Like, Inc. · TSE:2462
Like — J-COM Holdings — Q2 FY2015 Earnings Presentation
30 slides from Like's earnings presentation, Jan 20, 2015
Slide 1: 2015年5月期 第2四半期決算説明資料
2015年5月期 第2四半期決算説明資料 2015.1.20 東証一部（証券コード：2462） www.jcm.co.jp
Slide 2: 会社概要
会社概要 ジェイコムホールディングス株式会社 資 本 金 1,360百万円 社 名 (J-COM Holdings Co., Ltd.) 発 行 済 9,806,000株 （うち自己株式 637,065株） 設 立 1993年9月 株 式 数 上 場 証券コード：2462 東証1部 株 主 数 5,051名 （2014年11月末） 岡本泰彦 36.5％、（有）マナックス 8.6％、 大阪市北区角田町8番1号 大 株 主 所 在 地 岡本久美子 2.9％ 梅田阪急ビルオフィスタワー19階 U R L http://www.jcm.co.jp/ 代 表 者 代表取締役社長 岡本 泰彦 連結子会社：
Slide 3: 当社沿革
当社沿革 大阪市西区にてパッケージ旅行の企画事業を目的とする 会社創業期 1993年 9月 株式会社パワーズインターナショナル（現 ジェイコムホールディングス株式会社）を設立 1996年 4月 マルチメディアサービス事業を開始 ビジネスモデル 構築期 11月 商号をジェイコム株式会社（現 ジェイコムホールディングス株式会社）に変更し、業態変更 1998年 10月 総合人材サービス事業を開始、携帯電話販売業務に関する委託契約を締結 基幹ビジネス 1999年 5月 一般労働者派遣事業の許可を取得 構築期 2005年 12月 東京証券取引所マザーズ市場に上場 2007年 2月 東京証券取引所第一部へ
Slide 4: 2015年5月期 第2四半期決算概要
2015455 F552 OF tp RROKR
Slide 5: 2015年5月期 第2四半期 連結業績(前期比)
2015年5月期 第2四半期 連結業績(前期比) 14/5期 15/5期 前年同期比 単位：百万円 第2四半期 第2四半期 （実績） （実績） 増減額 比率 売 上 高 6,247 8,613 ＋2,366 137.9% 営 業 利 益 227 221 △6 97.3% 経 常 利 益 279 243 △35 87.2% 四 半 期 純 利 益 184 221 ＋36 119.7% (百万円) (百万円) 10,000 300 前期より参入した介護関連サービス事業が計画を上 9,000 14/5期2Q 回る進捗となり売上高は２桁増加。 8,000 250 15/5期2Q 【前年同期比】 7,0
Slide 6: 2015年5月期 第2四半期 連結業績(計画比)
2015年5月期 第2四半期 連結業績(計画比) 15/5期 15/5期 計画進捗率 単位：百万円 第2四半期 第2四半期 （実績/計画） （実績） （計画） 売 上 高 8,613 8,500 101.3% 営 業 利 益 221 45 493.2% 経 常 利 益 243 70 348.1% 四 半 期 純 利 益 221 0 - (百万円) (百万円) 売上高微増ながらも各利益では予想を大幅に上回る 10,000 300 着地。 9,000 15/5期2Q 実績 売上高…101.3% 営業利益…493.2% 250 15/5期2Q 計画 8,000 経常利益…348.1% 四半期期純利益
Slide 7: 2015年5月期 第2四半期 損益計算書
