Slide 1: 14/11期決算説明会 資料
14/11期決算説明会 資料 銘柄コード ： ２４９３ 生鮮ＭＤシステムの伸長により 14/11期、経常利益は過去最高に ～ 15/11期、イーサポートリンクシステムVer.2稼動開始 ～ 2015年 1月 28日（水）
Slide 2: セグメント別売上高推移
セグメント別売上高推移 ≪ビジネス≫ ≪セグメント≫ ≪売上高構成比≫ ≪売上高推移≫ 2,386 基幹ビジネス システム事業 2,181 2,183 「輸入青果物生産者」 ＜イーサポートリンクシステム＞ 向けのビジネス サプライチェーンを構成する 2,386百万円 クライアント企業の事業がベース 53.8％ 輸入商材を中心とした 流通で主要クライアント ＜生鮮ＭＤシステム＞ 企業がビジネスを牽引 小売・量販店とその取引先／仕入先を はじめ、流通に携わる方々が使用 12/11 13/11 14/11 期 調達支援 ビジネス 業務受託事業 1,999 1,921 1,905 「小売・量販店」 向
Slide 3: セグメント別：売上高・営業利益推移
セグメント別： 売上高・営業利益推移 14/11期は生鮮ＭＤシステムが貢献し、システム事業が業績を牽引 売上高 利益 （百万円） 売上高 （百万円） 6,000 2,400 5,209 5,106 4,695 4,437 4,647 4,176 4,414 4,291 4,289 4,225 4,176 4,182 4,000 1,600 2,000 800 454 490 526 690 448 356 351 332 399 316 0 0 営業利益 TOTAL △209 △666 -2,000 -800 04/11 05/11 06/11 07/11 08/11 09/11 10/11
Slide 4: EBITDA推移
ＥＢＩＴＤＡ推移 百万円 2,000 ＥＢＩＴＤＡ 1,620 1,445 1,500 1,360 1,195 1,000 825 831 721 727 660 657 437 営業利益 500 減価償却費 62 0 04/11 05/11 06/11 07/11 08/11 09/11 10/11 11/11 12/11 13/11 14/11 15/11Ｅ ‐500 ＜主なソフトウエア投資内容＞ ‐1,000 イーサポート Ｖｅｒ.2 稼動開始 稼動開始 初期構築費用： Ｖｅｒ.2 サブシステム リンク → 償却発生 → 償却発生 償却終了 投資開始 繰上償還 システム 稼動開始 投資
Slide 5: 14/11期決算概要
SFE-supportiink, Ltd. BB 14/11 RARE
Slide 6: 決算ハイライト
決算ハイライト （単位：百万円、％） 14/11期 13/11期 14/11期 前期比 計画 計画達成率 実績 実績 (1 4 / 9 / 3 0 発表） 売 上 高 4,225 4,437 105.0% 4,478 99.1% 営 業 利 益 526 690 131.3% 685 100.7% 経 常 利 益 517 693 134.1% 687 100.8% 当期純利益 316 334 105.8% 395 84.6% ※ 百万円未満切捨てで表記 ■ 売上高・・・ ・システム事業において売上増となり、前期を上回る。 ・生鮮ＭＤシステムのデータ件数が増加し、売上に貢献。 ■ 利益・・・ ソフ
Slide 7: 損益計算書／包括利益計算書
損益計算書／包括利益計算書 （単位：百万円、％） 13/11期 14/11期 科 目 前期比 金額 売上比 金額 売上比 売上高 4,225 100.0% 4,437 100.0% 105.0% ＜ 主な要因 ＞ 売上原価 2,382 56.4% 1,887 42.5% 79.2% 組織変更に伴う組み換え 売上総利益 1,842 43.6% 2,550 57.5% 138.4% 販売費及び一般管理費 1,316 31.2% 1,860 41.9% 141.3% 保守費、ソフトウエア償却費減少 営業利益 526 12.5% 690 15.6% 131.3% 営業外損益 △8 － 2 0.1% －
Slide 8: セグメント別売上高／営業利益
セグメント別売上高／営業利益 （単位：百万円、％） 13/11期 14/11期 金額増減 前期比 金額 売上比 金額 売上比 ＜主な要因＞ 売上高 4,225 100.0% 4,437 100.0% 212 105.0% システム事業 2,188 51.8% 2,390 53.9% 202 109.3% システム事業が伸長 ・生鮮ＭＤシステムのデータ量増 業務受託事業 1,928 45.6% 1,912 43.1% △ 16 99.2% ・輸入青果流通向けシステム順調 農産物販売事業 143 3.4% 174 3.9% 31 121.6% 内部売上高 △ 34 -0.8% △ 39 -0.9%
