Vastned · EURONEXT:VASTB
Vastned — Vastned Belgium — Shareholder Meeting (April 2023)
39 slides from Vastned's shareholder meeting presentation, Apr 26, 2023
Slide 1: Algemene vergadering van aandeelhouders
Algemene vergadering van aandeelhouders Woensdag 26 april 2023 14.30 uur Brugge – Steenstraat – H&M
Slide 2: Samenstelling bureau
Samenstelling bureau • Voorzitter: Reinier Walta – Bestuurder & Operational Managing Director • Secretaris: Sven Bosman – Operational Managing Director • Stemopnemer: Sven Bosman – Operational Managing Director 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 2
Slide 3: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 1. Kennisname van het jaarverslag van de raad van bestuur over het boekjaar dat is afgesloten op 31 december 2022 (statutaire jaarrekening). 2. Kennisname van het verslag van de commissaris over het boekjaar dat is afgesloten op 31 december 2022 (statutaire jaarrek
Slide 4: Agenda
Agenda Beschrijving van de portefeuille Belangrijke gebeurtenissen in 2022 Financiële resultaten per 31 december 2022 Vastgoedmarkt Vooruitzichten voor 2023 Remuneratieverslag Antwerpen – Graanmarkt 13 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 4
Slide 5: Agenda
Agenda Beschrijving van de portefeuille Belangrijke gebeurtenissen in 2022 Financiële resultaten per 31 december 2022 Vastgoedmarkt Vooruitzichten voor 2023 Remuneratieverslag Antwerpen – Meir - Armani 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 5
Slide 6: Portefeuille
Portefeuille • Hoogkwalitatief binnenstedelijk vastgoed gelegen in de topsteden: Antwerpen, Brussel, Gent & Brugge • Diverse retailparken op goede locaties (Tielt-Winge, Kampenhout) • Bezettingsgraad van 99,5% op 31 december 2022 (99,3% op 31 december 2021) • Waarde van de vastgoedportefeuille: € 31
Slide 7: Geografische spreiding
Geografische spreiding • Focus op topsteden in België: Antwerpen, Brussel, Gent en Brugge Aantrekkelijke steden Positieve demografische groei Sterke koopkracht Historische binnenstad Toeristische aantrekkingskracht Aanwezigheid van nationale en internationale instellingen en universiteit
Slide 8: Spreiding naar branche van de huurders
Spreiding naar branche van de huurders • Vastned Belgium streeft naar een evenwichtige spreiding van de huurders overheen de verschillende sectoren. • Verminderen van het aandeel fashion door het aantrekken van andere retailactiviteiten, zoals: Persoonlijke verzorging Multimedia Binnenstedelij
Slide 9: Agenda
Agenda Beschrijving van de portefeuille Belangrijke gebeurtenissen in 2022 Financiële resultaten per 31 december 2022 Vastgoedmarkt Vooruitzichten voor 2023 Remuneratieverslag Gent – Zonnestraat – AS Adventure − 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 9
Slide 10: Economische omstandigheden
Economische omstandigheden De oorlog in Oekraïne heeft aanzienlijke gevolgen voor de economie. Deze oorlog zorgde voor: • Ongekend hoge inflatie (12,27% in oktober 2022 => daling tot 8,05% in januari 2023); • Een verdere verstoring van de bevoorradingsketens; • Een daling van het consumentenvertrouw
Slide 11: Indexatie huurcontracten
Indexatie huurcontracten De sterk stijgende inflatie zorgde ervoor dat de indexatie van de huurprijzen een belangrijk aandachtspunt werd voor huurders. De overheid heeft ingegrepen om huurders te beschermen en stelde enkele maatregelen op: Het indexmechanisme voor residentiële verhuur werd, met in
Slide 12: Belangrijke gebeurtenissen in 2022: overige
Belangrijke gebeurtenissen in 2022: overige • Focus op de tijdige inning van de huurgelden resulteerde in een inningsgraad van 98,6%1 van de huurinkomsten tijdens 2022. • Realisatie van 20 verhuurtransacties die circa 8,7% van de totale jaarlijkse huurinkomsten vertegenwoordigen. • Lage schuldgraad
Slide 13: Evolutie bezettingsgraad
Evolutie bezettingsgraad 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 13
Slide 14: Agenda
Agenda Beschrijving van de portefeuille Belangrijke gebeurtenissen in 2022 Financiële resultaten per 31 december 2022 Vastgoedmarkt Vooruitzichten voor 2023 Remuneratieverslag Antwerpen – Meir – Etam 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 14
