28 slides from China International Marine Containers (group) Co., Ltd Class A's earnings presentation, Mar 28, 2017
Slide 1: 2016年年度业绩发布会
中国国际海运集装箱（集团） 股份有限公司 2016年年度业绩发布会 股票代码：000039 2039 深圳·2017.3.28 Driving new value Moving the world 创·造·新价值
Slide 2: 业绩概述 经营回顾 未来发展与展望
1 业绩概述 2016 2 经营回顾 年度业绩发布会 3 未来发展与展望
Slide 3: 业绩概述
1 业绩概述 2016 年 ， 本 集 团 实 现营 业 收 入 人 民 币 511.12 亿 元（ 2015 年 ：人 民 币 2016年全球经济形势错综复杂，金融市场持续波动。 586.86亿元（经重列）），同比下降12.91%；录得归属于母公司股东及 2016年上半年，全球经济延续了2015年的疲弱走势，国际贸易与投 其他权益持有者的净利润人民币5.40亿元（2015年：人民币20.27亿元（ 资持续低迷。 经重列）），同比下降73.37%；实现基本每股收益人民币0.14元（2015 2016年下半年开始，原油和大宗商品价格回升，美国经济活动增强， 年：人民币0.74元（经重
Slide 4: 业绩概述 - 财务概览
1 业绩概述 -财务概览 在经济周期波动中，公司不断加强业务多元化，平抑周期波动，实现资产规模的稳健增长 总资产 人民币亿元 归属于母公司股东及其他权益持有者的净资产 人民币亿元 1,246.15 286.88 292.86 1,070.57 879.67 223.80 2014（经重列） 2015（经重列） 2016 2014（经重列） 2015（经重列） 2016 营业收入 人民币亿元 归属于母公司股东及其他权益持有者的净利润 人民币亿元 24.78 700.71 586.86 20.27 511.12 5.40 2014 2015（经重列） 2016 2014 2015（经重列） 201
Slide 5: 业绩概述 - 财务概览
1 业绩概述 -财务概览 截止12月31日止 2016年末 2015年末（经重列） 增/减幅 （百分点) （人民币千元） 总资产 124,614,748 107,057,065 16.40% 总负债 85,479,956 71,336,150 19.83% 短期借款 15,729,787 17,909,024 (12.17%） 长期借款 27,023,222 23,684,838 14.10% 归属于母公司股东及其他权益持有者的权益合计 29,285,970 28,687,635 2.09% 股东权益合计 39,134,792 35,720,915 9.56% 资产负债率 68.60% 66.
Slide 6: 业绩概述 - 财务概览
1 业绩概述 -财务概览 2016年各业务板块营业收入 人民币亿元 2016年各业务板块净利润 人民币亿元 2016年 2016年 2015年 2015年 8.24 7.67 146.95 3.63 3.59 110.67 93.54 1.54 1.31 71.29 43.06 32.13 23.02 (2.13) 17.26 7.23 金融 道路运 集装箱 物流 房地产 空港 海洋 (8.93) 能源、化 道路 能源、化 物流 海洋 空港 集装箱 金融 重卡 房地产 输车辆 制造 服务 开发 装备 工程 工及液态 运输 工及液态 服务 工程 装备 车辆 食品装备 食品装备 2016年各业务板
Slide 7: 经营回顾
1 业绩概述 2016 2 经营回顾 年度业绩发布会 3 未来发展与展望
Slide 8: 集装箱制造业务 2016年行业背景与经营状况
2 经营回顾 -集装箱制造业务 2016年行业背景 全球处于经济增长低迷及贸易不景气当中，集运供需失衡和运价持续走低使得集运业陷入全行业亏损的境地； 集装箱业务有其自身的需求和景气循环周期。因前期需求清淡，以及2016年第三季度后期韩进海运破产保护事件带来的集装箱流动性抽紧，使得2016年第四季度开始 集装箱需求出现了较大改善； 中国国内以新版《大气污染防治法》为代表的一系列环保法律法规、行动计划的出台、颁布和贯彻落实，给集装箱制造产业等中国传统制造业带来环保压力，同时也为 其转型升级带来契机； 总体而言，受前三季度市场低迷形势的影响，2016全年集装箱制造行业总体产量出现大幅
