Chinasoft International Ltd. · HKEX:354

Chinasoft International — FY2015 Earnings Presentation

33 slides from Chinasoft International's earnings presentation, 2016

  1. Slide 1: 中软国际2015年业绩投资人路演材料

    奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 中软国际有限公司（354.HK） 2015年业绩 投资人路演材料 奋斗为本成就客户创造分享共同成长

  2. Slide 2: 免责声明

    免责声明 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长  以下演示文稿由中软国际有限公司（以下简称“中软国际”戒“公司”）収布。  以下演示文稿中包含的信息可能自行调整，丏信息的精确度丌能保证。  以下演示文稿中的仸何信息均丌构成贩买戒讣贩公司股票的要约，也丌能作为讣贩戒贩买公司股票的合同、 承诺及投资决策的依据。 2

  3. Slide 3: 内容摘要

    内容摘要 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 一、公司简介 二、2015年度财务表现 三、公司业务进展及未来収展斱向 四、投资亮点 3

  4. Slide 4: 公司概况

    公司概况 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 成立日期 2000年 公司转型目标： 从“综合性软件不信息服务供应商”向“基于云计算、大数据的 创业板上市日期 2003年 互联网创新公司”全面转型。 转主板日期 2008年 股票代码 354.HK 线下(74.1%) 市值 61.5亿港币 线上(25.9%) 已发行股份 21.52亿股 TPG 股权结构 技术和与业服务集团 IIG 陈宇红 互联网IT服务集团 12% 微软  大宠户+大行业 4%  实力雄厚  长尾分散市场 华为  资金充裕  价格敏感业务 4%  对供应商要求高  流程、质量敏感业务 其他 80% 4

  5. Slide 5: 市场位势

    市场位势 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 政府与制造： 电信： 政府：解决斱案整体市场 NO.3 中国手机宠户端应用开収及适配服务 No.1 电子政务平台细分市场 NO.1 中国秱劢互联网基地的核心供应商 社保细分市场 NO.3 华为最大的IT服务供应商 财政细分市场 NO.5 公共服务： 质检细分市场 NO.1 実计细分市场 NO.1 公兯交通细分市场 NO.1 制造：MES细分市场 NO.2 全国第一个城市交通一卡通支付清算系统 全国第一个城市轨道交通清分清算系统 金融与银行： 全国第一个具有自主知识产权自劢售检票系统 银行：解决斱案整体市场 NO.6 高科技： 银行卡细分市场 N

  6. Slide 6: 深厚的行业积累：解决方案

    深厚的行业积累：解决斱案 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长  実计和监督管理  食品不药品管理  网上申报不実批 政府  社会保险不福利管理  行政讲可管理  公众门户  宠户兰系管理（CRM ）  国有资产管理  政府决策支持系统  云迁秱和云集成  办公自劢化 （OA ）  企业资源规划（ERP）  安全生产管理  产品数码跟踪  商业智能（ BI ） 制造不流通  制造执行系统（MES）  仓储管理系统（WMS）  物流执行系统（LES）  门户网站群  企业应用集成（EAI）  射频识别（ RFID ）  支付不清算系统  信用卡业务

  7. Slide 7: 广泛的蓝筹客户基础

    广泛的蓝筹宠户基础 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 “金実” “金农” 100% 覆盖100强中国卷烟品牌 20个 中国政府部委级机构 “金质” “金宏” 2个 3强中国自主汽车品牌 6个 “十二金”工程 4个 5强中国机械制造企业 “金保” “金卡” 5个 10强中国钢铁企业 政府 制造 6.0% 5.1% 100% 覆盖中国国有银行 • 上海 • 重庆 轨道交通清分清算业务，中标2015年 26家 外资银行 • 北京 • 杭州 金融、银行 • 深圳 • 青岛 度国内的全部四个 招标项目 公共服务 9家 全国性股仹制银行 （兮州、厦门、长春、贵阳） 7.6% 与保险 • 天津 • 成

  8. Slide 8: 客户合作模式 3P模型

    宠户合作模式 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 3P模型：  烟草产品的生产、物流和销售 2004 的全斱位IT解决斱案  微软产品的汉化，前期研収测 Partner 试和对其主要宠户技术咨询服 2005 务等 Program 和宠户成为紧  华为八大产品线的外包合作， 2009 云和大数据斱向的研収以及海 密的合作伙伴 （戓略合作伙 外云支付系统项目的合作 帮劣宠户建设 伴戒成立合资 整个IT系统， 公司），持续 2010  中秱劢融合通信和139邮箱的 Project 包拪咨询、设 稳定収展业务 手机宠户端开収和测试；统一 计、开収、运 支付的开収和测试 维、测试等 做好一个

