Vaudoise Assurances Holding Sa · SIX:VAHN
Vaudoise Assurances Holding Sa — FY2018 Earnings Presentation
36 slides from Vaudoise Assurances Holding Sa's earnings presentation, Mar 27, 2019
Slide 1: Résultats annuels 2018 – Conférence de presse
Philippe Hebeisen CEO, directeur général Jean-Daniel Laffely CFO, directeur général adj. Résultats annuels 2018 Conférence de presse 27.03.2019
Slide 2: Résultats 2018
1 Highlights – Ph. Hebeisen, CEO 2 Résultats 2018 – J.-D. Laffely, CFO Résultats 2018 3 Perspectives – Ph. Hebeisen, CEO 4 Questions et réponses – tous 27 mars 2019 2
Slide 3: Highlights
1 Highlights Ph. Hebeisen, CEO 27 mars 2019 3
Slide 4: Highlights
Highlights Groupe Vaudoise Assurances 1 2 10 années consécutives d'excellents Vaudoise consolide sa position sur le résultats ! marché suisse • Nette croissance en Suisse alémanique (+ 6,1%) • A nouveau un très bon résultat consolidé pour 2018 • Croissance des affaires Patrimoine supérieure • Les fo
Slide 5: Highlights – transformation digitale
Highlights Groupe Vaudoise Assurances 3 Profonde transformation digitale • Expérience client omnicanale • Nouveau système d'exploitation non-vie • Diversification de revenus et de services 27 mars 2019 5
Slide 6: Chiffres clés au 31.12.2018
Chiffres clés au 31.12.2018 Groupe Vaudoise Assurances BÉNÉFICE CHIFFRE RATIO RENDEMENT NET DE L'EXERCICE D'AFFAIRES COMBINÉ DES PLACEMENTS CHF 127,5 mio CHF 1'137,0 mio 92,1% 2,1% + 5,7% + 4,8% - 1,8 pt - 0,3 pt FONDS PROPRES DIVIDENDES SUR REDISTRIBUTION DES CONSOLIDÉS SST ACTIONS A ET B EXCÉDENTS
Slide 7: Résultats 2018
2 Résultats 2018 J.-D. Laffely, CFO 27 mars 2019 7
Slide 8: Comparaison des résultats consolidés 2017 et 2018
Comparaison des résultats consolidés 2017 et 2018 Groupe Vaudoise Assurances En millions de CHF Financier (hors changes) - 49.8 • Résultat opérationnel Changes + 13.4 à CHF 141,9 millions • Résultat net à CHF 127,5 millions 33.5 -36.4 -6.6 4.1 12.3 Primes + 24.8 Primes + 14.9 Sinistres + 11.8 Presta
Slide 9: Résultat net consolidé – Évolution de 2002 à 2018
Résultat net consolidé – Évolution de 2002 à 2018 Groupe Vaudoise Assurances En millions de CHF Chute A des actions 153.6 142.2 Échange des portefeuilles D 124.8 120.6 B LPP/Patrimoine C 126.7 120.2 122.2 126.4 128.8 127.5 Swiss Life - La Suisse 117.4 E F 88.3 C Vente Intras 44.1 30.3 27.6 B D Vente
Slide 10: Fonds propres consolidés
Fonds propres consolidés Groupe Vaudoise Assurances En millions de CHF 1'734.5 1'781.7 1'642.9 +99% 1'464.2 1'539.1 depuis 2010 1'293.8 1'135.7 897.4 1'008.2 + 2,7% 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 27 mars 2019 10
Slide 11: Primes émises – Affaires directes non-vie
Primes émises – Affaires directes non-vie Vaudoise Générale En millions de CHF Evolution dans nos affaires non-vie de + 3,2%, dans un 896 marché en augmentation de + 1,8% 869 868 823 Evolution non-vie +3,2% 2015 2016 2017 2018 27 mars 2019 11
Slide 12: Primes émises – Affaires directes non-vie par branche
Primes émises – Affaires directes non-vie par branche Vaudoise Générale Evolution non-vie En millions de CHF +3,2% (ASA + 1,8%) 343 Véhicules à moteur + 1,7% (ASA - 0,2%) 337 158 Accidents + 1,3% (ASA + 2,7%) 156 189 Maladie + 9,1% (ASA + 6,7%) 173 140 Choses + 3,4% (ASA + 2,2%) 135 66 (ASA + 1,5%)
