Noritake Co.,limited · TSE:5331
Noritake Co.,limited — FY2020 Earnings Presentation
36 slides from Noritake Co.,limited's earnings presentation, 2020
Slide 1: 2020年3月期 決算説明資料
株式会社ノリタケカンパニーリミテド 2020年3月期 決算説明資料 本資料には、将来の業績に関する記述が含まれています。 こうした記述は将来の業績を保証するものではなく、リスクや不確実性を内包するものです。 将来の業績は、経営環境の変化などによって、計画と異なる可能性があることにご留意ください。 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 2: 内容
内容 1. 2020年３月期 連結決算の概要 2. 2021年３月期 業績予想 3. 2021年３月期 重点施策 2 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 3: 内容
内容 1. 2020年３月期 連結決算の概要 2. 2021年３月期 業績予想 3. 2021年３月期 重点施策 3 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 4: 2020年3月期の連結業績
1. 2020年３月期 連結決算の概要 2020年３月期の連結業績（単位：億円） 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 売 上 高 1,258 1,206 △4.1% 営 業 利 益 75 42 △43.8% 経 常 利 益 98 63 △35.3% 親 会 社 株 主 に 帰 属 す る 97 34 △64.8% 当 期 純 利 益 ＊売上高に係る為替影響額： △ 1.4億円 ＊連結子会社の異動 ： 連結子会社数23社（変更なし） 持分法適用4社 （変更なし） ＊期 末 配 当 金 ： 50円/株（年間100円/株）※前期年間90円/株 4 © 2020 NORI
Slide 5: 2020年3月期 連結業績
1. 2020年３月期 連結決算の概要 2020年３月期 連結業績（単位：億円） ■営業利益 ■経常利益 ー売上高 660 売上 60 利益 638 640 620 619 50 620 610 600 587 40 580 569 556 554 30 560 540 50 48 534 540 20 38 38 37 37 30 32 28 29 27 520 26 20 21 20 22 10 18 500 14 15 11 480 0 2015 2015 2016 2016 2017 2017 2018 2018 2019 2019 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期
Slide 6: 経常利益の変動要因
1. 2020年３月期 連結決算の概要 経常利益の変動要因 売上増減 工場稼働率の 粗利益率 為替変動の 営業外収益の による影響 影響 影響 影響 悪化 △ 14億円 △12億円 △6億円 △1億円 △2億円 前年同期比35億円の減少 98億円 2020年3月期 対前期比 平均レート U S ド ル 109.24円 1.12円 円高 63億円 ユ ー ロ 122.15円 7.86円 円高 タ イ バ ー ツ 3.53円 0.12円 円安 中 国 元 15.82円 0.82円 円高 2019年3月期 2020年3月期 （実績） （実績） 6 © 2020 NORITAKE CO., LIMIT
Slide 7: 特別損益
1. 2020年３月期 連結決算の概要 特別損益（単位：億円） 2019年3月期 2020年3月期 特別利益 （実績） （実績） 固 定 資 産 売 却 益 27.9 0.2 P C B 処 理 費 用 戻 入 益 ― 0.7 そ の 他 0.5 0.4 合 計 28.4 1.3 2019年3月期 2020年3月期 特別損失 （実績） （実績） 固 定 資 産 処 分 損 2.6 1.4 地 中 埋 設 物 処 理 費 用 ― 10.9 そ の 他 0.2 2.4 合 計 2.8 14.7 7 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 8: 連結貸借対照表
1. 2020年３月期 連結決算の概要 連結貸借対照表（単位：億円） 2019年３月末 2020年3月末 対前期末比 総 資 産 1,518 1,459 △59 自 己 資 本 1,037 1,007 △31 1株当たり純資産 7,220円 6,986円 △233円 自 己 資 本 比 率 68.4% 69.0% +0.6% 8 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 9: 総資産、自己資本及び自己資本比率の推移
1. 2020年３月期 連結決算の概要 総資産、自己資本及び自己資本比率の推移（単位：億円） ■総資産 ■自己資本 ー自己資本比率 売上 80% 1,800 利益 68% 69% 70% 1,600 64% 59% 57% 1,400 60% 54% 1,200 50% 1,000 40% 800 1,563 1,518 1,458 1,422 1,459 30% 1,358 600 996 1,037 1,007 20% 789 767 839 400 10% 200 0% 0 2015年 2016年 2017年 2018年 2019年 2020年 3月 3月 3月 3月 3月 3月 9 ©
Slide 10: 連結貸借対照表
