Slide 1: 平成23年3月期 第2四半期決算説明会
平成２３ 平成２３年 ２３年３月期 第2四半期決算説明会 説明者 代表取締役社長 種村 均 執行役員財務部長 加藤 博 （５３３１） ５３３１） 1
Slide 2: 本日の内容
本日の 本日の 本日の 本日 の内容 内容 １．平成２３ 平成２３年 ２３年３月期 第２四半期連結決算の 四半期連結決算の概要 ２．平成２３ 平成２３年 ２３年３月期 連結業績予想と 連結業績予想と重点政策 2
Slide 3: 連結決算の概要
連結決算の 連結決算の 連結決算の 連結決算 の概要 概要 （単位： 単位：億円 未満切捨） 未満切捨） H21/9 H22/9 前年同期比 売上高 413 516 24.９ 24.９％ 営業利益 △24 20 - 経常利益 △23 22 - 当期利益 △36 9 - １株利益 △２５. ２５.４８円 ４８円 6.47 円 中間配当 2.5 円 2.5 円 3
Slide 4: 連結損益の推移
連結損益の 連結損益の 連結損益の 連結損益 の推移 推移 売 上 高 (左 軸 億円) 営業利益 (右 軸 億円) 800 60 54 50 50 700 672 668 660 40 600 35 30 516 500 461 462 20 20 413 400 10 8 0 300 -10 200 -20 ▲ 24 100 ▲ 27 -30 0 -40 H 19. 19 . 上 H 19. 19 . 下 H 20. 20 . 上 H 20. 20 . 下 H 21. 21 . 上 H 21. 21 . 下 H 22. 22 . 上 4
Slide 5: 連結子会社
連結子会社 連結子会社 連結 ２３社 ２３社 減少５ 減少５社 ノリタケ機材 ノリタケ機材㈱ 機材㈱ ㈱ノリタケセラミックス ㈱ノリタケスーパードレッサー Noritake (U.K.) Limited Noritake Hong Kong Ltd. 持分法 ３社 増減なし 増減なし 5
Slide 6: P/Lの主な変動
Ｐ／Ｌの Ｐ／Ｌの Ｐ／Ｌ Ｐ／Ｌのの主 主なな変動 変動 H21/9 H21/9 H22/9 H22/9 比較 売上高 23.0％ 23.0％ 28.0％ 28.0％ +5.0％ +5.0％ 総利益率 売上高 29.0％ 29.0％ 24.１ 24.１％ △4.9％ 4.9％ 販管費率 営業利益率 △5.9％ 5.9％ 3.8 3.8％ - 経常利益率 △5.7％ 5.7％ 4.2％ 4.2％ - 6
Slide 7: 為替の影響
為 為替替の の影影響 響 （ 円 / ＄） （ 億円） 億円 ） 売上高への影響額 経常利益への影響額 為替レート 100.0 -5 円高 4.96円 4.96円 △ 95.98 4.8 95.0 億 円 △ 3.2 91.02 億 90.0 円 85.0 H21/9 H22/9 7
Slide 8: 連結経常利益の変動要因
連結経常利益の 連結経常利益の 連結経常利益の 連結経常利益 の変動要因 変動要因 （単位： 単位：億円） 億円） 増 前第2 前第2四半期 益 △23 (H21.9)の (H21.9)の 要 経常利益 売上高の 売上高の増加 28 因 4 合理化・ 合理化・改善の 改善の効果 52 45億円 45億円 20 生産稼働率の 生産稼働率の向上 増益 為替の 為替の影響 3 減 販管費の 販管費の増加 4 益 当第2 当第2四半期 要 22 (H22.9)の (H22.9)の 因 経常利益 7 8
Slide 9: 特別損益
特別損益 特別損益 （特別利益） 特別利益） 僅 少 （特別損失） 特別損失） 4.2億円 4.2億円 内訳 固定資産処分損 2.1億円 2.1億円 資産除去債務会計の 資産除去債務会計の影響額 1.６ 1.６億円 その他 その他 0.5億円 0.5億円 9
Slide 10: 比較貸借対照表
比 比較較貸 貸借借対 対照照表 表 （単位： 単位：億円 未満切捨） 未満切捨） H22/3 H22/3 H22/9 H22/9 増 減 総 資 産 1,095 1,095 1,09 1,091 091 △4 流動資産 563 599 36 固定資産 532 532 492 △40 負 債 428 449 20 純 資 産 667 642 △ 25 (内 (内、少数株主持分) 少数株主持分) (73) (73) (74) (74) ( 1) 一株当り 一株当り純資産 413 円 405 円 △8 円 10
Slide 11: 貸借対照表の主な変動
