Polski Holding Nieruchomosci Sa · GPW:PHN
Polski Holding Nieruchomosci Sa — Q1 2024 Earnings Presentation
34 slides from Polski Holding Nieruchomosci Sa's earnings presentation, May 23, 2024
Slide 1: Skonsolidowane wyniki finansowe za I kwartał 2024 roku
SKONSOLIDOWANE WYNIKI FINANSOWE ZA I KWARTAŁ 2024 ROKU PREZENTACJA WYNIKOWA WARSZAWA, 23 MAJA 2024 1 WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ PHN ZA I KWARTAŁ 2024 ROKU
Slide 2: Spis treści
SPIS TREŚCI 1. KLUCZOWE DANE ZA I KWARTAŁ 2024 2. PORTFEL NIERUCHOMOŚCI GRUPY PHN W I KWARTALE 2024 • PODZIAŁ PORTFELA • TOP NIERUCHOMOŚCI • LOKALIZACJE • STRUKTURA NIERUCHOMOŚCI 3. PROGRAM INWESTYCYJNY GRUPY PHN • PROJEKTY BIUROWE • PROJEKTY LOGISTYCZNE • PROJEKTY MIESZKANIOWE 4. NAJWAŻNIEJSZE WYDA
Slide 3: Kluczowe dane za I kwartał 2024 roku
1. KLUCZOWE DANE ZA I KWARTAŁ 2024 ROKU KLUCZOWE DANE ZA I KWARTAŁ 2024 Przychody z najmu Wynik z najmu Wynik netto ze sprzedaży Skorygowana EBITDA 70,8 (mln PLN) 43,6 (mln PLN) 27,6 (mln PLN) 30,7 (mln PLN) KLUCZOWE CZYNNIKI MAJĄCE WPŁYW NA WYNIKI W I KWARTALE 2024 1. Wyższy wynik z najmu o 12,4 ml
Slide 4: Kluczowe dane: portfel i program inwestycyjny
1. KLUCZOWE DANE ZA I KWARTAŁ 2024 ROKU PORTFEL GRUPY PHN Wartość portfela Liczba nieruchomości Zarządzana powierzchnia Grunty inwestycje 3,5 (mld PLN) 152 500 (tys. mkw.) 270 (ha) PROGRAM INWESTYCYJNY Wybudowana powierzchnia biurowa Powierzchnia biurowa w budowie Liczba wybudowanych mieszkań Liczba
Slide 5: Portfel nieruchomości Grupy PHN w I kwartale 2024 roku
2. PORTFEL NIERUCHOMOŚCI GRUPY PHN W I KWARTALE 2024 ROKU PODZIAŁ PORTFELA NIERUCHOMOŚCI GRUPY PHN POD WZGLĘDEM PLANOWANYCH DZIAŁAŃ PORTFEL NIERUCHOMOŚCI GRUPY PHN POZOSTAJĄCE W PORTFELU DO OPTYMALIZACJI • Liczba nieruchomości: 41 • Liczba nieruchomości: 37 • Łączna wartość: 2 484,7 mln PLN • Łączna
Slide 6: Top 10 nieruchomości biurowych Grupy PHN
2. PORTFEL NIERUCHOMOŚCI GRUPY PHN W I KWARTALE 2024 ROKU TOP 10 NIERUCHOMOŚCI BIUROWYCH GRUPY PHN NIERUCHOMOŚĆ LOKALIZACJA WARTOŚĆ GLA 1. SKYSAWA Warszawa 625 mln PLN 34 500 mkw. 2. ALCHEMIA II Gdańsk 226 mln PLN 25 500 mkw. 3. DOMANIEWSKA OFFICE HUB WarszawaROK ZAKOŃCZONY 214 mln PLN 28 150 mkw. 4
Slide 7: Kluczowe lokalizacje nieruchomości Grupy PHN
2. PORTFEL NIERUCHOMOŚCI GRUPY PHN W I KWARTALE 2024 ROKU KLUCZOWE LOKALIZACJE NIERUCHOMOŚCI GRUPY PHN YACHT PARK II MARINA BY PHN ALCHEMIA II FIROGA ŻOŁĘDOWO/NIWY SKYSAWA INTRACO PRIME INTRACO KASKADA SZCZECIN GDYNIA GDAŃSK DOMANIEWSKA OFFICE HUB FOKSAL CITY NAKIELSKA WILANÓW OFFICE PARK WIERZBOWA
