Hunyvers · EURONEXT:ALHUN
Hunyvers — FY2021/2022 Earnings Presentation
37 slides from Hunyvers's earnings presentation, Dec 14, 2022
Slide 1: Résultats annuels Exercice 2021/2022
Résultats annuels Exercice 2021/2022 14 DÉCEMBRE 2022
Slide 2: 2 dirigeants actionnaires et complémentaires
2 dirigeants actionnaires et complémentaires Julien Delphine Toumieux Bex 15 ans d’expérience, fondateur du groupe Hunyvers 10 ans d’expérience chez Hunyvers Membre de la commission Secrétaire général et trésorier social de la Dica(1) de la Dica(1) Note : (1) Fédération nationale des distributeurs d
Slide 3: Sommaire
Sommaire PROFIL 01 Un acteur disruptif sur un marché en forte croissance 02 FAITS MARQUANTS Une croissance record dans un environnement exigeant 03 RÉSULTATS ANNUELS Une rentabilité en forte progression, portée par le mix de ventes 04 PERSPECTIVES Feuille de route confirmée 3
Slide 4: Profil : Un acteur disruptif sur un marché en forte croissance
01 PROFIL Un acteur disruptif sur 01 un marché en forte croissance 4
Slide 5: Hunyvers, un acteur disruptif avec une nouvelle approche du véhicule de loisirs
Hunyvers, un acteur disruptif avec une nouvelle approche du véhicule de loisirs… Un marché Une offre complète Une plateforme digitale en pleine expansion : le VDL à 360° de vente et services dans un secteur traditionnel Immatriculations Une activité qui va au-delà de camping-cars neufs(1) de la vent
Slide 6: Un acteur leader sur le marché français du VDL
Consolidé … devenu aujourd’hui un acteur leader depuis le 1er sur le marché français du VDL… juilletESG Une maturité 2022 avancée : 51/100 (+18 points Vs Benchmark) Localisation : Lempdes 14 concessions de camping-cars et (proche 45 2ème acteur + de 1 800 13 Clermont- 3 concessions de bateaux en + d
Slide 7: Combinaison réussie entre croissance externe et organique
...porté par 15 ans de combinaison réussie entre la croissance externe et la croissance organique 97 2020 : Élargissement de M€ l’offre dans le 200 collaborateurs nautisme, acquisition de groupe Nautic 2017 : Le groupe atteint 40 M€ de chiffre d’affaires 2021 et 2022 : 2011: Extension à l’Est avec 2
Slide 8: Un modèle de build-up structurellement rentable
Un modèle de build-up structurellement rentable EBITDA OFFRE + DE SERVICES Levier opérationnel SCALABILITÉ DIVERSIFIÉS + DE LA PLATEFORME PLATEFORME DE SERVICES Fortement génératrice CENTRAUX de marge Absorption de volumes sans augmentation des Coûts Gestion mutualisée des coûts de structure et des
Slide 9: Un positionnement clé sur la chaîne de valeur
Un positionnement clé sur la chaîne de valeur : la maîtrise du client final Distribution de VDL (ventes de camping-cars et caravanes ) Pas de contrainte sur le type de motorisation et de risque de coût mise aux normes en cas de changement de réglementation Distributeurs Maîtrise de la relation avec
Slide 10: Une offre complète de la distribution de VDL aux services associés
Une offre complète de la VENTES D’ACCESSOIRES MAIN D’OEUVRE ET PRESTATIONS distribution de VDL aux Distributions d’accessoires en concession, essentiellement Solution de SAV / Réparations / Installations réalisées par services associés sous l’enseigne NARBONNE ACCESSOIRES, et de pièces les ateliers
Slide 11: Faits marquants : Une croissance record dans un environnement exigeant
02 FAITS MARQUANTS Une croissance record 02 dans un environnement exigeant 11
Slide 12: 2021-2022 : une introduction en Bourse réussie
2021-2022 : une introduction en Bourse réussie • Première cotation le 1er mars 2022 • Montant net levé : 14,5 M€ (après exercice de l’option de surallocation) • Offre sursouscrite 1,8 fois Utilisation des fonds levés • 85% : financement de la croissance externe • 15% : développement digital au trave
Slide 13: Premier exercice post-introduction en Bourse : Hunyvers au rendez-vous
