Sparebank 1 Helgeland · OSL:HELG
Sparebank 1 Helgeland — Q3 2025 Earnings Presentation
43 slides from Sparebank 1 Helgeland's earnings presentation, October 2025
Slide 1: Delårspresentasjon Q3 2025
Delårspresentasjon Q3 2025 - En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 2: Delårspresentasjon 30.09.25
Delårspresentasjon 30.09.25 Hanne Nordgaard Anne Ekroll Administrerende direktør Finansdirektør
Slide 3: Hovedtrekk
SpareBank 4 HELGELAND ¢ Hovedtrekk S ai } ¢ Utsiktene fremover - Vedlegg
Slide 4: Finansiell måloppnåelse
Finansiell måloppnåelse Langsiktig mål Lønnsom: EK-avkastning 11,7 % >12 % Mål ren Solid: kjernekapital 17,4 % >16,5 % Mål kostnader Effektiv: C/I: <40 % 35,7 % Mål Utbyttegrad Ansvarlig Minimum 50 % 53 %
Slide 5: Hovedtrekk hittil i år
Hovedtrekk hittil i år 12 mnd. utlånsvekst Resultat før skatt EK-avkastning* SUM 3,6 (5,0) % 561 (565) mill. kr. 11,7 (12,3) % PM 6,5 (4,1 )% *justert for hybridkapital BM -4,1 ( 7,6 )% Soliditet Tap på utlån Forvaltningskapital Ren kjerne 17,4 40,5 (37,3) mrd. kr. 37 (76) mill. kr. (17,2) %
Slide 6: Resultat
¢ Hovedtrekk ¢ Resultat * Utlan * Innskudd * Finansiering * Soliditet ¢ Utsiktene fremover ee am, —« Vodlea9
Slide 7: Oppsummering Q3
Oppsummering Q3 SpareBank 1 Helgeland (konsern) Q3 2024 Q4 2024 Q1 2025 Q2 2025 Q3 2025 Netto renteinntekter 255 254 236 234 235 Netto provisjonsinntekter 46 47 39 47 47 Andre driftsinntekter 3 2 2 3 2 Ordinære driftskostnader 106 106 106 122 105 Resultat basisdrift 198 198 172 163 179 Nedskrivning
Slide 8: Oppsummering Q3
Oppsummering Q3 Kvartalsresultatet er preget av reduserte utlånstap, økte resultater fra finansielle investeringer og lavere kostnader • Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter på 235 mill.kr, en reduksjon på 1 mill. kr. fra forrige kvartal. • Netto provisjonsinntekter og andre inntekter på 50 mi
Slide 9: Oppsummering Q3
Oppsummering Q3 • Driftskostnader på 105 mill. kr., en reduksjon på 17 mill. Kr. Reduserte driftskostnader er i stor grad relatert periodisering av tvistesak mellom SpareBank1-alliansen og TietoEvry i andre kvartal 2025, samt en feilperiodisering i andre kvartal som medførte høyere kostnader i konse
Slide 10: Stabilt resultat før skatt
Stabilt resultat før skatt Resultatutvikling (mill.kr.) 743 650 Stabilt resultat før skatt på 561 179 561 (565) mill. kr. pr 30.09.25. 137 200 200 • EK-avkastning på 11,7 % 183 185 171 147 11.7 % 184 179 190 2023 2024 2025 Q1 Q2 Q3 Q4 EK-avkastning
Slide 11: Stabilt resultat før skatt
Stabilt resultat før skatt Endring resultat før skatt (mill. kr.) Resultat før skatt er 4 mill. lavere enn for samme periode i fjor. -53 15 -11 570 6 39 560 • Reduserte nedskrivninger, 550 økte provisjonsinntekter og 540 økt gevinst på finansielle 565 561 530 investeringer bidrar til bedret 520 resu
Slide 12: Redusert nettorente i kvartalet
Redusert nettorente i kvartalet • Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter utgjør 235 mill. kr., en reduksjon på 1 mill. Nettorente (mill.kr.) og i % av FVK kr. fra forrige kvartal. 8 7 9 10 10 • I prosent av gjennomsnittlig 255 254 236 234 235 forvaltningskapital er netto rente- 2.71% 2.66% og kr