Slide 8: Struktura nieruchomości pozostających w portfelu
2. PORTFEL NIERUCHOMOŚCI GRUPY PHN W I KWARTALE 2024 ROKU STRUKTURA NIERUCHOMOŚCI POZOSTAJĄCYCH W PORTFELU STOPIEŃ WYNAJĘCIA NIERUCHOMOŚCI POZOSTAJĄCYCH W PORTFELU WG WYKORZYSTANIA 10% [% GLA] (% powierzchni) 1% 87% biurowe 64% biurowe 17% mieszkaniowe 100% mieszkaniowe 2 485 mln PLN 100% 312 tys. m
Slide 9: Program inwestycyjny - projekty biurowe i logistyczne
3. PROGRAM INWESTYCYJNY GRUPY PHN - PROJEKTY BIUROWE I LOGISTYCZNE ZESTAWIENIE KLUCZOWYCH PROJEKTÓW BIUROWYCH LOKALIZACJA GLA ROZPOCZĘCIE ZAKOŃCZENIE KOSZT PROJEKTU PROJEKTY W REALIZACJI 1. VENA Warszawa 15 169 mkw. 2024 2026 201 mln PLN PROJEKTY PLANOWANE 2. MARINA BY PHN Gdynia 27 000 mkw. - - - Z
Slide 10: Program inwestycyjny - projekty biurowe
3. PROGRAM INWESTYCYJNY GRUPY PHN - PROJEKTY BIUROWE VENA MARINA BY PHN (W PRZYGOTOWANIU) GŁÓWNE ATUTY: Nowoczesny i kameralny biurowiec klasy A GŁÓWNE ATUTY: Liczne udogodnienia dla najemców Wielofunkcyjny kompleks biurowy Położenie w nadmorskiej części Gdyni PODSTAWOWE PARAMETRY: PODSTAWOWE PARAME
Slide 11: Program inwestycyjny - projekty logistyczne
3. PROGRAM INWESTYCYJNY GRUPY PHN - PROJEKTY LOGISTYCZNE ZGORZELEC (PROJEKT PLANOWANY) PARK PRUSZKÓW II (PROJEKT PLANOWANY) LOGISTYCZNY PRUSZKÓW II ZGORZELEC GŁÓWNE ATUTY: GŁÓWNE ATUTY: Położenie przy autostradzie A4 Położenie 3 km od węzła Pruszków Projekt w formule JV z Hillwood Park magazynowy kl
Slide 12: Program inwestycyjny - projekty mieszkaniowe
3. PROGRAM INWESTYCYJNY GRUPY PHN - PROJEKTY MIESZKANIOWE ZESTAWIENIE KLUCZOWYCH PROJEKTÓW MIESZKANIOWYCH LOKALIZACJA LICZBA MIESZKAŃ ROZPOCZĘCIE ZAKOŃCZENIE KOSZT PROJEKTU PROJEKTY W REALIZACJI 1. KOLEJ NA 19 Warszawa 148 2022 2024 105 mln PLN 2. OSIEDLE ŁAN Wrocław 172 2022 2024 83 mln PLN 3. MŁOD
Slide 13: Projekty mieszkaniowe: Kolej na 19, Osiedle Łan
3. PROGRAM INWESTYCYJNY GRUPY PHN - PROJEKTY MIESZKANIOWE KOLEJ NA 19 OSIEDLE ŁAN GŁÓWNE ATUTY: GŁÓWNE ATUTY: Nowoczesne osiedle o wyjątkowej architekturze Kameralne osiedle mieszkaniowe Funkcjonalna aranżacja stref zielonych Przestrzeń rekreacyjna dla rodzin z dziećmi PODSTAWOWE PARAMETRY: PODSTAWO
Slide 14: Projekty mieszkaniowe: Młoda Białołęka II, Osiedle Olimpijczyk II
