Wafa Assurance Sa · CSEMA:WAA
Wafa Assurance Sa — FY2022 Earnings Presentation
43 slides from Wafa Assurance Sa's earnings presentation, Mar 15, 2023
Slide 1: Activité et Résultats – décembre 2022
Activité et Résultats – décembre 2022 15 Mars 2023
Slide 2: Sommaire
Sommaire I Faits marquants II Résultats annuels consolidés III Résultats annuels sociaux IV Solvabilité 2 Présentation Résultats WAA au 31 décembre 2022
Slide 3: Faits marquants Secteur des assurances (1/7)
Faits marquants Secteur des assurances (1/7) Stabilité financière : 16ème réunion du Comité de Coordination et de Surveillance des Risques Systémiques Le Comité de Coordination et de Surveillance des Risques Systémiques (CCSRS) tenu le 22 décembre 2022 a passé en revue les conclusions des réunions m
Slide 4: Faits marquants Secteur des assurances (2/7)
Faits marquants Secteur des assurances (2/7) Assurance maladie obligatoire : Elargissement aux bénéficiaires du RAMED Basculement, dès le 1er décembre, de 10,4 millions de personnes correspondant à ~4 millions de ménages du RAMED vers l’AMO. Plusieurs textes réglementaires, nécessaires à cette derni
Slide 5: Faits marquants Secteur des assurances (3/7)
Faits marquants Secteur des assurances (3/7) Assurance inclusive : Les établissements de paiement désormais autorisés à commercialiser ces produits • Publication le 21 juillet 2022 par le secrétariat général du gouvernement (SGG) de la circulaire autorisant les établissements de paiement à commercia
Slide 6: Faits marquants Secteur des assurances (4/7)
Faits marquants Secteur des assurances (4/7) ACAPS : Séminaire du Groupe des Contrôleurs d’Assurance Francophones (GCAF) Tenue les 26 et 27 janvier 2023 à Rabat du séminaire du Groupe des Contrôleurs d’Assurances Francophones (GCAF) ; Ce séminaire, présidé par l’ACAPS, a rassemblé les représentants
Slide 7: Faits marquants Secteur des assurances (5/7)
Faits marquants Secteur des assurances (5/7) ACAPS : Publication des indicateurs-clés de l’activité technique et financière du secteur au 31 décembre 2022 L’ACAPS a tenu une réunion le 13 février avec l’ensemble des compagnies de la place afin de partager les indicateurs-clés de l’activité technique
Slide 8: Faits marquants Secteur des assurances (6/7)
Faits marquants Secteur des assurances (6/7) Rendez-vous de Casablanca de l’Assurance Organisation de la 9ème édition du Rendez-vous de Casablanca de l’Assurance par la Fédération Marocaine des Sociétés d’Assurances et de Réassurance. Cette édition, tenue les 8 et 9 mars 2023 a été placée sous le th
Slide 9: Faits marquants Secteur des assurances (7/7)
Faits marquants Secteur des assurances (7/7) 6ème rencontre annuelle de la FNACAM Organisation le 16 novembre 2022 par la FNACAM (Fédération Nationale des Agents et Courtiers d’Assurance au Maroc) de sa 6ème rencontre annuelle sous le thème : « L’avenir du métier d'intermédiaire d’assurance, solutio
Slide 10: Faits marquants – Marché financier
Faits marquants – Marché financier Contre performance boursière à -19,75% au 31 décembre 2022 et tendance haussière de la courbe des taux Courbe des taux Evolution du MASI 3.85% 3.41% 3.55% 3.19% 2.97% 2.98% 3.26% 2.88% 2.55% 2.33% 1.99% 1.60% 52 Sem 5 ans 10 ans 15 ans 20 ans 30 ans décembre-21 déc
Slide 11: Faits marquants Wafa Assurance (1/8)
Faits marquants Wafa Assurance (1/8) Marché de l’entreprise : Très bonne dynamique commerciale auprès de grands clients Corporate Wafa Assurance confirme son leadership historique sur le marché de l’entreprise grâce au bon renouvellement 2022 et au gain de programmes auprès de grands clients corpora
Slide 12: Faits marquants Wafa Assurance (2/8)
Faits marquants Wafa Assurance (2/8) Assurance Vie : Un taux de valorisation des contrats Epargne pour l’exercice 2022 en haut de la fourchette du marché • Les clients de Wafa Assurance détenant un contrat d’assurance épargne bénéficieront au titre de l’exercice 2022 d’un taux de revalorisation net
Slide 13: Faits marquants Wafa Assurance (3/8)
Faits marquants Wafa Assurance (3/8) Assurance Takaful : Démarrage des activités de Wafa Takaful le 21 juin 2022 • Commercialisation des produits d’assurance Takaful en partenariat avec Bank Assafa à partir du 21 juin 2022 avec un démarrage autour de 2 produits « Assafa Takaful Ousra » et « Assafa T
Slide 14: Faits marquants Wafa Assurance (7/8)
Faits marquants Wafa Assurance (7/8) Assurance inclusive : Lancement au 1er mars 2023 de « Taamine Wafacash » • Wafa Assurance et Wafacash mettent en œuvre leur savoir-faire et leur expertise dans leurs domaines respectifs pour offrir aux clients de Wafacash les bénéfices du concept Taamine Iktissad
Slide 15: Faits marquants Wafa Assurance (4/8)
Faits marquants Wafa Assurance (4/8) Assistance : Une croissance rentable de Wafa IMA Assistance au Maroc et un bon démarrage à l’international • Au 31 décembre 2022, Wafa IMA Assistance affiche des primes émises (brutes de commissions de réassurance) de 371 MDhs, en hausse de 24% vs. décembre 2021.
