Noritake Co.,limited · TSE:5331
Noritake Co.,limited — H1 FY2013/3 Earnings Presentation
32 slides from Noritake Co.,limited's earnings presentation, November 2012
Slide 1: 平成25年3月期 第2四半期決算説明会
平成２５年３月期 第2四半期決算説明会 説明者 代 表 取 締 役副社長 小倉 忠 取締役執行役員 財務部長 加藤 博 （５３３１） 1
Slide 2: 本日の内容
本日の内容 本日の内容 １．平成２５年３月期 第２四半期連結決算の概要 ２．平成２５年３月期 連結業績予想と重点政策 2
Slide 3: 連結子会社
連結子会社 連結子会社 連結 ２０社 増加１社 減少１社 増加：則武(上海)貿易有限公司 (重要性が増したことによるもの) 減少：Noritake Porcelana Mfg., Inc. (清算結了によるもの) 持分法 ４社 増減なし 3
Slide 4: 連結決算の概要
連結決算の概要 連結決算の概要 （単位：億円） H2３/9 H2４/9 前年同期比 売上高 530 474 △10.6％ 営業利益 15 7 △53.5％ 経常利益 20 12 △39.5％ 当期利益 46 23 △48.7％ １株利益 32.64 円 15.95 円 中間配当 4.0 円 4.0 円 4
Slide 5: 連結損益の推移
連結損益の推移 連結損益の推移 売 上 高 (左 軸 億円) 営業利益 (右 軸 億円) 30 800 23 700 20 20 15 600 538 530 7 10 8 516 491 500 463 474 3 413 0 400 300 ▲ 10 200 ▲ 20 100 ▲ 25 0 ▲ 30 H21.上 H21.下 H22.上 H22.下 H23.上 H23.下 H24.上 5
Slide 6: 為替の影響
為 為替替の の影影響 響 （円/＄） （億円） 売上高への影響額 経常利益への影響額 為替レート 82.0 -4 81.78 円高 2.00円 81.0 △ 2.4 △ 億 80.0 1.7 円 79.78 億 円 79.0 H23/9 H24/9 6
Slide 7: 連結経常利益の変動要因
連結経常利益の変動要因 連結経常利益の変動要因 H23年９月期 経常利益 20億円 増加要因 5億円 合理化・改善の効果 1億円 一般管理費・販売費の減少 4億円 8億円 減少要因 13億円 減益 売上高の減少 9億円 為替の影響 2億円 原材料価格の上昇 2億円 H24年９月期 経常利益 12億円 7
Slide 8: 特別損益
特別損益 特別損益 （特別利益） 39.5億円 内訳 負ののれん発生益 39.5 億円 （特別損失） △22.4億円 内訳 固定資産処分損 △6.4億円 固定資産減損損失 △13.6億円 関係会社整理損 △1.7億円 投資有価証券評価損 △0.7億円 8
Slide 9: 比較貸借対照表
比 比較較貸 貸借借対 対照照表 表 （単位：億円） H24/3 H24/9 増 減 総 資 産 1,177 1,118 △59 流動資産 638 588 △50 固定資産 539 530 △9 負 債 488 466 △22 純 資 産 689 652 △37 (内、少数株主持分) (83) (10) (△73) 一株当り純資産 434 円 412 円 △22 円 9
Slide 10: 貸借対照表残高の推移
貸借対照表残高の推移 貸借対照表残高の推移 億円 総資産計 負債合計 自己資本計 少数株主持分 1,600 1,416 1,400 1,200 1,161 1,177 1,131 1,118 1,096 1,000 800 781 622 642 594 606 600 557 575 507 488 466 439 429 400 200 78 70 73 80 83 10 0 H20.3 H21.3 H22.3 H23.3 H24.3 H24.9 H20.3 H21.3 H22.3 H23.3 H24.3 H24.9 自 己 資 本 比 率 55.1% 55.0% 54.2% 49.5%
Slide 11: 有利子負債残高
有利子負債残高 有利子負債残高 億円 250 有利子負債 現 金 及 び預 金 ネット有利子負債 218 218 218 200 195 195 177 168 150 137 135 124 100 84 71 58 50 51 41 0 H21/ 3 H22/ 3 H23/ 3 H24/ 3 H24/9 11
Slide 12: キャッシュフロー
キャッシュフロー キャッシュフロー （単位：億円） H23/9 H24/9 増 減 営業活動によるＣＦ 25 3 △22 (内、法人税等) (△5) (△4) (△1) 投資活動によるＣＦ 2 △36 △38 フリーキャッシュフロー 27 △34 △60 財務活動によるＣＦ △4 △6 △2 （内、長短借入金純増減） (△0) (△0) (△0) 現金及び同等物残高 180 100 12
