Palma Co. Ltd. · TSE:3461
Palma — FY2024 Earnings Presentation
35 slides from Palma's earnings presentation, Nov 18, 2024
Slide 1: 2024年9月期 決算説明資料
2024年9月期 決算説明資料 株式会社パルマ （東証グロース：3461） 2024年11月18日 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 1
Slide 2: 目次
目次 2024年９月期 通期業績報告 ３ 2024年９月期 各事業の状況 ８ 2025年９月期 業績目標 18 会社概要・事業概要 27 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 2
Slide 3: 2024年９月期 通期業績報告
2024年９月期 通期業績報告 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 3
Slide 4: 2024年９月期 業績ハイライト
2024年９月期 業績ハイライト 業績総括 売上高 前年同期比増減 ⚫ セルフストレージBPOサービスの 2,810 百万円 456 百万円 受託伸長・賃貸施設稼働向上によ るストック収入やセルフストレー ジ施設販売進展などにより前期比 増収 営業利益 前年同期比増減 123 ⚫ 施設開発コストや信用コスト等の 百万円 △44 百万円 増加の影響により、前期比減益 当期純利益 前年同期比増減 期末配当 80 △31 １株あたり6円（前期比１円増加） 百万円 百万円 を分配 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 4
Slide 5: 2024年９月期 損益計算書
2024年９月期 損益計算書 2023年９月期 2024年9月期 2024年9月期 YoY増減率 計画進捗率 （単位：百万円） 通期 通期 期初計画 売上高 2,354 2,810 19.4% 3,476 80.8% 売上総利益 870 897 3.1% 販売管理費 702 774 10.2% 営業利益 168 123 △26.4% 265 46.6% 営業利益率（財務KPI） 7.1% 4.4% － 経常利益 175 141 △19.2% 245 57.7% 当期純利益 111 80 △27.7% 147 54.9% １株あたり当期純利益（円） 16.57 11.96 △27.8% 21.8
Slide 6: 2024年９月期末 貸借対照表
2024年９月期末 貸借対照表 【2023年９月末】 【2024年9月末】 負債 負債 1,205 ■一棟屋内型セルフストレージ 1,352 流動資産 流動資産 施設の売却に伴い、借入金の 3,445 3,322 返済が進み流動資産と負債が 純資産 純資産 2,338 それぞれ減少 2,290 固定資産198 固定資産221 ■自己資本比率 66.0％ （前期末比 3.2％増） （単位：百万円） 2023年９月末 2024年９月末 ■D/Eレシオ 0.3 総資産 3,643 3,544 （同 0.1ポイント減） 現金及び預金 2,699 2,484 販売用不動産（仕掛含む） 361 362 有
Slide 7: 2024年９月期 キャッシュフロー計算書
2024年９月期 キャッシュフロー計算書 【2023年９月期】 【2024年９月期】 営業CF ■営業CF 93 BPOサービスの賃料保証による求償 投資CF 7 投資CF 10 債権の増加や、一棟屋内型セルフス トレージ施設の売却などによりCF増 営業CF △194 加 財務CF 財務CF △319 △131 ■投資CF 子会社清算による収入によりCF増加 （単位：百万円） 2023年9月期 2024年９月期 棚卸資産の増減額 △278 △0.5 ■財務CF 有利子負債の増減額 △121 △286 屋内一棟型セルフストレージ施設販 売による借入金の返済によりCF減少 現金及び現金同等物の増減
Slide 8: 2024年9月期 各事業の状況
2024年9月期 各事業の状況 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 8
Slide 9: 2024年９月期 成長戦略の進捗状況