Slide 13: Primes émises nettes par région géographique
Primes émises nettes par région géographique Vaudoise Générale + 6,1% Suisse alémanique + 1,8% Suisse romande Mio/CHF 2017 2018 Suisse romande 534 544 Suisse alémanique 285 302 + 2,6% Tessin 46 47 Tessin 27 mars 2019 13
Slide 14: Primes émises – Affaires directes vie
Primes émises – Affaires directes vie Vaudoise Vie Evolution primes uniques En millions de CHF + 97,4% (ASA + 4,0%) 71 Evolution primes périodiques 13 17 34 - 1,0% 192 188 188 186 (ASA - 0,2%) • Maintien de la retenue dans l'offre en assurances à primes périodiques et uniques traditionnelles • Bon s
Slide 15: Taux technique moyen après dotation
Taux technique moyen après dotation Assurances vie individuelles En % 3.09 2,96 2.83 2.54 2.51 2.44 2.24 2.07 1.92 1.75 1.57 1.39 1.32 1.23 1.08 1.12 1.13 1.02 1.04 1.00 0.94 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Rendement sur revenu brut des placements Marge sur taux d'intérêt 27 mars 2019 15
Slide 16: Ratio combiné non-vie corrigé de la dissolution du report de primes
Ratio combiné non-vie corrigé de la dissolution du report de primes Groupe Vaudoise Assurances En % 91,6 97,2 93,4 93,9 92,1 71.7 66.0 67.8 70.0 68.5 Ratio combiné favorable 25.6 25.5 25.6 23.9 23.6 2014 2015 2016 2017 2018 Dans un but de comparaison avec 2016, les années 2014 à 2015 ont été Frais g
Slide 17: Structure des placements au 31.12.2018
Structure des placements au 31.12.2018 Groupe Vaudoise Assurances (hors Vaudoise Asset Management) Dépôts à Placements pour court terme le compte et au Alternatifs Autres titres risque du 2% à revenus variables Disponibilités 2% souscripteur 5% (0%) 3% (3%) (5%) 3% (4%) (3%) Actions 5% (7%) • Straté
Slide 18: Rendement des placements au 31.12.2018
Rendement des placements au 31.12.2018 Groupe Vaudoise Assurances En millions de CHF 2,2% 2,1% 0,2% -10.2 • Revenus directs en légère diminution en franc suisse • Rendement net des placements en légère baisse à cause des changes 145.1 -128.3 155.3 145.1 16.8 16.8 Revenus des Autres Résultat des Ecar
Slide 19: Actifs sous gestion
Actifs sous gestion Berninvest AG / Vaudoise Investment Solutions SA 661.0 Evolution +117 % 328.5 354.9 427.6 236.8 (2011 - 2018) 312.9 202.0 301.3 192.5 170.8 299.0 157.2 155.3 287.0 101.6 51.0 1 145.5 1 039.3 878.1 933.5 935.6 685.4 757.0 600.1 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 27 mars 2019
Slide 20: Taux SST au 01.01.2019
Taux SST au 01.01.2019 Groupe Vaudoise Assurances En % 297 SST Vaudoise 200 Taux SST confortable • Annonce du taux SST consolidé, non soumis à la FINMA, basé principalement sur les modèles individuels soumis à la FINMA de Vaudoise Générale et Vaudoise Vie • Basé sur les nouveaux modèles standards vi
Slide 21: Dividende payé par action et cours de l'action nominative B
Dividende payé par action et cours de l'action nominative B Vaudoise Assurances Holding Augmentation du dividende + 8,3% Rendement sur le cours de bourse au 31.12 14 Dividende par action et cours de l'action nominative B 600 (en %) (en CHF) 519.00 528.50 485.00 3.2 3.2 12 482.00 3.4 2.9 500 2.8 447.