Slide 16: Faits marquants Wafa Assurance (4/8)
Faits marquants Wafa Assurance (4/8) International : Début effectif des opérations de Wafa Life Insurance Egypt • Après le lancement officiel de l’activité de Wafa Life Insurance Egypt en 2021, la filiale a affiné son modèle opérationnel en 2022 avec le démarrage effectif des premières opérations dr
Slide 17: Faits marquants Wafa Assurance (6/8)
Faits marquants Wafa Assurance (6/8) Digital : 1ère Marketplace Wafa Assurance La 1ère Marketplace Digitale, organisée le 15 septembre 2022 par la Direction Capital Humain & Communication Interne Groupe et la Digital Factory a connu une grande mobilisation en interne. Cet événement dédiée à la Centr
Slide 18: Faits marquants Wafa Assurance (8/8)
Faits marquants Wafa Assurance (8/8) Capital humain • Nomination de Monsieur Badr-Eddine Belghiti en tant que Directeur Général Délégué de Wafa Assurance en charge du Pôle Assurance des Entreprises à partir du 1er janvier 2023. • Organisation le 14 janvier 2023 de la convention annuelle des collabor
Slide 19: Sommaire
Sommaire I Faits marquants II Résultats annuels consolidés III Résultats annuels sociaux IV Solvabilité Présentation Résultats WAA au 31 décembre 2022 19
Slide 20: Chiffre d'affaires cumulé du groupe de 11 996 MDH
Wafa Assurance Groupe enregistre au 31 décembre 2022 un chiffre d’affaires cumulé de 11 996 MDH dont 1 571 MDH réalisés par les filiales. Déduction faite du chiffre d’affaires en unités de comptes, considérées en IFRS comme des contrats d’investissement, et après retraitements de consolidation le ch
Slide 21: Chiffre d'affaires consolidé en hausse de 18,9%
Le chiffre d’affaires consolidé est en hausse de 18,9% à 11 639 MDH portée par la croissance de l’activité au Maroc et à l’international. R22/R21 +18,9% +11,8% +25% Présentation Résultats WAA au 31 décembre 2022 21 21
Slide 22: Montée en charge des filiales à l'international
A l’international, montée en charge des filiales avec un CA de 1 489 MDH soit 12,8% du CA consolidé en 2022 vs. 11,5% en 2021. Les filiales de la zone CIMA contribuent à hauteur de 7% dans le CA consolidé. Wafa IMA Assitance et Attijari Assurance Tunisie contribuent à hauteur de 3% chacune dans le c
Slide 23: RNPG en forte progression de 83%
Le RNPG ressort à 776 MDH en forte progression de 83% par rapport au 31 décembre 2021 tiré par la rentabilité de l’activité au Maroc et la montée en charge des filiales. À usage strictement interne ou confidentiel 31/12/2019 Direction Présentation Résultats WAA au 31 décembre 2022 Financière 23
Slide 24: Placements consolidés à 49 485 MDH
Les placements consolidés à 49 485 MDH au 31 décembre 2022, impactés par un marché boursier en baisse À usage strictement interne ou confidentiel Direction 31/12/2019 Présentation Résultats WAA au 31 décembre 2022 Financière 24
Slide 25: Provisions techniques consolidées à 45 262 MDH
Les provisions techniques consolidées ressortent à 45 262 MDH au 31 décembre 2022 en progression de 2% À usage strictement interne ou confidentiel 31/12/2019 Direction Présentation Résultats WAA au 31 décembre Financière 2022 25
Slide 26: Capitaux propres consolidés à 8 317 MDH
Les capitaux propres consolidés à 8 317 MDH impactés par la baisse des plus values latentes dans un marché boursier en baisse À usage strictement interne ou confidentiel 31/12/2019 Direction Présentation Résultats WAA au 31 décembre 2022 Financière 26
Slide 27: Sommaire
Sommaire I Faits marquants II Résultats annuels consolidés III Résultats annuels sociaux IV Solvabilité 27 Présentation Résultats WAA au 31 décembre 2022
Slide 28: Chiffre d'affaires social à 10 425 MDH
En social, un nouveau palier franchi avec un Chiffre d’affaires à 10 425 MDH en progression de +14,7% par rapport à 2021. Autres 4 484 MDH +9,8% Non-Vie Auto Décès 5 941 MDH +18,7% Vie Epargne • Un chiffre d’affaires Non Vie à 4 484 MDH en progression de +9,8% issue de la performance de l’ensemble d
Slide 29: Sinistralité nette de réassurance en baisse à 76,7%