Slide 15: Geconsolideerde winst- en verliesrekening
Geconsolideerde winst- en verliesrekening (in duizenden EUR) 2022 2021 Wijziging Huurinkomsten 17.422 16.746 676 Met verhuur verbonden kosten 25 264 -239 Nettohuurresultaat 17.467 17.010 457 Andere met verhuur verbonden inkomsten en uitgaven 67 146 -79 Vastgoedresultaat 17.534 17.156 378 Technische
Slide 16: Geconsolideerde winst- en verliesrekening - vervolg
Geconsolideerde winst- en verliesrekening - vervolg (in duizenden EUR) 2022 2021 Wijziging OPERATIONEEL RESULTAAT VOOR RESULTAAT OP PORTEFEUILLE 14.692 14.592 100 Resultaat op verkopen van vastgoedbeleggingen 0 362 -362 Variaties in de reële waarde van vastgoedbeleggingen -2.035 -10.157 8.122 Ander
Slide 17: Geconsolideerde balans
Geconsolideerde balans (in duizenden EUR) 31.12.2022 31.12.2021 Wijziging Vaste activa 315.199 315.228 -29 Immateriële vaste activa 91 137 -46 Vastgoedbeleggingen 312.590 314.543 -1.953 Andere materiële vaste activa 471 545 -74 Financiële vaste activa 2.045 0 2.045 Handelsvorderingen en andere vaste
Slide 18: Geconsolideerde balans - vervolg
Geconsolideerde balans - vervolg (in duizenden EUR) 31.12.2022 31.12.2021 Wijziging Eigen vermogen 232.032 228.714 3.318 Langlopende verplichtingen 66.426 84.516 -18.090 Langlopende financiële schulden 66.030 82.943 -16.913 Andere langlopende financiële verplichtingen 0 1.203 -1.203 Andere langlopen
Slide 19: Gegevens per aandeel
Gegevens per aandeel 31.12.2022 31.12.2021 Aantal dividendgerechtigde aandelen 5.078.525 5.078.525 Nettowaarde (reële waarde) (€) 45,69 45,04 Nettowaarde (investeringswaarde) (€) 47,23 46,58 EPRA NRV (€) 46,85 46,86 EPRA NTA (€) 45,29 45,28 Beurskoers op afsluitingsdatum (€) 29,70 28,80 Premie (+) /
Slide 20: Financiële structuur
Financiële structuur Vastned Belgium heeft een gezonde financiële structuur: Beperkte schuldgraad van 26,1%. Ongebruikte beschikbare kredietlijnen: € 44,5 miljoen. 80% lange-termijnfinancieringen met een gewogen gemiddelde looptijd van 1,6 jaar. Gemiddelde rentevoet van 1,85% (inclusief bank
Slide 21: Agenda
Agenda Beschrijving van de portefeuille Belangrijke gebeurtenissen in 2022 Financiële resultaten per 31 december 2022 Vastgoedmarkt Vooruitzichten voor 2023 Remuneratieverslag Brussel – Elsensesteenweg – Mango 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 21
Slide 22: Huurmarkt
Huurmarkt • Verhuur van winkelruimte: 520.000 m² 8% stijging ten opzichte van vorig jaar (482.000 m²). 25% boven het gemiddelde van de afgelopen 10 jaar. Sterkte stijging zichtbaar in de binnensteden (take-up steeg met 21% tot 127.000 m²). 130% toename in Main Street Six tot 27.000 m². Ret
Slide 23: Investeringsmarkt
Investeringsmarkt • Investeringsvolume in winkelvastgoed steeg tot € 740 miljoen. In vergelijking met vorig jaar is dit een stijging met 60%, echter 20% beneden het gemiddelde van de afgelopen 10 jaar. • 40% van de transacties werd uitgevoerd in het laatste kwartaal, met onder andere de verkoop van
Slide 24: Agenda
Agenda Beschrijving van de portefeuille Belangrijke gebeurtenissen in 2022 Financiële resultaten per 31 december 2022 Vastgoedmarkt Vooruitzichten voor 2023 Remuneratieverslag Antwerpen – Graanmarkt 13 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 24
Slide 25: Vooruitzichten 2023
Vooruitzichten 2023 • Focus op kwalitatief vastgoed in de topsteden Antwerpen, Brussel, Gent & Brugge. • Onzekerheid op macro-economisch vlak blijft aanwezig. • Rentestijgingen door de Europese Centrale Bank met als gevolg een grote volatiliteit op de rentemarkten. • Omnichannel zal aan belang blijv
Slide 26: Agenda
Agenda Beschrijving van de portefeuille Belangrijke gebeurtenissen in 2022 Financiële resultaten per 31 december 2022 Vastgoedmarkt Vooruitzichten voor 2023 Remuneratieverslag Antwerpen – Graanmarkt 13 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 26
Slide 27: Remuneratieverslag
