Nissin Foods Holdings Co., Ltd. · TSE:2897
Nissin Foods — H1 FY2007/3 Earnings Presentation
27 slides from Nissin Foods's earnings presentation, Nov 7, 2006
Slide 1: 2007年3月期 中間決算報告 説明会資料
2007 年 3 月期 中間決算報告 説明会資料 2006 年 11 月 7 日 (火) URL http://www.nissinfoods.co.jp/ 証券コード 2897
Slide 2: 目次
２００７年３月期 中間決算報告 説明会資料 目次 ページ １. 表紙 １ ２. 上半期の環境 １ ３. 上半期の主な事業活動 ２ ４. 中間決算（連結）概要 ２ ５. 即席袋めん部門（連結） ３ ６. カップめん部門（連結） ３ ７. チルド・冷凍食品部門（連結） ４ ８. その他の事業（連結） ４ ９. 営業利益の増減要因(連結) ５ １０. 退職給付会計による影響（連結） ５ １１. 売上高費用構成（連結） ６ １２. 経常利益・中間純利益（連結） ６ １３. 所在地別セグメント情報 ７ １４. 北米セグメント① ～米国状況 ７ １５. 北米セグメント② ～メキシコ・今後 ８ １６. 電子
Slide 3: 上半期の環境
2007年3月期 中間決算報告 （2006/11/7） （2897） 1 上半期の環境 【外部環境】 少子・高齢化の進行 廉価販売の常態化、競合商品との競争激化 即席めん総生産数量前年同期比 103%(4-9月） 非小麦粉めん（はるさめ・フォー等）市場の拡大 即席めんの世界規格（ＣＯＤＥＸ）成立 【内部環境】 退職給付費用の減少 →運用益貢献 海外現地法人売上好調 2 1
Slide 4: 上半期の主な事業活動・中間決算（連結）概要
上半期の主な事業活動 【国内】 主力製品周年記念キャンペーン実施 「カップヌードル」 ３５周年 「日清のどん兵衛」「日清焼そばＵ.Ｆ.Ｏ.」 ３０周年 低カロリーの「日清野菜スープヌードル」新発売 製品の安全・安心の強化 原材料の新検査システム「ＮＡＳＲＡＤ－５５０」導入 【海外】 北米セグメント 「メキシコ日清」本格生産開始 冷凍ブリトー事業子会社「カミノリアルフーズ社」売却 3 中間決算（連結）概要 (単位：億円) 2006年9月 2005年9月 増減 中間期 中間期 金額 率 売上高 1,525 1,503 ＋22 ＋1.5% 営業利益 141 126 ＋15 ＋11.8% 経常利益 1
Slide 5: 即席袋めん部門・カップめん部門（連結）
即席袋めん部門（連結） （億円） 即席袋めん部門 売上高比較 即席袋めん部門 240 国内市場、主力製品苦戦 230 「チキンラーメン」 「出前一丁」 「日清のラーメン屋さん」など 220 海外市場 米国、香港で既存品が堅調 210 224 227 200 対前年同期 3億円増収の 190 227億円 （前年同期比 1.5%増） 180 2005年9月 2006年9月 中間期 中間期 ※記載金額につきましては、億円未満を四捨五入しています。 5 カップめん部門（連結） （億円） カップめん部門 売上高比較 カップめん部門 1,000 主力製品 周年記念製品発売 新発売の「日清野菜スープ 950
Slide 6: チルド・冷凍食品部門・その他の事業（連結）
チルド・冷凍食品部門（連結） （億円） チルド・冷凍食品部門 売上高比較 チルド食品部門 主力の「日清焼そば」が堅調 210 「冷し中華」など夏物製品が減収 対前年同期 ほぼ横ばいの 200 76億円 （前年同期比 0.3%減） 190 冷凍食品部門 「冷凍日清スパ王」 「冷凍日清具多」 が引き続き好調 180 対前年同期 3億円増収の 200 203 127億円 （前年同期比 2.2%増） 170 160 チルド・冷凍食品部門合計 対前年同期 3億円増収の 150 203億円 （前年同期比 1.2%増） 2005年9月 2006年9月 中間期 中間期 ※記載金額につきましては、億円未満を四捨
Slide 7: 営業利益の増減要因・退職給付会計による影響
