Baywa Ag · XETR:BYW
Baywa — H1 2024 Earnings Presentation
28 slides from Baywa's earnings presentation, Sep 27, 2024
Slide 1: Zwischenabschluss zum 30. Juni 2024
Zwischenabschluss zum 30. Juni 2024 München, 27. September 2024
Slide 2: Agenda
Agenda 01 Überblick Q1-2/2024 02 Geschäftsentwicklung der Segmente Q1-2/2024 03 Finanzkennzahlen Konzern Q1-2/2024 04 Appendix
Slide 3: Überblick Q1-2/2024
01 Überblick Q1-2/2024
Slide 4: Finanzergebnisse Q1-2/2024
Finanzergebnisse Q1-2/2024 Umsatz ▪ BayWa-Konzern verzeichnet schwaches erstes Halbjahr 2024 in Mio. Euro -14,7% 12.559,2 − Preisbedingter Umsatzrückgang aufgrund sinkender Energie- und Rohstoffpreise 10.716,3 − Starker operativer EBIT-Rückgang ggü. Vorjahr bedingt durch BayWa r.e. − Wertminderungen
Slide 5: Geschäftsentwicklung Konzern Q1-2/2024 Mehrjahresvergleich EBIT
Geschäftsentwicklung Konzern Q1-2/2024 Mehrjahresvergleich EBIT Mehrjahresvergleich EBIT Q1-2/2024 Mehrjahresvergleich EBIT ohne BayWa r.e. Q1-2/2024 In Mio. Euro In Mio. Euro 328,5 Q1-2/2024 243,5 Q1-2/2024 186,9 144,6 vor nach vor nach IAS 36 IAS 36 IAS 36 IAS 36 53,8 0,0 102,8 93,8 88,5 55,1 52,2
Slide 6: Geschäftsentwicklung der Segmente Q1-2/2024
02 Geschäftsentwicklung der Segmente Q1-2/2024
Slide 7: Geschäftsfeld Energie
Geschäftsfeld Energie Segment Segment Regenerative Energie Energien
Slide 8: Marktentwicklungen Energie
Marktentwicklungen Energie PV-Module: Chinas Solarindustrie löst Preiskampf in Europa aus1 Entwicklung Strompreis in Deutschland2 In Euro pro Watt peak In Euro pro Megawattstunde 140 129 0,35 130 118 120 110 103 101 101 95 94 100 87 91 90 82 0,3 78 77 80 73 69 70 Ø 85€ 61 65 62 67 60 Jan 23 Mrz 23 M
Slide 9: Segment Regenerative Energien Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr
Segment Regenerative Energien Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr ▪ Umsatz: ∆ 23/24 -1.236,8 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 23/24 -372,7 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ▪ EBT: ∆ 23/24 -382,7 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 _____________________________________________________________________
Slide 10: Segment Energie Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr
Segment Energie Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr ▪ Umsatz: ∆ 23/24 -98,2 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 23/24 -10,8 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ▪ EBT: ∆ 23/24 -11,7 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ________________________________________________________________________________________
Slide 11: Geschäftsfeld Agrar
Geschäftsfeld Agrar Segment Segment Cefetra Agrar Group Segment Segment Technik Global Produce
Slide 12: Preisentwicklung Agrar-Rohstoffe Januar 2023 bis September 2024
Preisentwicklung Agrar-Rohstoffe Januar 2023 bis September 20241 Weizen Mais Soja In Euro / Tonne In Euro / Tonne In Euro / Tonne 310 260 600 290 240 550 270 220 500 250 200 450 230 180 Ø 234€ Ø 184€ Ø 408€ 400 210 160 350 190 140 170 120 300 Jan. 23 Mai. 23 Sep. 23 Jan. 24 Mai. 24 Sep. 24 Jan. 23 M
Slide 13: Marktentwicklungen Betriebsmittel, Technik und Obst
Marktentwicklungen Betriebsmittel, Technik und Obst Betriebsmittel Technik Obst ▪ Neuseeland-Apfelernte 2024 über Vorjahr ▪ Düngemittel: ▪ Rentenbank Agrarbarometer: (+15%); Stress durch Zyklon im Vorjahr führte zu - Früher Saisonstart und attraktives Preisniveau - 63% der Landwirte planen Investiti
Slide 14: Segment Cefetra Group Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr
Segment Cefetra Group Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr ▪ Umsatz: ∆ 23/24 -338,0 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 23/24 -18,5 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ▪ EBT: ∆ 23/24 -17,3 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 _________________________________________________________________________________
Slide 15: Segment Agrar Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr
Segment Agrar Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr ▪ Umsatz: ∆ 23/24 -228,5 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 23/24 -22,1 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ▪ EBT: ∆ 23/24 -24,1 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 _________________________________________________________________________________________
