Pan Pacific International Holdings Corporation · TSE:7532
Pan Pacific International — Don Quijote — Q3 FY2012 Earnings Presentation
29 slides from Pan Pacific International's earnings presentation, May 2012
Slide 1: Don Quijote 3Q results of FY2012
２０1２年 5月 専務取締役 CFO 兼 CCO 髙橋 光夫 〒153-0042 東京都目黒区青葉台2-19-10 ＴＥＬ 03-5725-7588 FAX 03-5725-7024 http://www.donki.com e-mail : takahashi@donki.co.jp Don Quijote Co., Ltd. 3Q results of FY2012.
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Slide 3: 純利益57％増の159億円
純利益57％増の159億円 ド 11年7月～12年3月期 ン・キホーテが7日に発表した2011年7月～12年 3月期の連結決算は、純利益が159億円と前期比 57％増の大幅増益になり、すでに前通期実績の127億 円を上回る好決算となった。 売上高は6％増の4,083億円だった。東日本大震災以 降の外部環境と消費マインドの変化を的確にとらえ た商品ポートフォリオの改廃と柔軟な価格施策を実 施したことにより、天候不順などのマイナス要因を カバーした。 主力のドン・キホーテ既存店は、前年の反動による 客数の伸び悩みを客単価が補って1％増となり、MEGA 店中心の長﨑屋は10％増と、ますます競争優位性
Slide 4: INDEX
INDEX 2012年6月期 3Ｑ 決算概況 9決算業績概況 9四半期業績推移 9事業別業績概況 9セグメント情報 9主な資産、負債、純資産の状況 9キャッシュフロー＆設備投資の状況 ドン・キホーテグループトピックス 9月次販売高の状況 9情熱価格の状況 9出店状況＆ハイライト情報 9フィデックの状況 2012期6月期 通期業績予想 本資料における記載金額は、単位未満を四捨五入して表示しております。 3 2 Don Quijote Co., Ltd. 3Q results of FY2012.
Slide 5: エグゼクティブ・サマリー
エグゼクティブ・サマリー １.３Q累計連結業績概況 お客さまニーズに真摯に向き合った施策で堅実な成長を達成！ ¾東日本大震災後に大きく変化した外部環境や消費マインドのなかで、出店地域に根ざした店舗運営や事業活動が着実に進化。 当３Ｑ累計期間も堅実な成長を達成。 ¾「日用雑貨品」や「食品」などの生活必需品関連商品が、お客さまのリピート化を促進し、安定的に推移。 一方で、消費マインドの変化をとらえた、「時計・宝飾・ブランド品」や「女性顧客向け商品」などの展開は、前年の反動が大 きく現われた「家電製品」の低迷をカバーし、さらに苦戦続きの「アパレル用品」がようやく復調。 ¾地方展開は「標準化」にとらわ
Slide 6: 3Q累計業績サマリー
3Q累計業績サマリー 【期間：2011年7月1日～2012年3月31日】 （単位：百万円） 当3Ｑ実績 前3Ｑ実績 通期公表予想 ※1 連結実績 金 額 百分比 前期比 進捗率 ※3 金 額 百分比 金 額 百分比 売 上 高 408,292 100.0% 106.7% 76.9% 382,486 100.0% 531,000 100.0% 売 上 総 利 益 105,294 25.8% 108.2% 76.7% 97,296 25.4% 137,300 25.9% 販 管 費 82,027 20.1% 106.4% 75.4% 77,072 20.1% 108,800 20.5% 営 業 利
Slide 7: 3Q累計連結業績概況コメント
3Ｑ累計連結業績概況コメント ¾連結売上高：4,083億円（前期比6.7％増） 東日本大震災の影響が残る外部環境の下で、「日用雑貨品」や「食品」などを中心とした生活必需品関連が底堅く推移。 一方で、消費マインドの変化に適応しながら、嗜好性の高い商品の販売促進で人気を獲得。 さらに、季節商品やライフスタイル型商品及びプライベートブランド商品などの販売増も貢献。 なお、DQ既存店は女性客を中心に客層拡大が続き、1.0％増と引き続き伸長、長﨑屋は10.3％増で進捗。 ¾当3Q末店舗数：236店（前期末228店） 新規出店12店（DQ8店、MEGA2店、エッセンス1店、ピカソ1店）、 閉鎖4店（DQ１