Premier exercice post- introduction en Bourse : Hunyvers au rendez-vous ! DES OBJECTIFS ATTEINTS • Une croissance de plus de 50% du chiffre d’affaires • Forte progression de la marge brute (+75%) sous l’effet des ventes d’occasion et des services associés • Un résultat d’exploitation qui atteint déj
Slide 14: 2021-2022 : un contexte exigeant
Page 14 2021-2022 : un contexte exigeant Une demande structurelle forte, impactée par les pénuries de châssis Evolution des immatriculations de camping-cars neufs en France (en unité de véhicules)(1) Effet Covid 30 047 23 409 24 768 23 585 24 328 20 738 19 021 17 289 2015 2016 2017 2018 2019 2020 20
Slide 15: Une stratégie agile face à une offre contrainte
2021-2022 : un contexte exigeant Une stratégie agile face à une offre contrainte par des problématiques d’approvisionnement Inflation des prix Durcissement des Diversification des Gestion agile des composants et pénuries de châssis approvisionnements des stocks matières premières Allongement des Hau
Slide 16: Un niveau d'activité record
2021-2022 : un niveau d’activité record Un chiffre d’affaires en hausse de plus de 50% Chiffres d’affaires Consolidé (en M€/ 12 mois au 31 Août) +50,3% 96,9 • Poursuite d’une dynamique de 64,5 croissance très soutenue • 27,7 M€ de contribution des acquisitions au CA de l’exercice • Une croissance or
Slide 17: Accélération de la croissance externe : 3 nouvelles acquisitions
2021-2022 : accélération de la croissance externe 3 nouvelles acquisitions sur l’exercice Renforcement du maillage géographique BOUTIC AUTO YPO CAMP SUBLET MARTIN CARAVANES Consolidé depuis le 31 Consolidé depuis le 1er Consolidé depuis le 1er août 2021 juillet 2022 juillet 2022 Localisation : Lyon
Slide 18: Un maillage géographique renforcé dans le centre de la France
2021-2022 : accélération Le groupe compte 14 concessions / points de de la croissance externe vente sur 475 dénombrés en France Un maillage géographique renforcée dans le centre de la France 2 ème distributeur indépendant et intégré sur les 280 acteurs présents en France Acquisitions sur l’exercice
Slide 19: Forte accélération des ventes d'occasion et de services
2021-2022 : forte accélération des ventes d’occasion et de services Ventes de VDL Ventes de services associés (en M€/ 12 mois au 31 Août) (en M€/ 12 mois au 31 Août) 2021 2022 2021 2022 +48,5% 79,2 +59,7% 17,7 53,4 11,1 Ventes de VDL neufs (en M€) Ventes de VDL d’occasion (en M€) • Forte dynamique s
Slide 20: Des évolutions favorables à la rentabilité opérationnelle
2021-2022 Des évolutions favorables à la rentabilité opérationnelle Intégration réussie Forte hausse de la Montée en puissance Forte progression de la des dernières contribution des de l’activité services, acquisitions ventes de véhicules dont la prescription marge d’exploitation, à 6,4% d’occasion
Slide 21: Résultats annuels : Une rentabilité en forte progression
03 RÉSULTATS ANNUELS Une rentabilité en forte 03 progression, portée par le mix des ventes 21
Slide 22: Des résultats annuels en forte hausse
Des résultats annuels en forte hausse Évolution de la Marge brute Évolution du Résultat d’exploitation (en M€/ 12 mois au 31 Août) (en M€/ 12 mois au 31 Août) 20,8 6,2 +75% +122% 11,9 2,8 2021 2022 2021 2022 18,4% 21,4% 4,3% 6,4% du CA du CA du CA du CA 22
Slide 23: Forte hausse des résultats en lien avec les acquisitions et le mix de ventes
Forte hausse des résultats en lien avec les acquisitions et le mix de ventes Compte de résultat simplifié CA =>Croissance organique + 7,5 % En k€ (clôture au 31/08); normes 2021 2022 Variation Marge brute VDL : + 96% françaises dont véhicules neufs: +75% Chiffres d'affaires 64 458 96 962 +50% dont v
Slide 24: Tableau des Flux de Trésorerie
Tableau des Flux de Trésorerie En k€ (clôture au 31/08) 2021 2022 Capacité d’autofinancement (avant coût 2 555 5 016 de l’endettement financier) Variation de BFR 2 218 (3 804) Flux d’exploitation 4 773 1 211 Décaissement sur acquisitions (284) (1 637) d’immobilisations Variations de périmètre (1 239