1. 2020年３月期 連結決算の概要 連結貸借対照表（単位：億円） 2019年３月末 2020年3月末 対前期末比 流 動 資 産 727 685 △41 固 定 資 産 791 774 △17 負 債 444 422 △23 株 主 資 本 940 957 +17 その他の包括利益累計額 98 49 △48 非 支 配 株 主 持 分 36 31 △5 10 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 11: キャッシュ・フロー
1. 2020年３月期 連結決算の概要 キャッシュ・フロー（単位：億円） 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 営 業 活 動 に よ る C F 82 82 △0 投 資 活 動 に よ る C F △24 △75 △51 フリーキャッシュフロー 58 8 △51 財 務 活 動 に よ る C F △103 △22 81 現 金 及 び 同 等 物 残 高 114 99 △15 11 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 12: 有利子負債
1. 2020年３月期 連結決算の概要 有利子負債（単位：億円） 2019年３月末 2020年3月末 対前期末比 有 利 子 負 債 ※ 48 51 +3 現 預 金 141 126 △15 ネット有利子負債 △93 △75 +18 （※有利子負債にはリース債務は含みません） 設備投資、減価償却費 （単位：億円） 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 設 備 投 資 53 90 +37 減 価 償 却 費 41 44 +4 12 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 13: 従業員数
1. 2020年３月期 連結決算の概要 従業員数（単位：人） 2019年３月末 2020年3月末 対前期末比 正規国内従業員計 2,997 3,044 +47 正規海外従業員計 2,094 2,076 △18 正規従業員合計 5,091 5,120 +29 平均臨時雇用者数 713 663 △50 13 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 14: 事業セグメント別の概要
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別の概要 工業機材 セラミック･マテリアル エンジニアリング 食 器 研削砥石 ダイヤ･CBN工具 家庭用･業務用食器 日本レヂボン製品 電子ペースト 石膏 乾燥炉･焼成炉 機内食用食器 (オフセット砥石) 厚膜回路基板 蛍光表示管 混合撹拌装置 食器関連商品 研磨布紙 セラミックコア 触媒担体 濾過装置 インテリア･美術品 関連商品 セラミック原料 電子部材 超硬丸鋸切断機 フューネラル用品 14 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 15: 事業セグメント別 売上高
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別 売上高（単位：億円） 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 工 業 機 材 632 586 △7.3% セラミック･マテリアル 348 322 △7.4% エ ン ジ ニ ア リ ン グ 193 223 +15.5% 食 器 85 75 △11.9% 合 計 1,258 1,206 △4.1% 15 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 16: 事業セグメント別 売上高 5年間の推移
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別 売上高 5年間の推移（単位：億円） 売上 （億円） ■工業機材 ■ｾﾗﾐｯｸ･ﾏﾃﾘｱﾙ ■ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ ■食器 700 46 600 47 39 39 36 41 97 52 46 97 122 500 49 46 101 101 79 58 77 74 72 400 173 175 154 163 161 162 147 141 136 144 300 200 295 299 311 321 297 287 285 281 289 289 100 0 2015 2015 2016 2016 2017 2017 2018 20
Slide 17: 事業セグメント別の概況 ＞工業機材事業
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別の概況 ＞工業機材事業 [売上高と営業利益（単位：億円）] 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 売上高 632 586 △46 営業利益 23.3 2.6 △20.8 [売上高と営業利益 5年間の推移 （単位：億円）] 321 311 295 299 297 287 285 281 289 289 13.0 10.0 9.3 10.4 7.2 7.5 8.1 2.8 3.2 △ 0.6 2015 2015 2016 2016 2017 2017 2018 2018 2019 2019 上期 下期 上期 下期
Slide 18: 工業機材事業 商品別売上高
