Tokai Tokyo Financial Holdings, Inc. · TSE:8616
Tokai Tokyo Financial — H1 FY2017 Earnings Presentation
32 slides from Tokai Tokyo Financial's earnings presentation, Nov 24, 2016
Slide 1: 2017年3月期中間決算説明資料 本編
2017年3月期中間決算説明資料 本編 代表取締役社長 最高経営責任者 石田 建昭 2016年11月24日
Slide 2: 目次
目次 決算ハイライト Ⅰ．業績推移 Ⅱ．東海東京証券の業績の特徴 Ⅲ．注目分野 “Ambitious 5”の成果を踏まえて ※この資料で使用する数字は、特に記載のない限り、連結に関する数字を使用しております。 1
Slide 3: RANA
RANA OC RiBRR ITU EN R-WF IIA
Slide 4: 業績推移（連結）半期
決算ハイライト Ⅰ．業績推移（連結） ■ 業績推移 (半期） 四半期純利益 営業収益、経常利益 （百万円） （百万円） 80,000 16,000 営業収益 70,000 14,000 経常利益 60,000 12,000 親会社株主に帰属する四半期純利益 50,000 10,000 40,000 8,000 30,000 6,000 20,000 4,000 10,000 2,000 0 0 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 13年3月期 14年3月期 15年3月期 16年3月期 17年3月 期 3
Slide 5: 業績推移（連結）四半期
決算ハイライト Ⅰ．業績推移（連結） 日経平均（円） ■ 業績推移 (四半期） 20,000 17,000 14,000 11,000 営業収益、経常利益 （百万円） 8,000 四半期純利益 （ 35,000 17,500 （百万円） 営業収益 30,000 経常利益 15,000 25,000 親会社株主に帰属する四半期純利益 12,500 20,000 10,000 15,000 7,500 10,000 5,000 5,000 2,500 0 0 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 13年3月期 14年3月期 15
Slide 6: 比例合算によるグループ収益/損益の源泉
決算ハイライト Ⅰ．業績推移（連結） ■ 比例合算によるグループ収益/損益の源泉（イメージ） ※ 比例合算による営業収益イメージ 比例合算による営業利益イメージ JV4社の JV4社 FH+その 営業収益 の営業 他子会社 の4割 利益の4 収益 9% 割 4% 9% TTSC TTSC 91% 87% ※FH+その他子会社は営業赤字 比例合算による経常利益イメージ 比例合算による当期純利益イメージ 持分法利 持分法利 益（負のの 益（負のの れん除） れん除） 6% FH+その他 7% FH+その他 子会社経 子会社純 常利益 利益 3% 4% TTSC(事 業譲渡益 TTSC 除) 90%
Slide 7: 営業収益・商品別内訳推移（連結）
決算ハイライト Ⅰ．業績推移（連結） ■ 営業収益・商品別内訳推移（連結） （百万円） その他 35,000 外債・仕組債 30,000 国内債 外国株式 25,000 国内株式 投資信託 20,000 15,000 10,000 5,000 0 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q -5,000 13年3月期 14年3月期 15年3月期 16年3月期 17年3月期 6
Slide 8: セグメント別収入内訳
決算ハイライト Ⅱ．東海東京証券の業績の特徴 ■ セグメント別収入内訳 非リテール リテール 100% 13年3月期 17年3月期 上期 90% 23 27 26 24 25 26 27 30 30 30 34 31 34 80% 39 37 41 40 42 コーポレート コーポレート その他 70% その他 ファイナンス ファイナンス 4% 3% 60% 1% 2% 法人営業 マーケット＆ 50% 5% プロダクツ マーケット＆ 40% 77 73 74 76 75 74 73 18% プロダクツ 70 70 70 66 69 66 28% リテール営業 リテール営業 30% 61 63
Slide 9: 上半期の総括
決算ハイライト Ⅱ．東海東京証券の業績の特徴 a. 上半期の総括 リテールの不振 市場部門の貢献 法人・企業金融の健闘 経費の増加 ウェルス部門 ダイレクトチャネル の基盤拡大 部門の漸進 ＴＴＦＨ エース証券 西日本ＦＨへの 南九州３支店 有価証券売却益 株式取得 南九州３支店 譲渡に伴うデータ ・配当収入 負ののれん 譲渡益 移行費用 8
