Chinasoft International Ltd. · HKEX:354
Chinasoft International — H1 2016 Earnings Presentation
38 slides from Chinasoft International's earnings presentation, 2016
Slide 1: 中软国际2016年中期业绩路演 投资者推介材料
奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 中软国际有限公司（354.HK） 2016年中期业绩路演 投资者推介材料 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长
Slide 2: 免责声明
免责声明 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 以下演示文稿由中软国际有限公司（以下简称“中软国际”或“公司”）发布。 以下演示文稿中包含的信息可能自行调整，且信息的精确度不能保证。 以下演示文稿中的任何信息均不构成购买或认购公司股票的要约，也不能作为认购或购买公司股票的合同、 承诺及投资决策的依据。 2
Slide 3: 内容摘要
内容摘要 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 一、公司简介 二、2016年中期业绩 三、2016年中期业务进展及未来发展方向 四、投资亮点 3
Slide 4: 公司概况
公司概况 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 成立日期 2000年 中软国际成立于2000年，是中国领先的大型综合性软件与信息服务企业。 创业板上市日期 2003年 愿景：成为世界级领先企业 转主板日期 2008年 核心价值观：奋斗为本、成就客户、创造分享、共同成长 股票代码 354.HK 市值 78亿港币 已发行股份 21.61亿股 200 201 200 8 201 4 201 3 200 0 5 股权结构 201 业务布局 5 • 金融银行 业务布局 业务布局 陈宇红 2 业务布局 • 互联网 业务布局 • 公共事业 • 电信 12% 微软 • 政府 业务布局 • 大数据 • JF平
Slide 5: 业务概况
业务概况 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 众包服务平台的电子商务网站运营商、 业务定位 行业解决方案和软件技术服务商 软件开发SaaS云服务商 服务对象 核心行业市场和大客户 IT服务长尾市场 市场和竞争环境 典型IT服务市场 众包电子商务服务市场 服务内容 行业解决方案、产品工程化、 TPG IIG 会员管理、交易撮合、支付服务、社 应用系统开发、测试等 区论坛、云端开发过程服务软件租用 服务等 服务模式 按照客户需求提供开发服务 交易撮合服务、提交过程保障服务 技术和 互联网 服务流程 典型软件开发项目提交流程 专业服 IT服务 发包和交易流程、线上交付流程 务集团 集团 主要技术
Slide 6: 市场位势
市场位势 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 政府与制造： 电信： 政府：解决方案整体市场 NO.3 中国手机客户端应用开发及适配服务 No.1 电子政务平台细分市场 NO.1 中国移动互联网基地的核心供应商 社保细分市场 NO.3 华为最大的IT服务供应商 财政细分市场 NO.5 公共服务： 质检细分市场 NO.1 审计细分市场 NO.1 公共交通细分市场 NO.1 制造：MES细分市场 NO.2 全国第一个城市交通一卡通支付清算系统 全国第一个城市轨道交通清分清算系统 金融与银行： 全国第一个具有自主知识产权自动售检票系统 银行：解决方案整体市场 NO.6 高科技： 银行卡细分市场 N
Slide 7: 深厚的行业积累：解决方案
深厚的行业积累：解决方案 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 审计和监督管理 食品与药品管理 网上申报与审批 政府 社会保险与福利管理 行政许可管理 公众门户 客户关系管理（CRM ） 国有资产管理 政府决策支持系统 云迁移和云集成 办公自动化 （OA ） 企业资源规划（ERP） 安全生产管理 产品数码跟踪 商业智能（ BI ） 制造与流通 制造执行系统（MES） 仓储管理系统（WMS） 物流执行系统（LES） 门户网站群 企业应用集成（EAI） 射频识别（ RFID ） 支付与清算系统 信用卡业务
Slide 8: 广泛的蓝筹客户基础
广泛的蓝筹客户基础 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 “金审” “金农” 100% 覆盖100强中国卷烟品牌 20个 中国政府部委级机构 “金质” “金宏” 2个 3强中国自主汽车品牌 6个 “十二金”工程 4个 5强中国机械制造企业 “金保” “金卡” 5个 10强中国钢铁企业 政府 制造 100% 覆盖中国国有银行 • 上海 • 重庆 轨道交通清分清算业务，中标2015年 26家 外资银行 • 北京 • 杭州 金融、银行 • 深圳 • 青岛 度国内的全部四个 招标项目 公共服务 9家 全国性股份制银行 （兰州、厦门、长春、贵阳） 与保险 • 天津 • 成都 31家 省级银行 • 宁波
