Slide 1: Halbjahresabschluss zum 30. Juni 2023 Conference Call
Halbjahresabschluss zum 30. Juni 2023 Conference Call München, 3. August 2023 Marcus Pöllinger, CEO Andreas Helber, CFO
Slide 2: Agenda
Agenda 01 Highlights 1-6/2023 02 Geschäftsentwicklung der Segmente 1-6/2023 und operativer Ausblick 2023 03 Finanzkennzahlen Konzern 1-6/2023 04 Appendix 03.08.2023 | 2
Slide 3: Highlights 1-6/2023
01 Highlights 1-6/2023 Marcus Pöllinger 03.08.2023 | 3
Slide 4: Highlights
01 | Highlights 1-6/2023 Highlights ▪ BayWa-Konzern verzeichnet starkes erstes Halbjahr 2023 Umsatz In Mio. Euro -3% ▪ Umsatz und EBIT erwartungsgemäß unter Vorjahresperiode, aber deutlich über langjährigem Durchschnitt 12.913,9 12.559,2 9.293,6 ▪ Preisbedingter Umsatzrückgang aufgrund sinkender Roh
Slide 5: Geschäftsentwicklung Konzern - Mehrjahresvergleich EBIT
01 | Highlights 1-6/2023 Geschäftsentwicklung Konzern - Mehrjahresvergleich EBIT MEHRJAHRESVERGLEICH EBIT IM ZWEITEN QUARTAL 2023 MEHRJAHRESVERGLEICH EBIT IM ERSTEN HALBJAHR 2023 In Mio. Euro 328,5 183,6 186,9 144,6 Ø 153 99,5 95,1 Ø 105 81,6 66,0 52,2 53,8 Q2 2019 Q2 2020 Q2 2021 Q2 2022 Q2 2023 H1
Slide 6: Geschäftsentwicklung der Segmente 1-6/2023 und operativer Ausblick 2023
02 Geschäftsentwicklung der Segmente 1-6/2023 und operativer Ausblick 2023 Marcus Pöllinger 03.08.2023 | 6
Slide 7: Energie 1-6/2023
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Energie 1-6/2023 Geschäftsfeld Segment Segment Energie Regenerative Energie Energien Eckdaten 1-6/2023 03.08.2023 | 7
Slide 8: Marktentwicklung Energie
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Energie 1-6/2023 Marktentwicklung ERNEUERBARE ENERGIEN ENERGIE Weltweiter Kapazitätszubau – Prognose 20231 Brennstoffkosten in Deutschland3 In GW Solar Onshore-Wind Offshore-Wind CAGR 453 +30% 339 282 206 344 182 252 132 67 83 78 93 7 17 9 16 2020 2021 2022
Slide 9: Segment Regenerative Energien Umsatz und EBIT vs. Vorjahr
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Energie 1-6/2023 Segment Regenerative Energien Umsatz und EBIT vs. Vorjahr ▪ Umsatz:∆ 22/23 +312,3 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 22/23 +13,4 Mio. Euro _________________________________________________________________________________ ▪ Umsatzanstieg durch Energie- und
Slide 10: Segment Energie Umsatz und EBIT vs. Vorjahr
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Energie 1-6/2023 Segment Energie Umsatz und EBIT vs. Vorjahr ▪ Umsatz:∆ 22/23 -148,0 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 22/23 +11,3 Mio. Euro _________________________________________________________________________________ ▪ Preisbedingter Umsatz- und Ergebnisrückgang Um
Slide 11: Agrar 1-6/2023
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Agrar 1-6/2023 Geschäftsfeld Segment Segment Agrar Cefetra Agrar Group Eckdaten 1-6/2023 Segment Segment Technik Global Produce 03.08.2023 | 11
Slide 12: Marktentwicklung Erzeugnisse I
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Agrar 1-6/2023 Marktentwicklung Erzeugnisse I WELT-GETREIDEBILANZ (OHNE REIS, JULI 2023) 1 GLOBALER WEIZENMARKT IN MIO. TONNEN 2 in Mio. Tonnen Bestandsveränderung Produktion Verbrauch Angebot Nachfrage 2750 135 115 1.058 1.051 2250 2.171 2.129 2.180 2.286
Slide 13: Marktentwicklung Erzeugnisse II
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Agrar 1-6/2023 Marktentwicklung Erzeugnisse II PREISENTWICKLUNG AGRAR-ROHSTOFFE 1 in Euro/Tonne Weizen MTF Mais CBT in Euro/Tonne Rapsaat MTF Sojaschrot CBT 450 1150 Weizen: -24% Raps: -29% 400 1050 Mais: -16% Sojaschrot: -16% 950 350 850 750 300 650 250 55