貸借対照表の 貸借対照表の 貸借対照表 貸借対照表のの主 主なな変動 変動 （単位： 単位：億円 未満切捨） 未満切捨） H22/3 H22/3 H22/9 H22/9 増 減 受取手形及び 受取手形及び売掛金 274 304 ＋ 29 たな卸資産 たな卸資産 124 134 ＋ 9 有形固定資産 310 306 △ 4 投資有価証券 187 158 △ 28 支払手形及び 支払手形及び買掛金 129 129 168 ＋ 38 長短借入金 195 195 183 △11 繰延税金負債 30 19 △10 自己株式 △65 △76 △ 11 有価証券評価差額 38 22 △ 16 16 11
Slide 12: 有利子負債残高
有利子負債残高 有利子負債残高 250 有利子負債 現金及び預金 ネット有利子負債 200 195 195 183 177 167 150 146 137 140 133 124 100 71 50 58 34 43 31 0 H19/3 H20/ 3 H21/ 3 H22/3 H22/ 9 12
Slide 13: キャッシュフロー
キャッシュフロー キャッシュフロー （単位： 単位：億円未満切捨） 億円未満切捨） H21/9 H21/9 H22/9 H22/9 増 減 営業活動による 営業活動によるＣＦ によるＣＦ 21 46 25 (内、法人税等) 法人税等) ( 8) 8) (△2) (10) 10) 投資活動による 投資活動によるＣＦ によるＣＦ △ 27 △ 14 12 フリーキャッシュフロー △6 31 38 財務活動による 財務活動によるＣＦ によるＣＦ 5 △26 △32 （内、長短借入金純増減） 長短借入金純増減） ( 9) 9) ( △11) 11) (21) (21) 現金及び 現金及び同等物残高 1
Slide 14: 期末人員数
期末人員数 期末人員数 人) (人 連結ベース 連結ベース 7,000 正規 非正規 6,000 合計 5,095 合計 5,229 5,000 919 1,065 4,000 3,000 前期比増減 ＋134 2,000 4,176 4,164 1,000 0 H22/3 H22/9 14
Slide 15: セグメント別動向 事業概況
セグメント別動向 セグメント別動向 セグメント セグメント別動向 別動向 － 事業概況 － 工 工業業機 機材材 研削砥石 ﾀﾞｲﾔ･CBN 工具 研磨布紙 電子ﾍﾟｰｽﾄ 厚膜回路基板 ﾃﾞﾝﾀﾙ･石膏 ｾﾗﾐｯｸ･ ｾﾗﾐｯｸ ｾﾗﾐｯｸ･ ｾﾗﾐｯｸ ･･ﾏﾃﾘｱﾙ ﾏﾃﾘｱﾙ ｾﾗﾐｯｸ資材 蛍光表示管 共立ﾏﾃﾘｱﾙ エンジニアリング エンジニアリング 乾燥･焼成炉 濾過装置 研削機械等 食 器 米州 欧亜 国内 食 器 15
Slide 16: セグメント別売上高(前年同期比較)
セグメント別売上高 セグメント別売上高 セグメント セグメント別売上高 別売上高（ 前年同期比較） （前年同期比較 ） 前年同期比較） 前年同期比較） （単位： 単位：億円） 億円） H21/ H21/9 H22/ H22/9 前年同期比 年同期比 工業機材 128 183 +43.2 ％ ｾﾗﾐｯｸ･ ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ 157 200 +27.4 % ｴﾝｼﾞ ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ ﾆｱﾘﾝｸﾞ 82 91 +10.6 % 食 器 46 42 △8.8 ％ 合 計 413 516 24.9 % 16
Slide 17: セグメント別売上高推移
セグメント別売上高推移 セグメント別売上高推移 セグメント セグメント別売上高推移 別売上高推移 （ 億円） 億円 ） 800 660 672 668 461 413 462 516 700 87 70 600 90 115 131 500 117 42 61 48 91 400 46 63 232 238 81 227 82 300 200 189 161 200 157 226 239 230 100 183 157 128 162 0 H 19. 19 . 上 H 19. 19 . 下 H 20. 20 . 上 H 20. 20 . 下 H 21. 21 . 上 H 21. 21 . 下
Slide 18: セグメント別営業利益