2015年5月期 第2四半期 損益計算書 14/5月期 2Q 15/5月期 2Q 前年同期比 単位：百万円 金額 構成比 金額 構成比 増減額 比率 売 上 高 6,247 100.0% 8,613 100.0% +2,366 137.9% 利益率等改善度 （point） 総合人材サービス事業 5,954 95.3% 5,974 69.4% +19 100.3% △2.5 △1.5 △0.5 +0.5 +1.5 介護関連サービス事業 - - 2,276 26.4% +2,276 - マルチメディアサービス事業 292 4.7% 363 4.2% +70 124.1% 売上総利益率 売 上 総
Slide 8: 売上高の前年同期比増減要因
2015年5月期 第2四半期 売上高の前年同期比増減要因 単位：（百万円） 10,000 介護関連サービス マルチメディアサービス 8,000 総合人材サービス 2,276 6,000 292 363 4,000 5,954 5,974 2,000 0 14/5期 2Q 15/5期 2Q 総合人材サービス 携帯電話業界・アパレル業界・保育業界・介護業界において人材不足が継続、人材提供に加え就業中の スタッフへの定着率向上対策を強化し、前期比増収。 介護関連サービス 前2Qより介護施設運営のサンライズ・ヴィラを連結子会社化し本格始動（損益反映は前3Q以降）。 経営体制の整備が順調に進捗し、増収を
Slide 9: 総合人材サービス事業 売上高の契約形態別内訳
【総合人材サービス事業】 売上高の契約形態別内訳 契約形態別売上高 14/5月期 2Q 15/5月期 2Q 前年同期比 （単位：百万円） 売上高 構成比 売上高 構成比 増減額 比率 派 遣 契 約 4,285 72.0% 4,862 81.4% +576 113.5% 業 務 委 託 契 約 1,493 25.1% 935 15.7% △558 62.6% 紹介予定・職業紹介契約 175 2.9% 176 2.9% +1 100.6% 合 計 5,954 100.0% 5,974 100.0% +19 100.3% 紹介予定・職業紹介契約 紹介予定・職業紹介契約 175百万円 176百万円
Slide 10: 総合人材サービス事業 売上高の業界別内訳
【総合人材サービス事業】 売上高の業界別内訳 業界別売上高 14/5月期 2Q 15/5月期 2Q 前年同期比 （単位：百万円） 売上高 構成比 売上高 構成比 増減額 比率 携 帯 電 話 業 界 4,866 81.7% 4,476 74.9% △389 92.0% 情 報 通 信 業 界 155 2.6% 169 2.8% +13 108.8% 金 融 業 界 60 1.0% 85 1.4% +25 142.9% ア パ レ ル 業 界 543 9.1% 559 9.4% +16 103.0% 保 育 業 界 33 0.6% 51 0.9% +17 152.1% 介 護 業 界 22 0.
Slide 11: 総合人材サービス事業 売上高の顧客別内訳
【総合人材サービス事業】 売上高の顧客別内訳 顧客別売上高 14/5月期 2Q 15/5月期 2Q 前年同期比 （単位：百万円） 売上高 構成比 売上高 構成比 増減額 比率 携帯キャリア（6社合計） 1,741 29.2% 861 14.4% △879 49.5% 大手携帯電話販売代理店(10社) 1,669 28.0% 1,481 24.8% △187 88.8% その他販売代理店等 （その他） 919 15.5% 1,541 25.8% +622 167.6% 量販店 535 9.0% 591 9.9% +55 110.4% 携帯電話関連 合計 4,866 81.7% 4,476 74.