Slide 14: Marktentwicklung Betriebsmittel, Technik und Obst
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Agrar 1-6/2023 Marktentwicklung Betriebsmittel, Technik und Obst Betriebsmittel Technik Obst ▪ Pflanzenschutzmittel: ▪ Neuzulassungen von Traktoren in Deutschland ▪ Neuseeland: Ernteausfälle durch Zyklon witterungsbedingt weniger Anwendung von Januar bis Ju
Slide 15: Segment Cefetra Group Umsatz und EBIT vs. Vorjahr
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Agrar 1-6/2023 Segment Cefetra Group Umsatz und EBIT vs. Vorjahr ▪ Umsatz:∆ 22/23 -350,9 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 22/23 -6,3 Mio. Euro _________________________________________________________________________________ ▪ Preis- und mengenbedingter Umsatzrückgang U
Slide 16: Segment Agrar Umsatz und EBIT vs. Vorjahr
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Agrar 1-6/2023 Segment Agrar Umsatz und EBIT vs. Vorjahr ▪ Umsatz:∆ 22/23 -192,1 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 22/23 -94,4 Mio. Euro _________________________________________________________________________________ ▪ Preis- und mengenbedingter Umsatzrückgang Umsatz i
Slide 17: Segment Technik Umsatz und EBIT vs. Vorjahr
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Agrar 1-6/2023 Segment Technik Umsatz und EBIT vs. Vorjahr ▪ Umsatz:∆ 22/23 +148,3 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 22/23 +8,8 Mio. Euro _________________________________________________________________________________ ▪ Umsatz- und Ergebnissteigerung Umsatz in Mio. Eur
Slide 18: Segment Global Produce Umsatz und EBIT vs. Vorjahr
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Agrar 1-6/2023 Segment Global Produce Umsatz und EBIT vs. Vorjahr ▪ Umsatz:∆ 22/23 +59,3 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 22/23 -18,5 Mio. Euro _________________________________________________________________________________ ▪ Mengenbedingter Umsatzanstieg; Absatzsteig
Slide 19: Bau 1-6/2023
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Bau 1-6/2023 Geschäftsfeld Segment Bau Bau Eckdaten 1-6/2023 03.08.2023 | 19
Slide 20: Marktentwicklungen Bau
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Bau 1-6/2023 Marktentwicklungen Bau BAUGENEHMIGUNGEN IM DEUTSCHEN BAUHAUPTGEWERBE 1 BAUFERTIGSTELLUNGEN VON WOHNUNGEN IN DEUTSCHLAND 1-5/2023 PROGNOSE 2023 UND 2024 2 In % ggü. 1-5/2022 400.000 -1 295.300 -9 240.000 200.000 -33 -38 Bauhauptgewerbe Wohnungsb
Slide 21: Segment Bau Umsatz und EBIT vs. Vorjahr
02 | Geschäftsentwicklung im Geschäftsfeld Bau 1-6/2023 Segment Bau Umsatz und EBIT vs. Vorjahr ▪ Umsatz:∆ 22/23 -181,9 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 22/23 -42,8 Mio. Euro _________________________________________________________________________________ ▪ Mengen- und preisbedingter Umsatzrückgang Umsatz in Mi
Slide 22: Finanzkennzahlen Konzern 1-6/2023
03 Finanzkennzahlen Konzern 1-6/2023 Andreas Helber 03.08.2023 | 22
Slide 23: Sonstige Aktivitäten 1-6/2023
03 | Finanzkennzahlen Konzern 1-6/2023 Sonstige Aktivitäten 1-6/2023 ▪ Umsatz:∆ 22/23 -2,0 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 22/23 +7,7 Mio. Euro _________________________________________________________________________________ ▪ EBIT setzt sich aus Verwaltungskosten und Umsatz in Mio. Euro EBIT in Mio. Euro Kons
Slide 24: Geschäftsfeld Energie Kennzahlen Gewinn- und Verlustrechnung