セグメント別営業利益 セグメント別営業利益 セグメント セグメント別営業利益 別営業利益 （単位： 単位：億円） 億円） 営業利益 営業利益率 Ｈ21/ 21/9 Ｈ22/9 22/9 Ｈ21/9 21/9 Ｈ22/9 22/9 工業機材 △19.4 3.7 △15.2 % 2 .1 % ｾﾗﾐｯｸ･ ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ 3. 6 2 0 .4 2.3 % 10.2 % ｴﾝｼﾞ ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ ﾆｱﾘﾝｸﾞ △1.8 △0.5 △2.2 % △0.6 % 食 器 △7.0 △3.5 △15.1% △8.2 % 計 △24.6 2 0 .1 △6.0% 3 .9 % 注）前年同期 前
Slide 19: 工業機材事業
工 工業業機 機材材事 事業業 （単位： 単位：億円） 億円） 売上高 H21/9 H21/9 H22/9 H22/9 前年同期比 年同期比 研削砥石 47 71 24 ﾀﾞｲﾔ･ ｲﾔ･CBN 工具 42 59 17 研磨布紙 26 33 8 関連商品 13 18 6 合 計 128 128 183 183 55 19
Slide 20: セラミック・マテリアル事業
セラミック・ セラミック・ セラミック セラミック・・マテリアル事業 マテリアル事業 マテリアル マテリアル事業 事業 （単位： 単位：億円） 億円） 売上高 H21/9 H21/9 H22/9 H22/9 前年同期比 年同期比 電子ペースト 電子ペースト 37 48 11 セラミック部品 セラミック部品 11 15 5 デンタル･ デンタル･石膏 20 19 △0 厚膜回路 厚膜回路基板 回路基板 12 13 1 蛍光表示管 28 31 3 共立セラミック 共立セラミック原料 セラミック原料 26 38 12 共立電子部材 24 36 12 合 計 157 157 200 43 20
Slide 21: エンジニアリング事業
エンジニアリング事業 エンジニアリング エンジニアリング事業 エンジニアリング事業 事業 （単位： 単位：億円） 億円） 売上高 H21/9 H21/9 H22/9 H22/9 前年同期比 年同期比 乾燥･ 乾燥･焼成炉 67 68 1 濾過装置 4 8 4 研削機械 6 10 3 スタティックミキサー等 スタティックミキサー等 ４ 4 1 合 計 82 91 9 21
Slide 22: 食器事業
食 食器器事 事業業 （単位： 単位：億円 未満切捨） 未満切捨） 売上高 H21/9 H21/9 H22/9 H22/9 前年同期比 年同期比 米州 10 10 0 欧亜 9 9 0 国内 28 23 △5 合計 46 42 △4 22
Slide 23: 本日の内容
本日の 本日の 本日の 本日 の内容 内容 １．平成２３ 平成２３年 ２３年３月期 第２四半期連結決算の 四半期連結決算の概要 ２．平成２３ 平成２３年 ２３年３月期 連結業績予想と 連結業績予想と重点政策 23
Slide 24: 平成23年3月期 連結業績予想
平成２ 平成２ 平成 平成２２3 3年年３ ３月期 月期 連結業績予想 連結業績予想 （単位： 単位：億円 未満切捨） 未満切捨） H22/3 H22/3 H23/3 H23/3 上期 下期 通期 上期 下期 通期 通期増減 増減率 売上高 413 462 875 516 504 1,020 145 16.4 % 営業利益 △24 8 △16 20 1５ 35 51 - 経常利益 △23 9 △13 22 17 39 52 - 特別損益 △9 △9 △19 △4 △4 △8 11 - 税前利益 △33 0 △33 17 14 31 64 - 当期利益 △36 △8 △45 9 6 15 60
Slide 25: 連結経常利益(予想)の変動要因
連結経常利益（ 連結経常利益（ 連結経常利益（ 連結経常利益 予想） （予想） 予想） 予想 ）の の変動要因 変動要因 H22.3月期 H22.3月期の 月期の経常利益 △13 増 益 38 売上高の 売上高の増加 要 7 合理化・ 合理化・改善効果 因 生産稼働率向上 69 52億円 52億円 24 増益 為替の 為替の影響 11 減 販管費の 販管費の増加 益 6 要 H23.3月期 H23.3月期の 月期の経常利益 39 因 17 25
Slide 26: セグメント別業績予想(前年度比較)
