Slide 1: 決算会社説明会
高橋カーテンウォール工業株式会社 決算会社説明会 ２０１０年２月１７日 代表取締役社長 高橋武治
Slide 2: 目次
目 次 １．事業説明（事業概要、売上高推移、今後の展望） ａ．高橋カーテンウォール工業株式会社（ＴＣＷ） ＰＣカーテンウォール事業 アクア事業 ｂ．株式会社タカハシテクノ ｃ．株式会社スパジオ ２．グループ売上・利益計画及び今後について ３．社会貢献活動 2
Slide 3: ＴＣＷ企業グループ
ＴＣＷ企業グループ 高橋カーテンウォール工業株式会社 ・ＰＣカーテンウォール製造 ・プール施工 株式会社 タカハシテクノ 株式会社 スパジオ ・不動産開発、建設、内装、 ・収納家具 賃貸、環境関連製品の販売 3
Slide 4: 業績推移表
業 績 推 移 表 【 単位:百万円 】 連結 04年12月期 05年12月期 06年12月期 07年12月期 08年12月期 09年12月期 売上高 10,541 10,808 13,032 8,594 12,475 11,207 営業利益 26 -405 77 172 409 315 経常利益 204 -287 172 71 273 258 当期利益 80 -948 -1,455 306 151 187 ＴＣＷ単体 04年12月期 05年12月期 06年12月期 07年12月期 08年12月期 09年12月期 売上高 7,749 6,853 7,244 5,553 6,531 6,623
Slide 5: １．事業説明
１．事業説明（事業概要、売上高推移、今後の展望） ａ．高橋カーテンウォール工業株式会社（ＴＣＷ） ＰＣカーテンウォール事業 アクア事業 ｂ．株式会社タカハシテクノ ｃ．株式会社スパジオ 5
Slide 6: ＴＣＷグループ売上構成
ＴＣＷグループ売上構成 ２００９年度実績 スパジオ 7% 34% タカハシテクノ ＰＣカーテンウォール 59% 注：セグメント別合計のため各売上高は連結調整前の数字であります。 2009年度売上高 社名 ＴＣＷ ﾃｸﾉ ｽﾊﾟｼﾞｵ (単位:億円) 金額 66 38 7 6
Slide 7: カーテンウォール紹介
カーテンウォール紹介 「コンクリートカーテンウォールとは」 ・ビル外壁を工場で生産することにより、現場での作業効率を上げることに成功。 ・高層ビルをはじめ、大規模ビルの 標準的な工法として定着。 7
Slide 8: カーテンウォールを使わない場合
カーテンウォールを使わない場合 従来の工法では現場で鉄筋を組み立てる 作業を行っていた。 鉄筋の組み立てから仕上げまで約10日かかり、 その間次の工程に進めない。 8
Slide 9: 代表的な工事実績
代表的な工事実績 横浜ﾗﾝﾄﾞﾏｰｸﾀﾜｰ 新宿丸井シティ（バルト９） 9
Slide 10: 代表的な工事実績
代表的な工事実績 有楽町イトシア 日本橋三井タワー 10
Slide 11: (CRAG THA
(CRAG THA BERBAFARTYONA | 11
Slide 12: 代表的な工事実績
代表的な工事実績 東京ベイ舞浜ホテル 千葉工業大学津田沼校 12
Slide 13: 代表的な工事実績
代表的な工事実績 ＴＸ秋葉原ビル ザ・ペニンシュラ東京 13
Slide 14: CRG TSR
CRG TSR ALLL non TTL UT LF saabanDy 1 NHN Y |
Slide 15: 業界シェア№１の理由
業界シェア№１の理由 トップ 安定した ブランドの 生産量と 営業力 生産能力 総合力 Ｎｏ.１ 提案力を 徹底した 支える コスト管理と 技術 健全な財務 15
Slide 16: ＴＣＷ全国マーケットシェア（２００３－２００８）
ＴＣＷ全国マーケットシェア（２００３－２００８） 資料：PCSA協会マーケティング部会(2003年度､2008年度)及び当社ヒアリング数字 2003年度 2008年度 その他計 その他計 （うち１４％は２００８年度 現在撤退済） ＴＣＷ 27% 31% 33% ＴＣＷ 48% 14% 10% 16% Ａ社 Ｃ社 10% 11% Ｃ社 Ｂ社 Ａ社 （２００４年度撤退済） 2003年度 2008年度 業社数 26社 業社数 17社 業界総受注高 186億円 業界総受注高 149億円 ＴＣＷ受注高 57億円 ＴＣＷ受注高 71億円 16