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別の概況 ＞工業機材事業 [商品別売上高（単位：億円）] 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 研 削 砥 石 180 168 △12 日 本 レ ヂ ボ ン 製 品 180 166 △14 ダ イ ヤ ・ C B N 工 具 141 129 △12 研 磨 布 紙 73 67 △6 関 連 商 品 58 57 △2 合 計 632 586 △46 18 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 19: 事業セグメント別の概況 ＞セラミック・マテリアル事業
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別の概況 ＞セラミック・マテリアル事業 [売上高と営業利益（単位：億円）] 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 売上高 348 322 △26 営業利益 36.9 22.2 △14.7 [売上高と営業利益 5年間の推移 （単位：億円）] 154 163 173 175 161 162 147 141 144 136 20.8 16.1 13.6 12.9 12.7 11.1 9.5 7.6 8.5 7.8 2015 2015 2016 2016 2017 2017 2018 2018 2019 2019 上期
Slide 20: セラミック・マテリアル事業 商品別売上高
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別の概況 ＞セラミック・マテリアル事業 [商品別売上高（単位：億円）] 2019年3月 2020年3月 対前期比 （実績） （実績） 電 子 ペ ー ス ト 73 69 △3 厚 膜 回 路 基 板 15 15 △0 触媒 担体 ・ セ ラミ ック コア 29 14 △15 石 膏 28 29 +0 蛍 光 表 示 管 37 32 △5 共 立 セ ラ ミ ッ ク 原 料 70 64 △8 共 立 電 子 部 材 96 101 +5 合 計 348 322 △26 20 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Ri
Slide 21: 事業セグメント別の概況 ＞エンジニアリング事業
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別の概況 ＞エンジニアリング事業 [売上高と営業利益（単位：億円）] 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 売上高 193 223 +30 営業利益 22.3 26.2 +3.8 [売上高と営業利益 5年間の推移 （単位：億円）] 122 101 97 97 101 77 72 74 79 58 14.8 11.9 10.4 11.3 9.2 1.4 3.3 4.1 5.8 6.0 2015 2015 2016 2016 2017 2017 2018 2018 2019 2019 上期 下期 上期 下期 上期 下
Slide 22: エンジニアリング事業 商品別売上高
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別の概況 ＞エンジニアリング事業 [商品別売上高（単位：億円）] 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 乾 燥 炉 ・ 焼 成 炉 148 172 +25 混 合 撹 拌 装 置 12 16 +5 濾 過 装 置 19 22 +4 超 硬 丸 鋸 切 断 機 15 12 △3 合 計 193 223 +30 22 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 23: 事業セグメント別の概況 ＞食器事業
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別の概況 ＞食器事業 [売上高と営業利益（単位：億円）] 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 売上高 85 75 △10 営業利益 △7.7 △8.9 △1.1 [売上高と営業利益 5年間の推移 （単位：億円）] 60 5 49 52 46 46 47 46 41 39 39 50 3 36 40 1 -1 30 △ 2.5 △ 1.0 △ 3.6 △ 4.2 △ 2.7 △ 2.7 △ 3.8 -3 △ 5.5 △ 5.1 △ 5.0 20 -5 10 -7 0 2015 2015 2016 2016 201
Slide 24: 食器事業 商品別売上高
1. 2020年３月期 連結決算の概要 事業セグメント別の概況 ＞食器事業 [商品別売上高（単位：億円）] 2019年3月期 2020年3月期 対前期比 （実績） （実績） 国 内 42 41 △1 米 州 18 16 △2 欧 州 ・ ア ジ ア 25 17 △8 合 計 85 75 △10 24 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 25: 海外事業比率の推移 ＞海外販売
1. 2020年３月期 連結決算の概要 海外事業比率の推移 ＞海外販売（金額ベース） 2019年３月期 2020年3月期 （実績） （実績） 工 業 機 材 31% 30% セラミック･マテリアル 49% 48% エ ン ジ ニ ア リ ン グ 42% 47% 食 器 51% 45% 合 計 39% 39% 25 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 26: 海外事業比率の推移 ＞海外生産