Slide 16: Segment Technik Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr
Segment Technik Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr ▪ Umsatz: ∆ 23/24 +114,2 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 23/24 +17,6 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ▪ EBT: ∆ 23/24 +4,9 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ________________________________________________________________________________________
Slide 17: Segment Global Produce Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr
Segment Global Produce Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr ▪ Umsatz: ∆ 23/24 +22,6 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 23/24 +7,8 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ▪ EBT: ∆ 23/24 +4,8 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ___________________________________________________________________________________
Slide 18: Geschäftsfeld Bau
Geschäftsfeld Bau Segment Bau
Slide 19: Marktentwicklungen Bau
Marktentwicklungen Bau Entwicklung des Auftragseingangs im Wohnungsbau1 Das Zubau-Ziel der Bundesregierung wird jedes Jahr um durchschnittlich 90.000 Wohnungen verfehlt 2 140 Jährlicher Zubau (in Tsd.) 130 400 120 110 296 295 Ø 310 250 100 90 80 70 60 QI. QI. QI. QI. QI. QI. QI. QI. QI. QI. QIII. QI
Slide 20: Segment Bau Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr
Segment Bau Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr ▪ Umsatz: ∆ 23/24 -78,2 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 23/24 -2,7 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ▪ EBT: ∆ 23/24 -7,2 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ___________________________________________________________________________________________ Um
Slide 21: Sonstige Aktivitäten Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr
Sonstige Aktivitäten Umsatz, EBIT und EBT vs. Vorjahr ▪ Umsatz: ∆ 23/24 +0,0 Mio. Euro ▪ EBIT: ∆ 23/24 -7,6 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 ▪ EBT: ∆ 23/24 -8,8 Mio. Euro nach Wertminderungen nach IAS 36 Umsatz in Mio. Euro EBIT in Mio. Euro EBT in Mio. Euro _______________________________
Slide 22: Finanzkennzahlen Konzern Q1-2/2024
03 Finanzkennzahlen Konzern Q1-2/2024
Slide 23: Finanzkennzahlen Konzern: Gewinn- und Verlustrechnung
Finanzkennzahlen Konzern: Gewinn- und Verlustrechnung In Mio. Euro Q1-2/2020 Q1-2/2021 Q1-2/2022 Q1-2/2023 Q1-2/2024 ∆23/24 (in %) Umsatz 8.193,7 9.293,6 12.913,9 12.559,2 10.716,3 -14,7% EBITDA 160,4 262,9 455,0 322,1 103,6 -67,8% in % vom Umsatz 2,0% 2,8% 3,5% 2,6% 1,0% EBIT 53,8 144,6 328,5 186,9
Slide 24: Finanzkennzahlen Konzern: Bilanz
Finanzkennzahlen Konzern: Bilanz In Mio. Euro Q1-2/2020 Q1-2/2021 Q1-2/2022 Q1-2/2023 GJ 2023 Q1-2/2024 ∆23/24 (%) Bilanzsumme 8.863,8 10.067,2 12.722,9 12.787,1 12.518,7 12.496,7 -0,2% Eigenkapital 1.312,6 1.872,4 1.972,8 1.890,4 1.713,0 1.368,5 -20,1% EK-Quote 14,8% 18,6% 15,5% 14,8% 13,7% 11,0% E
Slide 25: Finanzkennzahlen Konzern: Kapitalflussrechnung
Finanzkennzahlen Konzern: Kapitalflussrechnung In Mio. Euro Q1-2/2020 Q1-2/2021 Q1-2/2022 Q1-2/2023 Q1-2/2024 ∆23/24 (in %) Cash Earnings 147,2 222,7 386,7 265,7 93,8 -64,7% Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit 232,3 -176,1 -57,7 517,3 350,9 -32,2% Cashflow aus Investitionstätigkeit -81,3 -80,5 -183
Slide 26: Appendix
04 Appendix
Slide 27: BayWa-Aktie 2024
BayWa-Aktie 2024 Aktionärsstruktur (31.06.2024) Profil der BayWa-Aktie (31.06.2024) Börsenplätze Frankfurt, München, XETRA Börsensegment Regulierter Markt/Prime Standard 33,8% WKN WKN 519406 und 519400 37,9% ISIN DE0005194062 und DE0005194005 Grundkapital EUR 92.497.210,88 Anzahl der Aktien 36.131.7
Slide 28: Disclaimer / Haftungshinweis
Disclaimer / Haftungshinweis Zukunftsgerichtete Aussagen und Prognosen Diese Präsentation enthält zukunftsgerichtete Aussagen. Diese Aussagen basieren auf den gegenwärtigen Einschätzungen und Prognosen der Unternehmensführung sowie den derzeit verfügbaren Informationen. Die zukunftsgerichteten Aussa