Slide 17: ＴＣＷ全国マーケットシェア推移
ＴＣＷ全国マーケットシェア推移 資料：PCSA協会マーケティング部会及び当社ヒアリング数字 マーケットシェア 業社数 100% 40 90% 32社 35 31社 31社 80% 28社 30 26社 70% 23社 25 19社 19社 60% 18社 20 17社 50% 15 40% 47% 48% 45% 10 44% 28% 30% 22% 23% 22% 5 34% 31% 20% 0 1999年 2000年 2001年 2002年 2003年 2004年 2005年 2006年 2007年 2008年 17
Slide 18: 業界動向とＴＣＷの状況
業界動向とＴＣＷの状況 業界 ＴＣＷ １．建設需要の縮小、中国メーカー １．総合力№１の強みを活かして、 の進出により競争激化 生産量を確保 → 需要の減少／受注単価下落 ２．新しいトレンド ２．当社の対応 → ガラスカーテンウォールの隆盛 → アーキテクチュラルコンクリート の新しい仕上げの開発 → 工場生産化デザインの高度化、 → ストックヤードを拡充 複雑化 → 新興国からの技術協力の要請 → 海外情報を収集し、検討中 18
Slide 19: 工場生産化 一例
工場生産化 一例 工場内でカ－テンウォールを製作後、工場にて塗装作業や 工場にて ガラスを入れてから現場へ出荷をする。 ← 一般的なＰＣ版の運搬 → ガラス入れ作業をしたＰＣ版の運搬 19
Slide 20: 工場生産化 一例
工場生産化 一例 現場へ出荷 ガラス入れ作業 塗装作業 20
Slide 21: アーキテクチュラルコンクリート物件の一例
アーキテクチュラルコンクリート物件の一例 早稲田大学キャンパス 市川ｶﾝﾌﾞﾝﾄﾞｰﾔﾏｷﾞﾜ （早稲田） （秋葉原） 21
Slide 22: アーキテクチュラルコンクリート物件の一例
アーキテクチュラルコンクリート物件の一例 ﾅｼｮﾅﾙﾄﾚｰﾆﾝｸﾞｾﾝﾀｰ （北区西が丘） 東京音楽大学（南池袋） 22
Slide 23: アーキテクチュラルコンクリートの新しい仕上げ
アーキテクチュラルコンクリートの新しい仕上げ アーキテクチュラルコンクリート の表面を研ぎ、中に入っている 石の質感を表面に出している。 野村不動産新横浜ビル 23
Slide 24: 発光するコンクリート
発光するコンクリート 光を透過する石材等をコンクリートに打ち込み、 裏面にLED光源を使って色の変化や動きを自在 にコントロールできるシステムを開発中です。コン クリートの表面で研ぎ出し加工された石材等が 光り、動き出すところに妙味があります。 24
Slide 25: 受注単価／売上粗利推移
受注単価／売上粗利推移 指数 130 受 120 注 110 単 価 100 90 80 02年 03年 04年 05年 06年 07年 08年 09年 ％ 30 売 20 上 粗 10 利 0 02年 03年 04年 05年 06年 07年 08年 09年 25 注：受注から完工まで１～２年程度の期間を要する
Slide 26: カーテンウォール事業の今後の目標
カーテンウォール事業の今後の目標 収益力低下防止と生産量の維持 短期 ●受注量の確保 短期 ●調達ルートの見直しによる コストダウン ●アーキテクチュラルコンクリート の販売強化 中長期 中長期 ● 研究開発強化による付加価値 ・需要の創出 ● 海外マーケットのリサーチ 26
Slide 27: プール事業紹介
プール事業紹介 水を活かした空間のコンセプト及び全体計画を提案し、 設計から施工・監理までをトータルに実施。 商品内容 27
Slide 28: 可動床プールの紹介
可動床プールの紹介 ボタンひとつでプールの床面を昇降させ利用目的に適した水深に変えるこ とができます。 可動床面を分割したり、水深０ｍまで上昇させ床面に人工芝を敷くことによ り、多目的な陸上スペースとして使用することも可能です。 星野学園 小学生から高校生までの利用者に対 応した可動床システムを採用 場所 埼玉県川越市 仕様 ステンレス・タイル仕上げ、 可動床システム 28