2024年９月期 成長戦略の進捗状況 重点施策 進捗・成果 ①提携セルフストレージ事業者の ①BPOサービス新規利用件数36,018件、受託件数累計128,529件 利用率向上・新規提携先拡大 クラリス（Web在庫管理システム）新規登録3,435室、累計登録71,961室 BS事業 ②日本郵便株式会社等の異業種向けにTKS商材提案とセットでの ②セルフストレージ事業者・機会の創出 開業後の管理受託プランとの運営BPO業務を契約 ③他業界向けの滞納保証サービス商品の新規開発 ③他業態への既存サービスの拡販 住居・オフィス等の撤去作業単独でのサービス販売 ①一棟屋内型セルフストレージ施設（二子玉川
Slide 10: セグメント別業績推移
セグメント別業績推移 （単位：百万円） 1,500 ビジネスソリューションサービス 売上高 セグメント損益 1,000 500 0 2016年 2017年 2018年 2019年 2020年 2021年 2022年 2023年 2024年 5,800 ターンキーソリューションサービス 売上高 セグメント損益 3,800 1,800 △ 200 2016年 2017年 2018年 2019年 2020年 2021年 2022年 2023年 2024年 ※セグメント損益は2020年より開示しております。 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 10
Slide 11: BS：堅調に成長、増収増益
BS（ビジネスソリューションサービス）：堅調に成長、増収増益 （単位：百万円） 1,500 2023年 2024年 ⚫ 主力サービスの伸長 1,200 BPOサービス累計受託残高 900 128,529件（前期末比2.6％増） 600 ⚫ 新規提携先・対応サービスの拡大 300 日本郵便株式会社と開業後の管理受託プラン の運営BPO業務を契約 0 既存取引先向け顧客対応事務代行等、顧客開 売上高 セグメント損益 拓・対応サービスの開発が進展 2023年実績 2024年実績 ⚫ 既存サービスの他業界への展開 不動産業界や債務保証会社等から 売上高 1,213 1,384 「残置・不要品の片付け・
Slide 12: BS サービス受託状況
BS（ビジネスソリューションサービス） サービス受託状況 セルフストレージ運営安定化・DX化実現を支援するサービスの浸透・利用は堅調に推移 滞納保証付BPO受託残高 BSサービスMRR※（月次計上収益）額 128,529件（前年比2.67％増) 316,190千円（前年同期比6.54％増） 【BSサービス新規受託件数・受託残高の推移（件）】 【MRR（月次計上収益）額】 単位：千円 60,000 140,000 新規受託件数 120,000 50,000 受託残高 100,000 40,000 80,000 30,000 60,000 20,000 40,000 10,000 20,000 0
Slide 13: 「残置・不要品の片付け・整理サービス」の他業界向け展開
「残置・不要品の片付け・整理サービス」の他業界向け展開 施設開発 IT集客 利用手続 オンライン決済 収納代行 滞納保証・管理 受付・審査代行 滞納者収納物撤去 当社サービスの１プロセス「収納物 撤去」を他業態にサービス展開 ライフイベント発生時の物品整理、 家賃保証会社の滞納債権処理、 不動産会社の工事フェーズなど、 遺品・ 家賃保証会社 解体工事 幅広い片付け・整理ニーズにアクセス。 家財道具整理 向けサービス 不要物整理 サービスの周知促進とアライアンスの 拡大を推進 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 13
Slide 14: TKS：投資開発の多様化推進・増収
TKS（ターンキーソリューションサービス）：投資開発の多様化推進・増収 2,800 （単位：百万円） ⚫ セルフストレージ開発販売 2023年 2024年 一棟屋内型セルフストレージ施設２棟及び 1,800 屋外コンテナ型トランクルーム施設１１物 件の売却を実施 800 ⚫ 運営物件賃貸事業 前事業年度と比べて賃貸収支が改善したが △ 200 一部の物件につき、将来の稼働予測に基づ く賃貸契約の残存期間に見込まれる損失を 売上高 セグメント損益 計上 2023年実績 2024年実績 ⚫ 開業コンサル・工事請負 売上高 1,140 1,426 資本提携先の日本郵政グループ運営の郵便 局や、セルフ
Slide 15: TKS【セルフストレージ開発販売】