Slide 13: Stabile provisjonsinntekter
Stabile provisjonsinntekter 48 47 45 47 Prov. utlån overført til • Økning i gebyrinntekter 7 10 kredittforetak betalingsformidling 39 10 8 1 sammenlignet med forrige Garantiprovisjoner 2 1 2 kvartal og samme periode i fjor. 9 0.50% 0.48% 0.48% 11 0.47% 17 2 Provisjonsinntekter forsikring - 15 18 ska
Slide 14: Stabile driftskostnader
Stabile driftskostnader Driftskostnader (mill. kr.) og i % av inntekt • Kostnadene er innenfor måltall (kostnadsprosent < 40%). 122 106 106 106 105 • Reduserte driftskostnader sammenlignet med forrige kvartal • Periodisering • Tvistesak mellom SpareBank 1- alliansen og TietoEvry i Q2. 39.8% 32.7% 34
Slide 15: Reduserte nedskrivninger
Reduserte nedskrivninger • 6 mill. kr. i tap i 3. kvartal 2025 0.27% 0.26% mot 12 mill. kr. forrige kvartal. 100 • Nedskrivningene i kvartalet er et 102 resultat av individuelle og 0.12% 37 modellbaserte nedskrivninger. 2023 2024 30.09.25 Netto tap mill kr Netto tap i % av brutto utlån ink spabol
Slide 16: Utlån
SpareBank 4 HELGELAND ¢ Hovedtrekk * Resultat * Innskudd * Finansiering * Soliditet ¢ Utsiktene fremover - Vedlegg
Slide 17: Konservativ lånebok dominert av personkunder i lav risikoklasse
Konservativ lånebok dominert av personkunder i lav risikoklasse Andel boliglån utgjør 75% av samlet 96,9 % av brutto utlån PM i lav risikoklasse utlån inkl. Spabol 0.9 % 0.4 % • Andel BM av totale utlån inkl. 1.8 % overførte lån til SpaBol utgjør 25,0 % sammenlignet med 26,3 % forrige kvartal. Dette
Slide 18: Utlånsvekst i kvartalet (inkl. SpaBol)
Utlånsvekst i kvartalet (inkl. SpaBol) Utvikling brutto utlån PM inkl. lån overført BK (mill.kr.)) Utvikling brutto utlån BM (mill.kr.)) 10.013000 % 35000 12500 7,6 % 5.0 % 8,3 % 7,4 % 12000 4,1 % 6,5 % 6,5 % 5.0 % 3,8 % 0.0 % 30000 11500 11000 -1,6 % -2,7 % -5.0 % -4,1 % 10500 0.0 % 25000 -10.0 % 3
Slide 19: Utlån BM – god bransjespredning
Utlån BM – god bransjespredning Utlånsfordeling BM av brutto utlån • Godt diversifisert utlånsportefølje i BM og lojale 12.5 % bedriftskunder. Eiendomsdrift 11.9 % Jord og skogbruk 4.3 % • Innenfor styringsrammer 4.7 % 3.4 % Bygg, anlegg og kraft 3.5 % • Styringsrammer for eksponering i 2.4 % eiendo
Slide 20: Netto misligholdte og tapsutsatte engasjement
Netto misligholdte og • Netto misligholdte og tapsutsatte tapsutsatte engasjement engasjement utgjør 755 mill. kr., en økning på 314 mill. kr. fra forrige kvartal. • Økningen i netto misligholdte og tapsutsatte engasjementer er i 600 hovedsak en manuell misligholdsmerking av et større 500 engasjemen
Slide 21: Trinnfordelt avsetningsgrad
Trinnfordelt avsetningsgrad • Avsetningsgrad i trinn 3 er redusert fra 24,6 % til 18,2 % i kvartalet • Avsetningsgrad i trinn 2 er redusert Trinnfordeling brutto utlån Trinnfordeling tapsavsetning Avsetningsgrad fra 3,2 % til 2,7 % i kvartalet 0.1 % 2.9 % 7.8 % 2.7 % • Stabil avsetningsgrad på 0,1 %
Slide 22: Migrering risikoklasser
