Slide 1: 2016年3月期 決算説明会
（2016年5月23日） ～ 人を豊かに、地球を美しく ～ 貴金属・環境・食品分野のソリューション提供企業 松田産業株式会社 第67期 2016年3月期 決算説明会 ― お問合せ先 ― 取締役ＩＲ部長 木下敦視 TEL： （０３）５３８１－０７２８ FAX： （０３）３３４９－０８６７ http：//www.matsuda‐sangyo.co.jp/ 本資料には、将来の業績に関する記述が含まれております。こうした記述は将来の業績を保証するものではなく、リスクと不確実性を内包するものであります。 将来の業績は、経営環境の変化等に伴い、目標と異なる可能性があることにご留意ください。
Slide 2: HMERRASH
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Slide 3: 2016年3月期決算のポイント
2016年3月期決算のポイント 2016.3月期 連結売上高は前期比▲9.7%の減収、営業利 益は同▲42.2%の減益。 貴金属関連事業は、主力顧客であるエレクトロニクス業界の 生産状況は総じて減少傾向にあり、前期に対し、売上は ▲16.3%減収、営業利益は▲47.4%減益。 食品関連事業は、個人消費に依然として弱さが見られるな ど、厳しい事業環境が続くなかで、前期に対し売上は5.2%増 収となったものの、営業利益は▲18.1％減益。 2017.3月期の業績予想は、連結売上高は11.1％、営業利 益は12.0％の増収増益を予想。 ※比較数値は、全て前期比 3
Slide 4: 2016年3月期（連結）決算概要
2016年3月期（連結）決算概要 単位：百万円 単位：百万円 15.3期 16.3期 増減 ％ 貴金属関連 124,474 104,159 ▲ 20,315 ▲16.3% 売上高 食品関連 55,049 57,905 2,856 5.2% 合計 179,523 162,065 ▲ 17,458 ▲9.7% 貴金属関連 4,462 2,347 ▲ 2,115 ▲47.4% 営業利益 食品関連 948 777 ▲ 171 ▲18.1% 合計 5,410 3,125 ▲ 2,285 ▲42.2% 経常利益 5,832 3,782 ▲ 2,050 ▲35.1% 親会社株主に帰属する当期純利益 3,34
Slide 5: 連結決算の推移と2017年3月期見通し
連結決算の推移と2017年3月期見通し 億円 売上高 17.3期 売上高 （対 16.3期比） 2000 1600 1,800億円 （+180億円 +11.1%） 1200 1,130 貴金属関連事業 800 1,130億円 （+88億円 +8.5%） 400 670 食品関連事業 0 670億円 （+91億円 +15.7%） 12.3 13.3 14.3 15.3 16.3 17.3 (予想） 食品関連 貴金属関連 億円 営業利益 75 17.3期 営業利益 （対 16.3期比） 35億円 （+3.8億円 +12.0%） 50 貴金属関連事業 25 24 24億円 （+0.5億円 +2.3%
Slide 6: 中期経営計画：当社グループが目指す姿
中期経営計画：当社グループが目指す姿 限りある地球資源の有効活用と安定供給により、業を通じて社会に貢献し、お客様、株主、 企業理念 取引先、従業員、地域社会等のステークホルダーの期待に応えてまいります。 当社グループが目指す姿 貴金属関連事業 食品関連事業 拡大・成長牽引部門 安定的成長部門 顧客ニーズに対応した高い付加価値を提供し続ける 持続的発展 中長期的な経営指標 株主還元 総資産経常利益率10％以上 安定且つ持続的な配当の実施 （2016/3期実績：5.3％） 6
Slide 7: 中期経営計画（2016‐2018年度）
中期経営計画（2016‐2018年度） 中期経営計画の目標 （2019年3月期） ✔ 売上高 2,100億円 ✔ 営業利益 50億円 ✔ 営業利益率 2.4％ 経営戦略 貴金属関連事業 食品関連事業 ＜拡大・成長牽引部門＞ ＜安定的成長部門＞ 既存事業の 新たな収益源の 東アジア地区での 収益極大化 構築 積極拡大 最適な管理体制の構築 人材育成・確保 7