Slide 12: 総合人材サービス事業 売上高の地域別内訳
【総合人材サービス事業】 売上高の地域別内訳 地域別売上高 14/5月期 2Q 15/5月期 2Q 前年同期比 （単位：百万円） 売上高 構成比 売上高 構成比 増減額 比率 西 日 本 地 区 2,476 41.6% 2,570 43.0% +94 103.8% 東 海 地 区 597 10.0% 628 10.5% +30 105.1% 東 日 本 地 区 2,881 48.4% 2,775 46.5% △105 96.3% 合 計 5,954 100.0% 5,974 100.0% +19 100.3% ・西日本、東海地区において、マッ チング強化に注力した結果、携帯 西日本地区 西日本
Slide 13: 稼働スタッフ数・四半期別売上高の推移
【総合人材サービス事業】 稼働スタッフ数・四半期別売上高の推移 （人） 期末稼動スタッフ数の推移 （百万円） 総合人材サービス事業売上高（四半期別） 5,291 4,500 4,117 4,922 5,000 4,695 4,000 3,697 4,220 4,263 4,097 3,500 3,400 3,355 3,955 4,000 3,085 2,975 2,979 2,984 2,980 2,993 3,000 3,000 2,500 2,000 2,000 1,500 1,000 1,000 500 0 0 09/5末 10/5末 11/5末 12/5末 13/5末 14/5末 1
Slide 14: 連結四半期業績推移
連結四半期業績推移 (％) 売上総利益率 営業利益率 経常利益率 純利益率 20.0 17.8 15.0 15.7 16.2 16.0 13.9 10.0 5.1 5.0 3.9 3.0 3.4 2.3 2.7 2.9 2.7 -0.1 2.2 2.3 2.0 -0.1 0.0 -0.3 14/5期第2Q 14/5期第3Q -0.5 14/5期第4Q 15/5期第1Q 15/5期第2Q -5.0 14/5期 14/5期 14/5期 15/5期 15/5期 第2四半期 第3四半期 第4四半期 第1四半期 第2四半期 単位：百万円 （9月-11月） （12月-2月） （3月-5月） （6月-8月）
Slide 15: 2015年5月期 第2四半期 営業費用の分析
2015年5月期 第2四半期 営業費用の分析 (%) (%) 前年同期比 85.0 17.0 単 位 ： 14/5期 15/5期 売上原価率(左軸) 84.5 販管比率(右軸) 百 万 円 第2四半期 第2四半期 15.0 増減額 比率 84.0 (売上比) (売上比) 83.5 13.0 売 上 原 価 5,142 82.3% 7,225 83.9% +2,082 140.5% 83.0 11.0 82.5 販 管 費 合 計 876 14.0% 1,166 13.5% +289 133.1% 82.0 9.0 人 件 費 439 7.0% 520 6.0% +81 118.4% 売上原価率
Slide 16: 貸借対照表
貸借対照表 14/5期 15/5期 14/5期 15/5期 単位：百万円 構成比 構成比 増減額 単位：百万円 期末 構成比 2Q 構成比 増減額 期末 2Q 流動負債 2,350 27.5% 2,165 24.4% △184 流 動 資 産 4,196 49.0% 4,438 50.0% +241 +35 買掛金 124 1.5% 160 1.8% 現 金 ・ 預 金 2,074 24.2% 2,292 25.8% +217 短期有利子負債 514 6.0% 15 0.2% △499 未払金 1,075 12.6% 1,080 12.2% +4 売 掛 金 1,672 19.5% 1,754
Slide 17: 2015年5月期 業績予想と今後の展開
2015年5月期 業績予想と今後の展開
Slide 18: ジェイコムグループ構成図
ジェイコムグループ構成図 公的保育事業 86ケ所 受託保育事業 166ヶ所 人材派遣サービス、 を事業展開。 アウトソーシングサービス、 平成26年4月に 人材紹介サービス グループ企業 東証1部銘柄に指定。 採用・教育支援サービス、 マルチメディアサービス および事業内容 東京都・神奈川県・埼玉県における有料老人ホームの運営・管理。 24時間スタッフ常駐の施設の割合が多い。 18