Slide 9: 経常利益変動要因分析 －14/11期経常利益の変動要因－
経常利益変動要因分析 －14/11期経常利益の変動要因－ 生鮮ＭＤシステムの導入拡大と費用の抑制により増益 176百万円 （百万円） システム事業 業務受託事業 農産物販売事業 その他 1,000 ソフトウエア 償却費 その他 減少： 費用増加： 売上増加： コスト増加： 営業 900 31 △38 保守費 59 △66 コスト減少： 費用増加： 減少： 53 △42 間接 売上減少： 費用増加： 86 △16 800 他システム △105 売上増加： その他 生鮮ＭＤ 増減： 82 システム 11 700 新システム 営業機能 売上増加： 稼動に 統合 119 伴う 600 準備費用 組織再
Slide 10: 貸借対照表
貸借対照表 （単位：百万円） 13/11期末 14/11期末 増減額 【 流 動 資 産 】 3,154 3,203 48 【 固 定 資 産 】 1,836 2,005 168 ＜ 主な要因 ＞ 有 形 固 定 資 産 434 378 △ 56 無 形 固 定 資 産 1,076 1,279 203 ソフトウエア仮勘定増加 投 資 そ の 他 の 資 産 325 347 21 【 繰 延 資 産 】 5 3 △1 資 産 合 計 4,996 5,211 215 【 流 動 負 債 】 1,121 1,217 95 【 固 定 負 債 】 1,094 934 △ 159 社債、長期借入金の減少
Slide 11: キャッシュフローの状況
キャッシュフローの状況 （単位：百万円） 1 3 / 1 1 通期 1 4 / 1 1 通期 増減額 営業活動によるキャッシュフロー 809 587 △ 221 投資活動によるキャッシュフロー △ 346 △ 384 △ 38 財務活動によるキャッシュフロー △7 △ 317 △ 309 現金及び預金同等物の増減額 455 △ 114 △ 570 現金及び預金同等物の期首残高 2,169 2,625 455 現金及び預金同等物の期末残高 2,625 2,511 △ 114 ※百万円未満切捨てで表記 10
Slide 12: 15/11期の計画
SFE-supportiink, Ltd. @ 15/11) RRL
Slide 13: 中長期的な成長戦略の方向性
中長期的な成長戦略の方向性 既存分野の 新サービス 拡大 新たな ビジネスモデル サービス の開拓 オープン化 ・ 高付加価値化 提供 ・研究開発 ・マーケティング 現サービス システム事業 ・イーサポートリンク システム 業務受託 ・研究開発 ・生鮮ＭＤシステム ・マーケティング 顧客の拡大 事業 農産物 販売事業 既存顧客 新規顧客 食品流通の関連市場 システムの多様化 ・ 市場（顧客層）の拡大 12
Slide 14: 15/11期売上高・利益計画
15/11期売上高・利益計画 ・ 主要顧客による安定収益と、生鮮ＭＤシステムのデータ量増加で売上拡大を見込む ・ 新システムの稼動に伴い償却費／導入費用等が嵩み、利益は減少 ・ 中長期的な成長に向けた研究開発活動を積極的に推進 （単位：百万円、％） 12/11期 13/11期 14/11期 15/11期 前期対比 実績 実績 実績 計画 売上高 4,289 4,225 4,437 4,647 104.7% 営業利益 490 526 690 448 65.0% 経常利益 474 517 693 435 62.9% 当期純利益 439 316 334 250 74.8% ※ ※ ※ １株当たり当期
Slide 15: 15/11期セグメント別売上高計画
15/11期セグメント別売上高計画 ■ システム事業 ： 生鮮ＭＤシステムの導入拡大から売上増加を見込む ■ 業務受託事業 ： サービスレベルおよび生産性の向上に取り組み、業務受託範囲の拡大に取り組む ■ 農産物販売事業 ： 生産者との関係性と販売力の強化により、収益性の向上に努める （単位：百万円、％） 12/11期 13/11期 14/11期 15/11期 前期対比 実績 実績 実績 計画 売上高 4,289 4,225 4,437 4,647 104.7% システム事業 2,187 2,188 2,390 2,564 107.3% 売上比 51.0％ 51.8％ 53.9％ 55.2％
Slide 16: 経常利益変動要因分析 －15/11期経常利益の変動要因－