Slide 9: 客户合作模式
客户合作模式 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 3P模型： 烟草产品的生产、物流和销售 2004 的全方位IT解决方案 微软产品的汉化，前期研发测 Partner 试和对其主要客户技术咨询服 2005 务等 Program 和客户成为紧 华为八大产品线的外包合作， 2009 云和大数据方向的研发以及海 密的合作伙伴 （战略合作伙 外云支付系统项目的合作 帮助客户建设 伴或成立合资 整个IT系统， 公司），持续 2010 中移动融合通信和139邮箱的 Project 包括咨询、设 稳定发展业务 手机客户端开发和测试；统一 计、开发、运 支付的开发和测试 维、测试等 做好一个
Slide 10: 全球化提交能力
全球化提交能力 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 借助蓬勃发展的中国市场和丰富的人力资源为全球客户提供服务（截至2016年中期，共计38718人） 全球87个销售和提交 中心 深圳–8,800 西安–7,900 伦敦–10 北京–4,000 服务于100多家跨国企 南京-4,300 上海–2,800 业客户 成都–2,600 广州–1,200 武汉–1,600 在多个行业提供多语种 --- 服务 东京–42 西雅图–200 普林斯顿–26 奥斯汀-380 --- 销售和提交中心 服务覆盖范围 10
Slide 11: 内容摘要
内容摘要 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 一、公司简介 二、2016年中期业绩 三、2016年中期业务进展及未来发展方向 四、投资亮点 11
Slide 12: 主要财务数据
奋斗为本 成就客户 主要财务数据 创造分享 共同成长 人民币千元 2016H1 2015H1 增长率 收入 2,884,951 2,388,751 20.8% 服务性收入 2,832,120 2,204,689 28.5% 毛利 802,635 677,242 18.5% EBIT 305,167 193,886 57.4% 归属母公司净利 236,237 139,670 69.1% 基本每股盈利(人民币 分) 11.04 7.23 52.7% 摊薄每股盈利(人民币 分) 10.63 6.71 58.3% 12
Slide 13: 分部收入及业绩
分部收入及业绩 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 收入 服务性收入 业绩 人民币千元 2016H1 2015H1 增长率 2016H1 2015H1 增长率 2016H1 2015H1 增长率 技术与专业服务集团 2,287,883 1,758,020 30.1% 2,276,098 1,613,328 41.1% 249,605 140,952 77.1% 互联网IT服务集团* 597,068 630,731 (5.3%) 556,022 591,361 (6.0%) 67,570 60,617 11.5% 合计 2,884,951 2,388,751 20.8% 2,832,120
Slide 14: 损益表
损益表 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 占服务性收入 占服务性收 人民币千元 2016H1 占收入% 2015H1 占收入% 增长率% % 入% 收入 2,884,951 2,388,751 20.8% 服务性收入 2,832,120 2,204,689 28.5% 销售成本 (2,082,316) (72.2%) (1,711,509) (71.6%) 21.7% 毛利 802,635 27.8% 28.3% 677,242 28.4% 30.7% 18.5% 其他收入、收益及亏损 48,113 1.7% 1.7% 12,899 0.5% 0.6% 273.0% 销售及分销成本 (1
Slide 15: 客户分析
客户分析 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 十大客户占比 客户分析 前十大客户% • 2016年中期，前五大客户的服务性收入占集团 总服务性收入的比例为63.0%（2015年中期为 77.0% 49.4%）。 67.90% 65.0% 58.0% 57.0% 60.1% • 2016年中期，前十大客户的服务性收入占集团 52.0% 总服务性收入的比例为67.9%（2014年中期为 43.7% 43.6% 44.8% 55.2%） • 2016年中期，集团拥有服务性收入在600万以上 的客户为76家。 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Slide 16: 资产负债表
资产负债表 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 人民币千元 2016H1 2015 人民币千元 2016H1 2015 流动负债 流动资产 贸易及其他应付账款 915,051 940,372 存货 50,620 30,260 应付票据 6,517 2,120 贸易及其他应收账款 2,110,440 1,429,127 应付客户合约工程款项 125,308 87,750 应收票据 16,860 8,828 应付关联公司款项 34,184 34,667 应付股息 79 78 预付租赁款项 860 893 应付税项 88,704 87,353 应收客户合约工程款项 1,623,127 1,516