Une sinistralité nette de réassurance en baisse à 76,7% comparée à 2021 S/P Net de réassurance -9,0 pts Chiffres en MDH Présentation Résultats- 2022 29
Slide 30: Des frais de gestion sous contrôle
Des frais de gestion sous contrôle Vie Non-Vie Ratio en % de Ratio en % des l’encours moyen primes En Non Vie, un ratio de frais de gestion à 14,1% en amélioration de 0,4 pt vs. 2021 En Vie, un Ratio de frais de gestion reflétant les efforts de maitrise des frais et stable à 0,5%. l’amélioration du
Slide 31: Ratio de frais d'acquisition en amélioration en Vie
Un Ratio de frais d’acquisition en amélioration en Vie. Non-Vie Vie Ratio en % des primes En Non Vie, un ratio de frais d’acquisition à En Vie, un ratio de frais d’acquisition à 6,2% 12,3% en quasi stabilité comparé à 2021. en amélioration de 0,5 pt en raison du mix branches. Chiffres en MDH Présent
Slide 32: Ratio combiné Non-Vie en amélioration à 103,1%
Un Ratio combiné Non-Vie en amélioration à 103,1% en raison de l’amélioration de la sinistralité et la maitrise des frais. Présentation Résultats- 2022 32
Slide 33: Résultat financier en recul
Un résultat financier en recul impacté par la baisse du marché boursier atténué par l’amélioration du résultat financier récurrent. Non-Vie Vie(*) En Non-Vie, un résultat financier à 394 MDH en baisse de -29% comparé à 2021. En Vie, un résultat financier(*) à 952 MDH en Cette baisse est liée à la fo
Slide 34: Résultats techniques Non-Vie et Vie
Le résultat Non-Vie s’établit à 157 MDH en baisse de 16,1%, impactée par la baisse des marchés financiers atténuée par l’amélioration du résultat financier récurrent et l’amélioration de la sinistralité. Un résultat Vie à 457 MDH en progression de 8,7% vs. 2021 sous l’effet de la nette amélioration
Slide 35: Résultat net en hausse de 13,2%
Un Résultat net à 607 MDH en hausse de 13,2% tiré par la progression de l’activité et l’amélioration des indicateurs techniques. Chiffres en MDH Présentation Résultats- 20
Slide 36: Chiffres clés
Chiffres clés Variation 2020 2021 2022 22-21 Chiffre d'affaires 8.374 9.089 10.425 14,7% Vie 4.371 5.005 5.941 18,7% Non-Vie 4.003 4.084 4.484 9,8% Ratio combiné Non-Vie 95,6% 112,2% 103,1% -9,1 pts Résultat technique Non-Vie 262 188 157 -16,1% Résultat technique Vie 442 421 457 8,7% Résultat net d'
Slide 37: Hausse des engagements techniques de 1,8%
Hausse des engagements techniques de +1,8% à 38 722 MDH, issue de l’activité Vie Non Vie Vie Chiffres en MDH Présentation Résultats- 20
Slide 38: Placements en couverture des engagements techniques
Des placements en couverture des engagements techniques en hausse de 2,1% à 38 740 MDH Non Vie Vie Chiffres en MDH Présentation Résultats- 2022
Slide 39: Montée en charge des filiales à l'international
A international, montée en charge des filiales Non-Vie dans tous les pays de presence et bonne tenue de l’activité Vie Vie : 5 940 MDH / +18,7% Non-Vie : 4 484 MDH /+9,8% CA Vie : 112 MTND (373 MDH)/-15,6% PDM à 19,9% PDM 2021 à 18,5% (1er rang) RN Vie : 13,9 MTND (47 MDH)/+23,8% CA :
Slide 40: Sommaire
Sommaire I Faits marquants II Résultats annuels consolidés III Résultats annuels sociaux IV Solvabilité 40 Présentation Résultats WAA au 31 décembre 2022
Slide 41: Renforcement des fonds propres et solvabilité résiliente
Renforcement des Fonds Propres à 6 356 MDH après distribution des dividendes Fonds Propres renforcés à 6 356 MDH après distribution de 420 MDH de dividende annuel et intégration du résultat de 2022 Solvabilité résiliente Une marge de solvabilité* résiliente à 2,9x la marge réglementaire hors plus-va
Slide 42: Evolution du cours de Wafa Assurance comparée au MASI
Evolution du Cours de Wafa Assurance comparée au MASI (Base 100) Sur 5 ans : -13,5% -24,0% Evolution sur l’année 2021/2022 -19,75% -22,47% 12/30/2017 12/30/2018 12/30/2019 12/30/2020 12/30/2021 12/30/2022 12/30/2021 3/30/2022 6/30/2022 9/30/2022 12/31/2022 MASI WAFA ASSURANCE MASI WAFA ASSURANCE Mul
Slide 43: Merci pour votre attention
MERCI POUR VOTRE ATTENTION 43