Pasona Group Inc. · TSE:2168
Pasona — Q2 FY2016/5 Earnings Presentation
34 slides from Pasona's earnings presentation, Jan 15, 2016
Slide 1: 2016年5月期 第2四半期決算説明会
2016年5⽉期 第2四半期 決算説明会 株式会社パソナグループ 東証⼀部 （2168） 2016年1⽉15⽇ http://www.pasonagroup.co.jp/ 0 ※この資料の数字は、億円単位は億円未満四捨五⼊、百万円単位は切り捨てで表⽰しています
Slide 2: 2016年5月期 第2四半期決算概要
2016年5⽉期 第2四半期決算概要 ※この資料の数字は、億円単位は億円未満四捨五⼊、百万円単位は切り捨てで表⽰しています 1
Slide 3: 2016年5月期 第2四半期 計画差異
2016年5⽉期 第2四半期 計画差異 16/5/2Q 16/5/2Q (単位：百万円) 差異 ％ 上期計画 実績 売上⾼ 129,000 127,602 △ 1,397 △ 1.1% 売上原価 102,680 102,167 △ 512 △ 0.5% 売上総利益 26,320 25,435 △ 884 △ 3.4% 販管費 25,020 24,362 △ 657 △ 2.6% 営業利益 1,300 1,072 △ 227 △ 17.5% 経常利益 1,230 977 △ 252 △ 20.6% 親会社株主に帰属する △ 300 △ 334 △ 34 - 四半期純損失 売上総利益率 20.4%
Slide 4: 連結業績 第2四半期
連結業績 第2四半期 (2015/6-2015/11) （単位：億円） 前期⽐ +12.1% 1,276 1,138 △10.3% 12.0 10.7 △1.6 △3.3 売上⾼ 営業利益 親会社株主に帰属する 四半期純損失 15/5 16/5 15/5 16/5 15/5 2Q 2Q 2Q 2Q 2Q 16/5 2Q 前期⽐ （単位：百万円） 15/5/2Q (%) 16/5/2Q (%) (%) 増減 売上⾼ 113,805 (100.0) 127,602 (100.0) 13,797 +12.1% 売上原価 91,344 (80.3) 102,167 (80.1) 10,822 +11.
Slide 5: 連結業績 セグメント別
連結業績 セグメント別 （単位：百万円） 売上⾼ 営業利益 営業利益率 15/5 16/5 前期⽐ 15/5 16/5 前期⽐ 15/5 16/5 セグメント別 2Q 2Q 増減 ％ 2Q 2Q 増減 ％ 2Q 2Q 前期⽐ エキスパートサービス 67,697 65,708 △ 1,989 △2.9% （⼈材派遣） インソーシング 22,362 34,375 12,013 +53.7% （委託・請負） HRコンサルティング 2,692 2,924 232 +8.6% 1,355 755 △ 599 △44.3% 1.4% 0.7% △0.7pt 教育・研修、その他 グローバルソーシング 2,2
Slide 6: 売上総利益・販管費
売上総利益・販管費 （ 単位：億円 ） （ 単位：億円 ） 売上総利益 販管費 前期⽐ +31.0 前期⽐ ⼈件費 家賃 その他 （+14.6%） 売上影響 粗利率影響 +29.7 +14.4 +1.8 +14.7 +27.2 +2.5 （+13.2%） 243.6 254.4 212.7 224.6 15/5/2Q 16/5/2Q 15/5/2Q 16/5/2Q （単位：億円） 15/5/2Q 16/5/2Q 前期⽐ （単位：億円） ⼈件費 125.6 140.0 +14.4 15/5/2Q 16/5/2Q 前期⽐ 広告・募集費 6.7 8.1 +1.4 IT関連費⽤ 11.1 12.4 +
Slide 7: 営業外・特別損益
