Slide 1: 1H 2024 Wyniki finansowe Grupy Auto Partner
1H 2024 WYNIKI FINANSOWE GRUPY AUTO PARTNER 18 września 2024 r.
Slide 2: Zastrzeżenie prawne
Zastrzeżenie prawne Niniejsze opracowanie zostało sporządzone wyłącznie w celach informacyjnych. Nie stanowi reklamy ani oferowania papierów wartościowych w publicznym obrocie. Zostały w nim wykorzystane źródła informacji, które Auto Partner SA uznaje za wiarygodne i dokładne, jednak nie ma gwarancj
Slide 3: Agenda prezentacji
Agenda prezentacji 1. Informacje o Grupie Auto Partner 2. Otoczenie rynkowe 3. Wyniki finansowe 4. Podsumowanie www.autopartner.com 3
Slide 4: Informacje o Grupie Auto Partner
01. Informacje o Grupie Auto Partner www.autopartner.com 4
Slide 5: Zarząd Grupy
Zarząd Grupy Aleksander Górecki Andrzej Manowski Piotr Janta Tomasz Werbiński Prezes Zarządu/Założyciel spółki Wiceprezes Zarządu Wiceprezes Zarządu Członek Zarządu Z branżą motoryzacyjną związany od 1993 Związany ze spółką od 1994 roku, Związany ze spółką od 2009 roku Od 2019 roku pełni funkcję Dyr
Slide 6: Grupa Auto Partner w skrócie
Grupa Auto Partner w skrócie Jeden z największych w Polsce dystrybutorów części samochodowych - blisko 10% udział na rynku Ok. 50% sprzedaży realizowanej za granicą Około 250 000 referencji w ofercie Rosnąca sieć dystrybucji – ok. 160 tys. mkw powierzchni magazynowej Silne marki własne(m.in. maXgear
Slide 7: Efektywny model biznesowy
Efektywny model biznesowy szeroka oferta produktowa marki premium, marki własne zasoby ludzkie marki własne blisko 2700 pracowników DOSTAWCY m.in. MaXgear GOTOWYCH sprzedaż PRODUKTÓW pozostałe marki wsparcie sprzedaży magazyn/logistyka IT zamówienia online eksport dostawy do oddziałów Około 70% zamó
Slide 8: Zdywersyfikowani odbiorcy
Zdywersyfikowani odbiorcy RYNEK POLSKI EKSPORT Warsztaty samochodowe 62% Sklepy, hurtownie i dystrybutorzy Sklepy specjalistyczne 30% 100% Niewyspecjalizowane podmioty naprawcze 8% i sprzedaż detaliczna dane na dzień 31.12.2023 www.autopartner.com 8
Slide 9: Kluczowe wydarzenia w 1H 2024 roku
Kluczowe wydarzenia w 1H 2024 roku Solidne wyniki finansowe: wzrost sprzedaży o 15,9% do ponad 2,0 mld zł Dwucyfrowe wzrosty zarówno w Polsce (+15,9%) jak i na rynkach zagranicznych (+15,8%) Solidne poziomy rentowności przy dynamicznie rosnącej skali działania i pomimo wyzwań rynkowych: marża brutto
Slide 10: Rozbudowana sieć dystrybucji
Rozbudowana sieć dystrybucji • Zinformatyzowana logistyka - dostawy do rozproszonych klientów z częstotliwością 3-5 razy dziennie (tryb just-in-time) • Łączna powierzchnia magazynowa (najem) Grupy – około 160 tys. mkw.: • centrum w Bieruniu (ok. 52 tys. mkw.) • magazyn w Pruszkowie (ok. 12,5 tys. mk
Slide 11: 20-proc. udział marek własnych w przychodach
20-proc. udział marek własnych w przychodach, przy dynamicznie rosnącej sprzedaży ponad 35 000 dostępnych referencji 18 lat doświadczenia 80 grup asortymentowych www.autopartner.com 11
Slide 12: Otoczenie rynkowe
02. Otoczenie rynkowe www.autopartner.com 12
Slide 13: Otoczenie rynkowe
Otoczenie rynkowe POLSKA EUROPA (Unia Europejska) • W I półroczu 2024 r. liczba rejestracji nowych aut • 574 samochody przypadają na 1000 mieszkańców osobowych wzrosła o 16% r/r (KPMG/PZPM); w Unii Europejskiej (ACEA); • W sierpniu 2024 r. mediana ceny aut używanych • ACEA: w I półroczu 2024 r. licz