営業利益の増減要因（連結） 営業利益141億円（対前年同期 ＋15億円 11.8%増） 減益要因 増益要因 退職給付費用減少 19 一般経費減少 11 5 売上高増加 1 拡販費比率低下 物流費比率上昇 △ 4 広告宣伝費増加 △ 6 △ 11 原価率上昇 営業利益増加分 15 -20 -15 -10 -5 0 5 10 15 20 25 30 （億円） 9 退職給付会計による影響（連結） （単位：億円） 2006年9月 2005年9月 対前年同期 中間期 中間期 増減額 Ａ：営業利益 141 126 ＋15 Ｂ：退職給付 会計の影響 △20 △1 △19 退職給付会計の影響を 除いた場合の営
Slide 8: 売上高費用構成・経常利益・中間純利益（連結）
売上高費用構成（連結） 5.7% 7.4% 2006年9月 49.6% 23.4% 中間期 4.6% 9.3% 5.5% 9.2% 49.2% 23.5% 2005年9月 4.2% 8.4% 中間期 0% 20% 40% 60% 80% 100% 売上原価 広告宣伝費 物流費 拡販費 その他 営業利益 連結における売上原価率は、主に海外子会社における原油、 小麦粉価格高騰等により2005年9月中間期の49.2%から、2006 年9月中間期には49.6%と、前年同期比0.4%アップ。 拡販費比率は2005年9月中間期の23.5%から、2006年9月中間 期には23.4%と、前年同期比△0.1%と
Slide 9: 所在地別セグメント情報・北米セグメント①
所在地別セグメント情報 （単位：億円） 日本 北米 その他 全社 合計 売上高 1,262 153 110 - 1,525 2006年9月 中間期 営業利益 142 △ 11 12 △2 141 売上高 1,274 130 99 - 1,503 2005年9月 中間期 営業利益 119 △3 10 0 126 売上高 △ 12 23 11 - 22 増減 営業利益 23 △8 2 △2 15 ※記載金額につきましては、億円未満を四捨五入しています。 13 北米セグメント① ～米国状況 米国即席めん総需要 微増 2006年中間期当社販売数量前年比 米国 120％ 米国日清 売上増なるも収益低下
Slide 10: 北米セグメント②・Noodle Soup
北米セグメント② ～メキシコ・今後 メキシコ日清 2006年中間期 当社販売数量前年比 メキシコ 100％ 現地生産開始→物流費等コストダウン成功 末端価格の維持と収益改善を継続実施 北米セグメント 今後の方針 収益力ＵＰへの製品構成改革 レンジ対応製品第３弾「Noodle Soup」４品投入準備 「CHOW MEIN」リニューアル 15 電子レンジ対応製品第３弾“Noodle Soup” 製品特徴 ・電子レンジ調理 （水を注ぎ３分） ・たっぷり野菜 ・スパイラル・パスタ ・薫り高いスープ ・2006年11月発売 ・店頭売価 約$1.5 ・フレーバー４種 Chicken Noodle Mine
Slide 11: CHOW MEIN リニューアル・中国事業
“ＣＨＯＷ ＭＥＩＮ” リニューアル フレーバー８種 Teriyaki Beef Chicken With Shrimp Spicy Chicken Thai Peanut Chinese Chicken Kung Pao Chicken Orange Chicken 「ＣＨＯＷ ＭＥＩＮ」 ・・・ 電子レンジで調理する焼そばタイプのカップめん リニューアルポイント（上蓋のヒートシール化、麺のランダム・ウェーブ化） ①電子レンジ調理方法の簡便性ＵＰ（途中で麺の返しの不要化） ②麺の長さを短く食べやすく 17 中国事業 中間期業績 中国事業 現地法人全体（香港・中国） 売上高 前年比 113.6
Slide 12: カップめん周年記念製品
2006年度営業状況 2006年9月中間期 19 カップめん周年記念製品 夏の辛口トリオ カップヌードル スパイシーチリ どん兵衛 Ｕ.Ｆ.Ｏ. 旨辛ちゃんぽんうどん コチュジャンソース 20 10
Slide 13: カップめん周年記念製品 上位独占
カップめん周年記念製品 上位独占 2006/7/2-7/8 ＜その他食品＞ジャンル 2006/7/9-7/15 ＜その他食品＞ジャンル 前週 ﾒｰｶｰ 製品名 ﾒｰｶｰ 製品名 1 (－) 日清食品 ｶｯ ﾌﾟﾇｰﾄﾞﾙ 夏の辛口ｽﾊ ﾟｲｼｰﾁﾘ 1 日清食品 ｶｯ ﾌﾟﾇｰﾄﾞﾙ 夏の辛口ｽﾊ ﾟｲｼｰﾁﾘ 2 (－) 日清食品 どん兵衛 夏の辛口ちゃんぽん 2 日清食品 焼そばUFO 夏の辛口ｺﾁｭｼﾞｬﾝｿｰｽ 3 (－) 日清食品 焼そばUFO 夏の辛口ｺﾁｭｼﾞｬﾝｿｰｽ 3 日清食品 どん兵衛 夏の辛口ちゃんぽん 4 (1) 日清食品 ｶｯﾌﾟﾇｰﾄﾞﾙ 欧風ﾁｰｽﾞｶﾚｰ 4
Slide 14: 大型新製品 カップヌードルMISO・野菜スープヌードル