営業外・特別損益 (2015/6-2015/11) （単位：百万円） 前期⽐ 段階利益 15/5/2Q 16/5/2Q ％ 増減 営業利益 1,195 1,072 △122 △10.3% 営業外収益 131 163 32 +24.5% ●営業外費⽤ 持分法投資損失 83百万円 営業外費⽤ 207 258 51 +24.7% （前期⽐+42百万円） 経常利益 1,118 977 △141 △12.7% ●特別利益 投資有価証券売却益 63百万円 特別利益 0 85 85 - ●特別損失 特別損失 30 77 47 +157.6% システムの減損損失 37百万円 税引前四半期純利益 1,088 9
Slide 8: バランスシート
バランスシート (単位：億円) 主な増減内訳 15/5末 15/11末 増減額 主な増減要因 資産 886 802 △85 流動資産 581 504 △77 【現預⾦】 現⾦及び預⾦ 211 139 △72 消費税等納付や買掛⾦⽀払により減少 受取⼿形及び売掛⾦ 295 293 △3 その他 65 63 △2 【買掛⾦】 固定資産 305 297 △8 前期末にM&A影響で増加した買掛⾦の⽀払 △13億円 有形固定資産 98 89 △8 無形固定資産 98 98 △0 投資その他の資産 109 110 +1 【その他】 消費税等の納付により減少 △36億円 負債 590 525 △66 流動負
Slide 9: キャッシュ・フロー
キャッシュ・フロー 単位：億円 主な内訳 15/5/2Q 16/5/2Q 増減 主な要因 営業活動によるキャッシュフロー 8 △49 △57 税⾦等調整前当期利益 11 10 △1 【償却前利益】 減価償却費 12 16 +4 償却前利益の増加 のれん償却額 5 5 +0 31億円（前期⽐+3億円） 売上債権の増減額（△は増加） △10 4 +14 営業債務の増減額（△は減少） △18 △27 △9 【未払消費税】 未払消費税等の増減額（△は減少） 19 △36 △55 消費税増税による納付額増 法⼈税等の⽀払額 △9 △11 △2 △36億円（△55億円) 投資活動によるキャッシュフロー △
Slide 10: セグメント情報
セグメント情報 ※この資料の数字は、億円単位は億円未満四捨五⼊、百万円単位は切り捨てで表⽰しています 9
Slide 11: エキスパートサービス事業（派遣）
エキスパートサービス事業（派遣） 売上⾼ ※セグメント間取引消去前 職種別売上⾼ ※セグメント間取引消去後 （ 単位：億円 ） （単位：百万円） 15/5/2Q 16/5/2Q 前期⽐ クラリカル 34,502 34,238 △ 0.8% テクニカル 16,706 16,800 +0.6% 677 657 ＩＴｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ 10,827 9,463 △ 12.6% 前期⽐ 営業・販売職 3,188 2,684 △ 15.8% △2.9% その他ｴｷｽﾊﾟｰﾄｻｰﾋﾞｽ 2,335 2,349 +0.6% 合 計 67,561 65,536 △ 3.0% 売上構成⽐ 15/5/2Q 16
Slide 12: インソーシング事業（委託・請負）
インソーシング事業（委託・請負） 売上⾼ BPO売上⾼推移 （ 単位：億円 ） （ 単位：億円 ） 344 インソーシング アウトソーシング （ベネフィット・ワン） （通期計画） +57.2% 前期⽐ 1,031 224 +53.7% +9.6% +9.6% +31.0% 前期⽐ 656 599 743 +34.3% 546 417 463 +43.4％ 15/5/2Q 16/5/2Q 323 440 284 395 268 370 事業状況 206 267 344 187 190 224 ●上期実績 135 ･⼀部案件の終了や縮⼩があるも、新規開拓は進む 2Q 通期 ・IT企業との提携を進め
Slide 13: グローバルソーシング事業（海外人材サービス）
グローバルソーシング事業（海外⼈材サービス） 売上⾼ 事業別売上⾼ （ 単位：億円 ） （単位：百万円） 15/5/2Q 16/5/2Q 前期⽐ ⼈材派遣 799 914 +14.3% 28.1 ⼈材紹介 823 1,087 +32.1% 請負（給与計算他） 420 564 +34.2% 22.4 その他 194 243 +25.4% 前期⽐ +25.5% 合計 2,238 2,809 +25.5% エリア別売上⾼(全海外事業) （ 単位：百万円 ） 15/5/2Q 16/5/2Q 売上構成⽐ 事業状況 15/5/2Q 1,286 ●上期実績 アジア 1,624 （+26.3%） （⽇本除く）