Slide 14: Wyniki finansowe
03. Wyniki finansowe www.autopartner.com 14
Slide 15: Wyniki za 1H 2024 roku
Wyniki za 1H 2024 roku PRZYCHODY EBITDA EBIT ZYSK NETTO 2 056,8 161,7 134,5 97,2 mln mln mln mln PLN PLN PLN PLN +16% -3% -8% -9% www.autopartner.com 15
Slide 16: Dynamiczny wzrost sprzedaży w 1H 2024 roku
Dynamiczny wzrost sprzedaży w 1H 2024 roku Sprzedaż 1H 2024 [mln zł] Sprzedaż geograficznie [mln zł] 2 056,8 1 775,2 895,9 1 037,6 50% 50% 1H 2023 1H 2024 50% 50% 879,3 1 019,3 1H 2023 1H 2024 Sprzedaż krajowa Sprzedaż zagraniczna • +15,9% r/r wzrost przychodów ze sprzedaży • Zbliżony udział sprzeda
Slide 17: Silna sprzedaż w Polsce i w eksporcie
Silna sprzedaż w Polsce i w eksporcie Sprzedaż zagraniczna Sprzedaż krajowa 27%* 33% 38% 42% 46% 50% 50% 50% 73% 67% 62% 58% 54% 50% 50% 50% *Udział w przychodach 1 827,2 1 826,2 Grupy 1 409,6 1 425,1 1 227,5 1 034,4 1 037,6 1 019,3 910,1 963,3 707,1 769,8 662,7 569,3 385,2 252,2 2017 2018 2019 2020
Slide 18: Silna dynamika kwartalnej sprzedaży
Silna dynamika kwartalnej sprzedaży Sprzedaż kwartalna [mln zł] 1 062,1 994,8 938,5 956,3 921,9 836,6 751,2 737,0 706,9 639,6 587,2 611,6 587,5 469,5 433,1 475,7 371,1 396,7 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 2020 2021 2022 2023 2024 • Kontynuacja w 2Q silnej dwucyfrowej dynamiki
Slide 19: Zyskowność
Zyskowność Zysk brutto ze sprzedaży EBITDA EBIT Zysk netto [mln zł] [mln zł] [mln zł] [mln zł] +18% 557,2 -3% 1H r/r -8% 107,2 -9% 166,5 1H r/r 161,7 146,1 1H r/r 97,2 473,2 134,5 1H r/r 296,3 -11% +17% -2% -7% 64,2 252,4 2Q r/r 94,6 92,6 84,1 2Q r/r 2Q r/r 56,9 2Q r/r 78,4 260,9 -9% -6% 220,8 +18%
Slide 20: Zysk brutto ze sprzedaży
Zysk brutto ze sprzedaży 30,7 30,3 30,4 Rentowność 29,5 29,3 28,3 28,1 27,9 (%) 30,3 26,9 29,6 29,2 26,2 27,6 28,4 26,2 26,4 26,6 296,3 271,1 260,9 252,4 245,6 214,3 219,4 224,2 220,8 189,2 172,3 173,6 180,3 120,1 131,8 127,7 131,4 97,3 Mln zł 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 20
Slide 21: Rentowność
Rentowność 30,3 29,5 29,3 29,6 30,3 29,2 30,4 28,1 27,6 28,4 27,9 26,2 30,7 26,9 26,6 28,3 26,4 26,2 Rentowność zysku netto (%) Rentowność EBIT (%) 12,2 11,3 11,0 11,5 12,9 11,9 11,6 10,5 11,0 11,2 10,6 Rentowność EBITDA (%) 10,1 10,7 10,8 10,0 10,2 11,8 8,6 8,4 Rentowność brutto ze sprzedaży (%) 6,
Slide 22: Cash flow
Cash flow Cash flow [mln zł] Przepływy operacyjne 207,0 226,0 Przepływy inwestycyjne Przepływy finansowe 4,4 Całkowite przepływy -18,9 -6,9 -32,3 -195,0 -189,3 1H 2023 1H 2024 • Stabilna sytuacja płynnościowa Grupy www.autopartner.com 22
Slide 23: Stabilny poziom zapasów
Stabilny poziom zapasów Poziom zapasów* [mln zł] 1 078,0 993,8 1025,7 1 019,0 969,3 964,7 981,3 839,8 827,6 876,0 749,4 656,1 608,7 603,2 469,6 478,8 503,2 491,7 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 2020 2021 2022 2023 2024 • Bardzo dobry wskaźnik rotacji zapasów: 128 dni vs 136 rok
Slide 24: Podsumowanie
04. Podsumowanie www.autopartner.com 24
Slide 25: Podsumowanie
Podsumowanie Solidne wyniki finansowe w 1H 2024 roku Utrzymywanie silnego tempa wzrostu w Polsce i za granicą – przekroczenie po raz pierwszy w hsitorii poziomu 2,0 mld zł po półroczu Solidne poziomy rentowności, pomimo wyzwań rynkowych Utrzymywanie niskiego zadłużenia (dług netto/ EBITDA =
Slide 26: Dziękujemy!
DZIĘKUJEMY! ul. Ekonomiczna 20 43–150 Bieruń www.autopartner.com