セグメント別業績予想 セグメント別業績予想 セグメント セグメント別業績予想 別業績予想（ 前年度比較） （前年度比較 ） 前年度比較） 前年度比較） （単位： 単位：億円） 億円） H22 H22/3 H23 H23/3 増 減 売上高 営業利益 売上高 営業利益 売上高 営業利益 工業機材 290 △17.9 375 10 85 27 . 9 ｾﾗﾐｯｸ･ ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ 346 14.1 390 390 31 44 16 . 9 ｴﾝｼﾞ ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ ﾆｱﾘﾝｸﾞ 145 △3.9 170 1 25 4. 9 食 器 94 △8.9 85 △7 △9 1. 9 合 計
Slide 27: セグメント別売上高推移
セグメント別売上高推移 セグメント別売上高推移 セグメント セグメント別売上高推移 別売上高推移 （ 億円） 億円 ） 1500 1400 1,292 1,333 1,129 875 1,020 1300 177 1200 193 1100 232 131 1000 232 85 900 212 94 170 800 700 459 145 413 600 399 390 500 346 400 300 200 453 465 387 375 290 100 0 H19.3 H20.3 H21.3 H22.3 H 23. 23 . 3 予 想 工業機材 ｾﾗﾐｯｸ･ ｾﾗﾐｯｸ ･ ﾏﾃﾘｱﾙ
Slide 28: 平成23年3月期の重点政策
平成２３ 平成２３年 平成 ２３年 ２３ 平成２３ 年３ ２３年 ３月期の 月期の 月期 月期のの重点政策 重点政策 １．環境・ 環境・エネルギー関連市場 エネルギー関連市場へ 関連市場へ注力 ２．海外事業展開の 海外事業展開の推進 ３．経営体制の 経営体制のスリム化 スリム化と 経営インフラ 経営インフラの インフラの拡充 28
Slide 29: 環境・エネルギー関連市場へ注力
１ １．．環境・ 環境・ 環境 環境・・エネルギー関連市場 エネルギー関連市場へ エネルギー 関連市場へ 関連市場 エネルギー関連市場 へ注力 関連市場へ 注力 ① 太陽電池用電極ペースト 太陽電池用電極ペースト ② シリコン,サファイア シリコン サファイア切断用 サファイア切断用ダイヤモンドワイヤー 切断用ダイヤモンドワイヤー ③ リチウムイオン電池製造用乾燥炉 リチウムイオン電池製造用乾燥炉・ 電池製造用乾燥炉・焼成炉 29
Slide 30: 海外事業展開の推進
２ ２．．海外事業展開の 海外事業展開の 海外事業展開 海外事業展開のの推進 推進 目的： 目的：製造コスト 製造コストの コストの削減と 削減とアジア等 アジア等 成長市場の 成長市場の開拓 対応： 対応： ①工業機材事業 中国ほか 中国ほかアジア ほかアジア地域 アジア地域での 地域での生産拠点構築 での生産拠点構築 ②セラミック事業 セラミック事業 インドネシア工場 インドネシア工場の 工場の活用 30
Slide 31: 経営体制のスリム化と経営インフラの整備拡充
３ ３．．経営体制の 経営体制の 経営体制 経営体制ののスリム化 スリム化 スリム スリム化化と と 経営インフラ 経営インフラの 経営 インフラの インフラ 経営インフラ の整備拡充 インフラの 整備拡充 目的： 目的：組織の 組織の効率化による 効率化による全体最適化 による全体最適化 と人財等経営資源の 人財等経営資源の集中 対応： 対応： ・分社化体制から 分社化体制から本社一元管理体制 から本社一元管理体制 への移行完了 への移行完了 ・情報システム 情報システムの システムの整備の 整備の推進 ・本社工場の 本社工場の移転後の 移転後の有効活用検討 31
Slide 32: ご清聴有難うございました
ご清聴有難うございました 清聴有難うございました。 うございました。 本資料には 本資料には、 には、将来の 将来の業績に 業績に関する記述 する記述が 記述が含まれています。 まれています。 こうした記述 こうした記述は 記述は将来の 将来の業績を 業績を保証するものではなく 保証するものではなく、 するものではなく、リスクや リスクや不確実性を 不確実性を 内包するものです 内包するものです。 するものです。 将来の 将来の業績は 業績は、経営環境の 経営環境の変化などによって 変化などによって、 などによって、計画と 計画と異なる可能性 なる可能性がある 可能性がある ことにご留意 こと