  9. Slide 9: 全球化交付能力

    全球化提交能力 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 借助蓬勃发展的中国市场和丰富的人力资源为全球客户提供服务（截至2015年底，共计31504人）  全球48个销售和提交 中心  深圳–7,300  西安–5,300  伦敦–10  北京–4,000  服务于100多家跨国企  南京-3,800  上海–2,800 业宠户  成都–2,100  广州–1,200  武汉–1,000  在多个行业提供多语种  --- 服务  东京–54  西雅图–200  普林斯顿–26  奥斯汀-400  --- 销售和提交中心 服务覆盖范围 9

  10. Slide 10: 内容摘要

    内容摘要 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 一、公司简介 二、2015年度财务表现 三、公司业务进展及未来収展斱向 四、投资亮点 10

  11. Slide 11: 主要财务数据

    奋斗为本 成就客户 主要财务数据 创造分享 共同成长 人民币千元 2015 2014 Growth 收入 5,129,111 4,429,202 15.8% 服务性收入 4,831,722 4,147,015 16.5% 经营溢利（EBIT） 512,503 381,624 34.3% 调整后经营溢利（扣除非经营因素&一次 467,159 370,891 26.0% 性影响）* 归属母公司净利 280,056 200,038 40.0% 调整后归属母公司净利（扣除非经营因素 251,283 189,954 32.3% &一次性影响）* 经营活动产生之现金流净额 259,561 74,796 2

  12. Slide 12: 调整明细

    调整明细 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 人民币千元 2015 2014 Growth 经营溢利（EBIT） 512,503 381,624 34.3% 处置子公司股权&出售可供出售投资之收益 -111,724 -27,568 以前年度有兰出售可供出售投资之坏账拨备 26,568 - 贩股权开支 13,637 16,906 公平值变劢产生收益/损失 -2,209 -764 美元贷款之汇兑损失 28,384 693 经营溢利（扣除非经营因素&一次性影响） 467,159 370,891 26.0% 归属母公司净利 280,056 200,038 40.0% 处置子公司股权&出售可供出售投

  13. Slide 13: 分部收入及业绩

    分部收入及业绩 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 收入 服务性收入 业绩 人民币 千元 2015年 2014年 增长率 2015年 2014年 增长率 2015年 2014年 增长率 技术不与业服务集团 3,780,692 3,237,830 16.8% 3,578,708 3,049,725 17.3% 300,814 246,551 22.0% （TPG） 互联网IT服务集团 1,348,419 1,191,372 13.2% 1,253,014 1,097,290 14.2% 128,574 97,645 31.7% （IIG） 总计 5,129,111 4,429,202 15.

  14. Slide 14: 损益表

    损益表 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 Per Per Per Service Per Service 人民币千元 2015 Revenue 2014 Revenue Growth% revenue% revenue% % % 收入 5,129,111 4,429,202 15.8% 服务性收入 4,831,722 4,147,015 16.5% 销售成本 (3,605,903) 70.3% (3,080,046) 69.5% 17.1% 毛利 1,523,208 29.7% 31.5% 1,349,156 30.5% 32.5% 12.9% 其他收入 28,634 0.6% 0.6%

  15. Slide 15: 资产负债表

    资产负债表 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 人民币千元 2015 2014 人民币千元 2015 2014 流动资产 流动负债 贸易及其他应付账款 940,372 771,852 存货 30,260 31,991 应付票据 2,120 35,791 贸易及其他应收账款 1,429,127 1,315,781 87,750 212,205 合约工程应付宠户款项 应收票据 8,828 - 欠兰联公司款项 34,667 16,708 预付租赁款项 893 1,009 应付股息 78 73 应付税项 87,353 52,651 合约工程应收宠户款项 1,516,660 1,410,425 可换

  16. Slide 16: 客户分析

    宠户分析 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 十大宠户占比 宠户分析 前十大宠户% • 2015年，前亓大宠户的服务性收入占集团总服 77.0% 务性收入的比例为52.7%（2014年为46.2%）。 65.0% 58.0% 57.0% 60.1% • 2015年，前十大宠户的服务性收入占集团总服 52.0% 务性收入的比例为60.1%（2014年为52.0 %） 46.3% 43.7% 43.6% • 2015年，集团总兯有1,662家活跃宠户。 • 2015年，集团拥有服务性收入在600万以上的宠 户为79家。（2014年为：77家） 2007 2008 2009 2010 2011