Slide 9: 集装箱制造业务 经营状况与行业展望
2 经营回顾 -集装箱制造业务 2016年业务经营状况（二） 在东莞凤岗的集装箱生产基地迁建项目和青岛冷链产业园的迁建项目进展顺利。 冷箱生产线和特种冷箱生产线均已迁建完毕，新生产线已按原计划顺利投产； 本集团利用生产淡季，完成了华南地区集装箱生产线水性漆工艺改造； 2016年12月，本集团控股子公司上海中集冷藏箱有限公司与上海市宝山区土地 储备中心就上海中集冷箱位于上海市宝山区290.55 亩的土地、厂房拆迁签订补 偿协议。此举有利于本集团把握城市发展和更新改造的机遇，实现现有资源的商 业价值，提升企业的整体效益和股东回报。 行业发展趋势及展望 据英国造船和海运动态分析机构克
Slide 10: 道路运输车辆业务 经营状况
2 经营回顾 -道路运输车辆业务 2016年业务经营状况（一） 2016年行业背景 2016年，本集团道路运输车辆业务实现全面增长，全年累计销售12.31万台 北美半挂车市场需求保持在高位；欧洲市场自2013年起开始复苏，受英国退欧对跨国 （套）（2015年：11.39万台（套）），同比增长8.08%；实现销售收入为 贸易投资的影响，欧洲市场逐步走向区域化；新兴市场大宗商品市场受全球经济疲弱 人民币146.95亿元（2015年：人民币128.62亿元），同比增长14.25%；实 影响强弱参差； 现 净 利 润 为 人 民 币 7.67 亿 元 （ 2015 年 ： 人 民 币 5.72
Slide 11: 道路运输车辆业务 经营状况与展望
2 经营回顾 -道路运输车辆业务 2016年业务经营状况（二） 行业发展趋势及展望 2017年，美国经济预计整体向好，半挂车市场行业开始进入周期性下滑趋势 中集车辆（集团）对各主要市场变化趋势实施了针对性部署，继续稳健推进全球营 运管理。在做强存量业务的同时，着力发掘增量和创新业务，并侧重于技术升级和 ，欧元区经济复苏相对脆弱，新兴市场面临外部环境预计有所改善； 营销网络建设方面的投资。 中国宏观经济形势下行压力增大，房地产继续低迷，将使得工程建筑类专用 国内市场： 车市场需求整体呈现疲软； 与此同时，对道路交通中严重超速、超员、超限超载（三超）治理推进、整 充分激发企
Slide 12: 能源、化工及液态食品装备业务
2 经营回顾 -能源、化工及液态食品装备业务 2016年行业背景 2016年，随着国际油价触底回升，天然气作为石油替代燃料的吸引力有所恢复 ，沿海进口天然气规模扩大，天然气储运装备的市场需求逐步回升，本集团能源 、化工及液态食品装备业务基本保持平稳； 受中集安瑞科终止收购南通太平洋并计提大幅拨备的影响，本集团能源、化工及 液态食品装备业务的净利润出现较大亏损。 2016年业务经营状况（一） 能源、化工及食品装备业务2016年营业收入与2015年对比 100.00 本集团能源、化工及液态食品装备业务实现营业收入人民币93.54亿元，同比上 93.05 93.54 升0.52%；净亏损
Slide 13: 能源、化工及液态食品装备业务 经营状况与展望
2 经营回顾 -能源、化工及液态食品装备业务 2016年业务经营状况（二） 行业发展趋势及展望 中集安瑞的能源装备分部 国家能源局于2016年发布了《能源发展“十三五”规划》，制定天 积极探索新业务，年内进行多项成功的研发项目，例如国际首创的CNG运输船及配 然气于2020年占主要能源消费10%的目标（2015年：5.9%）； 套子母站、复合板球罐、中小型天然气液化撬装装置、低温混凝土全容罐、核燃料 由国家能源局油气司、国务院发展研究中心资源与环境政策研究所及 运输及系统关键装备研发等。部分新开发产品已推出市场； 国土资源部油气资源战略研究中心联合发布的《中国天然气发展报告
Slide 14: 海洋工程业务
2 经营回顾 -海洋工程业务 2016年行业背景 受持续低油价影响，2016年全球油气勘探开发投资规模较2015年进一步萎缩近30%。自2014年国际油价大幅下滑以来，石油公司纷纷削减成本，各类海工装备需 求量持续走低，全球海工行业已进入了过去十几年来最严重的衰退； 目前全球钻井装置的利用率不到五成，钻井装置的日租金水平仅能维持运营成本甚或低于运营成本。国际油服公司及海工建造商纷纷出现亏损，海工企业之间的并购 与整合不断出现。2016年国际原油价格在年初触底后逐步回升，年底达到50美元/桶以上。这也标志着 海工装备市场已经基本见底，行业环境最差的阶段 正在过去。 2016年业务经营状况