経常利益変動要因分析 －15/11期経常利益の変動要因－ イーサポートリンクシステムＶｅｒ.2の稼動に伴う準備費用／償却負担で、減益を見込む △257百万円 （百万円） システム事業 業務受託事業 農産物販売事業 その他 1,000 生鮮ＭＤ 他システム システム 売上増加： 900 売上増加： 17 156 保守費 800 増加： △143 700 ソフトウエア 償却費 600 増加： △180 その他 営業 間接 費用増加： 売上増加： 売上増加： コスト減少： その他 500 6 費用増加： 費用減少： 増減： △82 6 コスト増加： 32 6 △17 △15 ｲｰｻﾎﾟｰﾄ △42
Slide 17: セグメント別の概況と見通し
SFE-supportiink, Ltd. — t7AY bse —
Slide 18: システム事業
SFE-supportiink, Ltd. VAT LER 17
Slide 19: システム事業の売上高・利益推移／見通し
システム事業の売上高・利益推移／見通し （億円） ＜イーサポートリンクシステム＞ 30.0 売上高 - 基幹システム - ◆ 14/11期の概況 ・主要クライアント企業のトランザクション数は、堅調に推移 10.5 生鮮ＭＤシステム 8.9 ■ 15/11期の見通し 20.0 7.8 ・イーサポートリンクシステムVer.2の稼動 主要クライアント企業の安定運用に注力 15.1 ＜生鮮ＭＤシステム＞ イーサポートリンクシステム 14.9 14.0 営業利益 ◆ 14/11期の概況 10.0 11.1 ・既存顧客のシステム利用によるデータ件数の増加により 8.7 前期を上回る 7.7 ・店舗発注シス
Slide 20: 生鮮MDシステムの稼動状況：売上高
生鮮ＭＤシステムの稼動状況： 売上高 ■ 売上高推移 （イメージ図） ＜取引先数 ／ データ件数＞ 指数表示 さらなる拡大を目指す （10/1Ｑを1.0として指数化） データ件数 取引先数 4Ｑ実績 3Ｑ実績 09/11期 から 2Ｑ実績 本格稼動 1Ｑ実績 10/2Q 10/4Q 11/2Q 11/4Q 12/2Q 12/4Q 13/2Q 13/4Q 14/2Q 14/4Q 09/11 10/11 11/11 12/11 13/11 14/11 15/11Ｅ 期 既存顧客の取り扱い部門の拡大により、データ／トランザクション件数（量）の増加へ 大手量販店の統合に伴い、新規顧客への導入も
Slide 21: 生鮮MDシステムの稼動状況：店舗数と取引先数
生鮮ＭＤシステムの稼動状況： 店舗数と取引先数 ■ 小売・量販店の店舗数 （イメージ図） ■ 取引先数 （イメージ図） 新規顧客獲得と 売上高アップの メインターゲット 新規顧客 取り扱い 獲得による 部門の拡大を 拡大努力 目指す ＜その他部門＞ ＊デイリー： 豆腐、納豆、乳製品など ＊デリカ ： 弁当、惣菜 ＊グリナリー： 花卉、植物、園芸 その他 畜産 水産 農産 2014年 11月末時点で、２，２６３ 店舗に導入 （2013年11月末時点 ： 1,996店舗） 取引先数の増加から、データ件数の拡大へ 取り扱い部門の拡大にも注力 システムを採用していない取引先へのアプロー
Slide 22: 生鮮MDシステム：利用量拡大の施策
生鮮ＭＤシステム： 利用量拡大の施策 － 生鮮MDシステム － すべてシステム上で情報共有ができるので 「生鮮MDシステム」はさまざまなシステムから成り立っています。 システムの利用量 ＝ データ量は、必然的に増える 取引先 量販店 生産者 （仕入先） 商品本部 配送センター 店舗 ＜店舗発注システム＞ ＜ 店舗発注システム ： 導入実績 ＞ ＊このグラフは店舗の中の部門別導入実績です。 商品提案 承認 量販店の形態により、一部グリナリーを「農産」に含めています。 発注 発注 受注締 「生鮮ＥＤＩシステム」に 自動連動 ＜生鮮EDIシステム＞ その他 畜産 受注 発注 水産 農産 出荷・返品
Slide 23: 業務受託事業
SFE-supportiink, Ltd. FIG at SE
Slide 24: 業務受託事業の売上高・利益推移／見通し
業務受託事業の売上高・利益推移／見通し （億円） 売上高 20.0 ◆ 14/11期の概況 ・主要クライアント企業の取り扱い商品の見直し、 19.2 19.1 19.1 絞込みにより、業務受託量が減少 ■ 15/11期の見通し 10.0 営業利益 ・イーサポートリンクシステムVer.2の稼動に伴い 初期費用が嵩む 7.7 7.3 7.0 ・主要顧客との関係強化と生産性の維持で安定した 収益を確保 ・付加価値をつけ、受託業務範囲の拡大を目指す 0.0 13/11 14/11 15/11Ｅ 13/11 14/11 15/11Ｅ 付加価値をつけ、 売上高 19.2 19.1 19.1 営業利益 7.
