Slide 1: Wyniki 3Q 2024
Wyniki 3Q 2024 26 listopada 2024
Slide 2: Podsumowanie 3Q 2024
Podsumowanie 3Q 2024 Kluczowe dane operacyjne i finansowe 3Q 2024 Zmiana r/r Sprzedaż energii elektrycznej: 0,49 TWh +6,52% • sprzedaż energii elektrycznej z własnej produkcji: 0,38 TWh +22,58% • sprzedaż energii elektrycznej z obrotu: 0,11 TWh -26,67% Uzyskana średnia cena sprzedaży energii elektry
Slide 3: Podsumowanie 9M 2024
Podsumowanie 9M 2024 Kluczowe dane operacyjne i finansowe 9M 2024 Zmiana r/r Sprzedaż energii elektrycznej: 1,50 TWh -31,82% • sprzedaż energii elektrycznej z własnej produkcji: 0,96 TWh -27,27% • sprzedaż energii elektrycznej z obrotu: 0,54 TWh -38,64% Uzyskana średnia cena sprzedaży energii elektr
Slide 4: Podsumowanie 3Q 2024 [mln zł]
Podsumowanie 3Q 2024 [mln zł] PRZYCHODY EBITDA WYNIK NETTO 425 820 375 185 521 199 158 66 436 297 3Q 2024 3Q 2023 33 33 Pozostałe Energia elektryczna z obrotu 3Q 2024 3Q 2023 3Q 2024 3Q 2023 Energia elektryczna z własnej produkcji Warunki prowadzenia działalności ZE PAK w 3Q 2024 roku uległy istotne
Slide 5: Wybrane dane z rynku energii
WYBRANE DANE Z RYNKU ENERGII 5
Slide 6: Ceny energii elektrycznej
Ceny energii elektrycznej Ceny energii (TGeBase) 800 700 600 500 maks. złoty/MWh 527,16 505,59 400 433,8 min. 300 392,57 356,28 200 średnia ważona 100 0 3Q 2023 4Q 2023 1Q 2024 2Q 2024 3Q 2024 Ceny kontraktu terminowego na dostawę energii elektrycznej (pasmo z dostawą roczną) 700 639,46 650 600 549,
Slide 7: Ceny uprawnień do emisji CO2 i zielonych certyfikatów
Ceny uprawnień do emisji CO2 i zielonych certyfikatów Ceny kontraktu terminowego na dostawę EUA 110 88,04 100 90 euro 80 70 66,64 60 50 2 sty 2 lut 2 mar 2 kwi 2 maj 2 cze 2 lip 2 sie 2 wrz 2024 2023 średnia arytmetyczna 3Q2024 średnia arytmetyczna 3Q2023 7
Slide 8: Informacje operacyjne
INFORMACJE OPERACYJNE 8
Slide 9: Produkcja netto i sprzedaż energii elektrycznej
Produkcja netto i sprzedaż energii elektrycznej [TWh] PRODUKCJA NETTO SPRZEDAŻ 1,33 2,20 0,04 W okresie 9 miesięcy 2024 roku zanotowano spadek 0,96 0,26 1,50 0,88 wolumenu sprzedaży ogółem względem 9 miesięcy 2023 roku o 31,82%. Spadek dotyczył zarówno sprzedaży energii TWh TWh 0,65 0,54 0,66 własne
Slide 10: Produkcja netto i sprzedaż energii elektrycznej wg kwartałów
Produkcja netto i sprzedaż energii elektrycznej wg kwartałów [TWh] PRODUKCJA NETTO 0,38 0,32 0,27 0,31 TWh TWh 0,23 ⬆43,75% 0,16 0,17 0,26 0,10 0,15 ⬌0,00% 0,15 0,06 W III kwartale 2024 roku zanotowano wzrost 1Q 2024 2Q 2024 3Q 2024 3Q 2023 wolumenu sprzedaży energii elektrycznej ogółem o Bloki 1, 2
Slide 11: Zużycie węgla i emisja CO2
Zużycie węgla i emisja CO2 [mln ton] ZUŻYCIE WĘGLA EMISJA CO2 miliony ton 1,35 1,36 CO2 miliony ton 1,28 1,25 9M 2024 9M 2023 9M 2024 9M 2023 Dane dotyczące zużycia węgla i emisji CO2 w okresie dziewięciu miesięcy 2024 roku pokazują niewielki spadek zużycia węgla i mniejszą emisję co wynika z niższy
Slide 12: Zużycie węgla i emisja CO2 wg kwartałów