Slide 19: 当社グループの事業領域
当社グループの事業領域 需要大 当社グループの事業領域のいずれの分野も高水準の需要が続く見通し 介護 資格要件や待遇面の問題で著しく需給が逼迫。 介護・保育ともに、さらなる需要増が続く見通し。 保育 モバイル 高度な知識や接客スキルが求められるモバイル・アパレル の販売職は賃金等の待遇面が改善されるも圧倒的な人材 アパレル 不足が継続。 コール 一般事務は他業種と比較すると逼迫感は少ないものの センター 有効求人倍率は増加傾向が継続、コールセンターは 金融・通信・通販等の需要増により人材不足が継続。 事務 人材確保は顧客企業の成長戦略の鍵 多種多様な働き方を希望する人材と顧客企業をマッチング
Slide 20: 2014年7月14日公表 中期経営計画
2014年7月14日公表 中期経営計画 総合人材サービス・マルチメディアサービス売上高 介護関連サービス売上高 最高売上・利益 単位（百万円） 単位（百万円） 経常利益 30,000 1,500 24,000 21,500 1,300 20,000 18,500 1,000 900 10,000 500 400 0 2015年5月期（予想） 2016年5月期（予想） 2017年5月期（予想） 20
Slide 21: 2015年5月期 重点施策
2015年5月期 重点施策 内 容 提供している全てのサービスにおいて、顧客からも求職者からも 選ばれ続けるようサービス品質の向上に努める。グループの拡 １．サービス品質の向上 大により保育・介護業界をはじめとするサービス提供先の拡大、 教育体制の強化を図り、求職者の満足度を高める。 サクセスホールディングス、サンライズ・ヴィラと知識・ノウハウ ２．保育・介護業界向け を共有、採用部門人員のジェイコムとの相互交流でマッチング サービスの拡大 力を高め、求職者の就業率を最大化する。 サクセスホールディングス（東証一部上場）、サンライズ・ヴィラ ３．グループ会社の をはじめ、グループ全体で高収益体
Slide 22: 今後の事業環境 労働者派遣法 改正案の影響
今後の事業環境 労働者派遣法 改正案の影響 人が変わっても業務ごと3年まで 専門26 業種以外 A 業務ごと3年まで B 現 C 在 専門26 期限なし 業種 通訳・秘書・ソフトウェア開発・機会設計・研究開発など 就業開始 1年目 2年目 3年目 4年目 5年目 6年目 労働者派遣法 改正案は通常国会において成立に向け準備中 影響 業務区分撤廃 専門26業種について、当社で扱っているケースはほとんどない。 なし 派遣会社に有期雇用：派遣期間の上限が「業務」から「人」へ ・企業は派遣労働者を活用しやすくなることから収益機会が拡大 ・派遣労働者は派遣先で最長3年働けることからキャリア形成の実現機会
Slide 23: 携帯電話業界向けサービス
携帯電話業界向けサービス 携帯電話端末の出荷台数は減少したもののタブレット端末の出荷台数は過去最高（2014年上期）。 各通信キャリアにおいては活発な顧客獲得活動が続く見込み。 固定回線のサービス卸開始に伴う新サービスの提供が予想され、顧客から求められる販売員は 高度な知識と接客スキルが要求され、さらなる需給逼迫が継続傾向。 人材不足に対応し、当社では多様な労働条件を希望する人材の活用方法の提案をはじめとした マッチング強化を図るとともに、受入側である顧客の意識改革にも着手。 高度なスキルが求められる販売関連人員は圧倒的な 不足が継続、人材確保は顧客企業の成長戦略の鍵 ～2015年
Slide 24: アパレル業界向けサービス
アパレル業界向けサービス 景気回復基調に伴い新規出店が増加(＊１）、販売職の採用難度が高まり、特に郊外大型 ショッピングモールにおいては販売員不足が継続 雇用情勢の改善による待遇向上等の影響により、求職者の思考が販売職から事務職へと移行 ＊１ 一般社団法人日本ショッピングセンター、わが国のＳＣの現況より ～2015年5月期における取り組み～ ・人材育成 大手クライアントの販売代行の実績も持つ当社ならではの研修を通じ、スキルを身につけ、 接客技術の高い人材を育成 ・多様化する需要への対策 店舗での販売業務のみならず、物流センターの請負等多様化する需要への対応 (百万円) アパレル向け売上
Slide 25: 保育業界向けサービス
