Slide 1: 第12期 第2四半期決算説明会
平成２１年３月期（第１２期） 第２四半期決算説明会 平成２０年１１月１０日
Slide 2: 連結決算ハイライト P/L
連結決算ハイライト P/L （単位：千円） ２１．３第２四半期 増減比 ２０．３第２四半期 売上高 2,200,318 （100%） +11.9% 1,965,934 （100%） 売上原価 1,283,261 （58.3%） +13.3% 1,135,289 （57.7%） 売上総利益 917,056 （41.7%） +10.4% 830,645 （42.3%） 販売費及び 一般管理費 821,417 （37.3%） +6.9% 768,324 （39.1%） 営業外損益 営業利益 95,639 （4.3%） 受取利息 9,067 +53.6% 62,320 （3.2%） 持分法投資損失 1
Slide 3: 通期予想達成度
通期予想達成度 5,000 4,500 4,000 3,500 3,000 2,500 2,000 1,500 1,000 500 0 第２四半期 半期予想 通期予想 １９．３期 ２０．３期 実績 半期予想 通期予想 達成率 達成率 売上高 3,612 4,333 2,200 2,390 5,000 92.1% 44.0% 営業利益 300 397 95 105 425 90.5% 22.4% 経常利益 280 401 91 110 440 82.7% 20.7% 純利益 131 194 47 40 225 117.5% 20.9% 制作（特に大型案件）の受注不振により半期予想未達となる。
Slide 4: 連結バランスシート
連結バランスシート （単位：千円） ２１．３第２四半期 主な変動要因 ２０．３期末 ２０．３第２四半期 流動資産 2,734,865 預け金△350百万円 350百万円 3,040,312 3,021,802 資 固定資産 1,427,354 （子会社買収支出等） 1,103,682 732,472 産 ソフトウェア＋120百万円 120百万円 有形固定資産 206,943 モバイルサービス系の増加 216,890 171,072 の が中心 部 無形固定資産 533,745 438,690 275,352 投資有価証券 投資その他の資産 686,665 ＋208百万円 208百万円 448,
Slide 5: 連結売上原価 構成比率
連結売上原価 構成比率 ※２１．３第２四半期構成比率順 単位：千円 ２１．３第２四半期 前年同期比 備考 ２０．３第２四半期 外注費 345,654 （26.9%） △4.0% 人的費用の合計 ２１．３ 359,934 （31.7%） 労務費 305,812 （23.8%） +20.4% 第２四半期 254,030 （22.4%） 780百万円 780百万円 通信費 181,682 （14.2%） +11.7% ２０．３ 162,677 （14.3%） 第２四半期 ロイヤリティ 143,375 （11.2%） △0.2% 703百万円 703百万円 143,719 （12.7%） （+10.9
Slide 6: 販売費及び一般管理費主要項目（連結）
販売費及び一般管理費主要項目 （連結） ※２１．３第２四半期構成比率順 単位：千円 ２１．３第２四半期 前年同期比 備考 ２０．３第２四半期 人件費 411,526 （50.1%） 50.1%） +9.3% 376,598 （49.0%） 49.0%） 販売促進費・広告宣伝費 45,248 （5.5%） 5.5%） △40.0% 75,423 （9.8%） 9.8%） 販売支援費 32,666 （4.0%） 4.0%） △2.0% 33,316 （4.3%） 4.3%） 地代家賃 39,372 （4.8%） 4.8%） +14.7% 34,331 （4.5%） 4.5%） 支払手数料 34,9
Slide 7: 四半期別利益推移（連結）
四半期別利益推移 （連結） 1,500 （単位：百万円） 1,300 1,100 900 大型の開発案件によ 700 る出費が先行している こと、オンデマンド売上 500 の伸び悩み等の要因 300 から利益率が低下。 100 売上拡大こそが根本 -100 的な解決と認識し施策 を展開中 19.1Q 19.2Q 19.3Q 19.4Q 20.1Q 20.2Q 20.3Q 20.4Q 21.1Q 21.2Q 売上高 856 863 894 997 944 1,021 946 1,421 1,104 1,096 営業 利益 51 71 81 98 5 57 78 258 34 60 （参考