Remuneratieverslag • Geen benoemings- en remuneratiecomité (verantwoordelijkheid van de voltallige raad van bestuur) • Bezoldigingsbeleid In overeenstemming met alle regelgevingen, in het bijzonder deze opgenomen in GVV-Wet van 12 mei 2014 Bezoldiging qua hoogte en structuur: voldoende voor het
Slide 28: Remuneratieverslag
Remuneratieverslag • Basisvergoeding 2023 Bestuurders Vaste vergoeding van € 25.000 per jaar(€ 30.000 als voorzitter raad van bestuur) Geen bijkomende vergoedingen voor lidmaatschap van het auditcomité Bestuurders die de meerderheidsaandeelhouder vertegenwoordigen: onbezoldigd Executive Co
Slide 29: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 1. Kennisname van het jaarverslag van de raad van bestuur over het boekjaar dat is afgesloten op 31 december 2022 (statutaire jaarrekening). Aangezien het om een loutere kennisneming gaat, is geen voorstel van besluit opgenomen. 26 april 2023 Algemene vergadering v
Slide 30: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 2. Kennisname van het verslag van de commissaris over het boekjaar dat is afgesloten op 31 december 2022 (statutaire jaarrekening). Aangezien het om een loutere kennisneming gaat, is geen voorstel van besluit opgenomen. 26 april 2023 Algemene vergadering van aandee
Slide 31: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 3. Kennisname van de geconsolideerde jaarrekening per 31 december 2022, het jaarverslag van de raad van bestuur en het verslag van de commissaris over deze geconsolideerde jaarrekening. Aangezien het om een loutere kennisneming gaat, is geen voorstel van besluit op
Slide 32: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 4. Goedkeuring van de statutaire jaarrekening over het boekjaar afgesloten op 31 december 2022, alsmede de bestemming van het resultaat. Voorstel tot besluit: De algemene vergadering besluit om de statutaire jaarrekening met betrekking tot het boekjaar afgesloten o
Slide 33: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 5. Goedkeuring van het remuneratieverslag over het boekjaar afgesloten op 31 december 2022. Voorstel tot besluit: De algemene vergadering besluit om het remuneratieverslag, onderdeel van de corporate governance verklaring, over het boekjaar afgesloten op 31 decembe
Slide 34: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 6. Goedkeuring van de jaarlijkse vaste vergoeding van de onafhankelijke bestuurders. Voorstel tot besluit: De algemene vergadering besluit om de jaarlijkse vaste vergoeding van ieder van de onafhankelijke bestuurders te verhogen met € 5.000 met ingang van 1 januari
Slide 35: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 7. Kwijting aan de bestuurders Voorstel tot besluit: De algemene vergadering besluit om bij afzonderlijke stemming kwijting te verlenen aan de bestuurders van Vastned Belgium NV, die gedurende het boekjaar 2022 in functie waren, voor de uitoefening van hun mandaat
Slide 36: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 8. Kwijting aan de commissaris Voorstel tot besluit: De algemene vergadering besluit om kwijting te verlenen aan de commissaris van Vastned Belgium NV voor de uitoefening van zijn mandaat tijdens het boekjaar afgesloten op 31 december 2022. 26 april 2023 Algemene v
Slide 37: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 9. Wijziging van vertegenwoordiger van de commissaris van de Vennootschap Op de algemene vergadering van 27 april 2022 werd de commissaris EY Bedrijfsrevisoren BV, met maatschappelijke zetel gelegen te 1831 Diegem, De Kleetlaan 2, en met ondernemingsnummer 0446.334
Slide 38: Agenda gewone algemene vergadering
Agenda gewone algemene vergadering 10. Vragen van de aandeelhouders aan de bestuurders inzake hun verslagen of de agendapunten en vragen aan de commissaris inzake zijn verslagen 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 38
Slide 39: Vastned Belgium NV
Vastned VastnedBelgium NV Belgium Generaal Lemanstraat Generaal 74 Lemanstraat 74 2600 Antwerpen 2600 Berchem (Antwerpen) +32 3 361 05 90 info@vastned.be info@vastned.be www.vastned.be www.vastned.be 26 april 2023 Algemene vergadering van aandeelhouders 39