Zużycie węgla i emisja CO2 wg kwartałów [mln ton] ZUŻYCIE WĘGLA 0,52 0,39 miliony ton 0,36 0,42 miliony ton CO2 1Q 2024 2Q 2024 3Q 2024 3Q 2023 EMISJA CO2 0,50 0,40 0,42 miliony ton miliony ton 0,35 1Q 2024 2Q 2024 3Q 2024 3Q 2023 12
Slide 13: Średnie ceny sprzedaży energii elektrycznej i zakupu EUA
Średnie ceny sprzedaży energii elektrycznej i zakupu EUA Cena sprzedaży energii elektrycznej(1) Cena zakupu pozwoleń do emisji CO2 (EUA)(2) 380,69 ⬇ 0,55% 382,79 (1) Średnia cena liczona jako przychody ze 1 162,61 sprzedaży energii (własnej, z obrotu złoty/EUA oraz usług systemowych) podzielone złot
Slide 14: Średnie ceny sprzedaży energii i zakupu EUA wg kwartałów
Średnie ceny sprzedaży energii elektrycznej i zakupu EUA wg kwartałów Cena sprzedaży energii elektrycznej 1 391,54 złoty/MWh złoty/MWh 695,81 731,10 737,98 1Q 2024 2Q 2024 3Q 2024 3Q 2023 Cena zakupu pozwoleń do emisji CO2 (EUA) złoty/EUA złoty/EUA 394,16 406,07 398,06 349,55 1Q 2024 2Q 2024 3Q 2024
Slide 15: Zatrudnienie
ZATRUDNIENIE 15
Slide 16: Stan zatrudnienia
Stan zatrudnienia [etaty] WEDŁUG SEGMENTÓW RAZEM 1200 1000 2 688 2 658 2 460 800 600 400 200 0 Segment Segment Segment Pozostałe WYTWARZANIE WYDOBYCIE REMONTY segmenty 30-09-2024 31-12-2023 30-09-2023 30-09-2024 31-12-2023 30-09-2023 16
Slide 17: Informacje finansowe
INFORMACJE FINANSOWE 17
Slide 18: Przychody
Przychody(1) [mln PLN] Za spadek o 895,5 mln zł przychodów ze sprzedaży 9M 2024 wyprodukowanej energii elektrycznej odpowiada niższa ceny o 1 652 9M 2023 37,94% przy jednoczesnym wzroście wolumenu energii o 22,58%. Na zmniejszenie o 588,5 mln zł przychodów z energii elektrycznej zakupionej, obok niż
Slide 19: Koszty rodzajowe
Koszty rodzajowe(1) [mln PLN] 887 9M 2024 Za spadek o 187,5 mln zł zużycia materiałów przede wszystkim odpowiada brak kosztów nabywanej biomasy oraz spadek ceny 9M 2023 kupowanej energii elektrycznej na własne potrzeby. 476 519 Za spadek o 22,7 mln zł amortyzacji odpowiada brak amortyzacji, 408 371
Slide 20: EBITDA 9M 2024
EBITDA 9M 2024(1) [mln zł] (1) EBITDA ogółem z działalności kontynuowanej i zaniechanej. 9M 2024 9M 2023 (2) EBITDA niższa o 150 mln PLN (-49,45%) -> po doprowadzeniu do porównywalności niższa o 715 mln PLN Przychody ze sprzedaży 1 562 3 036 (-98,08%) Zmiana % (48,55)% (1,84)% porównywalna EBITDA za
Slide 21: EBITDA 9M 2024 wg segmentów
EBITDA 9M 2024 wg segmentów(1) [mln PLN] Główne przyczyny zmian EBITDA w podstawowych segmentach: Wytwarzanie: • brak opłaty na fundusz wypłaty różnicy ceny, wyższe przychody z usług systemowych, 431 EBITDA niższy wynik zrealizowany na sprzedaży energii zakupionej, niższe przychody z ciepła, niższe
Slide 22: Skonsolidowany rachunek zysków i strat za 9M 2024 wg segmentów
Skonsolidowany rachunek zysków i strat za 9M 2024 wg segmentów Korekty mln zł Wytwarzanie Wydobycie Remonty Pozostałe konsolidacyjne Razem Przychody ze sprzedaży 1 478 - 85 - - 1 562 do klientów zewnętrznych Zewnętrzne przychody ze 97,95% 0,00% 67,46% 0,00% 0,00% 100,00% sprzedaży % Przychody ze spr
Slide 23: EBITDA 3Q 2024