Slide 8: 連結セグメント売上／利益状況
連結セグメント売上／利益状況 50% 40% 40% 30% 30% 20% 20% 配信事業の利益水準 10% は例年対比高い水準。 10% 0% 配信利益率 制作、開発領域での 0% -10% 制作利益率 原価増加（モバイル案 -20% その他利益率 4,000 1,500 件大型関連）が全体 1,200 に影響している。 3,000 900 2,000 600 1,000 ２１．３第２四半期 300 セグメント／費用／利益 0 0 １０期 １１期 19.1Q 19.2Q 19.3Q 19.4Q 20.1Q 20.2Q 20.3Q 20.4Q 21.1Q 21.2Q 売上高 営業利
Slide 9: （参考情報）商品別売上推移（個別）
（参考情報）商品別売上推移（個別） 1,400 1,200 1,000 オンデマンドは安定してい 800 るものの積み増しが出来 600 ていない状況。 400 200 モバイル関連は、大型案 0 件に営業、開発力を割い 19.1Q 19.2Q 19.3Q 19.4Q 20.1Q 20.2Q 20.3Q 20.4Q 21.1Q 21.2Q ている一方で増加傾向を ライブ 18 23 18 37 41 36 31 36 36 33 堅持しており引き続き好調。 オン デマンド 333 337 386 341 343 355 385 373 341 342 モバイル 148 130 146 19
Slide 10: （参考情報）取引案件数動向（個別）
（参考情報）取引案件数動向（個別） 3,500 3,216 3,234 3,192 3,147 3,142 3,064 2,996 3,000 2,896 2,589 2,500 2,428 2,237 2,116 1,976 2,000 1,898 1,500 1,000 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q ～ １８．３期 １９．３期 ２０．３期 ２１．３期 前四半期より大型案件への体制シフトから案件数は減少。 10
Slide 11: 利用シーン別取引件数比率（個別）
利用シーン別取引件数比率（個別） 4.8% 4.6% 5.1% 4.3% 4.9% その他 エンターテインメント 21.8% 21.4% 21.2% 22.3% 20.1% （音楽/ （音楽/映画/ 映画/娯楽/ 娯楽/ スポーツ） 9.5% 8.9% 9.4% 8.7% 9.1% 番組/ 番組/放送局 0.5% 1.0% 0.4% 1.0% 0.9% ストリーミング広告 販促（商品紹介/CM/ 販促（商品紹介/ CM/ 44.6% 47.1% 43.6% 46.9% 47.4% セミナー/ セミナー/イベント） 8.1% 7.7% 8.8% 8.0% 7.9% 採用/ 採用/教育/ 教育/研
Slide 12: 用途別売上比率（個別）
用途別売上比率（個別） 1,982 （単位：百万円） 4,500 2,000 1,828 4,070 266 4,000 54 その他 451 1,571 3,500 3,270 1,500 116 562 442 エンターテインメント 169 （音楽/ （音楽/映画/ 映画/娯楽/ 娯楽/ 3,000 1,056 380 スポーツ） 850 2,500 302 277 303 番組/ 番組/放送局 579 1,000 2,000 628 27 13 7 ストリーミング広告 9 18 1,500 販促（商品紹介/CM/ 販促（商品紹介/ CM/ 1,567 546 731 760 セミナー/
Slide 13: 投資計画
投資計画 （単位：百万円） 中間期末時点実績 投資戦略 投資項目 （１２期計画） ネットワーク機器／キャッシュサーバ／サーバ 増設、 ログ管理強化など ６ サービス ＨＤなど高品質化対応 １ 強化 モバイル配信サービス強化 ２３ その他新規事業系 ７８ 124 業務支援システム強化 （373） メールサーバー増強 社内 J-SOX対応体制 １６ システム その他設備・社内用アプリ等 オフィス拡張に伴う投資 第１、２四半期はモバイル関連のシステム、ソフトウェアを中心に投資を進めた。 今後の中心はネットワーク強化とモバイル系。 13
Slide 14: LFMOHEC
LFMOHEC 3. B4IDFMO ERT Yb CocCmRSEAHE.