Slide 17: 内容摘要
内容摘要 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 一、公司简介 二、2016年中期业绩 三、2016年中期业务进展及未来发展方向 四、投资亮点 17
Slide 18: 双轮驱动战略加速落地
双轮驱动战略加速落地 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 TPG Mode1：对应于典型IT服务模式，需求和目标相对明确，可以按照工业化IT的方式进行组织 Mode2：对应服务于业务创新，主要表现在新技术发挥的效用、敏捷交付、收入模式创新以 及资源众包组织等多个方面。 IIG 18
Slide 19: 新技术的布局
新技术的布局 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 中国移动、腾讯游戏 融合通讯、移动社交 中国移动、甜橙金融 企业微博、一键通 移动支付、移动电商 Mobile Cloud 云+端方案整体规划、 云应用研发 Analytics 一站式大数据场景 阿里云、华为云 开发平台（Ark） 腾讯云、微软云 建设银行、交通银行 浦发银行、广发银行 19
Slide 20: 线上业务，聚合长尾市场
奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 1 线上业务，聚合长尾市场 20
Slide 21: 解放号（joint Force）运作原理
解放号（joint Force）运作原理 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 发包 发包 接包 个人开发者 企业用户 中软国际 发包 接包 小微企业 个人用户 发包 接包 发包 中软国际是： 技术团队 发包方（B） 解放号的运营者和管理者 接包方（D） 21
Slide 22: 解放号的产品和服务
解放号的产品和服务 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 JointForce.com网站、JointForce手机端 发包侧（企业） 接包侧（个人/团队/企业） 交易 举荐背书 找需求、投标接活儿 询价宝 发包 资源检索 资源匹配 服务采购 项目监控 团队管理 使用JF工具提高效率 成员管理 发包管理、过程监控 选标、签约、验收 人脉拓展 看微刊涨经验 刻画 资源匹配 资源查找 沟通协同 Task+ 云代码 支付 老友记 拆包 宅客 JF平台服务 JointForce平台支撑功能（Machine） （M+M） 众测 监理 调查 认证 资源渠道 投标举荐 风险预警 纠纷仲裁 VIP服务 校友
Slide 23: 解放号的竞争优势
解放号的竞争优势 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 • 承诺“72小时”找到对接 资源 • 平均线上项目报价低于市场价30% • 基于互联网的远程提交和 • 客户可淘低价服务 即时响应 • 公开透明省去中间环节 快 省 好 多 • 质量监控及担保 • 免费的质量控制工具 • 详尽的IT工程师档案及项 • 丰富的项目资源 目执行和考评记录 • 庞大的IT工程师队伍 • 完善的社交体系 23 23
Slide 24: 解放号成为越来越多企业和开发者的选择
解放号成为越来越多企业和开发者的选择 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 100,000+人 800+/2,000+个 8,000+家 3 亿元 24
Slide 25: 越来越多的企业找我们发包
越来越多的企业找我们发包 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 25
Slide 26: “解放号”的货币化路径
“解放号”的货币化路径 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 阶段1：基于项目的收费 阶段2：拓展服务种类 阶段3：供应链金融及创投 撮合交易完成后收取10%佣金 互联网IT教育-宅客学院，6万用户 互联网金融：小微贷款及征信服务 增值服务费 在线招聘和猎头服务 投资并购业务，创投孵化 项目分包差价收入 在线广告和数字营销 26
Slide 27: 线下业务，聚焦大客户+大行业
奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 2 线下业务，聚焦大客户+大行业 27
Slide 28: 分拆TPG到A股，符合股东长远利益
分拆TPG到A股，符合股东长远利益 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 中软国际将旗下专注于大客户和大行业的线下业务集团TPG的两大经营主体（即中软国际 科技服务有限公司和上海华腾软件系统有限公司各100%股权，下称：标的资产）分拆出来，作 价人民币63.31亿元（约为标的资产2016年预测扣非后净利润4亿的15.83倍），通过换股和资 产重组方式注入A股上市公司博通股份（600455），博通股份原有业务保留且不置出。 交易完成后，中软国际将持有博通股份72.18%的股权（约1.62亿股），大比例绝对控股 A股公司，因此A股公司的财务数据将继续纳入中软国际的合并报表，本公司及股东将从A股公