Slide 29: 施工事例
施工事例 アトリオ ドゥーエ たまプラーザ 場所 神奈川県横浜市 仕様 スレンレス・タイル仕上げ アクアリーナ豊橋 場所 愛知県豊橋市 仕様 タイル仕上げ公認プール 可動床システム（４分割） 静岡県立科学技術高校 場所 静岡県静岡市 仕様 ステンレス・塗装仕上げ 29
Slide 30: プール事業売上高推移
プール事業売上高推移 単位：百万円 売上高 実績 予測 1,500 1,200 1,040 1,056 900 650 580 600 445 411 300 0 05.12 06.12 07.12 08.12 09.12 10.12(予) ﾃｸﾉ「ｱｸｱ施設部」 TCW「ﾌﾟｰﾙ事業」 30
Slide 31: プール事業の今後の目標
プール事業の今後の目標 国内№１のプールメーカーを目指す 短期 短期 ● ＰＣ部門の購買本部と連携した徹底 的なコストダウンによる収益の向上 ● 利益率を１０％から１２％へ目指す ● 営業情報ルートの充実 中長期 ● プール業界でのシェア拡大 中長期 ● 学校関連での可動床プールの受注拡大 ● 残存者メリットの享受 31
Slide 32: ＴＣＷ2009年度経営成績
ＴＣＷ2009年度経営成績 【損益計算書】 【単位：百万円】 2008年12月期 2009年12月期 売上高比 売上高比 増減率 決算 決算 売上高 6,531 100.0% 6,623 100.0% 1.4% 売上総利益 1,098 16.8% 1,054 15.9% △ 4.0% 営業利益 435 6.7% 338 5.1% △ 22.3% 経常利益 411 6.3% 341 5.1% △ 17.0% 当期純利益 117 1.8% 307 4.6% 162.4% 32
Slide 33: ＴＣＷ売上高／営業利益推移
ＴＣＷ売上高／営業利益推移 単位：百万円 売上高 営業利益 実績 予測 10,000 1250 8,000 7,400 1000 7,244 6,531 6,623 6,000 5,553 750 5,283 4,000 500 2,000 250 0 0 -2,000 -250 05.12 06.12 07.12 08.12 09.12 10.12(予) PC部門 ｱｸｱ部門 営業利益 33
Slide 34: タカハシテクノ
タカハシテクノ アスコ・ザ・パークＴＡＮＢＡ ダイキ 和泉中央店 34
Slide 35: タカハシテクノの業務領域
タカハシテクノの業務領域 不動産開発・ 建設事業 環境関連商品の販売・ 内装事業 不動産賃貸事業 35
Slide 36: タカハシテクノ施工事例
タカハシテクノ施工事例 ｺﾅﾐｽﾎﾟｰﾂ枚方 香里ケ丘店 サンマルク 鎌倉パスタ 枚方東香里店 コリーナ垂水 36
Slide 37: 環境関連ビジネス
環境関連ビジネス ＬＥＤ 「アプラ」 、空気清浄機 等の販売 37
Slide 38: タカハシテクノ部門別売上高推移
タカハシテクノ部門別売上高推移 単位：百万円 売上高 実績 予測 6,000 5,000 4,564 テクノ独立後 ６ヶ月 4,000 3,809 3,865 3,000 2,000 2,000 1,759 1,533 1,000 0 05年(下) 06年 07年 08年 09年 10年(予) プール 内装 建築 環境・賃貸 38
Slide 39: タカハシテクノ2009年度経営成績
タカハシテクノ2009年度経営成績 【損益計算書】 【単位：百万円】 2008年12月期 2009年12月期 売上高比 売上高比 増減率 決算 決算 売上高 4,564 100.0% 3,865 100.0% △ 15.3% 売上総利益 456 10.0% 284 7.3% △ 37.7% 営業利益 76 1.7% △ 28 △ 0.7% - 経常利益 70 1.5% △ 41 △ 1.1% - 当期純利益 41 0.9% △ 80 △ 2.1% - 39
Slide 40: タカハシテクノの今後の目標