TKS（ターンキーソリューションサービス） 【セルフストレージ開発販売】 アジアの大手ストレージ運営会社『StorHub』グループの関連企業へ売却 キーピット赤羽岩淵 2024/6/1 OPEN 4階建 126室+バイク駐車場6台 ◆ アジア大手のセルフストレージ運営会社か ら開発物件の供給開始 当社にて土地取得から企画推進、工事監理 まで行い、竣工後土地建物を一括で売却 ◆ 売却後の運営管理BPOサービスの受託 売却後は弊社にて運営管理を受託 キーピット二子玉川 2024/6/1 OPEN 4階建 123室 多岐にわたる業務プロセスをワンストップ サービスで提供する ◆ 今後も引き続き当事業
Slide 16: TKS【セルフストレージ開発販売】
TKS（ターンキーソリューションサービス） 【セルフストレージ開発販売】 「首都圏・一棟屋内型」と「全国・屋外コンテナ型」の併行により事業量を拡大 （屋外コンテナ施設 新規投資開発予定） ◆ 2024年９月末時点で36施設（約1,000室）の用地を確保 うち24施設は稼働開始 10県・36施設 ◆ 2024年９月末時点で11施設を販売済み ◆ 出店用地売却後は、ビジネスソリーションにおける 「ワンストップサービス」でのセルフストレージビジネス BPOの導入を目指す ニコニコ収納庫木更津江川 ニコニコ収納庫本庄児玉 ニコニコ収納庫富士宮島 2024/4 OPEN 2024/5 OPEN 2024
Slide 17: TKS【開業コンサル・工事請負】
TKS（ターンキーソリューションサービス） 【開業コンサル・工事請負】 開業支援コンサルティング Before After 立地診断マーケティング 施設プランニング事業性評価 施設工事請負 内装工事 所在 福島県郡山市 総室数 110室 設置工事完了 2024/5/中旬 電気設備工事 ◆ 当社事業で培った「事業企画・施設開発 実績や取引ネットワーク」を活かし、 セルフストレージ開業コンサルティング及び工事請負事業を展開 ◆ 2024年6月より、JR東日本の所有する資産の有効活用を行っている『株式会社 パーテーション設置工事 ジェイアール東日本都市開発』とセルフストレージ開業支援サービスの提供に
Slide 18: 2025年９月期 業績目標
2025年９月期 業績目標 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 18
Slide 19: 2025年９月期 業績目標
2025年９月期 業績目標 ● BS ：引き続き滞納保証付きBPO等のサービスを前期比1割超水準の受託伸長・増収を計画 ● TKS：運営施設の賃貸収入の前期比２割増を計画、屋外型コンテナ型セルフストレージの販売に本格着手 また、過去に販売した屋内型ストレージ物件の売買仲介、再販、内装設備の販売を推進 2024年９月期 2025年9月期 （単位：百万円） 実績 業績目標 経常利益 141 350 当期純利益 80 210 １株あたり当期純利益（円） 11.96 31.10 １株あたり配当金（円） 6.0 13.00 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 19
Slide 20: 2025年９月期 BSの展望 ①
2025年９月期 BS（ビジネスソリューションサービス）の展望 ① セルフストレージ事業者との関係強化 ＜ 2025年9月期 目標＞ ・セルフストレージ保証受託強化 → 2025年９月末受託残高 137,000 契約を目指す ・クラリスWeb申込システム販売 → 2025年９月末登録室数 76,000 室超を目指す セルフストレージの保証分野においては、新規取引の開拓として新たに開業を検討する事業者に対して 保証だけにとどまらない運営全体の受託を含めた提案に注力し、より強固な関係性での取引開始を推進 既存取引先の新規出店のサポートや料金改定など、保証に加えた取引価値を提供していき 価格競争だけ
Slide 21: 2025年９月期 BSの展望 ②
2025年９月期 BS（ビジネスソリューションサービス）の展望 ② 新規事業の展開 ＜ 2025年9月期 重点施策＞ ・収納物撤去事業におけるサービス提供の拡大 ・セミナー、コンサルティングにより収益基盤の確立 ・セルフストレージ以外の保証領域の開拓 セルフストレージの滞納保証事業において培われた撤去・処分に関するノウハウを活用し、事業領域拡大を推進 そのためにも、2025年9月期においては、収集運搬、解体等の関連資格、許認可の取得に着手し、 事業領域の拡大を行いやすい環境の構築に尽力していく セミナー・コンサルティングにおいては 新規事業者だけではなく既存取引事業者への情報提供も積極的に行い
Slide 22: 2025年９月期 BSの展望 ③