Slide 14: キャリアソリューション（人材紹介、再就職支援）
キャリアソリューション (⼈材紹介、再就職⽀援) ※ 当期より、「プレース＆サーチ（⼈材紹介）」と「アウトプレースメント（再就職⽀援）」を統合し、「キャリアソリューション（⼈材紹介、再就職⽀援）」セグメントを新設 前年同期⽐は新セグメント区分に組み替えて計算 （ 単位：億円 ） 売上⾼ 営業利益・営業利益率 売上⾼推移 (通期計画) （ 単位：億円 ） +8.8% 151 155 138 142 82.7 前期⽐ +127.8% 123 +21.6％ 68.0 16.3 前期⽐ 83 +21.6% 72 72 68 61 7.1 19.7% 10.5% 15/5/2Q 16/5/2Q 2Q 通
Slide 15: アウトソーシング事業（ベネフィット・ワン）
アウトソーシング事業（ベネフィット・ワン） 売上⾼ 営業利益・営業利益率 ベネフィット・ワン 会員数推移 （単位：万⼈） ※ 2010年4⽉に遡り、「有料」会員ベースに遡及修正 （ 単位：億円 ） パーソナル 874 ＣＲＭ 福利厚⽣ 734 638 686 251 120 539 575 68 591 147 188 468 52 91 前期⽐ 28 181 99 前期⽐ +24.7% 7 239 243 153 160 159 232 199 +20.3% 14.8 11.9 326 347 379 387 442 262 279 284 10/4 11/4 12/4 13/4 14/4
Slide 16: 通期業績見通し
通期業績⾒通し ※この資料の数字は、億円単位は億円未満四捨五⼊、百万円単位は切り捨てで表⽰しています 15
Slide 17: 2016年5月期 業績見通し
2016年5⽉期 業績⾒通し 前期⽐ （単位：億円） +18.5% 2,680 +34.7% 2,262 47 2,087 35 +250.2% 32 7.5 5.3 2.1 売上⾼ 営業利益 親会社株主に帰属する 当期純利益 14/5 15/5 16/5 14/5 15/5 16/5 14/5 15/5 16/5 （計画） （計画） （計画） 16/5 前期⽐ （単位：百万円） 14/5 (%) 15/5 (%) (%) (%) 通期計画 増減 売上⾼ 208,660 (100.0) 226,227 (100.0) 268,000 (100.0) 41,772 +18.5% 売上原価 168
Slide 18: 2016年5月期 セグメント別予想（修正）
2016年5⽉期 セグメント別予想（修正） ● セグメント別 売上計画は変更せず ● 再就職⽀援を中⼼とするキャリアソリューションの利益上ブレでインソーシング、 ライフ・パブリックソリューションのマイナスをカバー （単位：百万円） 売上⾼ 営業利益 前期 通期 通期 計画⽐ 前期⽐ 通期 通期 計画⽐ 前期⽐ (%) (%) 15/5 (%) (%) セグメント別 実績 期初 計画 増減 増減 期初 計画 増減 増減 ① ② ③ ③-② ③-① ④ ⑤ ⑥ ⑥-⑤ ⑥-④ エキスパートサービス 132,621 133,380 133,380 0 0.0% 758 +0.6% （⼈材派遣） イン
Slide 19: 2016年5月期 事業戦略進捗
2016年5⽉期 事業戦略進捗 ※この資料の数字は、億円単位は億円未満四捨五⼊、百万円単位は切り捨てで表⽰しています 18
Slide 20: 2016年5月期 事業戦略
2016年5⽉期 事業戦略 ⅰ BPO事業の成⻑加速 パブリック分野の伸⻑ ／ グループ内連携強化 ⅱ エキスパートサービスの専⾨強化と拡⼤ キャリアコンサルティング強化 ／ 専⾨分野育成 ⅲ グローバル事業の拡⼤ ASEAN強化 ／ 外国⼈活⽤ ⅳ ヘルスケア事業の強化 健康経営の取り組み ⅴ 地⽅活性化事業の更なる推進 プロジェクトの進捗 19
Slide 21: BPO HOT! 業務の標準化・BPO化