タカハシテクノの今後の目標 収益確保 短期 短期 ●不動産活用事業，商業施設の 企画・提案・施工能力の充実 ●環境関連・不動産賃貸事業の拡充 中長期 中長期 ● 新規顧客の開拓 ● 首都圏物件の受注強化 ● 社会的ニーズのある分野に注力 40
Slide 41: タカハシテクノ売上高／営業利益推移
タカハシテクノ売上高／営業利益推移 単位：百万円 売上高 営業利益 実績 予測 6,000 500 5,000 400 テクノ独立後 4,564 ６ヶ月 4,000 3,809 3,865 300 3,000 200 1,533 2,000 2,000 1,759 100 1,000 0 0 -100 05.12(下) 06.12 07.12 08.12 09.12 10.12(予) 売上高 営業利益 41
Slide 42: スパジオ
AINDA ae SPAZIO
Slide 43: システム収納とは？
システム収納とは？ サイズの決まった部材・部品を使って構成 空間に合う 多機能 変化に対応 43
Slide 44: スパジオ2009年度経営成績
スパジオ2009年度経営成績 【損益計算書】 【単位：百万円】 2008年12月期 2009年12月期 売上高比 売上高比 増減率 決算 決算 売上高 1,196 100.0% 751 100.0% △ 37.2% 売上総利益 77 6.4% △ 48 △ 6.4% - 営業利益 50 4.2% △ 36 △ 4.8% - 経常利益 31 2.6% △ 30 △ 4.0% - 当期純利益 17 1.4% △ 31 △ 4.1% - 44
Slide 45: スパジオの今後の目標
スパジオの今後の目標 マンション大不況を生き延びる ● ＴＣＷとのシナジーをより高めた営業 ● ＴＣＷ主導の徹底したコストダウン ● 時代のニーズに合わせた商品開発の強化 45
Slide 46: スパジオ売上高／営業利益推移
スパジオ売上高／営業利益推移 単位：百万円 売上高 営業利益 実績 予測 2,400 300 1,800 1,749 200 1,299 1,196 1,200 1,059 100 751 600 0 300 0 -100 -600 -200 05.12 06.12 07.12 08.12 09.12 10.12(予) 売上高 営業利益 46
Slide 47: ２．グループ売上・利益計画及び今後について
２．グループ売上・利益計画 及び 今後について 47
Slide 48: 連結2009年度12月期経営成績
連結2009年度12月期経営成績 【損益計算書】 【単位：百万円】 2008年12月期 2009年12月期 売上高比 売上高比 増減率 決算 決算 売上高 12,475 100.0% 11,207 100.0% △ 10.2% 売上総利益 1,770 14.2% 1,336 11.9% △ 24.5% 営業利益 409 3.3% 315 2.8% △ 23.0% 経常利益 273 2.2% 258 2.3% △ 5.5% 当期純利益 151 1.2% 187 1.7% 23.8% 48
Slide 49: グループ売上・経常利益推移
グループ売上・経常利益推移 単位：百万円 売上高 経常利益 実績 予測 20,000 2000 15,000 1500 13,032 12,475 10,808 11,207 9,700 10,000 8,594 1000 5,000 500 0 0 -5,000 -500 05.12 06.12 07.12 08.12 09.12 10.12(予) 売上高 経常利益 49
Slide 50: 今後について
今後について ●大不況の影響で建設業界に更なる淘汰が 始まると予想される。 その中で各事業が健全に生き残る。 ●中国、環境、省エネ関連を含めた領域で 成長フロンティアを作る。 50
Slide 51: ３．社会貢献活動
３．社会貢献活動 51
Slide 52: 社会貢献活動