Slide 8: 3Q累計連結業績概況
3Ｑ累計連結業績概況 【期間：2011年7月1日～2012年3月31日】 （単位：百万円） 当3Ｑ（累計） （累計） 前3Ｑ（累計） （累計） 前期比 前期比 金 金 額 額 百分比 百分比 金 金 額 額 百分比 百分比 売 上 高 408,292 408,292 100.0% 100.0% 382,486 382,486 100.0% 100.0% 106.7% 106.7% 売 上 総 利 益 105,294 105,294 25.8% 25.8% 97,296 97,296 25.4% 25.4% 108.2% 108.2% 販 管 費 82,027 82,027 20.1% 20.1
Slide 9: 3Q累計事業別業績概況コメント
3Ｑ累計事業別業績概況コメント ¾リテール事業3,928億円（前期比6.8％増） ＊「家電製品」436億円（同1.9％増） 前年の販売動向に係る反動が顕著に現れている中で、中小型家電を中心に季節家電やスマートフォン関連商品などが貢献し、売上総利益水準も改善。 ＊「日用雑貨品」890億円（同9.1％増） 台所用品などを中心とした家庭雑貨品や化粧品などを中心としたトイレタリー用品がお客さま支持を集めており、タイムリーな価格訴求品も人気化。 ＊「食品」1,155億円（同7.8％増） 地域のニーズに、きめ細やかな対応を進めてきたことから、安定感を保って進捗。中でも日配品、お菓子類及び酒類などが好調に推
Slide 10: 3Q累計事業別業績概況
3Q累計事業別業績概況 【期間：2011年7月1日～2012年3月31日】 （単位：百万円） 当3Ｑ（累計） （累計） 前3Ｑ（累計） （累計） 前期比 前期比 金 金 額 額 構成比 構成比 金 金 額 額 構成比 構成比 リ テ ー ル 事 業 392,791 392,791 96.2% 96.2% 367,920 367,920 96.2% 96.2% 106.8% 106.8% 家 電 製 品 43,640 43,640 10.7% 10.7% 42,814 42,814 11.2% 11.2% 101.9% 101.9% 日 用 雑 貨 品 88,983 88,983 21.8% 2
Slide 11: 主な資産の状況
主な資産の状況 （単位：百万円） 12年3月 12年3月 11年6月 11年6月 増減額 増減額 流 動 資 産 164,661 164,661 134,515 134,515 30,146 30,146 主な資産の状況 ¾総資産：3,850億円 ¾総資産：3,850億円 （前期末比437億円増） 現 預 金 59,168 59,168 35,031 35,031 24,137 24,137 （前期末比437億円増） 主な増加要因は、現預金241億円増、新規出 主な増加要因は、現預金241億円増、新規出 店及びMEGA店への業態転換に伴う棚卸資産 店及びMEGA店への業態転換に伴う棚卸資産 2
Slide 12: 主な負債・純資産の状況
主な負債・純資産の状況 （単位：百万円） 12年３月 12年３月 11年6月 11年6月 増減額 増減額 流 動 負 債 145,921 145,921 106,071 106,071 39,850 39,850 主な負債・純資産の状況 ¾負債合計：2,438億円 買 掛 金 43,569 43,569 42,430 42,430 1,139 1,139 （同277億円増） 主な増減要因は、銀行借入金及び社債など有利 子負債322億円増（CP含む短期性負債404億 短 期 負 債 80,007 80,007 39,631 39,631 40,376 40,376 円増、長期性負債82億円減）の
Slide 13: 四半期業績推移
四半期業績推移 四半期業績推移の状況（A） 四半期業績推移の状況（Ｂ） 売上高/億円 売上高 営業利益 営業利益/億円 売上高/億円 売上高 営業利益 営業利益/億円 100 100 1,400 1,400 90 90 1,200 80 1,200 80 70 70 1,000 1,000 60 60 800 50 800 50 40 40 600 600 30 30 400 20 400 20 2009/6 2010/6 2011/6 2012/6 1Q 2Q 3Q 4Q 12 11 Don Quijote Co., Ltd. 3Q results of FY2012.
