grandes et Moy
Slide 6: Exportation française vins & spiritueux
EXPORTATION FRANÇAISE VINS & SPIRITUEUX Export de 2024 Versus 2023 – Données FEVS VALEUR (€) & VOLUME (caisses de 9 litres) VINS ET SPIRITUEUX VINS 15,6Mrds€ -4% 10,9 Mrds€ -3% (-644 M€) (-336 M€) 176,9 M de caisses +1% 124,1 M de caisses +0,7% (+1,7 M) (+910 K) VINS TRANQUILLES VINS TRANQUILLES Pér
Slide 7: AdVini fait mieux que le marché à l'exportation
ADVINI FAIT MIEUX QUE LE MARCHÉ A L'EXPORTATION % VARIATION EN VALEUR/VOLUME Export 2024 versus 2023 - Périmètre AdVini - Données FEVS France 2024 versus 2023 –Total Vins Tranquilles- Données CIRCANA HM/SM HORS EDMP UK + IRLANDE FRANCE EUROPE DU NORD ASIE/OCÉANIE CANADA USA * Volume +6,9% Volume -4,
Slide 8: Un focus commerce et marketing conforme à nos objectifs
UN FOCUS COMMERCE ET MARKETING CONFORME À NOS OBJECTIFS MARQUES GLOBALES +6 M€ EXPORT 8,3 % vs ‘23 2024 +6 M€ + 3,8 % vs ‘23 PAYS CLÉS + 6 M€ Clos de Bully + 11 % vs '23 Iles de Vergelesses MAISON CHAMPY
Slide 9: Un mix réseaux de vente favorable
UN MIX RESEAUX DE VENTE FAVORABLE CA 2023 - 2024 PAR ZONES COMMERCIALES Hausse Baisse Total 1,1 0,7 1,5 -0,1 286,8 -3,7 2,5 1,5 -0,7 277,6 -0,7 -1,2 -10,2 • Baisse de CA de -9 M€, soit -3% vs 2023 concentrée sur nos activités Hard Puyloubier, Saint Victoire Discount et OFF Trade et compensée par les
Slide 10: Un mix réseaux de vente favorable – répartition du CA 2024
U N M I X R E S E A U X D E V E N T E F A V O R A B L E RÉPARTITION DU CA 2024 RÉPARTITION EXPORT / FRANCE REPARTITION MARQUES / VINS A FACON CA EXPORT CA FRANCE CA VINS À FAÇON** CA MARQUES* +3,8% -8,6% -7% +3,8% HORS CHANGE Autres 6% Marques France 41% Export 44% Produits de 56% service 53% La Fra
Slide 11: AdVini partenaire de la carte des grands vins Mercure
FAITS MARQUANTS DISTRIBUTION 12 AdVini partenaire de la carte des grands vins Mercure pour la 3ème année consécutive. Cette collaboration est un témoignage de la confiance et du respect que nous accorde le Groupe Accor : ✓ Une reconnaissance pour nos équipes techniques ✓ Une réussite pour nos équipe
Slide 12: AdVini au plus près des voyageurs avec ses animations Travel Retail
FAITS MARQUANTS DISTRIBUTION 13 AdVini au plus près des voyageurs avec ses animations Travel Retail A l’été 2024, deux animations Travel Retail sont déployées en partenariat avec des acteurs majeurs du marché, tandis qu’une édition limitée et collector d’une de nos propriétés promet de ravir les voy
Slide 13: Les marques globales poursuivent leur croissance
LES MARQUES GLOBALES POURSUIVENT LEUR CROISSANCE CHIFFRE D’AFFAIRES (Millions d’€) 57 56 56,3 55 +8,3% 54 53 52 52,2 51 +7% 50 49 48 48,4 47 46 45 2022 2023 2024
Slide 14: Les maisons prioritaires en nette croissance – Afrique du Sud
LES MAISONS PRIORITAIRES EN NETTE CROISSANCE AFRIQUE DU SUD LE DÉVELOPPEMENT SE POURSUIT SUR NOS MARQUES Compte de résultat ∆ 2024 déc-23 déc-24 vs 2023 (MZAR devise locale) Chiffre d'Affaires 637,0 715,9 78,9 12,4% Marge Brute 271,6 333,0 61,4 22,6% Marge Brute% 42,6% 46,5% 3,9 bps EBITDA Courant 6
Slide 15: Les maisons prioritaires en nette croissance – Maison Laroche
LES MAISONS PRIORITAIRES EN NETTE CROISSANCE MAISON LAROCHE Compte de résultat (M€) ∆ 2024 déc-23 déc-24 vs 2023 Chiffre d'Affaires 25,0 28,1 3,0 12,1% Marge Brute 12,2 14,0 1,8 14,7% Marge Brute% 48,7% 49,8% 1,1 bps EBITDA Courant 3,4 5,1 1,7 49,4% Marge d'EBITDA 13,5% 18,0% 4,5 bps Un référent mon
Slide 16: Célébrons nos distinctions en 2024
FAITS MARQUANTS MAISONS 17 Célébrons nos distinctions en 2024 : Une fierté partagée par toutes nos équipes ! Alors que 2025 commence sous de belles perspectives, prenons un moment pour revenir sur les distinctions que nos vins ont reçues en 2024.