社会貢献活動 高橋カーテンウォール工業グループはなでしこリーグ（女子サッカー）所属の ＩＮＡＣ神戸レオネッサ のスポンサーを行っております。 第３１回全日本女子サッカー選手権 ３位 なでしこリーグ ２００９順位表 順位 チーム名 勝点 試合数 勝 引分 負 得点 失点 得失差 1 浦和レッドダイヤモンズレディース 54 21 17 3 1 55 13 42 2 日テレ・ベレーザ 43 21 13 4 4 46 18 28 3 東京電力女子サッカー部マリーゼ 38 21 12 2 7 37 28 9 4 INAC神戸レオネッサ 37 21 11 4 6 49 25 24 5 ジェフユナイテッド市
Slide 53: 社会貢献活動
社会貢献活動 なでしこジャパン（日本女子代表） 東アジア女子選手権メンバーにＩＮＡＣ神戸レオネッサから 海堀 あゆみ選手（ＧＫ） ・ 高瀬 愛実選手（ＦＷ） の２選手が選出されました！ 写真提供：NPO法人 アイナック 53
Slide 54: Ｑ＆Ａ
Ｑ＆Ａ ご静聴ありがとうございました。 質問を承ります。 54
Slide 55: 概要
概 要 所在地 東京都中央区日本橋室町３－２－１５ １９５１年（昭和２６年）５月 創 業 創業者高橋久男（創業時 高橋商会） 設 立 １９６５年（昭和４０年）１月８日 資本金 ４５億４，２９６万円 従業員 ２０３名（男子 １５７名 女子 ４６名・連結） 決算期 １２月 売上高 １０，２０７百万円（連結・２００９年度） 経常利益 ２５８百万円（連結・２００９年度） ①プレキャストコンクリートカーテンウォールの設計・製造・施工。 ②プール施工に関する企画・設計・施工。 事業内容 ③商業空間､ｱﾐｭｰｽﾞﾒﾝﾄ空間などに関する企画・設計・施工。 ④イタリア製システム収納家具の製造・施工。 55
Slide 56: 沿革
沿 革 １９５４年 １月 創業者が万年塀（鉄筋コンクリート組立塀）の製造をはじめる カーテンウォール 専業期 １９６８年 １月 ＰＣカーテンウォールの製造をはじめる １９８５年 ＰＣカーテンウォール業界のトップメーカーとなる １９９０年 ７月 JASDAQ （当時 東京店頭市場）へ株式を公開 １９９３年１０月 アクア施設部設立（株式会社タカハシテクノ前身） 多角化展開期 １９９５年 １月 株式会社スパジオ設立 １９９６年 ７月 株式会社タラソシステムジャパン設立 ２００５年 ７月 株式会社タカハシテクノ設立 事業再編期 ２００８年 ８月 株式会社スパジオ 事業縮小 ２００８年 ８月 株式会社タ
Slide 57: 「アプラ」生産・販売協力体制
「アプラ®」生産・販売協力体制 ■ 「アプラ®」は下のように信頼のおける生産・販売体制を確立しております。 高橋カーテンウォール工業グループ ㈱タカハシテクノ 販 売 島根三洋電機㈱ アプラ生産・販売協力体制 ㈱サンエスオプテック （専用ラインでの生産） （ファブレスメーカー） 伊藤忠プラスチックス㈱ 日亜化学工業㈱ （部品納品・製造発注） （LED納品） 信頼性のある日亜化学工業のLEDを確保しており早期での製品提供が可能 57
Slide 58: 「アプラ」導入実績 ①
「アプラ」導入実績 ① 【グンゼスポーツクラブ桜宮】 58
Slide 59: 「アプラ」導入実績 ②
「アプラ」導入実績 ② 【新潟県庁内県警交通管理センター】 お客様のコメント： ①6.3mの天井高で、蛍光灯 が切れるたびに足場をかけ て取り変えていた。 ②アプラは天井が高いにも 関わらず、蛍光灯同等に明 るい。 ③照度では表せない、LEDの 明るさがあり、逆に蛍光灯よ り明るく感じられる。 59
Slide 60: 「アプラ」の使用用途例
「アプラ®」の使用用途例 オフィスの電力消費で最も多いのが照明です。コスト削減用途、 オフィス照明 集中力の改善に役立ちます。 紫外線が出ていないため虫が寄ってきません。 店舗照明 商品の劣化を防ぐことが出来ます。 長寿命なためラインを止める手間がなくなります。 工場作業照明 チラつきがなく作業効率が改善します。 屋内看板 看板のメンテナンス作業が飛躍的に改善します。 エレベーターホール （間接照明） LEDの特性を活かした様々な演出が可能になります。 カバー材にポリカーボネートを採用しているため、割れにくく蛍 データセンター 光灯の破損が心配な場所にも導入可能です。 その他 屋内で蛍光灯が使