法改正に伴う組織コンサルティングの増加 法・制度改⾰ 派遣法改正 労働契約法改正 マイナンバー制度開始 雇⽤ポートフォリオや社内体制の⾒直しが急務 タレントマネジメント トレーニングや配属などを⼀元管理 正社員 HOT! 契約社員 ベンダーマネジメント パートタイム 契約の⼀括管理 インソーシング 派遣 BPO 取引会社の選定・集約 業務の標準化・BPO化 20
Slide 22: BPO事業の成長加速
BPO事業の成⻑加速 Public分野は窓⼝・総務などの⾏政事務分野が伸⻑ 売上⾼ 前年同期⽐、窓⼝業務 +60％、総務 +15％ （パソナ単体） 窓⼝ 総務 税務 保育事務 グループ内連携強化 MICE事業 マイナンバー適正収集サービス パソナ・パナソニック ビジネスサービス 収集 作業計画策定 アナウンス 従業員教育 登録 問合せ対応 ダブルチ 進捗管理 デザイン策定 招聘事務 ノベルティ製作 参加受付 施設管理 ク イベント運営受託 21
Slide 23: エキスパートサービスの専門強化と拡大
エキスパートサービスの専⾨強化と拡⼤ 『キャリアコンサルティングサービス』 提供開始 1対1の⾯談を通じキャリアプランを策定、スキルアップ⽀援 派遣スタッフだけでなく、⼀般向け・法⼈向けもスタート ICT分野、法務・コンプライアンス分野での⼈材育成が堅調 Oracle BI 法務・知財 パソナテキーラ Cloud Assistant コンプライアンス 有資格者の育成が順調 先端のBIツールを 専⾨サイトを開設、 150％ 簡単・安価に導⼊⽀援 ⼈材募集が進む 2014/4/1 2015/10/1 テキーラ Salesforce有資格者（のべ⼈） 22
Slide 24: グローバル事業の拡大
グローバル事業の拡⼤ 既存事業は北⽶を中⼼に堅調な伸び 海外拠点数 2015年12⽉時点 北⽶ +35.6％ アジア +26.3％ 14地域 55拠点 インドネシア、PT Dutagriya Sarana 買収 ⼈材フルラインサービスを整備 INDONESIA Dutagriya Sarana ⼈材紹介 海外進出⽀援サービス エキスパートサービス 教育研修 フィリピン、マグサイサイグローバルと提携し、家事代⾏スタッフを招聘 2016年3⽉から営業開始 23
Slide 25: ヘルスケア事業の強化
ヘルスケア事業の強化 「健康経営コンサルティングサービス」 開始 パソナグループでワンストップソリューションが可能 従業員の健康情報を⼀括管理 メディカル BPOセンター プロジェクト 顧 定期健康診断 要フォロー 責任者 客 対象 指導 従 保健師 産業医 ストレスチェック 業 テスト ⼀元化 BPO業務 事務担当 員 データベース ⾯接勧奨 報告書作成 継続フォロー 受診促進 保健指導 健康相談 過重労働相談 産業医⾯談調整 24
Slide 26: 地方活性化事業の更なる推進
地⽅活性化事業の更なる推進 プロジェクト進捗報告 丹後王国「⾷のみやこ」 2015年4⽉ 来場者数 年度⽬標20万⼈ 12⽉に40万⼈を達成！ 「地⽅創⽣インバウンド機構」設⽴ 2015年9⽉ 多様な業界が 横断的に協⼒するためのインフラづくり 9⽉から研究会を開催 25
Slide 27: 参考資料
参考資料 ※この資料の数字は、億円単位は億円未満四捨五⼊、百万円単位は切り捨てで表⽰しています 26
Slide 28: 連結業績 四半期推移
連結業績 四半期推移 営業 売上⾼ 2.1% 2.2% 1.6% 1.6% 利益率 （ 単位：億円 ） 1.1% 1.9% 2.0% 0.5% 0.5% 0.4% 639 637 587 570 551 523 554 537 512 514 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 14/5期 15/5期 16/5期 14/5期 15/5期 16/5期 14/5期 15/5期 16/5期 14/5期 15/5期 16/5期 （単位：百万円） 第1四半期（6〜8⽉） 第2四半期（9〜11⽉） 第3四半期（12〜2⽉） 第4四半期（3〜5⽉） 対前期 対前期 対前期 対前期 対前期 対前期 14/5期 15/5期
Slide 29: 連結業績 セグメント別 四半期推移