Slide 10: リテールの不振
決算ハイライト Ⅱ．東海東京証券の業績の特徴 b. リテールの不振 リテールの特徴 商品別の特徴 地域別の特徴 預かり資産増加 ①顧客の高齢化 ①日本株の不振 ①中部（特に三河） ①営業純増の維持 ②政策ファクター ②投信販売の減少 地区の健闘 ②ニューマネーによ ③営業員の若年化 ③外国株の健闘 ②東京・関西地区 る外債・仕組債の ④ＪＶへの支店譲渡 ④外債・仕組債の の不振 買付 販売維持 本部別収入（17年3月期 上期） 本部別預かり資産（同 上期末） 商品別預かり資産※（同 上期末） その他 ウェルスマ ダイレクト ダイレクト 1% ネジメント チャネル チャネル 本部 本部 本部 投
Slide 11: 市場部門の健闘
決算ハイライト Ⅱ．東海東京証券の業績の特徴 c. 市場部門の健闘 顧客取引フロー エクイティ の健闘 好調な 経営資源の トレーディング 提携・ＰＦ先フローの 債券トレーディング 投入 着実な増加 の不振 市場部門収益 （百万円） 外債・仕組債 外国株式 11,000 債券トレーディング エクイティトレーディング 9,000 7,000 5,000 3,000 1,000 -1,000 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 13年3月期 14年3月期 15年3月期 16年3月期 17年3月期 ※東海東京証券社内管理上のデータに基づく数値 10
Slide 12: 法人・企業金融
決算ハイライト Ⅱ．東海東京証券の業績の特徴 d. 法人・企業金融 堅調な 取扱商品の 証券引受能力 金融機関取引 拡がり の向上 法人・企業金融収益 （百万円） 3,000 その他手数料 引受 法人営業 2,500 2,000 1,500 1,000 500 0 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 13年3月期 14年3月期 15年3月期 16年3月期 17年3月期 11
Slide 13: 経費の推移（連結）
決算ハイライト Ⅱ．東海東京証券の業績の特徴 ■ 経費の推移(連結） 広告宣伝費 その他経費 人件費の増加 事務費の増加 の増加 の抑制 （百万円） 20,000 人件費 事務費 18,000 提携証券支払手数料 取引関係費 その他 減価償却費 16,000 不動産関係費 固定費 14,000 12,000 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 0 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 13年3月期 14年3月期 15年3月期 16年3月期 17年
Slide 14: 東海東京フィナンシャル・ホールディングスの経営指標
決算ハイライト Ⅱ．東海東京証券の業績の特徴 ■ 東海東京フィナンシャル・ホールディングスの経営指標 （円 EPS （％） ROE （％） 配当利回り 100 20 6.0 87.68 17.7 90 18 4.9 5.0 80 16 4.5 69.51 70 14 12.6 4.0 3.7 3.7 60 12 9.7 50 46.92 10 3.0 42.74 2.6 8.1 7.9 2.3 40 8 2.0 30 6 20 16.86 4 2.3 1.0 9.45 10 2 0 0 0.0 12年 13年 14年 15年 16年 17年 12年 13年 14年 15年 16年 17年 12
Slide 15: JVの業績・貢献
決算ハイライト Ⅲ．注目分野 a. ＪＶの業績・貢献 営業収益 営業収益・経常利益推移 当期純利益 連結利益への貢献 （百万円） （％） 経常利益（百万円） （百万円） 提携合弁証券取引からの収益他 持分法による投資利益（税前） 7,000 60 14,000 営業収益 経常利益 当期純利益 2,500 対連結経常利益比（％） 6,000 12,000 50 2,000 5,000 10,000 40 1,500 4,000 8,000 3,000 30 6,000 1,000 2,000 4,000 20 500 1,000 2,000 10 0 0 0 △ 1,000 0 上期 下期 上期
Slide 16: ウェルス部門