大型新製品“カップヌードルＭＩＳＯ” 23 “日清 野菜スープヌードル”新展開 24 12
Slide 15: 野菜スープヌードル発売推移・修正計画
野菜スープヌードル発売推移 関東先行 全国展開 全国統一 ５月 ６月 ７月 ８月 ９月 １０月 １１月 １２月 新製品２品 新製品１品 エリア拡大 計６品 25 2007年3月期 修正計画（連結） （単位：億円） 2 0 0 7 年3 月期 2007年3月期 2006年3月期 対前期増減 増減額 修正計画 期初計画 実績 （A-B） 金額 （ A） （B） （C) 率 （A-C） 売上高 3,310 3,310 - 3,217 ＋93 ＋2.9% 営業利益 355 375 △20 320 ＋35 ＋11.0% 経常利益 385 405 △20 395 △10 △2.6% 当期純利益 220 2
Slide 16: 食の安全・安心の確立
食の安全・安心の確立 食物 発ガン ＢＳＥへ アレルギー 遺伝子組み の対応 換え農作物 リスクへの への対応 （ＧＭＯ）へ 対応 の対応 微生物 異物混入 汚染への 対策 対応 残留農薬・ 残留動物用 ＰＬ問題 医薬品への 対策 対応 27 「日清（上海）食品安全研究開発有限公司」 １１月に稼動開始 28 14
Slide 17: 天才プロゴルファー ミシェル・ウィー 起用
29 天才プロゴルファー “ミシェル・ウィー” 起用 日清食品「安全・安心」の企業広告展開を開始 天才女子プロゴルファー “ミシェル・ウィー ” を起用 「おいしい、の その先へ。」 Michelle Wie (ミシェル・ウィー) プロフィール 2005年、弱冠15歳で全英女子オープン3位という成績を残し、その年の10 月にプロ転向を表明。今年5月には、韓国男子ツアーの予選までも突破し てしまった16歳。今、最も注目されるプロゴルファー。 彼女の強い眼差しは、もっと強い自分に出会いたいという、未来への強い 渇望のように見えます。日清食品の考える「おいしさ」の未来も、そのような 彼女の姿勢と同じ
Slide 18: この資料に掲載しております当社の計画及び業績の見 通し、戦略などは、発表日時点において把握できる情報 から得られた当社の経営判断に基づいています。あくま でも将来の予測であり、「市場における価格競争の激化」、 「事業環境をとりまく経済…
この資料に掲載しております当社の計画及び業績の見 通し、戦略などは、発表日時点において把握できる情報 から得られた当社の経営判断に基づいています。あくま でも将来の予測であり、「市場における価格競争の激化」、 「事業環境をとりまく経済動向の変動」、「為替の変動」、 「資本市場における相場の大幅な変動」他、様々なリスク 及び不確定要因により、実際の業績と異なる可能性がご ざいますことを、予めご承知おきくださいますようお願い 申し上げます。 31 32 16
Slide 19: 中間決算説明会 補足資料
2007年3月期 中間決算説明会 補足資料 2006年11月7日(火)
Slide 20: 中間決算 ダイジェスト版 損益計算書
【ダイジェスト版】 ２００７年３月期 中間決算 ＜連結・損益計算書＞ （単位：億円、％） 2007年3月期 2006年3月期 増減 中間 中間 金額 率 Ⅰ．売上高 1,525 1,503 22 1.5 １．即席めん及び付随する事業 1,388 1,366 22 1.6 即席袋めん類 227 224 3 1.5 カップめん類 958 942 16 1.8 チルド・冷凍食品 203 200 3 1.2 ２．その他の事業 137 137 △ 0 △ 0.3 Ⅱ．売上原価 756 740 16 2.2 売 上 総 利 益 769 763 6 0.8 Ⅲ．販売費及び一般管理費 628 637 △ 9
Slide 21: 営業利益増減分析
【営業利益増減分析】 ２００７年３月期 中間決算 ＜連結＞ （単位：億円） 2007年3月期中間 2006年3月期中間 増 減 売上 売上比 固定費分 増減分 変動分 金 額 売上比 金 額 売上比 金 額 売上比差 売上高 1,525 100.0 % 1,503 100.0 % 22 ― 22 ― ― 売上原価 （退職給付費用除く） 763 50.0 % 741 49.3 % 22 0.7 % 11 11 ― 退職給付費用 △7 △ 0.4 % △1 △ 0.1 % △6 △ 0.3 % ― ― △6 売上原価計 756 49.6 % 740 49.2 % 16 0.4 % 11 11 △6
Slide 22: 経営数値 ― 連結①