Slide 15: 海洋工程业务 经营状况与展望
2 经营回顾 -海洋工程业务 2016年业务经营状况（二） 截至2016年末，中集来福士手持订单总金额约40亿美元，业务范围从传统油气业务扩展至深海渔业、海洋旅游、平台拆解和修改造等新领域。 平台建造与交付 研发设计 2016年3月，“海洋石油162”试采平台开工；4月，向俄罗斯天然气工业股 目前主要聚焦于第七代超深水平台、BT300/350/450的课题推进，重点扩展游艇 份公司交付两座半潜式钻井平台的五年特检业务，同月，H293自升式钻井平 和邮轮、风电安装、浮式生产储油卸油装置（FPSO）及海洋牧场等方面进行船 台取得美国ABS证书；7月，H270 GM4D 1#半潜
Slide 16: 物流服务业务
2 经营回顾 -物流服务业务 2016年行业背景 2016年业务经营状况 2016年，国内物流行业总体呈现趋稳提质的运行态势； 2016年，本集团物流服务业务实现营业收入人民币71.29亿元，同比下降 物流行业正在聚焦整合，积极探索“长江经济带”和“一带一路”沿线的网 8.60%，实现净利润人民币3.59亿元，同比上升255.93%； 络布局，企业间兼并重组、联盟合作走向深化，呈现出跨界融合、平台整合 报告期净利润增长主要由于出售子公司股权产生收益所致。 的趋势； 以“互联网+”高效物流为标志的“智慧物流”加速发展，出现线上、线下相 融合的专业垂直化物流平台。 物流服务业务
Slide 17: 物流服务业务 经营状况与展望
2 经营回顾 -物流服务业务 2016年业务经营状况 行业发展趋势及展望 集装箱服务业务线 2017年，我国物流业预计仍将保持缓中趋稳、稳中向好的基本态势； 确立了“十三五”期间集装箱全生命周期、二手箱租售、水铁联运、海运 虽然随着钢铁、煤炭、房地产、建筑业等占比较大的大宗商品物流需求增长乏力， 平台四大产品的发展战略； 影响相关物流行业发展速度，但电商、冷链、快递、配送等与消费相关的社会物流 加快推进东南亚堆场及罐箱堆场的网点布局，多条集装箱铁路专线相继开 将继续保持中高速增长，轻资产的平台、联盟、加盟、合作等方式将获得更多发展 通并常态化运行，完善了以长江为核心的水铁联
Slide 18: 重型卡车业务
2 经营回顾 -重型卡车业务 2016年行业背景 在中国“新常态”的经济结构调整中，受稳增长政策累积效应释放、消费升级带动，以及国内新GB1589及严格治理车辆超限超重政策的带动，国内重卡行业有所复苏， 公路类产品，如大马力牵引车，细分市场中煤炭、危化品、快递快运、冷链、干线等增长较快，深度下滑近两年的工程类产品如渣土车、砂石运输车等需求也有所回升。 重型卡车业务2016年营业收入与2015年对比 20.00 17.26 2016年业务经营状况 联合重工全年共生产N3类重卡(12吨及以上) 5,108台，同比增长22%，累计实际 （亿元） 8.56 销售车辆6,028台，同比增长8
Slide 19: 空港装备业务
2 经营回顾 -空港装备业务 2016年行业背景 行业发展趋势及展望 预计2017年，全球机场业务将保持平稳增长，新的增长点预计将出现在美 全球空港设备市场需求量基本保持稳中有进。 国市场及新产品，登机桥产品迎来美国市场更新潮的机遇； 年内，本集团登机桥业务参与投标的国内项目全部中标； 消防设备在欧洲市场受到各国政府削减财政预算的影响，但在中国市场将 机场摆渡车、食品车等市场稳步增长； 有更好的表现；物流业务将随行业趋势稳步增长； 消防救援车辆业务及自动化物流系统业务进一步扩展，净利润水平有较大提升； 车库行业有望获得重大突破，新发展的立体公交车库业务将带来全新且庞
Slide 20: 房地产业务
2 经营回顾 -房地产业务 2016年行业背景 2016年业务经营状况 2016年，国内房地产市场政策环境经历了从宽松到热点城市持续收紧的 房地产开发业务完成销售面积9.2万m²，实现营业收入人民币7.23亿元同 过程。随着热点城市房价地价快速上涨，政策分化进一步显现； 比下降44.03%；实现净利润人民币1.54亿元，同比下降54.74%； 热点城市调控政策不断收紧，限购限贷力度及各项监管措施频频加码， 销售收入和净利润的下降主要由于报告期内可销售面积减少所致。 遏制投资投机性需求，防范市场风险；三四线城市仍坚持去库存策略， 从供需两端改善市场环境； 从价格来看，热点城市
Slide 21: 房地产业务 经营状况与展望