Migrering risikoklasser Transport og tjenesteytende næring 1 600 Jord og skogbruk 2 500 1 400 5% 2% 7% 6% 3% 5% 4% 2 000 1 200 8% 20 % 1 000 1 500 4% 22 % 800 • Forbedring i bygg, anlegg 1 000 75 % 23 % 600 82 % 82 % og kraft. 400 500 51 % 200 0 0 • Stabilt i jord og skogbruk 30.09.2024 30.09.2025 3
Slide 23: Innskudd
SpareBank 4 HELGELAND ¢ Hovedtrekk - Resultat + Utlan . * Innskudd vam | iit - Finansiering ' “2 * Soliditet i age - Utsiktene fremover igre oe - Vedlegg C2 hy fly gd by oft A ia eal + | ma TT RT 1 ge Py TET ea CT GANT WP ° Mg Hom® Eom g
Slide 24: Redusert innskuddsnivå i kvartalet
Redusert innskuddsnivå i kvartalet Utvikling innskudd PM (MNOK) 11.0 % Utvikling innskudd BM (MNOK) 0.0 % 8,5 % 7,7 % -8,3 % -5.0 % 6.0 % 6,7 % -11,2 % -10,8 % -11,3 % -6,0 % 5,0 % 5,5 % -10.0 % -15.0 % 1.0 % -20.0 % 17 396 16 763 17 161 16 403 16 259 -25.0 % 8 709 8 665 8 599 8 439 8 188 0,9 % 2,2
Slide 25: Stabil innskuddsfordeling
Stabil innskuddsfordeling 100 % 90 % 29 000 Utvikling innskudd (mill. kr) 80 % 27 000 70 % 25 000 60 % 23 000 Over 8 mill 50 % 21 000 Mellom 2 og 8 mill. 40 % 19 000 Mellom 1 og 2 mill. 30 % 17 000 Under 1 mill. 15 000 20 % 13 000 10 % 11 000 0% sep. 23 sep. 20 sep. 21 sep. 22 sep. 24 sep. 25 jan. 2
Slide 26: Innskudd BM
Innskudd BM Innskuddsfordeling BM av sum innskudd • Godt diversifisert innskuddsportefølje i BM. Kommuner 6.3 % 7.4 % Transport og tjenesteyting 11.0 % • Andel BM innskudd utgjør 10.7 % 3.7 % 32,3 (34,9) % eller MNOK Bygg, anlegg og kraft 4.6 % 8.188 (8.709) av totale Fiske og havbruk 2.1 % 2.5 % in
Slide 27: Finansiering
SpareBank 4 HELGELAND
Slide 28: Økt seniorfinansiering
Økt seniorfinansiering Andel finansiering Godt forberedt til varslet MREL krav 2.3 % 2.5 % 2.4 % 10.8 % 10.6 % 10.5 % Ingen vesentlige endringer 9.1 % 12.7 % 14.6 % i seniorfunding Noe høyere durasjon og 77.7 % 74.2 % 72.5 % volum på MREL tellende seniorlån 2023 2024 30.09.25 Kundeinnskudd Senior OM
Slide 29: Fundingforfall
Fundingforfall • Andel langsiktig finansiering Innlån forfallstruktur (mill. kr.) 87,0 % (82,5) % • Samlet durasjon på 3,4 (3,3) år. 1 000 Durasjon i Helgeland 1 000 Boligkreditt er på 3,9 år. 1 300 500 1 000 1 000 1 000 500 500 170 300 2025 2026 2027 2028 2029 2030 2031 2032 Senior OMF
Slide 30: Likviditetsbuffer
Likviditetsbuffer Rentebærende verdipapirer: • Durasjon portefølje 1,6 (1,6) år • 98,9 % er ratet A- eller bedre • 97,7 % er OMF eller stats-/ Sektorfordeling renteportefølje kommunegaranterte obl. 40% OMF 1 (ratet) 49% • Kommunepapirer brukes 41% aktivt som kortsiktige Kommune 33% likviditetsplasse
Slide 31: Overføring av boliglån til boligkredittforetak
Overføring av boliglån til SpareBank 1 Boligkreditt er 2,93 % boligkredittforetak eid av SpareBank 1 Helgeland Intern grense for overføring til boligkredittforetak er • SpareBank 1 Boligkreditt (SpaBol) er utsteder av obligasjoner p.t. maksimalt 40 % av konsernets brutto utlån, og 55 % med fortrinns
Slide 32: Soliditet
* Hovedtrekk ¢ Resultat ¢ Utlan * Innskudd ¢ Finansiering * Utsiktene fremover BALL § SpareBank 4 a HELGELAND
Slide 33: Solid kapitaldekning
Solid kapitaldekning Kapitaldekning Utvikling kapitaldekning i % • Effekt av CRR3 (gulv SpaBol fra 1 juli ) i Q3 motvirket av nødvendig korrigering tilknyttet implementering 1.9 % 2.2 % CRR3. 2.2 % 2.0 % 1.9 % 1.9 % • Effekten av innføring av CRR3 pr.30.06.2025 motvirket av aksjekjøp og utlånsvekst