Slide 14: 3Q累計セグメント情報（事業別）
3Ｑ累計セグメント情報（事業別） セグメント利益は、「リテール事業」173億円、「テナント賃貸事業」48億円、 セグメント利益は、「リテール事業」173億円、「テナント賃貸事業」48億円、 「その他の事業」14億円と、いずれも大幅増益を達成！！ 「その他の事業」14億円と、いずれも大幅増益を達成！！ 当3Ｑ累計 セグメント概要【2011年7月1日～2012年3月31日】 （単位：百万円） テナント賃貸 テナント賃貸 リテール事業 リテール事業 その他事業 その他事業 計 計 調 調 整 整 連 連 結 結 事業 事業 外部売上高 外部売上高 392,791 392,791 11,731 11,
Slide 15: キャッシュフロー＆設備投資の状況
キャッシュフロー＆設備投資の状況 （単位：百万円） キャッシュフロー 当3Ｑ 当3Ｑ 前3Ｑ 前3Ｑ 増減額 増減額 １.キャッシュフローの状況 ＜営業CF＞ 税金等調整前純利益241億円、減価償却費76 億円などが増加要因となる一方で、たな卸資産 期 首 残 高 26,875 26,875 38,911 38,911 ▲12,036 ▲12,036 の増加45億円、税金支払額79億円などが減少 要因となったことから、212億円の収入 営 業 活 動 Ｃ Ｆ 21,237 21,237 17,393 17,393 3,844 3,844 ＜投資CF＞ 定期預金の預入増加57億円に加えて、有形固
Slide 16: 月次販売高の状況（DQ）
月次販売高の状況（DQ） =客数 ―=DQ全店 ---=スーパーマーケット =客単価 ―=DQ既存店 －－－=百貨店 115.0％ ＤＱ既存店 ＤＱ全店 100.0％ 客単価 スーパーマーケット 客数 百貨店 85.0% 09/09 10/03 10/09 11/03 11/09 12/03 既存店 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 1月 2月 3月 売 上 高 103.7% 102.6% 104.2% 103.3% 103.0% 108.8% 106.7% 99.2% 100.8% 100.1% 98.9% 102.3% 99.5% 102.9%
Slide 17: 3Q連結業績概況
3Ｑ連結業績概況 【期間：2012年1月1日～2012年3月31日】 （単位：百万円） 当3Ｑ 前3Ｑ 前期比 前期比 金 金 額 額 百分比 百分比 金 金 額 額 百分比 百分比 売 上 高 131,353 131,353 100.0% 100.0% 127,005 127,005 100.0% 100.0% 103.4% 103.4% 売 上 総 利 益 33,484 33,484 25.5% 25.5% 31,422 31,422 24.7% 24.7% 106.6% 106.6% 販 管 費 27,435 27,435 20.9% 20.9% 25,391 25,391 20.0%
Slide 18: 3Q事業別業績概況
3Q事業別業績概況 【期間：2012年1月１日～2012年3月31日】 （単位：百万円） 当3Ｑ 前3Ｑ 前期比 前期比 金 金 額 額 構成比 構成比 金 金 額 額 構成比 構成比 リ テ ー ル 事 業 126,231 126,231 96.1% 96.1% 122,334 122,334 96.3% 96.3% 103.2% 103.2% 家 電 製 品 14,117 14,117 10.8% 10.8% 14,399 14,399 11.3% 11.3% 98.0% 98.0% 日 用 雑 貨 品 28,139 28,139 21.4% 21.4% 26,999 26,999 21.