3. PROGRAM INWESTYCYJNY GRUPY PHN - PROJEKTY MIESZKANIOWE MŁODA BIAŁOŁĘKA II OSIEDLE OLIMPIJCZYK II GŁÓWNE ATUTY: GŁÓWNE ATUTY: Wielorodzinny kompleks mieszkaniowy Kameralne osiedle mieszkaniowe Kameralna zabudowa z przestronnym patio Położenie w zielonej okolicy PODSTAWOWE PARAMETRY: PODSTAWOWE PAR
Slide 15: Projekty mieszkaniowe: Willa Pana Tadeusza, Jana Pawła II 34
3. PROGRAM INWESTYCYJNY GRUPY PHN - PROJEKTY MIESZKANIOWE WILLA PANA TADEUSZA WILLA JANA PAWŁA II 34 (PROJEKT PLANOWANY) PANA JANA TADEUSZA PAWŁA II 34 GŁÓWNE ATUTY: GŁÓWNE ATUTY: Kameralne osiedle mieszkaniowe Kameralna inwestycja mieszkaniowa w sercu Warszawy Liczne udogodnienia i usługi w partera
Slide 16: Projekty mieszkaniowe: Nakielska I, Łężyca I
3. PROGRAM INWESTYCYJNY GRUPY PHN - PROJEKTY MIESZKANIOWE NAKIELSKA I (PROJEKT PLANOWANY) ŁĘŻYCA I (PROJEKT PLANOWANY) NAKIELSKA ŁĘŻYCA BYDGOSZCZ ZIELONA GÓRA GŁÓWNE ATUTY: GŁÓWNE ATUTY: Położenie niemal w centrum miasta Kameralne osiedle mieszkaniowe Tereny zielone wokół osiedla Położenie w zielone
Slide 17: Projekty mieszkaniowe: Yacht Park II, Młoda Białołęka III
3. PROGRAM INWESTYCYJNY GRUPY PHN - PROJEKTY MIESZKANIOWE YACHT PARK II (PROJEKT PLANOWANY) MŁODA BIAŁOŁĘKA III (PROJEKT PLANOWANY) GŁÓWNE ATUTY: GŁÓWNE ATUTY: Osiedle z widokiem na marinę Wielorodzinny kompleks mieszkaniowy Prestiżowy kompleks apartamentów Kameralna zabudowa z przestronnym patio PO
Slide 18: Najważniejsze wydarzenia w I kwartale 2024
4. NAJWAŻNIEJSZE WYDARZENIA W I KWARTALE 2024 1. PRZYŁĄCZE DLA FARMY FOTOWOLTAICZNEJ 2. UZGODNIENIA DROGOWE DLA INWESTYCJI 3. EMISJA OBLIGACJI O WARTOŚCI 230 MLN ZŁ W ZGORZELCU Polski Holding Nieruchomości inwestuje w odnawialne źródła Spółka powołana przez PHN i Hillwood uzyskała pozytywną decyzję
Slide 19: Wybrane pozycje rachunku zysków i strat
5. DANE FINANSOWE WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ PHN - WYBRANE POZYCJE RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT (TYS PLN) 43 604,59 97,27 702,16 1 488,97 -215,65 -5 294,12 -16 625,71 -23 519,88 -27 359,09 Najem Działalność Działalność Pozostała Koszty Wycena i wynik Pozostałe przychody Działalność Podatek dewelo
Slide 20: Przepływy pieniężne
5. DANE FINANSOWE PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE (MLN PLN) 162,8 -41,6 -4,7 179,5 -26,0 24,7 102,9 -15,7 -2,2 -20,7 01.01.2024 Zysk brutto skorygowany Zmiana pozostałych Podatek dochodowy Przepływy z działalności Wzrost zadłużenia Spłata Spłata zobowiązań Koszty 31.03.2024 o pozycje niepieniężne kapitałów obro