Slide 13: 期末人員数
期末人員数 期末人員数 (人) 連結ベース 7,000 正規 非正規 6,000 合計 5,130 合計5,235 5,000 1,107 1,113 4,000 3,000 前期比105人増加 2,000 4,023 4,122 1,000 0 H24/3 H24/9 13
Slide 14: セグメント別動向 事業概況
セグメント別動向 セグメント別動向 － 事業概況 － 工 研削砥石 ﾀﾞｲﾔ･CBN 工具 研磨布紙 工業業機 機材材 電子ﾍﾟｰｽﾄ 厚膜回路基板 ﾃﾞﾝﾀﾙ・石膏 ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ ｾﾗﾐｯｸ資材 蛍光表示管 共立ﾏﾃﾘｱﾙ エンジニアリング エンジニアリング 乾燥･焼成炉 濾過装置 研削機械等 食 器 米州 欧亜 国内 食 器 14
Slide 15: セグメント別売上高（前年同期比較）
セグメント別売上高 セグメント別売上高（前年同期比較） （前年同期比較） （単位：億円） H23/9 H24/9 前年同期比 工業機材 187 183 △1.8％ ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ 197 165 △16.1% ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ 108 85 △20.7％ 食 器 39 40 +2.6％ 合 計 530 474 △10.6％ 15
Slide 16: セグメント別売上高推移
セグメント別売上高推移 セグメント別売上高推移 （億円） 7 00 6 00 413 462 516 538 530 491 474 42 39 5 00 42 41 47 105 40 91 108 4 00 47 107 85 63 82 3 00 199 200 197 190 158 165 2 00 157 1 00 183 191 187 185 183 163 128 0 H 21.上 H 21 .下 H 22.上 H 22 .下 H 23.上 H 2 3.下 H 24.上 工業機材 セラミック・マテリアル エンジニアリング 食器 16
Slide 17: セグメント別営業利益
セグメント別営業利益 セグメント別営業利益 （単位：億円） 営業利益 営業利益率 Ｈ23/9 Ｈ24/9 Ｈ23/9 Ｈ24/9 工業機材 5.8 2.6 3.1 % 1.4% ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ 15.4 5.0 7.8 % 3.0% ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ △2.1 2.1 △2.0 % 2.4% 食 器 △3.7 △2.5 △9.5 % △6.3% 計 15.4 7.2 2.9 % 1.5% 17
Slide 18: 工業機材事業
工 工業業機 機材材事 事業業 （単位：億円） 売上高 H23/9 H24/9 前年同期比 研削砥石 74 70 △4 ﾀﾞｲﾔ･CBN 工具 61 61 0 研磨布紙 33 33 0 関連商品 19 19 0 合 計 187 183 △4 18
Slide 19: セラミック・マテリアル事業
セラミック・マテリアル事業 セラミック・マテリアル事業 （単位：億円） 売上高 H23/9 H24/9 前年同期比 電子ペースト 68 57 △11 セラミック部品 11 8 △3 デンタル･石膏 9 10 1 厚膜回路基板 12 16 4 蛍光表示管 28 19 △9 共立セラミック原料 40 33 △7 共立電子部材 29 23 △6 合 計 197 165 △32 19
Slide 20: エンジニアリング事業
エンジニアリング事業 エンジニアリング事業 （単位：億円） 売上高 H23/9 H24/9 前年同期比 乾燥･焼成炉 85 60 △25 濾過装置 9 15 6 研削機械 7 6 △1 スタティックミキサー等 7 5 △2 合 計 108 85 △23 20
Slide 21: 食器事業
食 食器器事 事業業 （単位：億円） 売上高 H23/9 H24/9 前年同期比 米州 10 10 0 欧亜 10 9 △1 国内 19 ２1 2 合計 39 40 1 21
Slide 22: 本日の内容: 連結業績予想と重点政策
本日の内容 本日の内容 平成２５年３月期 連結業績予想と重点政策 22
Slide 23: 平成25年3月期 連結業績予想
平成２5年３月期 平成２5年３月期 連結業績予想 連結業績予想 （単位：億円 ） H24/3 H25/3 上期 下期 通期 上期 下期 通期 通期増減 増減率 売上高 530 491 1,022 474 476 950 △72 △7.0% 営業利益 15 3 19 7 3 10 △9 △46.8% 経常利益 20 7 27 12 8 20 △7 △25.7％ 特別損益 36 △3 33 17 △2 15 △18 ― 税前利益 56 4 60 29 6 35 △25 △41.３％ 当期利益 46 △1 45 23 3 26 △19 △41.8% US$為替 80 円 ８０円 23