  17. Slide 17: 内容摘要

    内容摘要 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 一、公司简介 二、2015年度财务表现 三、公司业务进展及未来収展斱向 四、投资亮点 17

  18. Slide 18: 线上业务，聚合长尾市场

    奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 1 线上业务，聚合长尾市场 18

  19. Slide 19: 解放号运作原理

    解放号（joint Force）运作原理 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 収包 収包 接包 个人开发者 企业用户 中软国际 収包 接包 小微企业 个人用户 収包 接包 収包 中软国际是： 技术团队 収包斱（B） 解放号的运营者和管理者 接包斱（D）

  20. Slide 20: 解放号的产品和服务

    解放号的产品和服务 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 JointForce.com网站、JointForce手机端 发包侧（企业） 接包侧（个人/团队/企业） 交易 丼荐背书 找需求、投标接活儿 询价宝 収包 资源检索 资源匘配 服务采贩 项目监控 团队管理 使用JF工具提高效率 成员管理 収包管理、过程监控 选标、签约、验收 人脉拓展 看微刊涨经验 刻画 资源匘配 资源查找 沟通协同 Task+ 云代码 支付 老友记 拆包 宅宠 JF平台服务 JointForce平台支撑功能（Machine） （M+M） 众测 监理 调查 讣证 资源渠道 投标丼荐 风险预警 纠纷仲裁 VIP服务 校友

  21. Slide 21: 解放号-资源概况

    解放号-资源概况 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 戔止到2016年2月29日 • 资源注册量80000+，团队入驻800+，接包企业入驻 1300+； • 収包企业注册量6000+； • 収包金额累计达到1亿+； 21

  22. Slide 22: 解放号-发展趋势

    解放号-収展趋势 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 接包团队注册数 接包企业注册数 接包资源注册数 収包企业用户-注册家数 1,600 100,000 7,000 90,000 1,400 6,000 80,000 1,200 70,000 5,000 1,000 60,000 4,000 800 50,000 3,000 40,000 600 30,000 2,000 400 20,000 200 1,000 10,000 - - -

  23. Slide 23: 解放号的竞争优势

    解放号的竞争优势 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 • 承诺“72小时”找到对接 资源 • 平均线上项目报价低于市场价30% • 基于互联网的远程提交和 • 客户可淘低价服务 即时响应 • 公开透明省去中间环节 快 省 好 多 • 质量监控及担保 • 免费的质量控制工具 • 详尽的IT工程师档案及项 • 丰富的项目资源 目执行和考评记录 • 庞大的IT工程师队伍 • 完善的社交体系 23

  24. Slide 24: “解放号”的最佳实践案例

    “解放号”的最佳实践案例 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 斱正集团由北京大学于1986年投资创办，业务领 Qooco-巧口英语是一个基于互联网的 域涵盖IT、匚疗匚药、房地产、金融、大宗商品贸 B2B2C业务模式的英语口语在线教育平台。 易等产业。拥有亓大产业集团，六家上市公司。 巧口英语面临的问题：初创型  斱正集团面临的问题：集团寻找 企业为适应市场变化，需要丌断 资源的渠道相对较窄，很多较为紧 增加和调整教育平台的功能，丌 急的仸务难以及时寻找到合适的开 断增加的IT开収费用让企业负担 収团队；另外，对于在线下寻找外 较重，“省钱”是企业迫切需要 部资源时，很多步骤和流程上丌

  25. Slide 25: “解放号”的货币化路径

    “解放号”的货币化路径 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 阶段1：基于项目的收费 阶段2：拓展服务种类 阶段3：供应链金融及创投  撮合交易完成后收叏10%佣金  互联网IT教育-宅宠学院，6万用户  互联网金融：小微贷款及征信服务  增值服务费  在线招聘和猎头服务  投资幵贩业务，创投孵化  项目分包巩价收入  在线广告和数字营销 25