Slide 17: Château Patache d'Aux et Château Liversan Crus Bourgeois Supérieur
FAITS MARQUANTS MAISONS 18 Château Patache d'Aux et Château Liversan élevés au rang de Crus Bourgeois Supérieur Le Médoc à l'honneur ! Deux propriétés d'AdVini, Château Patache d'Aux et Château Liversan, viennent d'être distinguées du statut de « Cru Bourgeois Supérieur », une reconnaissance de l'ex
Slide 18: Ken Forrester Vineyards fête ses 30 ans
FAITS MARQUANTS MAISONS 19 Ken Forrester Vineyards fête ses 30 ans : le succès d’un domaine viticole unique ✓ Un terroir précieux ✓ Une histoire riche ✓ Un vigneron visionnaire ✓ Une viticulture en harmonie avec son écosystème ✓ Des vins iconiques à la renommées mondiale Ken Forrester Vineyards KEN
Slide 19: Le Bonheur obtient la certification Fairtrade
FAITS MARQUANTS MAISONS 20 Le Bonheur, propriété sud- africaine d’AdVini, obtient la certification « producteur Fairtrade » Le Bonheur rejoint la liste des propriétés et marques sud-africaines d’AdVini certifiées par le label international Fairtrade, telles que Kleine Zalze, Arniston Bay et Welmoed.
Slide 20: L'ESG au cœur de la stratégie AdVini depuis plus de 20 ans
L E S F A I T S M A R Q U A N T S A D V I N I L’ESG AU CŒUR DE LA STRATÉGIE ADVINI DEPUIS PLUS DE 20 ANS Une politique ESG ambitieuse initiée dès 2003 et désormais exigée par nos clients (36% en 2024) et matérialisée par la réglementation CRSD ENVIRONNEMENT | SOCIAL | GOUVERNANCE DURABILITE ANCRAGE
Slide 21: ESG au cœur de la stratégie AdVini depuis plus de 20 ans
L E S F A I T S M A R Q U A N T S A D V I N I ESG AU CŒUR DE LA STRATÉGIE ADVINI DEPUIS PLUS DE 20 ANS L’ANCRAGE DANS UNE GOUVERNANCE LA DURABILITÉ, NOS RÉGIONS ENGAGÉE, UNE EXIGENCE VITICOLES, POUR PORTER NOTRE DANS TOUS UNE FORCE POUR RAISON D’ÊTRE NOS MÉTIERS JOUER NOTRE RÔLE DE LEADER 1. Viticul
Slide 22: Bilan carbone AdVini
L E S F A I T S M A R Q U A N T S A D V I N I BILAN CARBONE ADVINI DÉPLACEMENTS IMMOBILISATIONS CHIFFRES Les déplacements représentent 3% des GES Les immobilisations représentent 4 % des GES d’AdVini. Cette catégorie DIVERS CLÉS La catégorie Divers regroupe les d’AdVini. concerne les biens durables
Slide 23: Agir collectivement pour le progrès de la filière
L E S F A I T S M A R Q U A N T S A D V I N I AGIR COLLECTIVEMENT POUR LE PROGRÈS DE LA FILIÈRE 3 projets de plantations d’arbres et de haies menés au Domaine Cazes, Domaine Laroche et Mas Neuf Domaine du Fenouillet VIGNOBLES JEANJEAN
Slide 24: Le COMEX recomposé et renforcé