Slide 24: 連結経常利益（予想）の変動要因
連結経常利益（予想）の変動要因 連結経常利益（予想）の変動要因 H24年3月期 経常利益 27億円 増加要因 11億円 合理化・改善効果 3億円 一般管理費・販売費の減少 8億円 7億円 減少要因 18億円 減益 売上高の減少 10億円 為替の影響 3億円 原材料価格の上昇 3億円 工場移転費用 2億円 H25年3月期 経常利益 20億円 24
Slide 25: セグメント別業績予想（前年度比較）
セグメント別業績予想 セグメント別業績予想（前年度比較） （前年度比較） （単位：億円） H24/3 H25/3 増 減 売上高 営業利益 売上高 営業利益 売上高 営業利益 工業機材 372 9.0 380 5.0 8 △4.0 ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ 355 19.1 325 10.0 △30 △9.1 ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ 215 △2.7 160 0.0 △55 2.7 食 器 80 △6.7 85 △5.0 5 1.7 合 計 1,022 18.8 950 10.0 △72 8.8 25
Slide 26: セグメント別売上高推移
セグメント別売上高推移 セグメント別売上高推移 （億円） 1,400 1,300 1,130 876 1,053 1,0２2 950 1,200 1,100 131 1,000 85 80 900 212 85 195 94 215 800 160 700 145 600 399 399 355 325 500 347 400 300 200 387 374 372 380 290 100 0 H21.3 H 22.3 H23.3 H24.3 H 25.3予 想 工業機材 ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ 食器 26
Slide 27: 平成25年3月期の重点政策
平成２５年３月期の重点政策 平成２５年３月期の重点政策 １．新商品の開発・拡販 ２．海外事業の拡大 ３．経営体質の強化 27
Slide 28: 新製品の開発・開拓
新製品の開発・開拓 新製品の開発・開拓 戦略商品の売上状況 （億円） H2４.3期 H2４.9期 H25.3期 実績 実績 見通し 太陽電池ペースト 63 34 60 ダイヤモンドワイヤー 3 2 4 リチウム電池焼成炉等 66 21 40 合計 132 57 109 ・欧州経済の悪化で、中国太陽電池業界に大打撃 新商品を上市したが、中国向け出荷大幅減少 ・ダイヤモンドワイヤーは、改良と拡販に努める ・リチウム電池焼成炉は、国内一服で新分野向けに注力 28
Slide 29: 海外事業の拡大（海外販売）
海外事業の拡大 海外事業の拡大 セグメント別の海外事業比率 海外販売 金額ベース：％ 24年3月期 24年9月期 25年3月期 実績 実績 予定 工業機材 21 21 21 ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ 48 49 49 ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ 34 35 38 食器 48 49 47 合計 35 36 36 ・海外生産比率が海外販売比率を大きく下回る現況 ・円高もあり海外販売の採算と競争力が低下 ・長期的に販売・生産共に50％にする目標 ・特に工業機材の海外展開が急務 29
Slide 30: 海外事業の拡大（海外生産）
海外事業の拡大 海外事業の拡大 セグメント別の海外事業比率 海外生産 金額ベース：％ 24年3月期 24年9月期 25年3月期 実績 実績 予定 工業機材 2 2 2 ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ 20 18 17 ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ 10 24 27 食器 41 43 44 合計 12 14 14 30
Slide 31: 経営体質の強化への取組み
経営体質の強化への取組み 経営体質の強化への取組み ① ものづくり強化活動の展開 ② 環境経営の取組み強化 ③ 内部統制・管理システム整備 ④ 耐震対策の強化、リスク分散 ⑤ 本社工場の移転・再配置 31
Slide 32: ご清聴有難うございました。
ご清聴有難うございました。 本資料には、将来の業績に関する記述が含まれています。 こうした記述は将来の業績を保証するものではなく、リスクや不確実性を 内包するものです。 将来の業績は、経営環境の変化などによって、計画と異なる可能性がある ことにご留意ください。 32