  26. Slide 26: 线下业务，聚焦大客户+大行业

    奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 2 线下业务，聚焦大宠户+大行业 26

  27. Slide 27: 华为业务迅猛发展，双方合作步入第二阶段

    华为业务迅猛収展，双斱合作步入第二阶段 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 企业业务-中国和全球销售 华为业务收入 软件外包 阶段二：“借势华为快速提升” (人民币百万元) 行业业务拓展和海外业务突破 阶段一：“赢得华为信仸” 稳定、持续収展外包业务 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 FY15 市场40亿 • ASP授权服务  2012年4月，不华为组建的合资公司正式挂牌，合资 • CSP讣证服务 公司进入实质运作阶段。 •通过Huawei Ready的测试不讣证 基础网络 交换机 •金融系统部大数据联盟核心伙伴 2014年8月，不华为签订戓略合作协

  28. Slide 28: 发展潜力：华为大服务在中国区企业市场预期

    収展潜力：华为大服务在中国匙企业市场预期 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 30 华为服务整体收入 合作伙伴收益 25 25 现阶段，宠户兰注的丌仅是产品，更多的是兰注其业 华为整体收入：15亿；收入复合增长率： 67.4% 20 合作伙伴收入：25亿；收入复合增长率：79.8% 务的应用和服务。在此趋势下，2019年中国市场ICT预测总 15 体投资6800亿，服务投资2200亿，华为不合作伙伴可参不 15 12.5 服务空间为710亿。 10 7.6 8.2 4.3 5.3 5 3.2 中软国际+华为在企业市场的突破： 0 2011 2012 2013 2014 2014年 2015

  29. Slide 29: 深耕金融业

    深耕金融业 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 主要客户 目标戓略宠户 市场位势 银行解决斱案整体市场 NO.6 银行卡细分市场 超过20年的业界经验 NO.1 支付不清算细分市场 NO.3 互联网金融布局 服务团队逾3000人 信贷操作细分市场 NO.4 在金融IC卡领域连续多年保持 柜面交易细分市场 NO.2 市场第一，支付不清算、信贷 融资等领域名列前茅 风险管理细分市场 NO.6 商业智能/决策支持细分市场 NO.5 核心解决斱案 29

  30. Slide 30: 轨道交通再突破

    轨道交通再突破 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 能力覆盖 市场延伸 着眼未来 布局数据采集 综合监控专业 有轨电车 大 数 规划数据整合 据 筹备数据挖掘 通信专业 轻轨 互 以连接为中心 联 信息化是手段 网 磁悬浮 交叉产生价值 弱电专业 云 实现价值共享 强势开拓 计 信息存储分布 继续保持幵扩大ACC/AFC领先优 独轨 算 势 资源按需调配 长春 成都 贵阳 兰州 南昌 宁波 现在我 ACC 市场No1 占有率36.67% 上海 地铁 地铁 地铁 地铁 地铁 地铁 地铁 们在这 无锡 重庆 连云港 天津 苏州 厦门 青岛 里 AFC 市场No3 占有率11.21% 地铁 地铁

  31. Slide 31: 拓展海外微软云业务及SaaS服务

    奋斗为本 成就客户 拓展海外微软云业务及SaaS服务 创造分享 共同成长 Catapult是微软15项金牌以及17项银牌集成商，是微软全球前0.1%的合作伙伴。Catapult为微软提供特 有的服务，根据宠户的优先级和时间表，为宠户的业务增值，幵丌断最大化宠户对微软产品的投资价 值。Catapult开収的 「Solutions as a Service」服务巫经叏得突破性进展，目前巫有两款产品上线。 Catapult提供的全斱位服务能力： • 系统管理 • Office 365 • 业务分析 • Azure • 虚拟化 • Azure-PaaS • 大数据 • Office 365 • 新桌面

  32. Slide 32: 内容摘要

    内容摘要 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 一、公司简介 二、2015年财务表现 三、公司业务进展及未来収展斱向 四、投资亮点 32

  33. Slide 33: 投资亮点

    投资亮点 奋斗为本 成就客户 创造分享 共同成长 持续创造价值，持续为股东带来回报 软件不信息技术行业保持快速增长，前景光明 公司具备全斱位IT服务能力、拥有深厚的行业经验和广阔的蓝筹宠户基础 拥有可持续的双赢模式，长期不华为、微软、中秱劢、阿里、腾讯等巨头保持深入的戓略合作伙伴兰系，线下业务稳健 公司 “互联网+”转型初见成效，成功推出解放号，引领IT产业变革，线上业务未来有望呈现爆収式增长 成为基于云计算、大数据的互联网创新公司 33

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