Inepar Sa Industria E Construcoes · BMFBOVESPA:INEP3
Inepar Sa Industria E Construcoes — Q4 2021 Earnings Presentation
27 slides from Inepar Sa Industria E Construcoes's earnings presentation, Mar 31, 2022
Slide 1: Apresentação de Resultados 4T21
APRESENTAÇÃO DE RESULTADOS 4T21 ESTÁGIO ATUAL DO PROCESSO DE RECUPERAÇÃO JUDICIAL 31 de Março de 2022
Slide 2: Explicando Resultado, Reorganização Tributária, Outras Fontes de Recursos
EXPLICANDO RESULTADO REORGANIZAÇÃO TRIBUTÁRIA 1 OUTRAS FONTES DE RECURSOS BALANÇO 4T21 BALANÇO GERENCIAL PROJETADO 2 ESTÁGIO ATUAL DO PROCESSO DE RECUPERAÇÃO JUDICIAL MENSAGEM DO PRESIDENTE 3 2
Slide 3: Considerações Iniciais
CONSIDERAÇÕES INICIAIS • Esta apresentação pode conter certas afirmações e declarações que expressam expectativas, crenças e previsões da administração da Inepar S.A. Indústria e Construções – Em Recuperação Judicial (“Inepar” ou Companhia”), que refletem as visões atuais e/ou expectativas da Inepar
Slide 4: Destaques do Período
DESTAQUES DO PERÍODO 1. Lucro de R$ 1,3 bi 2. Recebimento da 2ª. Parcela da Arbitragem 3. Início da Reorganização Operacional, Financeira e Administrativa 4. Transação Tributária 4
Slide 5: Explicando Resultado, Reorganização Tributária, Outras Fontes de Recursos
EXPLICANDO RESULTADO REORGANIZAÇÃO TRIBUTÁRIA 1 OUTRAS FONTES DE RECURSOS BALANÇO 4T21 BALANÇO GERENCIAL PROJETADO 2 ESTÁGIO ATUAL DO PLANO DE RECUPERAÇÃO JUDICIAL 3 MENSAGEM DO PRESIDENTE 5
Slide 6: Explicando o Resultado: Fontes de Receita
EXPLICANDO O RESULTADO Fontes de Receita • As principais fontes de receita da Companhia são na prestação de serviços. A Companhia reportou em 2021 uma receita bruta de 27,1 mil. Veja o comparativo com o exercício anterior. Receita Bruta em 31 de dezembro (após a Recuperação Judicial) milhões de R$ 5
Slide 7: Explicando o Resultado: Resultado do Exercício
EXPLICANDO O RESULTADO Resultado do Exercício • Lucro de R$ 1,3 bi, isto se deve ao acordo assinado com a PGFN em 12/2021 da Transação Individual, que possibilitou obter descontos de até 70% do montante de juros, multas e encargos. A seguir comparativo com exercício anterior. Lucro Líquido/(Prejuízo
Slide 8: Reorganização da Dívida Tributária
REORGANIZAÇÃO DA DÍVIDA TRIBUTÁRIA Ganhos Tributários • Ganhos de redução de dívida tributária da ordem de R$ 1,7 bilhões, com efeito contábil de 1,3 bilhões. 8
Slide 9: Outras Fontes de Recursos
OUTRAS FONTES DE RECURSOS Outras Fontes de Recursos • A Companhia e suas subsidiárias detém aproximadamente R$ 3 bilhões de claims em discussão, com monetização histórica acima de 50%; não contabilizados. • Venda das UPI’s IPM e IOG, conforme processo competitivo a ser realizado em 28/04/2022. • Lib
Slide 10: Monetização de ativos subdimensionados no PRJ de 2014
As Recuperandas comprovaram alta eficiência em monetizações de ativos que foram subdimensionados no atual PRJ em 2014 Estimativa feita em Monetizações Claims do FIDC Perspectivas outros Monetização a 2014¹ concluídas² Taranis Claims realizar³ R$ 2.632M R$ 1.450M R$ 1.094M R$ 2.100M R$ 3.194M Carteir
Slide 11: Balanço Patrimonial 4T21
BALANCO PATRIMONIAL 4T 21 Balanco Patrimonial Exercicio findo em 31 de dezembro de 2021 (Em manares de reais) Controladora Consolidado ATIVO Nota 31/12/2021 31/12/2020 31/12/2021 31/12/2020 Circulante Caixa e equivalentes de caixa 5 22 21 10.386 304 Contas a receber de clientes 6 373 378 4.570 501.5
Slide 12: Balanço Patrimonial 4T21
BALANCO PATRIMONIAL 4T 21 Total do Passivo Circulante 'N&So Circulante Debentures ObnigacGes Sociais e Trabatmistas CbngacSes Fiscais e Tributarias Parnes relaconadas Tributes diferidos 204 Titulos a pagar Provisao de custos e encargos Provisdo para contingéncias ProvisSo para passive a descoberto O
Slide 13: Balanço Patrimonial 4T21
BALANCO PATRIMONIAL 4T 21 Exercicio finde em 31 de dezembro de 2021 (Em manares de rose) Resultado da avaliacao de investimentos Resultado Operacional Despesas financeiras Receitas financesas Resultado Antes do Imposto de Renda Imposto Ge renda © contribuicao social - Corrente Imposto de renda e con