Slide 25: Une structure financière solide
Une structure financière solide Bilan Ce bilan simplifié intègre l’ensemble des acquisitions de l’exercice clos au 31/08/22 En k€ (clôture au 31/08) 2021 2022 BILAN ACTIF Les principaux points du bilan sont : Immobilisations incorpo. et goodwill 3 384 8 455 • À l’actif : Immobilisations corpo. et fi
Slide 26: Perspectives : Une feuille de route confirmée
04 PERSPECTIVES Une feuille de route 04 confirmée 26
Slide 27: Un marché toujours porté par des tendances structurelles
Un marché toujours porté par des tendances structurelles Montée en puissance de Attractivité touristique l’économie collaborative confortée du territoire français Démocratisation de l’ usage et Accélération avec la arrivée de clients plus jeunes pandémie de la demande de grâce au succès des vans amé
Slide 28: Un mode de tourisme à faible empreinte carbone
Un mode de tourisme à faible empreinte carbone Avec en moyenne 2,5 personnes par camping-car, L'hébergement hôtelier dégage jusqu'à dix fois le bilan carbone par personne et par kilomètre plus d'équivalents co2 par personne qu’un est comparable à l’usage d’une moto… séjour en camping-car Empreinte c
Slide 29: Un environnement d'activité sous contrainte mais riche en opportunités
Un environnement d’activité sous contrainte mais riche en opportunités UNE ANNEE DE CHALLENGE POUR HUNYVERS AVEC UNE BASE DE COMPARAISON EXIGEANTE SUR - + L’ACTIVITE ET LA RENTABILITE • Une visibilité qui reste réduite sur • Un environnement global (crise les disponibilités de châssis énergétique, p
Slide 30: Nos trois priorités pour 2022-2023
Nos trois priorités pour 2022-2023 CROISSANCE ORGANIQUE CROISSANCE EXTERNE DIGITALISATION Poursuivre une stratégie agile Renforcer le maillage du territoire Capitaliser sur l’atout Caramaps 30
Slide 31: 1/ Croissance organique
1/ Croissance organique • Optimisation de la gestion des stocks et des approvisionnements • Maintien d’une politique tarifaire dynamique • Poursuite des efforts de prises de commandes Poursuivre sur les ventes d’occasion une stratégie • Priorité aux services générateurs de volumes et de marges (focu
Slide 32: 2/ Croissance externe
2/ Croissance externe Renforcer le maillage du territoire • Poursuite de la stratégie d’acquisitions offensive et sélective • Poursuite de la stratégie d’acquisitions offensive et sélective• Extension du maillage géographique • Extension du maillage géographique • Des cibles déjà identifiées • Des c
Slide 33: 3/ Digitalisation, l'atout Caramaps
3/ Digitalisation, l’atout Caramaps Un outil qui révolutionne le voyage en camping-car Une navigation GPS Points d’interêt (POI) pour le voyage (camping, parking, aire…) Une recherche autour de sa position ou à sa destination Photos des étapes La description des sites touristiques Portail collaborat
Slide 34: Une feuille de route à horizon 2024
3/ Digitalisation, l’atout Caramaps Une feuille de route à horizon 2024 2023 : nouvelle version de l’application, addition 100% gratuit → de nouveaux services Modèle freemium Une montée en puissance de la monétisation à compter de 2024… Le tripadvisor du VDL → Le airbnb du VDL 34
Slide 35: Objectifs 2024/2025 : Une feuille de route confirmée
Objectifs 2024/2025 : Une feuille de route confirmée Au 31 août 2025 CA : >170 M€ (135-140 M€ en organique) Marge d’exploitation 6,5% 2021/2022 Augmentation CA : 96,9 M€ de la part du financement Développement de l’assurance Optimisation Progression de la des ateliers Amortissement part des services
Slide 36: Caractéristiques boursières et répartition du capital
Caractéristiques boursières et répartition du capital Information boursière Code ISIN : FR0014007LQ2 Évolution du cours de l'action Hunyvers Vs CAC Small Mnémonique : ALHUN 110 depuis l’introduction en Bourse (base 100) Titres en circulation : 3 874 102 Capitalisation boursière : 44 M€ 105 Cours au
Slide 37: Merci
MERCI 37