EBITDA 3Q 2024(1) [mln PLN] 3Q 2024 3Q 2023 (1) EBITDA ogółem z działalności kontynuowanej i zaniechanej. Przychody ze sprzedaży 521 820 (2) EBITDA niższa o 392 mln PLN (-92,19%) -> po doprowadzeniu do porównywalności niższa o 433 mln PLN Zmiana % (36,47)% (-101,88%) Koszt własny sprzedaży (467) (44
Slide 24: EBITDA 3Q 2024 wg segmentów
EBITDA 3Q 2024 wg segmentów(1) [mln PLN] Główne przyczyny zmian EBITDA w podstawowych segmentach: Wytwarzanie: • brak opłaty na fundusz wypłaty różnicy ceny, wyższe przychody z usług systemowych, niższy wynik zrealizowany na sprzedaży energii zakupionej, niższe przychody z ciepła, EBITDA 190 niższe
Slide 25: Skonsolidowany rachunek zysków i strat za 3Q 2024 wg segmentów
Skonsolidowany rachunek zysków i strat za 3Q 2024 wg segmentów Korekty mln zł Wytwarzanie Wydobycie Remonty Pozostałe konsolidacyjne Razem Przychody ze sprzedaży 496 - 30 (5) - 521 do klientów zewnętrznych Zewnętrzne przychody ze 98,02% 0,00% 62,50% -13,51% 0,00% 100,00% sprzedaży % Przychody ze spr
Slide 26: Działalność finansowa, podatek i wynik netto
Działalność finansowa, podatek i wynik netto(1) [mln PLN] 9M 2024 9M 2023 3Q 2024 3Q 2023 EBIT 142 269 30 421 EBIT --˃ zysk netto Przychody finansowe (1) 20 53 6 28 Koszty finansowe (2) (38) (76) (10) 14 Zysk (Strata) brutto 125 247 26 463 Podatek dochodowy 14 (48) 8 (88) (obciążenie podatkowe) (3)
Slide 27: Skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych
Skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych [mln PLN] (1) Za mniejszą dodatnią zmianą kapitału obrotowego odpowiada 9M 2024 9M 2023 zysk (strata) brutto 125 304 mniejsze zmniejszenie rezerw na umorzenie uprawnień do emisji CO2 niż w analogicznym okresie amortyzacja 11 13 ubiegłego roku. wynik na
Slide 28: Inwestycje
INWESTYCJE 28
Slide 29: Projekt budowy bloku gazowo-parowego (CCGT) w Turku
Projekt budowy bloku gazowo-parowego (CCGT - Combined Cycle Gas Turbine) w Turku na obszarze nieczynnej elektrowni Adamów NAZWA PROJEKTU LOKALIZACJA MOC ZAINSTALOWANA FAZA PROJEKTU PRODUKCJA Blok: miasto Turek, woj. wielkopolskie CCGT Adamów Gazociągi: gmina Turek, gmina 562 MW Realizacja 2 kw. 2027
Slide 30: Projekt budowy bloku gazowo-parowego w Turku – status prac
Projekt budowy bloku gazowo-parowego (CCGT - Combined Cycle Gas Turbine) w Turku na obszarze nieczynnej elektrowni Adamów STATUS PRAC Była elektrownia węglowa Adamów ➢ We wrześniu 2023 r. podpisany został kontrakt z generalnym wykonawcą - konsorcjum Siemens/Mytilineos na realizację budowy w formule
Slide 31: Farma Wiatrowa Opole
Farma Wiatrowa Opole NAZWA PROJEKTU LOKALIZACJA MOC ILOŚĆ TURBIN ETAP PROJEKTU PRODUKCJA Województwo: opolskie FW Opole Powiat: kędzierzyńsko- ok. 500 MW ok. 130 Dewelopment 2030 r. kozielski, prudnicki, głubczycki STATUS PRAC ➢ Projekt został nabyty w czerwcu 2024 r. poprzez przejęcie udziałów w sp
Slide 32: Zastrzeżenie
Zastrzeżenie Niniejsza prezentacja („Prezentacja”) ma charakter wyłącznie informacyjny i nie należy jej traktować jako porady inwestycyjnej. Prezentacja została sporządzona przez ZE PAK SA („Spółka”). Odbiorcy Prezentacji ponoszą wyłączną odpowiedzialność za własne analizy i oceny rynku oraz sytuacj