L E S F A I T S M A R Q U A N T S A D V I N I LE COMEX RECOMPOSÉ ET RENFORCÉ Vincent RAMEAU Vincent PALMIER Directeur Directeur Marketing, Administratif et Financier Commerce et Innovation LE CONSEIL D'ADMINISTRATION RENOUVELÉ Magdeleine ALLAUME Catherine Hostein CEO Seguin Moreau et CEO Nutrimaine
Slide 25: Une faible récolte pour AdVini
U N E F A I B L E R É C O L T E 2 0 2 4 P O U R A D V I N I LAROCHE Prod. 2024 vs 2023 : -68% ANTOINE MOUEIX Prod. 2024 vs 2023 : -30% CHAMPY Prod. 2024 vs 2023 : -64% OGIER Prod. 2024 vs 2023 : -25% GASSIER Prod. 2024 vs 2023 : 0% MAS LA CHEVALIERE CAZES VIGNOBLES JEANJEAN Prod. 2024 vs 2023 : +1%
Slide 26: II- Résultats financiers
ADVINI Il- RESULTATS FINANCIERS
Slide 27: Résultats 2024
RESULTATS 2024 Compte de résultat (M€)* (2) (1) déc-23 déc-24 ∆ (1) - (2) • Un taux de marge brute en progression à Chiffre d'Affaires 286,8 277,6 -9,3 36% (36,5% sans les pertes de récolte et le déstockage Marge Brute 101,8 99,9 -1,9 dilutif de produits de service à Bordeaux) Marge Brute% 35,5% 36,
Slide 28: EBITDA
EBITDA Evolution EBITDA (M€ et % CA) 8,0% EBITDA à 18,4 M€ (+3,9M€ vs 2023) Impact COVID 6,8% 7,6% 6,9% 6,6% Taux d’EBITDA à 6,6% soit +1,7 pts vs 2023 expliqué par : 5,1% 4,1% • Une amélioration de la marge brute 22,3 22,5 18,3 17,0 18,4 • Une stabilité des charges de personnel 14,5 10,5 • Une bais
Slide 29: Résultat opérationnel et résultat net
RESULTAT OPERATIONNEL ET RESULTAT NET Evolution RN (M€) • Un Résultat opérationnel courant en progression de + 7,7M€ 4,0 4,6 3,3 0,3 -3,3 • Résultat Net à + 0,3M€ -14,0 2019 2020 2021 2022 2023 2024 (2) (1) A Des cessions d’actifs pour un montant brut déc-23 déc-24 ∆ (1) - (2) de 6,2 M€. Les actifs
Slide 30: Dette nette
DETTE NETTE Réduction de la dette nette venant d’un free cash-flow de +29,2M € 173,7 10,1 0,4 1,9 0,8 157,6 148,5 151,0 139,7 -29,2 DN 2021 DN 2023 Charges fi. put ASA DN 2024 DN 2020 DN 2022 Cash Flow Libre put BVC Autres
Slide 31: Ratio de gearing
RATIO DE GEARING(*) RATIO DE GEARING (CAPITAUX PROPRES / DETTE NETTE en M€) 200,0 300% 180,0 173,7 250% 160,0 226% 157,6 140,0 148,5 151,0 144,5 210% 200% 139,7 120,0 (*) (*) (*) 100,0 157% 153% 150% 105,4 144% (*) 137% 96,8 98,5 94,3 80,0 77,0 75,2 100% 60,0 40,0 50% 20,0 0,0 0% 2019 2020 2021 2022
Slide 32: III – Perspectives
ADVINI lll - PERSPECTIVES
Slide 33: Perspectives – une activité stabilisée dès 2024
PERSPECTIVES 1 – UNE ACTIVITE STABILISEE DÈS 2024 ET DES EQUIPES A NOUVEAU EN ORDRE DE MARCHE ✓ NOUVELLE ÉQUIPE DIRIGEANTE EN PLACE ✓ EXÉCUTION DU PLAN STRATÉGIQUE ORBIS 2024- 2026 2025 2. POURSUIVRE NOTRE CROISSANCE RENTABLE SUR LES RÉSEAUX EXPORT ET ON TRADE AVEC NOS MARQUES ✓ RÉALLOUER NOS RESSOU
Slide 34: Perspectives – optimiser nos structures