2 经营回顾 -房地产业务 2016年业务经营状况 行业发展趋势及展望 2017年，中国将通过因城施策、精准调控和中长期的长效机制来推进住 产业园开发与经营业务——获得稳步发展和推进 房体制建设。预计2017年全国一二线城市市场量价进入调整阶段，但是 报告期内，本集团在广东东莞松山湖的中集智谷项目一期已经招商全部完成， 不同的城市仍存在市场机会； 多家企业已入驻，并被国家科技部火炬中心认定为国家级科技企业孵化器； 城市产业升级带来的存量土地和存量物业的盘活和利用具有良好的发展 截至报告期末，已落地的产业园项目除了中集智谷一期外，还包括：在广东新 机遇。具备产业和人口支撑的城
Slide 22: 金融业务
2 经营回顾 -金融业务 2016年行业背景 2016年业务经营状况 在国内经济增长下行压力增大的背景下，融资租赁业继续逆势上扬，呈较快发 本集团金融业务实现营业收入人民币23.02亿元，同比上升28.49%；实现净 展态势；2016年底，国内融资租赁企业约7,120家，比2015年底增加2,612家 利润人民币8.24亿元，同比上升6.46%。 ；国内融资租赁余额约53,300亿元，比2015年底增加约8,900亿元； 国内融资租赁行业法律、税收、政策环境日趋完善，租赁公司融资渠道例如银 金融业务2016年营业收入与2015年对比 行信贷、资产证券化、债券等日益多元。 25.00
Slide 23: 其它业务
2 经营回顾 -其它业务 其他业务-模块化建筑业务 其他业务-多式联运业务 在原来的模块化建筑业务基础上，新成立中集模块化建筑投资有限公司，在 关于多式联运 制造+总包的基础上，形成“制造+金融+服务”的一站式产融结合的服务模 − 多式联运是以标准化装备为基础，通过两种以上的运输方式有效衔接，提供全 式。 程 一体化组织的货物运输服务； 国际市场 − 多式联运在中国尚处于发展初期，国家有关部委已推出了鼓励多式联运发展的 − 年内中标英国市场有史以来最大的学生公寓项目—Newcastle大学学生公 多项政策。 寓项目，标志着本集团模块化建筑产品得到英国主流公寓开发商的高度认 中集
Slide 24: 未来发展与展望
1 业绩概述 2016 2 经营回顾 年度业绩发布会 3 未来发展与展望
Slide 25: 未来发展与展望：集装箱、道路运输车辆、能源化工
未来发展与展望 集装箱制造业务 成熟业务方面：本集团将通过结构调整和内涵优化，巩固和提升集装箱业务的行业领导地位，积极把握市场波动出现的机会；推进 产能结构和资产结构优化调整，探索业务经营模式调整和海外布局等方面的结构调整，采取强化以生产线水性漆改造为重点的HSE 全面升级和内部管理创新等方面的内涵优化举措； 新业务拓展方面：本集团将通过资源投入和机制保障，逐步实现新兴业务的跨越式发展和梯度布局； 其他方面：加快土地商业化的步伐，探索通过产业基金投资模式和直投模式结合，积极探索和发展如冷链装备、物流装备、环保节 能、新材料等业务领域。 2017年，将继续全面提升全球营运核心能力
Slide 26: 未来发展与展望：海洋工程、物流、重卡
未来发展与展望 海洋工程业务 2017年，本集团将积极拓展业务范围，深入挖掘油气产业、旅游产业、深海渔业及电力产业的潜在订单，打造聚焦产品的优势， 通过提供差异化产品与服务走出海工市场的低迷期。 在管理上，将以坚守精益、对标川崎、实现E331工程为总目标，持续推进“利润中心、方针管理、经营报表”的管理主线，积极 应对行业环境的变化。 物流业务 2017年，本集团物流业务将通过以下多措并举，实现有质量的增长： 进一步加强文化融合与建设，对业务架构和组织架构进行优化，明晰业务属性及业务边界； 着力产品规划与营销体系建设，健全业务风险管理；加强投资体系化管理，完善国内外网络投资布
Slide 27: 未来发展与展望：空港装备、房地产、金融
未来发展与展望 空港装备业务 2017年，本集团空港装备业务将通过实施以下举措，逐步提升保障能力，实现业务稳步增长： 内外兼修，持续加强核心竞争力； 加强自身风控能力； 业务创新，结合行业特色进行创新； 合理管控，优化提升； 完善人力资源体系； 承接集团战略，提升企业效率； 并购与战略合作相结合提升企业实力。 房地产业务 2017年，本集团将在国家房地产政策及分类物业发展指导下，结合自身优势资源及发展战略，重点盘活本集团在深圳、上海等一线城 市的土地资源，保持与相关政府主管部门的密切沟通，持续推进深圳前海项目、深圳蛇口太子湾项目、上海宝山项目及其它项目解决
Slide 28: 互动交流环节
互动交流环节