Slide 8: 中期経営計画（貴金属関連事業Ⅰ）
中期経営計画（貴金属関連事業Ⅰ） 既存事業の収益極大化：貴金属ﾘｻｲｸﾙ及び環境保全に関するノウハウ・インフラの最大活用 新たな収益源の構築：高機能電子材料・洗浄・メンテナンス技術の開発強化等 エレクトロニクス業界 回収 分析 / 前処理 / 製錬 / 精製 加工/販売 貴金属スクラップ 販売 無害化中間処理 回収 廃酸・廃アルカリなど 8
Slide 9: 中期経営計画（貴金属関連事業Ⅱ）
中期経営計画（貴金属関連事業Ⅱ） 東アジア地区での積極拡大：7カ国に海外拠点を設立し、回収販売ネットワークを強化 海外展開の軌跡 1992 シンガポール支店 2000 タイ現地法人 2003 タイ工場稼働 2004 フィリピン現地法人 2005 シンガポール現地法人化 2007 中国現地法人 2009 マレーシア現地法人 2011 台湾支店 2012 マレーシア工場稼働 2013 タイ・チョンブリ営業所 2014 ベトナム現地法人 2016 ベトナム工場稼働 ●現地法人 ■支店・営業所 9
Slide 10: 中期経営計画（食品関連事業Ⅰ）
中期経営計画（食品関連事業Ⅰ） 既存事業の収益極大化 取扱商品 お客様 水産品 練り製品 メーカー 商品仕入 商品販売 冷凍食品 メーカー 畜産品 品質管理 ハム・ ソーセージ 品質保証 メーカー 技術指導 品質保証 製菓・ 農産品 製パン メーカー 食材提案 外食・中食 物流ｻｰﾋﾞｽ 業界 食材流通 10
Slide 11: 中期経営計画（食品関連事業Ⅱ）
中期経営計画（食品関連事業Ⅱ） 新たな収益源の構築：グローバルな調達ネットワークの拡大による商品ラインナップの拡充 東アジア地区での積極拡大：中国・タイ現地法人を活用した海外販売市場の開拓 ﾃﾞﾝﾏｰｸ ポーク ２０１２.６月設立 ｶﾅﾀﾞ 中国 松田商貿（青島） ポーク 魚肉すりみ/アサリ/ 有限公司 カニ/タコ/イカ/エビ アメリカ ﾍﾞﾙｷﾞｰ/ｲﾀﾘｱ 冷凍野菜 魚肉すりみ 乾燥卵 冷凍ｺｰﾝ/ｲﾝｹﾞﾝ/人参/乾燥ﾎﾟﾃﾄ ﾌﾗﾝｽ/ｽﾍﾟｲﾝ 乾燥卵 ポーク ポーク ﾒｷｼｺ インド ポーク 魚肉すりみ 三国間貿易 乾燥卵 ﾍﾞﾄﾅﾑ/ﾀｲ/ｲﾝﾄﾞﾈｼｱ ﾐｬﾝﾏｰ 魚肉すりみ、
Slide 12: 利益配分に関する方針
利益配分に関する方針 内部留保とのバランスを考慮した株主への利益還元 28.0 28.0 安定配当の継続 25.0 24.0 24.0 24.0 24.0 24.0 24.0 自己株式取得額（百万円） 21.8 配当金総額（百万円） 18.2 1株当たりの年間配当金（円） 654 616 625 387 14.0 498 94 9.0 7.5 7.5 6.0 4.1 682 674 674 666 664 739 737 627 653 642 93 523 63 404 217 216 259 113 172 01.3 02.3 03.3 04.3 05.3 06.3 07.3 08.3 0
Slide 13: 2016年3月期決算と2017年3月期見通しについて
2016年3月期決算と 2017年3月期見通しについて 13
Slide 14: 品目別売上高の推移 ＜貴金属関連事業＞
品目別売上高の推移 ＜貴金属関連事業＞ 単位：億円 1,453 1,249 1,244 1,181 8.5％増 製品 1,041 ・貴金属地金 ･めっき用化成品 等 金 商品 銀 ・ﾎﾞﾝﾃﾞｨﾝｸﾜｲﾔ等、 電子部材等商品 白金族 その他 処理 商品 ・環境産廃処理等 処理 12.3期 13.3期 14.3期 15.3期 16.3期 17.3期予想 14
Slide 15: 品目別売上高の推移 ＜食品関連事業＞