Slide 14: Balanço Gerencial Projetado
BALANÇO GERENCIAL PROJETADO A partir do Balanço de 31/12/21, a Companhia simulou o resultado e o PL, caso fosse contabilizado ganhos e atualizações de ativos e passivos, que hoje não conseguimos contabilizar devido às rígidas regras contábeis vigentes, conforme abaixo: • R$ 250 milhões - Benfeitoria
Slide 15: Balanço Gerencial Projetado: FIDC Taranis
BALANÇO GERENCIAL PROJETADO • O FIDC Taranis é constituído sob a forma de condomínio fechado, e destina-se exclusivamente a investidores qualificados, tal qual como definidos pela legislação vigente. • As Companhias efetuaram um aporte no valor de R$ 619,1 milhões, através dos créditos oriundos de p
Slide 16: Balanço Gerencial Projetado: Outros Créditos
BALANÇO GERENCIAL PROJETADO • R$ 887 milhões - Na rubrica de Outros Créditos temos os ativos (claims) em discussão que não estão alocados no FIDC, de aprox. R$ 2,1 Bi e estamos considerando como recebimento provável o valor de R$ 887 milhões, ou seja, um índice de conversão de 42%, muito abaixo do h
Slide 17: Balanço Gerencial Projetado – Ativos
BALANÇO GERENCIAL PROJETADO – Ativos Período findo em 31 de Dezembro de 2021 - (Em milhares de reais) 17
Slide 18: Balanço Gerencial Projetado – Passivo e PL
BALANÇO GERENCIAL PROJETADO – Passivo e PL Período findo em 31 de Dezembro de 2021 (Em milhares de reais) 18
Slide 19: Estágio Atual da Recuperação Judicial
1 BALANÇO 4T21 2 ESTÁGIO ATUAL DA RECUPERAÇÃO JUDICIAL 3 MENSAGEM DO PRESIDENTE 19
Slide 20: Premissas para a conclusão da Recuperação Judicial e Extraconcursais
Premissas para a conclusão da Recuperação Judicial e Extraconcursais • O acordo com o BNDES é a única pendência para cumprimento do biênio, exigível para o encerramento da RJ. 20
Slide 21: Mensagem do Presidente
1 BALANÇO 4T21 2 ESTÁGIO ATUAL DO PLANO DE RECUPERAÇÃO JUDICIAL 3 MENSAGEM DO PRESIDENTE 21
Slide 22: Mensagem do Presidente
Mensagem do Presidente • Encerramos o ano de 2021 com a sensação de missão parcialmente cumprida pois ainda estamos inseridos no ambiente de Recuperação Judicial. • Nos últimos 7 anos observamos uma redução significativa no volume de investimentos no setor de infraestrutura como um todo e, especific
Slide 23: Mensagem do Presidente
Mensagem do Presidente • O Governo Federal, através do Ministério de Infraestrutura, vem desempenhando um papel extraordinário na regulação e promoção de investimentos. A criação do PPI – Programa de Parcerias e Investimentos, a capacitação dos funcionários públicos das agências reguladoras e órgãos
Slide 24: Mensagem do Presidente
Mensagem do Presidente • Continuamos fortes e motivados. Fizemos nosso dever de casa novamente e revisitamos nossos custos operacionais e despesas administrativas para adequá- los à situação atual. Definimos uma estrutura mínima necessária sem perder de vista a qualidade, segurança e competitividade
Slide 25: Mensagem do Presidente
Mensagem do Presidente • No âmbito da execução do Plano de Recuperação Judicial, encontramos algumas dificuldades no final de 2021 para o cumprimento de alguns compromissos dentro do prazo estabelecido. Fato este motivado pela dificuldade na liberação de depósitos judiciais de negociações já encerra
Slide 26: Mensagem do Presidente
Mensagem do Presidente • Este ano de 2022 já começou com uma agenda intensa dedicada ao cumprimento do Plano de Recuperação Judicial. • Estamos focados na negociação com credores concursais, extra concursais e na liberação de depósitos judiciais, os quais serão integralmente utilizados para liquidaç
Slide 27: Mensagem do Presidente
Mensagem do Presidente • Recentemente divulgamos Fato Relevante dando conhecimento ao Mercado que abrimos o processo de leilão para alienação das UPI´s IPM e IOG, com data prevista de abertura das propostas para o dia 28/04/2022 às 15 hs. O processo competitivo dar-se-á através de um modelo de stalk
Inepar S.A. Indústria e Construções — Q4 2021 Earnings Presentation on 6ix