決算ハイライト Ⅲ．注目分野 b. ウェルス部門 （億円） ウェルス部門預かり資産（PEA含む） オルクドール メンバー数・預かり資産 4,000 （億円） （人） 預り資産 メンバー数 3,654 3,670 2,000 1,200 PEA 3,546 3,500 重複 3,143 3,000 ウェルスマネジメント 1,500 1,000 2,500 2,405 2,231 2,000 1,845 1,000 1,500 800 1,000 500 500 0 0 600 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 14年3月期 15年3月期 16年3
Slide 17: ダイレクトチャネル部門 預かり資産
決算ハイライト Ⅲ．注目分野 c. ダイレクトチャネル部門 預かり資産 （億円） 2,500 ダイレクトチャネル うち新ビジネス 百 2,000 1,500 1,000 500 0 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 下期 上期 2013年3月期 2014年3月期 15年3月期 16年3月期 17年3 月期 （百万円） （口座） （百万円） 700 商品別収益 1200 ダイレクト信用取引 5,000 信用建玉 4,500 600 1000 ダイレクト信用取引口座数 4,000 その他 500 800 3,500 国内債券 3,000 400 外国債券 600 2,500 300 国内株
Slide 18: “Ambitious 5”の成果を踏まえて
“Ambitious 5’OR#A2REAT OC RiBRR ITU EN R-WF IIA
Slide 19: 収益力の強化
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ａ 収益力の強化 リテールビジネス の再構築 市場・法人 ・企業金融・ウェルスの 提携合弁証券の トライラテラル +α パワーアップ 戦略の強化 18
Slide 20: リテールビジネスの再構築
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ａ リテールビジネスの再構築 セグメント別戦略 の明確化 生産性革命 中部地区の深堀 店舗・人材 - 空白地帯への出店 配置の - 三河地区 新コンセプト 最適化 ビッグデータ 店舗 ロボアド 商品・サービス 戦略レビュー 19
Slide 21: 生産性革命（新コンセプト店舗）①
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ａ リテールビジネスの再構築 ■ 生産性革命（新コンセプト店舗）① ■ 営業の効率化 現 状 生産性革命 画一的な 地域・顧客特性に 店舗システム展開 対応した店舗システム 営業の効率化 基幹 効 店舗 iPad活用等 ＴＴ 現状の店舗網 率 既存 IT化推進 スタンダード 化 サテライト 店舗 Ｂｉｇ Ｄａｔａ 店舗 新コンセプト 活用 ワンストップ店舗 ⇒ 次ページ参照 20
Slide 22: 生産性革命（新コンセプト店舗）②
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ａ リテールビジネスの再構築 ■ 生産性革命（新コンセプト店舗）② 基幹店舗（大型店舗） サテライト店舗 （例） ・リテール営業重要拠点 （例） ・基幹店舗営業員共通デスク設置など合理化運営 ・対面コンサルティング営業への効果的な推進を支援 2Ｆ 1Ｆ 営業拠点 営業拠点 （4名程度） 1Ｆ セミナー会場 コンサルティングブース ワンストップ店舗 ローン 借り換え 投信 新規保険 診断 仮称：フィナンシャル・ギャラリー 既存保険 投資 契約見直 ナビゲーター 来店 21
Slide 23: 顧客セグメント別マーケティング
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ａ 顧客セグメント別マーケティング Orque d’or プレミアクラブ （オルクドール） プレミアVIPクラブ 富裕層 信託 東海東京 機能 ウェルス・コンサルティング 職域・ 投信積立 法・個 一般 資産形成層 コンサル 財産 ネット 保険 強化 成 熟 層 診断 銀行 仮称 ネット オンライン 保険 保険 フィナンシャル FinTech 銀行 機能強化 ・ギャラリー 商品・サービス機能 エクイティ の充実 ポート戦略 証券 22
Slide 24: 市場・法人・企業金融のトライラテラル+α戦略の強化
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ａ 市場・法人・企業金融のトライラテラル+α戦略の強化 情報収集 体制 ファンド 市場部門 アメリカ デジタル 仕組債 アジア 日本 商品戦略 顧客開拓 Ｍｕｒｅｘ ヨーロッパ システム 富裕層 オペレーション 高度化 ・トレーディング 企業金融 法人部門 情報収集体制 部門 23