品目別売上高の推移 ＜食品関連事業＞ 単位：億円 15.7％増 579 550 水産品 水産品 472 すりみ エビ、イカ、アサリ等 423 423 畜産品 鶏ブロイラー 畜産品 豚肉・牛肉、鶏卵 等 農産品 農産品 冷凍野菜、乾燥野菜等 その他 12.3期 13.3期 14.3期 15.3期 16.3期 17.3期予想 15
Slide 16: 2017年3月期セグメント別業績見通し
2013年3月期セグメント別業績見通し 2017年3月期セグメント別業績見通し 単位：百万円 連結業績 予想 連結業績 予想 単位：百万円 16.3期 実績 17.3期 予想 上期 通期 上期 通期 増減 ％ 貴金属関連 56,409 104,159 54,000 113,000 8,841 8.5% 売上高 食品関連 28,957 57,905 32,000 67,000 9,095 15.7% 合計 85,366 162,065 86,000 180,000 17,935 11.1% 貴金属関連 1,518 2,347 1,100 2,400 53 2.3% 営業利益 食品関連 529 7
Slide 17: 設備投資の状況
設備投資の状況 百万円 設備投資額の推移 主な設備投資実績 4,000 16.3期 ベトナム現地法人 299 3,000 製錬・環境処理設備等 1,003 2,000 2,710 1,000 1,857 1,302 1,500 930 996 0 主な設備投資予定 12.3期 13.3期 14.3期 15.3期 16.3期 17.3期 17.3期 （予想） 製錬環境処理設備・拠点拡充等 1,500 百万円 減価償却費の推移 1,000 1,316 1,219 1,200 500 1,122 1,156 1,093 0 12.3期 13.3期 14.3期 15.3期 16.3期 17.3期 （予
Slide 18: 営業利益の推移
営業利益の推移 ■2001/9：東証第1部指定 持続的な (2002年3月期) 2019/3期 成長 ■1999/12：東証第2部上場 中期経営計画 (2000年3月期) 目標数値 成長牽引部門 食品関連 ■1995/8： 店頭登録 2017/3期 事業 貴金属関連 (1996年3月期) 予想 事業 安定的成長部門 91 74 78 68 61 営業利益（億円） 56 54 ■創業 45 44 48 45 50 （写真感材からの銀の回収、卵白の販売） 35 30 31 35 22 24 23 16 8 2 12 16 17 15 11 3 3 1935 93.3 95.3 97.3 99.3
Slide 19: @) ameRASH
——— @) ameRASH CBF 19
Slide 20: HMERRASH
HMERRASH SA) ARBAAORS —_ —_ ¢ 6,000 6,000 5,000 4,000 3,000 2,000 1,000 Avot vor I ET {OT E/OT AL HL HYst EVst HT gt HOT s c E/OT ® HL a \ ge = aver || = Br HT EI @ a Ot 2 Hor E we || 2 ae = ret || ~ aver YT S Eh. | iN HOT E/OT ® YL ge | Ht ret HI HI HOT HOt HL EZ EVIL vit g vor A Hvor AT AT HOT HOT
Slide 21: （ご参考）貴金属関連事業の拠点展開の軌跡
（ご参考）貴金属関連事業の拠点展開の軌跡 1971.3期～2001.3月期 2002.3期～2008.3期 2009.3期～ ・武蔵工場（1971稼働） ・入間工場（1986稼働） 日 ・武蔵第2工場（1999設立） 本 ・開発センター（2003設立） ・武蔵第3工場（2014稼働） ・シンガポール支店（1992設立） ・シンガポール現地法人（2005設立） ・タイ現地法人 ・前処理設備（2003稼働） ・製錬設備（2008稼働） ・チョンブリ営業所（2013開設） 東 （2001設立） 南 ア ・フィリピン現地法人（2004設立） ・自社倉庫（2014取得） ジ ア ・マレーシア現地法人 ・