保育業界向けサービス 待機児童解消に向け保育所整備は進むも処遇改善の問題等により保育士確保には課題が 残り、高い需要が継続 補助金制度の改定等により民間企業の参入は増加傾向 人材不足を補うための制度導入も検討されているが、保育士の確保は保育サービス企業 各社において最重要課題 ～2015年5月期における取り組み～ 公的保育事業：86ヶ所、受託保育事業：166ヶ所 合計252施設運営 ＊平成26年6月末現在 6065：東証1部上場 平成26年12月に保有割合25.1%となり、当社が筆頭株主に。 さらなる連携強化による両社の事業拡大に邁進。 案件A 保育士 求職者 サクセスホールディン
Slide 26: 介護関連サービス事業
介護関連サービス事業 施設・介護従事者ともに圧倒的な不足状態が継続 高齢者人口は2042年にピークを迎えその後減少となるが、高齢化率は継続して上昇、 介護関連サービスは長期間にわたり高い需要が見込まれる：平成26年度版高齢社会白書より 人材不足解消にむけ厚生労働省で介護職の資格要件緩和を検討 ～2015年5月期における取り組み～ ・人材育成・確保 ジェイコムが運営する資格取得学校「ジェイケアスクール」の介護職員初任者研修講座等により 資格取得、グループで運営する施設で未経験者を研修・実習により企業で求められる人材に育成 ・高齢者住宅に対する介護サービスの提供 東京建物との業務提携に
Slide 27: 介護・保育等の人材不足解消に向けた中長期戦略
介護・保育等の人材不足解消に向けた中長期戦略 未経験者を社会で活躍する人材へと育成するジェイコムならではのノウハウを発揮 育成による囲い込み ステップアップ 有資格/経験有 東証1部の信用力や総合人材サービスの実績、 全国展開のネットワークで希少な人材を確保 有資格/未経験 経験・スキル スキル・経験不足等の課題解決をサポートし、 企業と求職者のマッチングを図る 無資格/未経験 資格取得 自ら運営する資格取得学校「ジェイケアスクール」 の介護職員初任者研修講座等を通じ 「働きながら資格取得」のバックアップ受講料割引 求職者の現状 やキャッシュバック等の負担軽減策を取り入れ、 エントリーしやすい
Slide 28: 人材不足解消に向けた中長期戦略
人材不足解消に向けた中長期戦略 未経験者を社会で活躍する人材へと育成するジェイコムならではのノウハウを発揮 介護関連事業では深刻な労働力不足が継続 現在でも介護関連事業の労働力不足は深刻であるが、今後は要介護者は増加する一方、労働力 人口は減少見込み。2015年以降は高齢化率の高さが問題となり、2025年には介護職員20万人、 介護その他職員25万人が不足すると推計されている。（平成23年6月厚生労働省「医療・介護に係る長期推計」より 外国人活用 潜在求職者活用 定着率アップ対策 「日本再興戦略」2014で介護分野 ジェイコムからサンライズ・ヴィラ 他事業と比べると離職率が高い において外国人
Slide 29: 2015年5月期 業績予想（連結）
2015年5月期 業績予想（連結） 14/5期 実績 15/5期 予想 前年同期比 単位：百万円 金額 構成比 金額 構成比 増減額 比率 売 上 高 14,951 100.0% 18,500 100.0% +3,548 123.7% 総 合 人 材 サ ー ビ ス 事 業 12,023 80.4% 13,200 71.4% +1,176 109.8% 介 護 関 連 サ ー ビ ス 事 業 2,261 15.1% 4,700 25.4% +2,438 207.8% マルチメディアサービス事業 666 4.5% 600 3.2% △66 90.1% 営 業 利 益 303 2.0% 340 1
Slide 30: 株主還元策 配当と配当性向
株主還元策 配当と配当性向 (百万円) • 年間配当性向 35％ 以上を目標 当期純利益 配当性向 (%) 800 120.0 ・中間配当及び期末配当の年2回配当を実施 105.8 106.0 100.0 600 80.0 400 60.0 46.7 45.9 603 599 40.0 489 37.9 200 259 260 20.0 0 2011年5月期 2012年5月期 2013年5月期 2014年5月期 2015年5月期 0.0 （実績） （実績） （実績） （実績） （予定） 中間期 期末 年間 配当性向 2011年5月期 通期実績 10円 15円 25円 46.7％ 2012年5月