2025年９月期 BS（ビジネスソリューションサービス）の展望 ③ アライアンスの強化 ＜ 2025年9月期 取組方針＞ ＜ 2024年9月期 ＞ BSの領域においては、相互住宅との顧客紹介のように対象顧客が 近似している企業と取り組んでいくことにより、双方の顧客に対し 相互住宅株式会社から てサービス満足度を高まることができるような連携施策を引き続き セルフストレージ施設の 検討していく 利用者紹介サービスが開始 また、高架下をセルフストレージ施設として活用することが可能 な鉄道事業者や、コロナ禍以降、事業の多角化や自社ビル等におけ る遊休不動産の活用を検討する飲食事業者等へのアプローチに注
Slide 23: 2025年９月期 TKSの展望 ①
2025年９月期 TKS（ターンキーソリューションサービス）の展望 ① セルフストレージ施設の開発・販売促進 ＜ 2025年9月期 目標＞ ・ 一棟屋内型セルフスレトージ用地開発 → ５物件 ・ 屋外コンテナ型トランクルーム施設開発 → ６０物件 ・ 屋外コンテナ型トランクルーム施設販売 → ８５物件 一棟屋内型セルフストレージ用地開発は、三菱地所をはじめとした大手事業者との共同開発を推進 屋外コンテナ型トランクルーム施設開発は、コインパーキング跡地やパチンコ店舗の 余剰な駐車場の利活用などを推進 地域活性に寄与すべく、引き続き積極的に地方物件の開発を実施 屋外コンテナ型トランクルーム施設販売
Slide 24: 2025年９月期 TKSの展望 ②
2025年９月期 TKS（ターンキーソリューションサービス）の展望 ② コンサル業務・パーティション設置工事の強化 ＜ 2025年9月期 目標＞ ・ トランクルーム開業支援 → ２０件 日本郵便による郵便局でのセルフストレージ事業の拡大をはじめ、既存セルストレージ事業者に対 して施設開業から運営管理におけるプロセスを当社がワンストップで提供するサービスを積極的に 展開 また、遊休不動産の利活用として老朽化した空きテナントや立地条件の悪い土地を セルフストレージで収益化する事業を推進し、さらなる市場拡大に寄与していく CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 24
Slide 25: 2025年９月期 TKSの展望 ③
2025年９月期 TKS（ターンキーソリューションサービス）の展望 ③ アライアンスの強化 ＜ 2024年9月期 ＞ ＜ 2025年9月期 重点施策 ＞ 三菱地所株式会社との共同事業協定を締結し、 セルフストレージに新たな価値提供を目的としたアライアンスの セルフストレージ施設の開発に着手 検討 日本郵便による郵便局施設の活用をはじめ、三菱地所との一棟型 セルフストレージ施設の共同開発を推進 また、屋外コンテナ型トランクルーム用地開発に関して、コイン 三井不動産リアルティ株式会社と不動産 パーキング跡地やパチンコ店舗の余剰な駐車場の利活用などに加え、 ビジネスマッチング業務に関する契約を締結
Slide 26: 2025年９月期 株主還元方針
2025年９月期 株主還元方針 配当 株主優待 配当性向40％を目標 当社株式への投資価値を高め 中長期的に保有される株主様を増加 配当推移 14 60 2025年９月期では前期と同様に 12 優待品クオカードの贈呈を予定 50 優待内容 10 40 8 30 保有期間１年未満 6 100株～999株 → 1,000円分 4 20 1,000株以上 → 5,000円分 10 2 保有期間１年超 0 0 100株～999株 → 2,000円分 (円) 2021年 2022年 2023年 2024年 2025年計画 (%) 1,000株以上 → 10,000円分 1株あたりの配当 配当性向 Cop
Slide 27: 会社概要・事業概要
会社概要・事業概要 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 27
Slide 28: 会社概要
会社概要 商号 役員 株式会社パルマ 取締役会長 阿部 幸広 代表取締役社長 木村 純一 所在地 取締役 赤羽 秀行（管理部長） 上村 卓也 東京都千代田区麹町4-5-20 KSビル5階 社外取締役 榎 和志 斎藤 聡 吉松 こころ 後藤信秀 社外監査役 大森 茂延（常勤） 輿水 英行 高塚 直子 資本金 執行役員 下村 隆将（BS部長） 600,318,456円（2024年9月末時点） 従業員数 40名（2024年9月末現在） 事業内容 セルフストレージ ビジネスソリューション プロバイダー事業 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 28