Slide 15: 基本認識と方針
基本認識と方針 高い比率でのマーケットの拡大が見込める領域 １．コンテンツ配信（ＰＣ向け中心） ＮＨＫオンデマンドの始まり、民放局や各コンテンツプロバイダーの活性化 ２．モバイル領域 予想以上に情報検索と入手、コンテンツ視聴に用いられている 注力ポイントと基本方針 １．コンテンツ配信ビジネス獲得 コンテンツビジネス向けプラットフォーム提供 配信価格競争力強化 ２．モバイル領域 制作能力の向上 市場啓蒙、成功実績の積み上げ 15
Slide 16: Ir Yate
Ir Yate CRMSEAHE
Slide 17: Brightcove配信プラットフォーム
Brightcove配信プラットフォーム 日本法人設立（ＪＶ）に参加 （５／２２発表） メディア＆ Brightcove. Inc （米国法人） コンテンツプロバイダー 電通 既存の動画コンテンツ資産や動画制作能力 サイバーコミュニケーションズ （ＣＣＩ） を活かし、自社ブランド･サイトを中心とした 株式会社Ｊストリーム 動画配信事業を立ち上げ、広告/課金モデル トランス・コスモス と連動した新規ビジネス開発を行いたい。 米国、欧州におけるインターネット動画配信プ 一般企業 ラットフォーム提供サービス市場において、最大 自社ブランド･サイトを中心とした動画配信 のマーケットシェアを有する B
Slide 18: 配信価格競争力強化
『民放ＴＶ北京オリンピック公式動画 配信価格競争力強化 Ｐ２Ｐ配信実験を実施 gorin.jp』の各種映像配信インフラを受託 ２４時間、１か月ノンストップのライブ配信実証実験 『民放ＴＶ北京オリンピック公式動画 gorin.jp （ゴリンドッ ニッポン放送、インプレスイメージワークス、ウタゴエ トジェイピー）』 は民放テレビ１３２社共同による日本初のオ の各社と協力 リンピック映像ネット配信。 ＴＶと連動した大規模配信実験 当社はプレゼントキャスト （テレビドガッチ！を運営中）か ウタゴエと協力し、フジテレビの深夜番組 ら受託 「近未来予報 ツギクル」のインターネット特別番組 Ｐ２Ｐラ
Slide 19: E/N VR a IL
E/N VR a IL CocCmRSEAHE.
Slide 20: モバイル版企業ウェブサイトの利用状況
モバイル版企業ウェブサイトの利用状況 Ｑ．度々アクセスする特定の企業のウェブサイト Ｑ．テレビ視聴がきっかけで、ネットにアクセスした や商品のウェブサイトがありますか？ 経験の有無（複数回答可） ない 22.9% ＰＣサイト （ｎ＝1,030） 84.6% ある 48.2% 77.1% ある ＰＣである 36.8% 4.5% 携帯である ２つ以外の端末 8.3% いずれもない 携帯向けサイト （ｎ＝1,030） 0 20 40 60 80 100 ない 63.2% 調査票タイトル： サイトアクセスに関するアンケート 「特定のＰＣ企業サイトに度々アクセスする」は、 調査方法 ： インターネッ
Slide 21: モバイル制作能力強化 ～新子会社 アップアローズのご紹介
モバイル制作能力強化 ～新子会社 アップアローズのご紹介 ■ モバイルサービスの企画から開発・保守・運用までをワンストップで コンサルティング(サービス設計及びサイト設計)からユーザーインタフェースのデザイン、システム開発、運用 まで事業として展開。特に携帯電話向けウェブサイトの構築・開発、携帯電話向けコンテンツの制作がメイン 事業。 また、開発体制の強化と競争力アップのため、中国･厦門に子会社にもつ。 キャンペーンサイトか アイコンデザインから 最先端のモバイルサ らサービス開発まで、 最新のFLASH 最新のFLASHを伴っ を伴っ ウンドをはじめ、楽 マーケティング モバイルを基点とし
Slide 22: 第12期業績予想
第１２期業績予想 ～５月発表時点から変更なし～ （単位：百万円） 通期 連結 個別 売上高 5,000 4,550 営業利益 425 410 経常利益 440 445 当期純利益 225 240 （－） 第３、４四半期には景況悪化に伴う広告・販促費の引締がが予想される （＋） モバイル広告・販促効果の周知策 （＋） 子会社、譲受した事業、新サービスの貢献 ※当資料に記載されている業績予想につきましては、現時点で入手可能な情報に基づき、当社で判断したものであります。予想 には様々な不確定要素が内在しており、実際の業績はこれらの予想数値と異なる場合がありますので、この業績予想に全面 的に依拠して投