Slide 29: 发展战略：助力建设中国班加罗尔，成就区域支柱产业
发展战略：助力建设中国班加罗尔，成就区域支柱产业 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 三大红利：IT国产化、ITS国际化、 大客户深度合作 四大引擎：金融新ICT、电信新ICT、 互联网高科技、 公共事业 天时：师从大师、见贤思齐、直面竞争印度正当时。 地利：陕西人杰地灵、政府开放、务实。我们实现承诺三年 在西安高新区建立万人开发基地：建成15万平米一期园区， 入住8000+软件工程师。交大城市学院的好钢将用到刀刃上! 人和：陕西有百所高校，1000多所科研机构，人才济济。人 力资源充沛、从业人员工作勤勉、踏实、稳定。 决心：使软件服务产业成为支撑区域产业数字化转型，有体 量、有延展空间，
Slide 30: TPG未来三年业绩承诺
TPG未来三年业绩承诺 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 4 亿元 5.6 亿元 7.56 亿元 2016 2017 2018 30
Slide 31: 华为业务迅猛发展
华为业务迅猛发展 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 企业业务-中国和全球销售 华为业务收入 软件外包 阶段二：“借势华为快速提升” (人民币百万元) 行业业务拓展和海外业务突破 阶段一：“赢得华为信任” 1950 稳定、持续发展外包业务 1491 1337 712 784 573 402 269 99 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2015H1 2016H1 FY16 市场50亿 • ASP授权服务 • CSP认证服务 •通过Huawei Ready的测试与认证 2016年上半年，在华为的电信软件领域、公有云运维 基础网络 交换机 •金融系统部大
Slide 32: 金融行业继续突破
金融行业继续突破 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 国内优势 全球突破 汇丰全球在中国地区指定的 全国第一个银行卡跨行 唯一战略合作伙伴 支付网络系统 人员突破1500人+ 全国第一个金融IC卡支 付清算系统 全国第一个电子商务网 上支付结算系统 互联网金融&金融大数据 在甜橙金融的IT供应商中 排名第一，市场占有率40%+ 32
Slide 33: 未来计划（1）金融与电信行业的新ICT服务
未来计划（1）金融与电信行业的新ICT服务 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 金融 电信 金融大数据 电信大数据 互联网金融 融合通讯 33
Slide 34: 未来计划（2）收购兼并的方向
未来计划（2）收购兼并的方向 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 NO.1 围绕大客户 NO.2 围绕新技术 M&A NO.3 在全球布局 34
Slide 35: 未来计划（3）布局建设全球六大中心
未来计划（3）布局建设全球六大中心 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 • 美国中心-北美 • 匈牙利中心-中西欧 英国 俄罗斯 匈牙利 吉尔吉斯斯坦 荷兰 • 俄罗斯中心-东欧、中亚 阿塞拜疆 土耳其 中国 日本 美国 叙利亚 巴基斯坦 尼泊尔 利比亚 阿联酋 缅甸 • 印度中心-中东、非洲 塞内加尔 沙特阿拉伯印度 泰国 墨西哥 多哥 菲律宾 洪都拉斯 加纳 埃塞俄比亚 尼日利亚 喀麦隆 马来西亚 肯尼亚 • 马来西亚中心-东南亚 刚果 印度尼西亚 毛里求斯 • 墨西哥中心-拉美 35
Slide 36: 内容摘要
内容摘要 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 一、公司简介 二、2016年中期业绩 三、2016年中期业务进展及未来发展方向 四、投资亮点 36
Slide 37: 投资亮点
投资亮点 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 持续创造价值，持续为股东带来回报 软件与信息技术行业保持快速增长，前景光明 公司具备全方位IT服务能力、拥有深厚的行业经验和广阔的蓝筹客户基础 拥有可持续的双赢模式，长期与华为、微软、中移动、阿里、腾讯等巨头保持深入的战略合作伙伴关系，线下业务稳健 公司 “互联网+”转型初见成效，解放号进展顺利，引领IT产业变革，线上业务未来有望呈现爆发式增长 成为基于云计算、大数据的互联网创新公司 37
Slide 38: 奋斗的青春 绽放的精彩
奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 奋斗的青春 绽放的精彩 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长
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