Slide 34: Bærekraft i SpareBank 1 Helgeland
Bærekraft i SpareBank 1 Helgeland • SpareBank 1 Helgeland har revidert og oppdatert sin doble vesentlighetsanalyse. Resultatet av denne er vedtatt i styret i tredje kvartal 2025 og skal danne grunnlag for bankens bærekraftstrategi, tiltak og bærekraftsrapportering fremover. • Nytt grønt produktramme
Slide 35: Utsiktene fremover
SpareBank HELGELAND ¢ Hovedtrekk « Resultat * Utlan ° Innskudd ¢ Finansiering * Soliditet ¢ Utsiktene fremover
Slide 36: Ledighet, rekruttering og eiendomsmarkedet
Ledighet Rekruttering Arbeidsledigheten på Helgeland og i Nordland er Regionen er avhengig av tilflytting og lavere enn for Norge samlet sett. kompetanseheving. Det er iverksatt flere prosjekter for å lykkes med dette. Norge: 2,1 % Nordland: 1,3 % Helgeland: 1,3 % Utviklingen innen reiseliv, industr
Slide 37: Utsiktene fremover
Utsiktene fremover Langsiktig lønnsomhetsmål på 12 % For bedriftsmarkedet forventes det en etter skatt økning i aktivitet på Helgeland de kommende årene. Det forventes en reduksjon i nettorenten videre i 2025. Det forventes en kredittvekst tilsvarende markedsveksten på Helgeland den nærmeste tiden.
Slide 38: Vedlegg
a 2 < a irr} icy = a ae = = = i) a 2 i] a Ww
Slide 39: Resultatregnskap
Resultatregnskap SpareBank 1 Helgeland (konsern) Q2 2023 Q3 2023 Q4 2023 Q1 2024 Q2 2024 Q3 2024 Q4 2024 Q1 2025 Q2 2025 Q3 2025 Netto renteinntekter 233 254 265 254 249 255 254 236 234 235 Netto provisjonsinntekter 40 40 39 39 43 46 47 39 47 47 Andre driftsinntekter 4 1 2 2 2 3 2 2 3 2 Ordinære dri
Slide 40: Kursutvikling HELG og OSEEX siste 12 mnd.
Kursutvikling HELG og OSEEX siste 12 mnd. 31.12.22 31.12.23 31.12.24 30.09.25 Egenkapitalbevisbrøk IB 79,9 % 79,9 % 79,9 % 79,9 % Antall EKB (mill) 27,0 27,0 27,0 27,0 kurs 120,0 130,0 144,5 181,9 Børsverdi 3.240 3.510 3.902 4.911 Bokført EK per EKB 135 141,014 145,033 148 Resultat per EKB 12,8 13,9
Slide 41: 53 % nordnorsk eierskap
53 % nordnorsk eierskap 20 største eiere Sparebankstiftelsen Helgeland 28.1 % Utenlandske SpareBank 1 Nord-Norge 20.0 % eiere 19 % Skandinaviska Enskilda Banken AB 8.1 % J.P. Morgan SE 6.1 % Lokale eiere VPF EIKA EGENKAPITALBEVIS 5.0 % (Nord-Norge) Øvrige norske SPESIALFONDET BOREA UTBYTTE 2.8 % eie
Slide 42: SpareBank 1 Helgeland
SpareBank 1 Helgeland • Visjon: En drivkraft for vekst på Helgeland. • Forretningside: Lokalbanken er den ledende og lønnsomme banken som tar et aktivt samfunnsansvar for å bygge fremtidens Helgeland. • Kontor: Banken har kontorer i Mo i Rana, Mosjøen, Sandnessjøen og Brønnøysund. • Forvaltningskapi
Slide 43: Kontaktinformasjon
Kontaktinformasjon Hovedkontor Postadresse: Postboks 68, 8601 Mo i Rana Besøksadresse: Jernbanegata 15, 8622 Mo i Rana Telefon 75 11 90 00 Internett www.SBH.no Org.nr 937 904 029 Ledelse Hanne Nordgaard Adm. direktør 416 85 777 – Hanne.Nordgaard@sbh.no Investor Relations Anne Ekroll Finansdirektør 9
SpareBank 1 Helgeland — Q3 2025 Earnings Presentation on 6ix