連結業績 セグメント別 四半期推移 （単位：百万円） 売上⾼ 営業利益 前年 前年 セグメント別 15/5/1Q 15/5/2Q 15/5/3Q 15/5/4Q 16/5/1Q 16/5/2Q 同期⽐ 15/5/1Q 15/5/2Q 15/5/3Q 15/5/4Q 16/5/1Q 16/5/2Q 同期⽐ エキスパートサービス 35,211 32,486 32,022 32,901 33,221 32,487 +0.0% （⼈材派遣） インソーシング 11,372 10,990 11,127 10,495 16,925 17,450 +58.8% （委託・請負） HRコンサルティング 1,356
Slide 30: 主要経営指標（第2四半期連結累計期間）
主要経営指標 （第２四半期連結累計期間） 売上⾼および営業利益率 純資産および⾃⼰資本⽐率 売上⾼（億円） 営業利益率(%) 純資産（億円） ⾃⼰資本⽐率(%) 1,400 6.0 （左⽬盛） （右⽬盛） 300 60.0 1,195 1,276 （左⽬盛） （右⽬盛） 1,161 1,200 4.6 1,132 1,138 5.0 49.4 47.0 277 277 1,030 1,026 250 267 50.0 982 253 257 3.9 246 249 246 1,000 3.8 40.8 225 243 4.0 3.3 200 215 40.0 3.2 921 909 41.3
Slide 31: 主要経営指標（通期）
主要経営指標 （通期） 売上⾼および営業利益率 純資産および⾃⼰資本⽐率 売上⾼（億円） 営業利益率(%) 純資産（億円） ⾃⼰資本⽐率(%) （左⽬盛） （右⽬盛） （左⽬盛） （右⽬盛） 2,500 6.0 350 60.0 4.9 48.1 4.6 2,312 2,369 2,262 300 45.5 50.0 5.0 2,000 4.2 2,038 2,187 2,077 2,087 42.5 295 250 296 250 269 272 3.6 1,792 1,835 1,788 1,815 4.0 276 251 256 263 263 40.0 41.6 1,500 1,570
Slide 32: 株式保有状況
株式保有状況 ⾦融機関 所有者別株主数 ⾦融機関 証券会社 その他の国内法⼈ 所有者別株式数 証券会社 （2015年11⽉30⽇現在） 32(0.42%) 3,130,700 568,608 30(0.40%) 54 (0.72%) ⾃⼰株式 ⾃⼰株式 (7.51%) (1.36%) 外国法⼈等 4,408,138 1 (0.01%) 109 (10.57%) その他の (1.44%) 国内法⼈ 5,044,000 (12.10%) 合計： 合計： 7,561名 41,690,300株 個⼈･その他 20,761,329 外国法⼈等 (49.80%) 7,777,525 個⼈･その他 7,33
Slide 33: グループ会社一覧（セグメント別）
グループ会社 ⼀覧 （セグメント別） エキスパートサービス（⼈材派遣） キャリアソリューション（⼈材紹介・再就職⽀援） インソーシング（委託・請負） ＨＲコンサルティング、教育・研修、その他 パソナ パソナフォーチュン 他1社 パソナ ケーアイエス アウトソーシング パソナテック キャプラン ベネフィット・ワン パソナ岡⼭ 安川ビジネススタッフ ベネフィットワン・ヘルスケア パソナロジコム ビーウィズ ベネフィットワンソリューションズ ⽇本雇⽤創出機構 アサヒビールコミュニケーションズ ベネフィットワン・ペイロール パソナマーケティング エコLOVE Benefit One Asia Pte.
Slide 34: 会社概要
会社概要 東証⼀部 (2168) 社名 株式会社パソナグループ （Pasona Group Inc.） （グループ本部） 〒100-6514 〒100-8228 本社所在地 東京都千代⽥区丸の内1-5-1 東京都千代⽥区⼤⼿町2-6-4 新丸の内ビルディング ℡ 03-6734-0200(代) 2007年12⽉3⽇ 設⽴ （創⽴ 1976年2⽉） 資本⾦ 50億円 代表者 代表取締役グループ代表兼社⻑ 南部 靖之 エキスパートサービス （⼈材派遣）、インソーシング （委託・請負） HRコンサルティング、教育・研修、その他 グローバルソーシング （海外⼈材サービス） 事業内容 キャリアソリューシ