Slide 29: 事業概要
事業概要 ビジネスソリューションサービス ターンキーソリューションサービス ●セルフストレージビジネスBPO ●セルフストレージ施設デベロッパー ◎事業者の運営の効率化・コスト削減・リスク ◎１棟専用施設「Keep it」などの施設を開発 ヘッジ及び利用者の手続き迅速化・簡略化 ◎セルフストレージ事業者・投資家・個人・ に資するBPOサービスを提供 事業法人など多様な顧客に運営（プロパティ マネジメント）付で販売 受付審査 収納代行 滞納保証 施設総合管理 ITシステム開発 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 29
Slide 30: サービス系統図
サービス系統図 セルフストレージ事業者・投資家 収納代行・入金管理 API配信WEB集客サービス 施設開発/開業支援 滞納保証・管理 （クラギメ） 事業運営コンサルティング 受付申込コールセンター 物件在庫管理システム提供 プロパティマネジメント 施設管理 （クラリス） マスターリース BS TKS ビジネスソリューション ターンキーソリューション サービス サービス 問合せ・申込み受付 利用者審査 施設賃貸 集金・決済手段提供 セルフストレージ利用者 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 30
Slide 31: パルマの強み
パルマの強み ①成長市場 ②業界のプラットフォーム 現状ペースで上昇していくと、 サービスを全国で展開。 2028年には1,000億円以上の 過半を上回る事業者が当社サービスを導入。 市場拡大が期待できる！ トランクルーム業界400社以上に導入。 強い事業基盤 「成長市場」+「ワンストップサービス」+「圧倒的なシェア」 当社の事業基盤 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 31
Slide 32: 成長するセルフストレージ市場
成長するセルフストレージ市場 セルフストレージ需要拡大への期待 2028年には1,000億円以上の市場拡大が期待できる！ 都市化の進展と 住居専有面積の減少傾向化 ステイホーム： 在宅ワーク浸透・オフィスコンパクト化 EC取引拡大によるラスト ワンマイル物流需要の高まり 出典：矢野経済研究所 「拡大する収納ビジネス市場の徹底調査 2023年版」 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 32
Slide 33: 業界のプラットフォーム 全国展開・導入シェアの高さ
業界のプラットフォーム 全国展開・導入シェアの高さ 集客サイト「ニコニコトランク」 サービスを全国で展開。 7,000施設/31万室が登録 過半を上回る事業者が当社サービスを導入 トランクルーム業界 400社以上に導入 ・「どこでも、どんな運営規模でも、新規参入者でも」最適なサービス対応 ・「セルフストレージ運営について相談するなら、まずパルマ」プレゼンスが確立 CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 33
Slide 34: 強い事業基盤
強い事業基盤 ◆ 「施設開発」から運営プロセス全般において効率化・リスク軽減に資するBPOサービスを提供 ◆ 集客や決済などITを活用したソリューションも提供し、非対面・非接触での業務運営も実現 ◆ 「成長市場」+「ワンストップサービス」+「圧倒的なシェア」 当社の事業基盤 セルフストレージビジネスプロセス 施設開発 IT集客 利用手続 オンライン決済 収納代行 滞納管理 滞納保証 受付・審査代行 滞納者収納物撤去 セルフストレージBPOサービスを ワンストップで提供できるのは当社だけ CopyrightⒸ2024 Palma Co.,Ltd. 34
Slide 35: お問い合わせ先
お問い合わせ先 株式会社パルマ 窓口 ：株式会社パルマ 管理部 E-mail：irinfo@palma.jp URL ：https://www.palma.jp/ ⚫ 本資料の取り扱いについて 本資料に記載されている計画や見通し、戦略などは本書面の作成時点において取得可能な情報に基づく将来の業績に 関する見通しであり、これらにはリスクや不確実性が内在しております。かかるリスク及び不確実性により、実際の業績等はこれらの見通しや予 想とは異なる結果となる可能性があります。 ⚫ 当社が事業環境の説明を行う上で、参考となると考える情報を掲載しております。掲載データについては、調査方法や調査時期により結