Slide 25: 提携合弁証券のパワーアップ
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ａ 提携合弁証券のパワーアップ ■アライアンス戦略 ＆プラットフォーム 教育 証券 情報 資産運用 浜銀 証券 証券 証券 証券 西日本シティ ワイエム 証券 TT証券 会社 会社 会社 会社 証券 会社 TT証券 証券 証券 証券 証券 会社 会社 会社 会社 FinTech 地方銀行 プラットフォーム先 保険 （ＩＴ・ＡＩ） （2016年3月現在 対象46社） 証券 池田泉州 宇都宮 ほくほく 証券 証券 証券 証券 会社 会社 会社 会社 TT証券 証券 TT証券 証券 会社 証券 A行 証券 証券 証券 会社 会社 コール 会社 会社 会社
Slide 26: さらなる成長を目指して
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ｂ さらなる成長を目指して Ｍ＆Ａ戦略 証券 資産 保険 経営管理システム 運用 Ａ Ｂ Ｃ 保険代理店 の強化 資産運用会社 リスク管理 西日本シティ ワイエム TT証券 浜銀 証券 TT証券 池田泉州 ほくほく 経営理念と 地銀・中堅証券の TT証券 コーポレート TT証券 ネットワーク強化 ガバナンス 教育・研修 財務戦略 宇都宮 Ａ行 証券 Ｂ行 Ｓｃｒａｐ ＆ Ｄｉｖｅrｓｉｆｉｃａｔｉｏｎ Ｂｕｉｌｄ 海外戦略の展開 中国 ベトナム ガバナンス 香港 タイ マレーシア 25
Slide 27: ニュープロジェクト 提携合弁証券
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ｂ さらなる成長を目指して - ニュープロジェクト - （１）. 提携合弁証券 a. ほくほくTT証券 b. 宇都宮証券 会社名 ほくほくＴＴ証券 会社名 宇都宮証券 資本金 1,250百万円 資本金 310百万円 店舗数 3店舗 店舗数 6店舗 従業員数 107名（H29.1.4開業日予定） 従業員数 81名（H28.11.11現在） 預金量合計：48兆円（2016年3月末） コンコルディアＦＧ ほくほくＦＧ 山口ＦＧ 西日本ＦＨ 池田泉州ＨＤ 栃木銀行 預金量：14.5兆円 預金量：10.2兆円 預金量：8.7兆円 預金量：7.2兆円 預金量：4
Slide 28: ニュープロジェクト ANAM・エース証券・丸八証券
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ｂ さらなる成長を目指して - ニュープロジェクト - （２）. ＡＮＡＭの現状（10月末） （３）. エース証券 / 丸八証券 オールニッポン・アセットマネジメント 会社名 会社名 エース証券 会社名 丸八証券 株式会社 運用受託 1,307億円 店舗数 12店舗 店舗数 7店舗 資産残高 預かり 預かり ファンド数 25本 資産 非公開 資産 1,651億円 エース証券 東海東京ＦＨ 東海東京FH 中村 吉孝 日本政策投資銀行 富士ｿﾌﾄ 野村土地建物 秋田銀行 ﾚｵﾊﾟﾚｽ21 中村 芙美子 山陰合同銀行 ｴｰｽ従業員持株会 ｸﾚﾃﾞｨｽｲｽ
Slide 29: ニュープロジェクト FinTech
“Ambitious 5”の成果を踏まえて Ｂ さらなる成長を目指して - ニュープロジェクト - （４）. ＦｉｎＴｅｃｈ アカウント アグリゲーション 『マネーフォワード』 ゴールベース ロボアドバイザー プラットフォーム 『カライス』 『おつり貯金』 （開発中） 投資マスコット 『PALRO(パルロ)』 28
Slide 30: 収益力向上の地図
“Ambitious 5”の成果を踏まえて 収益力向上の地図 収益力向上の地図 市場部門 出資（証券）会社 保険ビジネス 提携合弁証券 富裕層 ＡＮＡＭ Ｓｃrａｐ ＆ Ｂｕｉｌｄ 29
Slide 31: 大いなる成長を目指して ～次期経営計画の課題～
“Ambitious 5”の成果を踏まえて 大いなる成長を目指して ～次期経営計画の課題 ～ 第３の極 - 地方市場のエンジン - 大都市圏 Ｎｅｗビジネスモデル 海外戦略の展開 ＩＴ・ＡＩの活用 30
Slide 32: 問合せ先
問合せ先 東海東京フィナンシャル・ホールディングス 広報・ＩＲ部 TEL: 03-3517-8618 FAX: 03-3517-8314 E-mail: fh_ir@tokaitokyo-fh.jp 本資料は、最新の業績に関する情報の提供を目的とするためのものであり、当社が発行する有価 証券の投資勧誘を目的としたものではありません。 31
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