Slide 19: 当期出店状況
当期出店状況 フォーマット別店舗数 2010年 2010年 2011年 2011年 2012年6月期 2012年6月期 6月末 6月末 6月末 6月末 1Q 2Q 3Q 1Q 2Q 3Q ※1 ド ドンン・ ・キキホ ホーテ ーテ 149 149 150 150 150 150 154 154 156 156 パ パ ウ ウ ※2 ピ ピ カ カ ソ ソ 11 11 10 10 12 12 12 12 13 13 ドン・キホーテ Ｍ EE Ｇ Ａ ※3 27 43 44 46 45 3月 小松店 Ｍ Ｇ Ａ 27 43 44 46 45 海 海外外（ （ハハワ ワイ） イ） 44 33 33
Slide 20: 当期ハイライト
当期ハイライト 既存店における競争力を背景に、商圏内シェアを拡大！！ 当3Q末までの新規出店はDQ8店、MEGA2店に加えて、 小型店新業態のエッセンス1店及びピカソ1店の計12店、MEGA転換は1店。 １ Q ２ Q ３ Q ４ Q 高田馬場 長岡 エッセンス ピカソ 盛岡 ※ 中洲 広島宇品 池袋東口 赤坂 木更津 駅前 インター 上堂 エッセンス ※ 上田 豊田 町屋 小松 上鶴間 川口駅前 ＤＱ 鹿児島 宇宿 ガーデン 前橋 長﨑屋 八王子 駅前 （業態転換） ドイト 新業態エッセンス 新業態エッセンス コミットメント コミットメント SB80億円 SB80億円 ドンキ流 鹿児島県 岩
Slide 21: 新業態エッセンス店舗レポート
現場から生中継で 現場から生中継で ート 都心型新業態に潜入 お伝えします お伝えします レ ポ 緊急 “ドンキ風セレクトショップ”と “ドンキ風セレクトショップ”と 「ドラッグストア＋コンビニ」を 「ドラッグストア＋コンビニ」を 銘打ち付加価値型アイテムを厳選 銘打ち付加価値型アイテムを厳選 コンセプトとしたエッセンス。 コンセプトとしたエッセンス。 した「オトナ向け」仕様。 した「オトナ向け」仕様。 昨年7月の川口駅前店に続き、同業 昨年7月の川口駅前店に続き、同業 什器も木目調・モノトーンを基調 什器も木目調・モノトーンを基調 態として2店目となる当店。 態として2店目となる当店。 とし
Slide 22: 旗艦店舗 発進！
旗艦店舗 発進！ 鹿児島県鹿児島市宇宿2-2-18 グランドオープン！！ 「スクエアモール鹿児島宇宿」内 梅田本店 JR指宿枕崎線「宇宿駅」より 徒歩約7分 鹿児島市電「脇田駅」より 徒歩約5分 売場面積：2,000.0㎡ 営業時間：午前10時～翌午前5時 2011年6月の１次オープンから大幅増床。 かねてより出店希望エリアだった鹿児島県に満 フロア面積は約３倍となり、品揃えを拡充し関西 を持して出店した同県１号店。生活必需品をはじ 地域の旗艦店舗にふさわしい陣容が整いました。 め、ご当地ならではのニーズに合わせたコーナー まで約6万アイテムを展開。今後の地方出店の １Ｆエントランス水槽隣の仏
Slide 23: 長﨑屋復活計画 Ver.5
長﨑屋復活計画 Ver.5 店 舗 数 ：35店 店 舗 数 ：5店 ＜業績進捗状況＞ 売上構成比：96.0％ ＜業績進捗状況＞ 売上構成比：4.0％ （11年 7月～12年3月） （10年 7月～11年3月） （11年 7月～12年3月） （10年 7月～11年3月） 売上高成長率 売上高成長率 110.8% 110.8% 売上高成長率 売上高成長率 97.7% 97.7% 粗利益率 22.5% 21.3% 粗利益率 28.6% 27.6% 22.5% 21.3% 28.6% 27.6% 販管費率 18.7% 19.2% 販管費率 27.6% 28.7% 18.7% 19.2% 27.6%
Slide 24: 情熱価格 2012年春夏の新作