Slide 25: 農産物販売事業
SFE-supportiink, Ltd.
Slide 26: 農産物販売事業の売上高・利益推移／見通し
農産物販売事業の売上高・利益推移／見通し （百万円） ◆ 14/11期の概況 300 売上高 ・平成25年度産は、台風被害の影響で減産した ことが響く （計画比 95％） ↓ 200 取り扱い数量が計画未達に終わる 207 174 143 100 ■ 15/11期の見通し ・新規組合員の増加と関係性の強化、集荷数量の 増強を図る 0 13/11 14/11 15/11Ｅ △14 ・主要商品の多様化を図る △45 △53 ・りんごの受託数／販売数の拡大に努め、収益力の ‐100 営業利益 改善を図る 13/11 14/11 15/11Ｅ 売上高 143 174 207 安定的な集荷体制の確立と
Slide 27: 参考資料
SFE-supportiink, Ltd. 26
Slide 28: 会社概要
会社概要 設 立： 1998年10月 上 場： 2006年 8月 （ＪＡＳＤＡＱ市場スタンダード） 決 算 期： 11月30日 システムと業務受託を併せ持つことが 資 本 金： 2,721百万円 （14/11期末） 他社に真似のできない 代 表 者： 当社の強み！ 代表取締役社長 堀内 信介 東京都豊島区高田 2-17-22 改善・提案 本社所在地： （事業所： 札幌／名古屋／神戸／福岡） 従 業 員 数： 連結 ： 240名 ／ 個別 ： 234名 （14/11期末） 業務受託 他、臨時従業員数 （派遣社員、契約社員 他） 連結：83名 ／ 個別： 61名 システム 事 業 内 容： 生鮮流
Slide 29: 経営理念／ビジネスモデル
経営理念／ビジネスモデル 経 営 理 念 全ては生産者と生活者のために ■ 生鮮流通に携わるすべての人達をシステムと業務受託サービスでサポート 海外生産者 中間流通・ 仕入 加工 運搬 小売 ・量販店 物流センター 輸入 配送会社 加工業者 商 社 問屋・ 荷 主 販売会社 国内生産者 農場物語 生鮮MDシステム イーサポートリンクシ ス テ ム & 業 務 受 託 生鮮流通ルート ※ この図解はあくまでイメージ図で、全ての取り引きがこの限りではありません。 28
Slide 30: 収益構造
収益構造 システム事業 イーサポートリンクシステム システム事業 生鮮ＭＤシステム サプライチェーンを構成するクライアント企業の堅実な 小売・量販店とその取引先、仕入先をはじめ、流通に携わる全ての方が使用 ＊ 事業をベースに収益を確保 農産物にとどまらず、水産、畜産、デイリー、デリカ、グリナリーにも展開 加工業者 配送業者 取引先1 量販店Ａ 量販店 スミフル ｹｰｱｲ・ 海外生産者 ﾌﾚｯｼｭ 全日本 ﾌﾚｯｼｭ ｼｽﾃﾑ ライン 取引先2 ｱｸｾｽ ドール 生鮮ＭＤ 量販店Ｂ システム 取引先3 伊藤忠 商事 ・・・ イーサポートリンクシステムを 量販店Ｃ 採用している主要クライアント企業
Slide 31: 当社の強み