Slide 21: Nieruchomości inwestycyjne i zapasy deweloperskie
5. DANE FINANSOWE NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE I RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE (MLN PLN) ZAPASY DEWELOPERSKIE (MLN PLN) Nieruchomości inwestycyjne Rzeczowe aktywa trwałe 33,2 mln PLN (+10,4%) 3 920,3 19,7 34,1 3 861,6 185,0 -23,5 183,9 3 708,0 351,2 3 677,7 318,0 33,4 -0,9 0,7 01.01.2024 Nakłady Zmiana wysok
Slide 22: Kapitały własne
5. DANE FINANSOWE KAPITAŁY WŁASNE (MLN PLN) 30,7 0,5 -2,1 -23,5 22,6 -27,4 0,3 3,0 -5,3 21,7 2 190,7 2 213,6 01.01.2024 Skorygowana Korekta EBITDA Amortyzacja Zmiana wartości Wynik z działalności Podatek dochodowy Instrumenty Różnice kursowe z 31.03.2024 EBITDA o rezerwy nieruchomości finansowej i J
Slide 23: LTV i zadłużenie
5. DANE FINANSOWE LTV ZADŁUŻENIE 40,7% 45,6% 1 601 406 046 1 472 637 911 31.12.2023 31.03.2024 31.12.2023 31.03.2024 Na dzień 31 marca 2024 roku zadłużenie Grupy stanowią kredyty (870,7 mln PLN), obligacje korporacyjne (715,1 mln PLN) oraz pożyczki (15,6 mln PLN). Kredyty związane są z inwestycyjnym
Slide 24: Aktywa i pasywa
5. DANE FINANSOWE AKTYWA PASYWA AKTYWA (MLN PLN) 31.03.2024 31.12.2023 Pozostałe 346,6 7,2% 309,3 6,6% 7,2% 6,6% Środki pieniężne i krótkoterminowe aktywa finansowe 239,9 5,0% 155,7 3,4% 8,9% 8,1% 5,0% 3,4% 0,1% 0,1% Nieruchomości przeznaczone do sprzedaży 4,5 0,1% 4,5 0,1% 6,9% 8,8% 8,6% 7,3% 3,5%
Slide 25: Wybrane skonsolidowane dane finansowe
5. DANE FINANSOWE WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE (MLN PLN) WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE rok zakończony rok zakończony 31 MARCA 2024 31 MARCA 2023 I. Przychody operacyjne 133,7 137,3 II. Zysk (strata) z działalności operacyjnej 5,6 8,1 III. Zysk (strata) brutto z działalności kontynuo
Slide 26: Działalność kontynuowana - wynik
5. DANE FINANSOWE DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA – WYNIK (MLN PLN) EBITDA NA DZIAŁALNOŚCI KONTYNUOWANEJ 1Q2024 1Q2023 DYNAMIKA Przychody ze sprzedaży 133,7 137,3 -3% Koszty działalności (89,5) (103,1) -13% Wynik brutto ze sprzedaży 44,2 34,2 29% Koszty administracyjne i sprzedaży (16,6) (15,6) 6% Wynik ne
Slide 27: Najem - wynik segmentu
5. DANE FINANSOWE NAJEM – WYNIK SEGMENTU (MLN PLN) WYNIKI FINANSOWE Z NAJMU 1Q2024 1Q2023 DYNAMIKA Przychody ze sprzedaży 70,8 57,0 24% Koszty działalności (27,2) (25,8) 5% Wynik brutto ze sprzedaży 43,6 31,2 40% Koszty administracyjne i sprzedaży (10,2) (9,8) 4% Wynik netto ze sprzedaży 33,4 21,4 5