経営数値 ― 連結① ※記載金額につきましては、百万円未満を切り捨てて表示しております。 売上高・売上高総利益率 部門別売上高 即席袋めん類 カップめん類 売上高 売上高総利益率 チルド・冷凍食品 その他の事業 160,000 52.0 160,000 140,000 150,000 51.0 120,000 140,000 50.0 100,000 130,000 49.0 80,000 60,000 120,000 48.0 40,000 110,000 47.0 20,000 100,000 46.0 0 02年9月 03年9月 04年9月 05年9月 06年9月 02年9月 03年9月
Slide 23: 経営数値 ― 連結②
経営数値 ― 連結② ※記載金額につきましては、百万円未満を切り捨てて表示しております。 売上高利益率 売上高費用比率 売上高 営業利益率 売上高 広告宣伝費比率 経常利益率 中間純利益率 物流費比率 拡販費比率 160,000 12.0 160,000 30.0 150,000 10.0 150,000 25.0 140,000 8.0 140,000 20.0 130,000 6.0 130,000 15.0 120,000 4.0 120,000 10.0 110,000 2.0 110,000 5.0 100,000 0.0 100,000 0.0 02年9月 03年9月 04年9月
Slide 24: 経営数値 ― 単体①
経営数値 ― 単体① ※記載金額につきましては、百万円未満を切り捨てて表示しております。 売上高・売上高総利益率 部門別売上高 即席袋めん類 カップめん類 売上高 売上高総利益率 チルド・冷凍食品 その他の事業 150,000 57.0 140,000 140,000 56.0 120,000 130,000 55.0 100,000 120,000 54.0 110,000 53.0 80,000 100,000 52.0 60,000 90,000 51.0 40,000 80,000 50.0 20,000 70,000 49.0 60,000 48.0 0 02年9月 03年9月 04
Slide 25: 経営数値 ― 単体②
経営数値 ― 単体② ※記載金額につきましては、百万円未満を切り捨てて表示しております。 売上高利益率 売上高費用比率 売上高 営業利益率 売上高 広告宣伝費比率 経常利益率 中間純利益率 物流費比率 拡販費比率 140,000 14.0 140,000 35.0 130,000 12.0 130,000 30.0 120,000 10.0 120,000 25.0 110,000 8.0 110,000 20.0 100,000 6.0 100,000 15.0 90,000 4.0 90,000 10.0 80,000 2.0 80,000 5.0 70,000 0.0 70,000 0.
Slide 26: 2007年3月期 通期計画数値
2007年3月期 通期計画数値 連結通期計画数値 （百万円、％） 部 門 別 金 額 構成比 即席袋めん類 52,000 15.7 カップめん類 215,000 64.9 チルド・冷凍食品 35,600 10.8 その他の事業 28,400 8.6 売 上 高 合 計 331,000 100.0 金 額 売上高比 営業利益 35,500 10.7 営業外収支 3,000 － 経常利益 38,500 11.6 当期純利益 22,000 6.6 （百万円） 金 額 設備投資 6,000 減価償却費 5,880 単体通期計画数値 （百万円、％） 部 門 別 金 額 構成比 即席袋めん類 31,100
Slide 27: 会社の概況
会社の概況 （金額単位は特記なき限り百万円） 決 算 年 月 2001.3月期中間 2002.3月期中間 2003.3月期中間 2004.3月期中間 2005.3月期中間 2006.3月期中間 2007.3月期中間 売 上 高 139,931 144,790 149,002 155,041 148,769 150,270 152,466 (伸率） 2.6 ％ 3.5 ％ 2.9 ％ 4.1 ％ △ 4.0 ％ 1.0 ％ 1.5 ％ 経 常 利 益 13,453 13,470 12,634 12,219 15,646 17,120 16,257 連 中間純利益 6,429 6,852 6,90
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