03 | Finanzkennzahlen Konzern 1-6/2023 Geschäftsfeld Energie Kennzahlen Gewinn- und Verlustrechnung In Mio. Euro H1 2019 H1 2020 H1 2021 H1 2022 H1 2023 ∆22/23 (in %) Umsatz 1.926,8 1.750,8 2.243,7 4.211,0 4.375,3 3,9% EBITDA 32,2 38,9 87,7 143,3 145,4 1,5% in % vom Umsatz 1,8% 2,2% 3,9% 3,4% 3,3% E
Slide 25: Geschäftsfeld Agrar Kennzahlen Gewinn- und Verlustrechnung
03 | Finanzkennzahlen Konzern 1-6/2023 Geschäftsfeld Agrar Kennzahlen Gewinn- und Verlustrechnung In Mio. Euro H1 2019 H1 2020 H1 2021 H1 2022 H1 2023 ∆22/23 (in %) Umsatz 5.696,3 5.553,8 6.043,3 7.529,6 7.194,2 -4,5% EBITDA 97,6 109,0 139,1 275,7 166,7 -39,5% in % vom Umsatz 1,7% 2,0% 2,3% 3,7% 2,3
Slide 26: Geschäftsfeld Bau Kennzahlen Gewinn- und Verlustrechnung
03 | Finanzkennzahlen Konzern 1-6/2023 Geschäftsfeld Bau Kennzahlen Gewinn- und Verlustrechnung In Mio. Euro H1 2019 H1 2020 H1 2021 H1 2022 H1 2023 ∆22/23 (in %) Umsatz 775,3 876,8 994,6 1.160,7 978,8 -15,7% EBITDA 17,6 30,7 47,7 59,7 19,0 -68,2% in % vom Umsatz 2,3% 3,5% 4,8% 5,1% 1,9% EBIT 7,0 17
Slide 27: Gewinn- und Verlustrechnung
03 | Finanzkennzahlen Konzern 1-6/2023 Gewinn- und Verlustrechnung In Mio. Euro H1 2019 H1 2020 H1 2021 H1 2022 H1 2023 ∆22/23 (in %) Umsatz 8.410,6 8.193,7 9.293,6 12.913,9 12.559,2 -2,7% EBITDA 155,1 160,4 262,9 455,0 322,1 -29,2% in % vom Umsatz 1,8% 2,0% 2,8% 3,5% 2,6% EBIT 52,2 53,8 144,6 328,5
Slide 28: Bilanz
03 | Finanzkennzahlen Konzern 1-6/2023 Bilanz In Mio. Euro H1 2019 H1 2020 H1 2021 H1 2022 GJ 2022 H1 2023 ∆22/23 (%) Bilanzsumme 8.453,9 8.863,8 10.067,2 12.722,9 12.976,4 12.787,1 -1,5% Eigenkapital 1.351,4 1.312,6 1.872,4 1.972,8 1.909,0 1.890,4 -1,0% EK-Quote 16,0% 14,8% 18,6% 15,5% 14,7% 14,8%
Slide 29: Kapitalflussrechnung
03 | Finanzkennzahlen Konzern 1-6/2023 Kapitalflussrechnung In Mio. Euro H1 2019 H1 2020 H1 2021 H1 2022 H1 2023 ∆22/23 (in %) Cash Earnings 151,9 147,2 222,7 386,7 265,7 -31,3% Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit 217,6 232,3 -176,1 -57,7 517,3 > 100% Cashflow aus Investitionstätigkeit -102,7 -81,3
Slide 30: Vielen Dank für Ihre Aufmerksamkeit
Vielen Dank für Ihre Aufmerksamkeit München, 3. August 2023 Marcus Pöllinger, CEO Andreas Helber, CFO
Slide 31: Appendix
04 Appendix BayWa 03.8.2023 | 31
Slide 32: BayWa Aktie 2023: Kursentwicklung verglichen zum SDAX und DAX
04 | Appendix BayWa Aktie 2023: Kursentwicklung verglichen zum SDAX und DAX BayWa SDAX DAX 1. Januar bis 25. Juli 2023: 120% Performance & Schlusskurse1 115% BayWa 38,00€ 110% -12,0% Schlusskurs 105% 100% SDAX 13.695,95* 95% 14,8% Schlusskurs 90% 85% DAX 16.190,95* 80% 16,3% Schlusskurs Jan. 23 Feb.
Slide 33: BayWa Aktie 2023
04 | Appendix BayWa Aktie 2023 Aktionärsstruktur (30.06.2023) Profil der BayWa Aktie (30.06.2023) Börsenplätze Frankfurt, München, Xetra Börsensegment Regulierter Markt/Prime Standard 34,05% WKN WKN 519406 und 519400 38,07% ISIN DE0005194062 und DE0005194005 Grundkapital EUR 91.807.715,84 Anzahl der
Slide 34: Kontakt Investor Relations Finanzkalender 2023/24
04 | Appendix Kontakt Investor Relations Finanzkalender 2023/24 3. 9. 2024 28. August November März ANALYSTS‘ ANALYSTS‘ ANALYSTS‘ CONFERENCE CONFERENCE CONFERENCE Josko Radeljic André Pierre Wahlen Katrin Kolb CALL Q2 CALL Q3 GJ 2023 Leiter Investor Relations Investor Relations Manager Investor Rela
Slide 35: Disclaimer / Haftungshinweis
04 | Appendix Disclaimer / Haftungshinweis Zukunftsgerichtete Aussagen und Prognosen Diese Präsentation enthält zukunftsgerichtete Aussagen. Diese Aussagen basieren auf den gegenwärtigen Einschätzungen und Prognosen der Unternehmensführung sowie den derzeit verfügbaren Informationen. Die zukunftsger