Slide 28: Działalność deweloperska - wynik segmentu
5. DANE FINANSOWE DZIAŁALNOŚĆ DEWELOPERSKA – WYNIK SEGMENTU (MLN PLN) WYNIKI FINANSOWE Z DZIAŁALNOŚCI DEWELOPERSKIEJ 1Q2024 1Q2023 DYNAMIKA Przychody ze sprzedaży 1,3 8,0 -84% Koszty działalności (1,2) (6,6) -82% Wynik brutto ze sprzedaży 0,1 1,4 -93% Koszty administracyjne i sprzedaży (0,8) (1,1) -
Slide 29: Działalność budowlana - wynik segmentu
5. DANE FINANSOWE DZIAŁALNOŚĆ BUDOWLANA – WYNIK SEGMENTU (MLN PLN) WYNIKI FINANSOWE Z DZIAŁALNOŚCI BUDOWLANEJ 1Q2024 1Q2023 DYNAMIKA Przychody ze sprzedaży 51,3 63,2 -19% Koszty działalności (50,6) (61,2) -17% Wynik brutto ze sprzedaży 0,7 2,0 -65% Koszty administracyjne i sprzedaży (2,2) (1,9) 16%
Slide 30: Pozostała działalność i nialokowane pozycje
5. DANE FINANSOWE POZOSTAŁA DZIAŁALNOŚĆ I NIEALOKOWANE POZYCJE – WYNIK (MLN PLN) WYNIKI FINANSOWE Z POZOSTAŁEJ DZIAŁALNOŚCI 1Q2024 1Q2023 DYNAMIKA Przychody ze sprzedaży 10,3 9,1 13% Koszty działalności (10,5) (9,5) 11% Wynik brutto ze sprzedaży (0,2) (0,4) -50% Koszty administracyjne i sprzedaży (0
Slide 31: Nialokowane pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów
5. DANE FINANSOWE NIEALOKOWANE POZYCJE SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW (MLN PLN) NIEALOKOWANE POZYCJE SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 1Q2024 1Q2023 DYNAMIKA Koszty administracyjne i sprzedaży (3,3) (2,6) 27% Wynik netto ze sprzedaży (3,3) (2,6) 27% Pozostałe
Slide 32: Warszawski rynek nieruchomości biurowych
6. INFORMACJE UZUPEŁNIAJĄCE - WARSZAWSKI RYNEK NIERUCHOMOŚCI BIUROWYCH KLUCZOWE INFORMACJE POZIOM PUSTOSTANÓW W WARSZAWIE 14% ISTNIEJĄCA POWIERZCHNIA BIUROWA [mln mkw.]: 6,24 12% NOWA PODAŻ [mkw.]: 48 700 10% 8% POWIERZCHNIA W BUDOWIE [mkw.]: 280 000 6% POPYT BRUTTO [mkw.]: 139 400 4% 11,0% Warszawa
Slide 33: Polski rynek nieruchomości biurowych
6. INFORMACJE UZUPEŁNIAJĄCE - POLSKI RYNEK NIERUCHOMOŚCI BIUROWYCH MIASTO ZASOBY POWIERZCHNI BIUROWEJ [mkw.] NOWA PODAŻ [mkw. I-IV KW.] POPYT [mkw.] POWIERZCHNIA W BUDOWIE STAWKI CZYNSZU [EUR/mkw./MIESIĄC] WARSZAWA 6 244 900 48 700 139 400 11,0 22,00-26,00 (CENTRUM) 13,50-16,50 (POZA CENTRUM) KRAKÓW
Slide 34: Dziękujemy za uwagę
DZIĘKUJEMY ZA UWAGĘ POLSKI HOLDING NIERUCHOMOŚCI S.A. WWW.PHNSA.PL 34 WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ PHN ZA I KWARTAŁ 2024 ROKU
Polski Holding Nieruchomości — Q1 2024 Earnings Presentation on 6ix