アウトドアにも情熱価格 情熱価格 2012年春夏の新作オススメアイテム！ 販売実績推移 (百万円) (SKU) 5,000 2,500 売上金額 粗利金額 SKU数 4,000 2,000 3,000 1,500 2,000 1,000 1,000 500 ① ② ③ 0 0 6月 9月 月 月 月 月 月 月 06 03 12 03 09 12 ～ ～ ～ ～ ～ ～ ～ ～ 4月 7月 月 月 月 月 月 月 年 年 01 07 10 10 04 01 10 10 年 年 年 年 年 年 20 20 10 11 11 11 11 12 20 20 20 20 20 20 C.O.P事業本部
Slide 25: 当期の施策
当期の施策 お客さま満足の最大化を追求しながら、継続的な成長と安定を目指す！ １．グループ：事業効率のさらなる改善を進め、お客さま支持率の高い店舗運営を促進 ２．営業方針：業態創造と変化対応 既存店活性化策を推進し、競争優位性を高める お客さま層拡大に対応した、サービスレベルの質的改善と向上 ３．商品戦略：商品開発力の強化（PB「情熱価格」ラインナップの拡充） 商品編集力を磨き上げ、消費マインドの変化を先取りした商品ポートフォリオの構築 生活必需品の品揃え強化と徹底したＥＤＬＰの推進 ４．店舗戦略：設備投資額予想：300億円（出店地域の拡大、MEGA店の収益力向上） 新規出店：20店±α、閉鎖
Slide 26: 通期の連結業績予想
通期の連結業績予想 （単位：百万円） 売上高・利益予想に 変更ありません 通 通期期予 予想想 前回予想 前回予想 前期実績 前期実績 金 金 額 額 百分比 百分比 前期比 前期比 金 金 額 額 百分比 百分比 金 金 額 額 百分比 百分比 売 上 高 531,000 531,000 100.0% 100.0% 104.6% 104.6% 531,000 531,000 100.0% 100.0% 507,661 507,661 100.0% 100.0% 売 上 総 利 益 138,000 138,000 26.0% 26.0% 106.9% 106.9% 137,300 137,30
Slide 27: フィデック決算業績
フィデック決算業績 （単位：百万円） （単位：百万円） 2012年3月期 2012年3月期 2011年3月期 2011年3月期 2012年3月期 2011年 3月期 【PL概況】 金 金 額 額 百分比 百分比 前期比 前期比 金 金 額 額 百分比 百分比 【BS概況】 金 金 額 額 増 増 減 減 金 金 額 額 取扱累計高 134,569 ― ― 112.8% 112.8% 119,342 ― ― 総資産 17,300 17,300 379 379 16,921 16,921 営業収益 2,618 2,618 100.0% 100.0% 117.8% 117.8% 2,223 2,22
Slide 28: IRに関するお問い合わせ先
本日はありがとうございました。 IRに関するお問い合わせ先 株式会社ドン・キホーテ 経営企画部 〒１５３-００４２ 東京都目黒区青葉台２-１９-１０ ＴＥＬ：０３-５７２５-７５８８ ＦＡＸ：０３-５７２５-７０２４ e-mail : ir@donki.co.jp ＩＲカレンダー 第32期（2012年6月期）決算発表（予定） 決算発表日：2012年８月17日（金） 説明会会場： 東京証券会館 9階 （東京都中央区日本橋茅場町 1丁目5番8号） 将来見通しに関する注意事項 本資料におきましては、投資家の皆さまへの情報提供のみを目的としたものであり、売買の勧誘を目的としたものではあり ません。本資
Slide 29: Don Quijote Co., Ltd. 3Q results of FY2012.
Don Quijote Co., Ltd. 3Q results of FY2012.