PERSPECTIVES 3. OPTIMISER NOS STRUCTURES POUR AMELIORER ENCORE L’EBITDA ET NOTRE PERFORMANCE ECONOMIQUE ✓ Réduire nos coûts d’exploitation en optimisant nos process et nos outils, [Centralisation de la supply-chain et de la planification, bascule sur SAP 4 HANA, saturation outil central, baisse des
Slide 35: En synthèse
EN SYNTHESE 1. Le redressement d’AdVini réalisé en 2024 démontre une forte capacité d’action des équipes 2. AdVini est un acteur capable de prendre des parts de marché dans un contexte vin difficile mais source d’opportunités 3. AdVini, plus que jamais Leader Français des vins de terroirs, poursuit
Slide 36: Merci pour votre écoute
MERCI POUR VOTRE ÉCOUTE Rendez-vous la semaine prochaine pour le lancement du Club Actionnaires ADVINI !
Slide 37: IV - Annexes
IV - ANNEXES • Compte de résultat consolidé • Bilan consolidé • Tableau de flux de trésorerie • Composition du conseil d’administration
Slide 38: Compte de résultat consolidé
C O M P T E D E R E S U L T A T C O N S O L I D E (2) (1) Compte de résultat consolidé (M€) déc-23 déc-24 ∆ (1) - (2) Chiffre d'Affaires 286,8 277,6 -9,3 Marge Brute 101,8 99,9 -1,9 Marge Brute% 35,5% 36,0% 0,5% Charges de Personnel -4 3,1 -4 3,4 -0,3 Charges Externes -36,2 -33,6 2,5 Autres Produits
Slide 39: Actif consolidé
B I L A N C O N S O L I D E - A C T I F Actif consolidé (M€) (2) (1) déc-23 déc-24 ∆ (1) - (2) Goodwill 10,4 10,2 -0,2 Immobilisations incorporelles 30,3 30,1 -0,2 Droits d'utilisation 28,1 24 ,1 -4 ,0 Immobilisations corporelles 128,0 127,2 -0,8 Participations dans des entreprises associées 4 ,5 4
Slide 40: Passif consolidé
B I L A N C O N S O L I D E - P A S S I F (2) (1) Passif consolidé (M€) déc-23 déc-24 ∆ (1) - (2) (*) Proforma (après obtention du waiver) Capital émis 31,5 31,5 0,0 Primes d'émission 18,7 18,7 0,0 Réserves 36,9 20,7 -16,2 Résultat Part du Groupe -14 ,1 0,2 14 ,3 Capitaux Propres Part du Groupe 73,1
Slide 41: Tableaux de flux de trésorerie
T A B L E A U D E F L U X D E T R E S O R E R I E déc-23 déc-24 Tableaux de flux de trésorerie (M€) Resultat Net -14,0 0,3 D&A 16,3 13,7 +/- value cession 0,2 -5,2 Coût de l'endettement financier 8,4 10,3 Charge d'impôts -0,4 -1,1 Impôts versés -0,6 -1,1 ∆ BFR -10,4 14,8 Autres éléments non-cash 0,8
Slide 42: Composition du conseil d'administration
A D V I N I COMPOSITION DU CONSEIL D’ADMINISTRATION Conseil d’administration Antoine LECCIA Président Directeur-Général Frédéric JEANJEAN Vice-Président Brigitte JEANJEAN Vice-Présidente Vincent RIEU Marie-Elisabeth PLANTADE AGRO INVEST, représenté par Olivier GUIZE Amélie FAURE Philippe CHAPUIS Mag