当社の強み 生鮮青果物流通に特化した、“システム”と“ノウハウ”を併せ持っている！ 流通過程に関わる業務すべてを、一元的に結ぶシステムを提供し 他に類のないＳＣＭ （ｻﾌﾟﾗｲﾁｪｰﾝﾏﾈｼﾞﾒﾝﾄ) を実現 時代の要請に応えるネットワーク型システムを提供できる！ ＊ 経済産業省推奨の“流通ＢＭＳ”に準拠し開発した「生鮮ＭＤシステム」を 大手量販店とその取引先が採用 生鮮青果物流通を知り尽くした万全の代行サービスを提供できる！ 生鮮流通の生産から販売までに発生するすべての工程 （受発注、入出荷、売上・仕入計上処理など） に おいて、プロの判断とノウハウを活かした業務受託事業（ＢＰＯ）で人的に対
Slide 32: 流通経路 ≪従来の市場流通≫
流通経路 ≪従来の市場流通≫ 生鮮青果物流通は、“複雑なプロセス”を人的に対応しています ＜卸売市場流通＞ 市場 売買 売買 生 量 産 ＪＡ 卸 仲卸 販 【商流】 者 値決め 店 委託 委託 委託 加工業者 運送業者 運送業者 生 ＪＡ 量 【物流】 産 市 場 運送業者 販 者 集荷センター 店 ［量販店システム］ 伝票 伝票 伝票 伝票 伝票 生 ＪＡシステム 卸システム 仲卸システム 配送システム 量 【情報流】 産 販 ＴＥＬ／ＦＡＸ 者 ＜出・入力＞ ＴＥＬ／ＦＡＸ ＜出・入力＞ ＴＥＬ／ＦＡＸ ＜出・入力＞ ＴＥＬ／ＦＡＸ ＜出・入力＞ ＴＥＬ／ＦＡＸ 店 それぞれのシステムを
Slide 33: 流通経路 ≪市場外流通≫
流通経路 ≪市場外流通≫ 「イーサポートリンクシステム」により情報が一元管理されるため、トレーサビリティが実現！ ■ 市場外流通 売買 売買 売買 【商流】 問屋 販売者 量 生 手書き伝票 手書き伝票 販 産 品物 品物 品物 【物流】 加工業者 運送業者 引渡し 引渡し 引渡し 店 者 伝票 伝票 伝票 ［問屋システム］ ［配送システム］ 【情報流】 出力 ［量販店システム］ ＴＥＬ／ＦＡＸ ［入力］・・・・・・・［出力］ ＴＥＬ／ＦＡＸ ［入力］・・・・・・・［出力］ ＴＥＬ／ＦＡＸ 全体を管理するシステムがなく、全体のコスト管理もトレーサビリティもできていない！ ■ イーサポートリンク
Slide 34: イーサポートリンクシステムの特徴
イーサポートリンクシステムの特徴 コードの統一化により、流通に携わる全ての人達と「情報を共有」することが可能に！ ［ＷＥＢ－ＥＤＩ］や［ＴＥＬ／ＦＡＸ］により、さまざまな量販店 から、それぞれの商品コード で注文を受ける！ ≪ 同じ商品でも、量販店ごとにコードはバラバラです！ ≫ 量販店 B 量販店 A WEB TEL／FAX 量販店 C WEB WEB TEL／FAX ABCD A123 伝票 45CD TEL／FAX 伝票 伝票 今まで、 同一パソコンで、 量販店毎の端末が イーサポートリンク 同一手順により 必要でした！ システム 作業できるように開発！ イーサポートリンクシステム ①
Slide 35: 本資料における注意事項
本資料における注意事項 本資料に記載されている内容は、資料作成時点の入手可能な 情報に基づき、当社で判断したものであります。 予想に内在する様々な不確定要因や外部環境等の変化等に より、実際の業績と異なる可能性がありますので、ご承知 おきください。 ＜本資料ならびにＩＲ関係についてのお問い合わせ先＞ イーサポートリンク株式会社 事業戦略室 ＩＲ担当 ＴＥＬ： 03-5979-0784 ／ Ｅmail ： IR@e-supportlink.co.jp 34