1. 2020年３月期 連結決算の概要 海外事業比率の推移 ＞海外生産（金額ベース） 2019年３月期 2020年3月期 （実績） （実績） 工 業 機 材 14% 14% セラミック･マテリアル 40% 38% エ ン ジ ニ ア リ ン グ 12% 9% 食 器 49% 42% 合 計 23% 21% 26 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 27: 内容
内容 1. 2020年３月期 連結決算の概要 2. 2021年３月期 業績予想 3. 2021年3月期 重点施策 27 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 28: 2021年3月期 業績予想
2. 2021年３月期 業績予想 2021年3月期の連結業績予想につきましては、新型コロナウイルス感染症拡大に よる影響を現段階において合理的に算出することが困難なことから未定としており ます。業績予想の開示が可能となった段階で、速やかに公表いたします。 28 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 29: 内容
内容 1. 2020年３月期 連結決算の概要 2. 2021年３月期 業績予想 3. 2021年3月期 重点施策 29 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 30: 第11次中期経営計画の概要
3. 2021年3月期 重点施策 第11次中期経営計画の概要（2019年5月9日公表） §期 間 2019年4月 - 2022年３月 § 経営課題 ➊ 成長性と収益性の向上 ➋ 投資（M&A、設備、開発）の加速 ➌ ESG（環境・社会・企業統治）への取り組み § 経営目標 ➊ 売上伸長率 年 5％ ➋ 営業利益率 7% ➌ ROE 8％以上 ➍ 海外販売比率 50％（長期的目標） 30 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 31: 基本戦略と連結業績目標
3. 2021年3月期 重点施策 § 基本戦略 ➊ 競争力のある新商品・新技術開発の促進 ➋ 海外生産拠点の増強と海外市場開拓の推進 ➌ 国内販売体制、製造体制の再整備 ❹ ものづくり強化活動、環境活動、安全衛生活動、働き方改革と事業活動の一体化 § 連結業績目標 2019年3月期(実績) 2022年3月期(目標) 増減率 売 上 高 1,258 1,360 +8.1% 営 業 利 益 75 90 +20% 経 常 利 益 98 110 +12.2% 31 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 32: 事業セグメント別の施策 ＞工業機材事業
3. 2021年3月期 重点施策 § 事業セグメント別の施策 ＞工業機材事業 海外生産拠点（中国、タイ、北米）の増強、販売拠点の新設、 他社との協業による海外市場の開拓を進め、グローバルな 事業体制を構築 --------------------------------------- 新均質構造砥石など競争力のある商品の強化により、自動車・ 鉄鋼・ベアリングといった重点分野でのシェアを拡大 ----------------------------------------------------- 自動車の自動運転・電動化やloTに対応した新商品の開発により、電子半導体などの 新分野、拡大分野で
Slide 33: 事業セグメント別の施策 ＞セラミック・マテリアル事業
3. 2021年3月期 重点施策 § 事業セグメント別の施策 ＞セラミック・マテリアル事業 電 子 ペースト ：５Gなど最先端の電子部品に対応した 商品開発による、国内外の重要顧客での シェア拡大と海外での新規顧客の開拓 --------------------------------------- 石 膏：国内外の生産能力の増強と東南アジア市場 の開拓 --------------------------------------- セラミックコア：生産能力の増強と海外顧客への営業強化 -----------------------------------------------------
Slide 34: 事業セグメント別の施策 ＞エンジニアリング事業
3. 2021年3月期 重点施策 § 事業セグメント別の施策 ＞エンジニアリング事業 乾燥炉・焼成炉：次世代電池などのエネルギー分野や電動化が 進む自動車分野での拡販と、新素材向けの 新商品開発 --------------------------------------- 混合攪拌装置 ：酒造や製菓などの食品分野、医薬・化粧品 分野での新用途開拓 --------------------------------------- 濾 過 装 置：自動車分野での販売強化とセラミックスなどの非鉄金属分野での 新用途開拓 ----------------------------------------
Slide 35: 事業セグメント別の重点施策 ＞食器事業
3. 2021年3月期 重点施策 § 事業セグメント別の重点施策 ＞食器事業 国内：百貨店、直営店などの流通販路の再整備 ネット販売の強化 ホテル・レストラン向けの業務用食器の販売強化 --------------------------------------- 海外：新商品の投入などによる米国市場の収支改善と成長が 期待される新興国市場の販売拡大 --------------------------------------- 35 © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
Slide 36: © 2020 NORITAKE CO., LIMITED All Rights Reserved.
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