Slide 22: Payout Ratio
Payout Ratio Vaudoise Assurances Holding En % Payout Ratio 31.12.2015 31.12.2016 31.12.2017 31.12.2018 Vaudoise Assurances Holding SA 37.61 28.93 26.51 34.94 Actionnaire (1/3 bénéfice) 27.96 28.84 29.84 30.58 Groupe (y compris allocation au fonds de redistribution 30.29 36.05 36.47 39.60 des excéden
Slide 23: Résumé des faits principaux
Résumé des faits principaux • Très bon résultat du Groupe à CHF 127,5 millions • Chiffre d'affaires du Groupe en hausse de 4,8% • Croissance dans les branches non-vie et sinistralité bien maîtrisée • Progression dans les assurances vie grâce aux affaires à prime unique • Amélioration du ratio combin
Slide 24: Perspectives
3 Perspectives Ph. Hebeisen, CEO 27 mars 2019 24
Slide 25: Etat des primes à fin février 2019
Etat des primes à fin février 2019 Groupe Vaudoise Assurances Total non-vie Branches Etat à fin février 2019 +5,1% Véhicules à moteur + 1,6% Accidents + 5,9% Maladie + 12,9% Choses + 4,3% Responsabilité civile + 0,9% Vie - 2,0% 27 mars 2019 25
Slide 26: Stratégie digitale 2020-2025
Se disrupter soi-même ?! Stratégie digitale 2020 - 2025 26
Slide 27: Futur CEO désigné Jean-Daniel Laffely
Futur CEO désigné Jean-Daniel Laffely dès le 12 mai 2020 27 mars 2019 27
Slide 28: Nouveaux membres du Comité de direction
Nouveaux membres du Comité de direction • Jan Ellerbrock Chief Transformation Officer (CTO) Département IT & Transformation digitale • Grégoire Fracheboud Département Réseaux de vente & Marketing • Frédéric Traimond Chief Risk Officer (CRO) Département Actuariat & Réassurance 27 mars 2019 28
Slide 29: Objectifs 2019 - 2021
Objectifs 2019 - 2021 2019 - 2021 • Croissance Patrimoine durablement supérieure à la moyenne du marché • Ratio combiné net Personnes < 100% sur Best estimate de 1re année • Développement en Suisse alémanique ≥ 5% par an • Vie individuelle : plan d'action de développement dynamique 27 mars 2019 29
Slide 30: Objectifs 2019 - 2021
Objectifs 2019 - 2021 2019 - 2021 • Déploiement des deux plateformes digitales Expérience client et Système non-vie • Accélération de la diversification de revenus (fee business) • Poursuite de la redistribution mutualiste de résultats aux assurés 27 mars 2019 30
Slide 31: 27 mars 2019
?? ? ? ? 27 mars 2019 31
Slide 32: Annexes aux résultats 2018
Annexes aux résultats 2018 J.-D. Laffely, CFO 27 mars 2019 32
Slide 33: Ventilation obligataire par rating des placements obligataires
Ventilation obligataire par rating des placements obligataires de première qualité au 31.12.2018 Groupe Vaudoise Assurances 48% Obligations et autres 49% AAA titres à revenus fixes 23% AA Autres placements 52% 8% A 9% BBB 11% Autres 27 mars 2019 33
Slide 34: Proposition de répartition du bénéfice
Proposition de répartition du bénéfice Vaudoise Assurances Holding En milliers de CHF 31.12.2018 Bénéfice de l'exercice 44 366 Solde ancien reporté 174 Solde disponible 44 540 Attribution à la réserve spéciale 27 000 Dividende par action nominative A - CHF 0.25 2 500 Dividende par action nominative
Slide 35: Avertissement
Avertissement Cette présentation vise à informer les analystes financiers de la marche des affaires de la société. Cette publication peut contenir des déclarations prospectives. Même si ces déclarations prospectives reflètent le point de vue et les attentes de la Vaudoise Assurances, des risques, de
Slide 36: Contacts
Contacts Renseignements financiers : Renseignements généraux : Jean-Daniel Laffely Nathalie Follonier-Kehrli Directeur général adjoint, CFO Directrice, secrétaire générale Vaudoise Assurances Vaudoise Assurances Siège social Siège social Place de Milan, case postale 120 Place de Milan, case postale
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