Nissin Foods Holdings Co., Ltd. · TSE:2897
Nissin Foods — FY2010 Earnings Presentation
36 slides from Nissin Foods's earnings presentation, May 11, 2011
Slide 1: 2011年3月期 通期決算報告 説明会資料
2011 年 3 月期 （平成 23 年 3 月期） 通期決算報告 説明会資料 2011 年 5 月 11 日 (水) 東日本大震災への弊社グループの対応について 2011 年 3 月 11 日に発生した東日本大震災で、亡くなられた方々にお悔や みを申し上げますとともに、被災された皆さまには心からお見舞い申し上 げます。被災された皆さまの安全と被災地の一刻も早い復旧をお祈り申し 上げますとともに、日清食品グループでは復旧に向けてできる限りの支援 を行ってまいります。 URL http://www.nissinfoods-holdings.co.jp/ 証券コード 2897
Slide 2: 目次
2011 年 3 月期 通期決算報告 説明会資料 目次 ｽﾗｲﾄﾞNO. ページ 3. 2010年度通期（4-3月）の事業環境・状況 2 4. 東日本大震災の当社グループの対応・影響 2 5. 2010年度 業績概要 3 6. 営業利益の推移(2002-2011年3月期) 3 7. 当期純利益とEPS ※の推移(2002-2011年3月期) 4 8. 四半期業績推移 4 9. 報告セグメント業績推移 5 10. 営業利益の増益要因（連結） 5 11. 経常利益・当期純利益（連結） 6 13. 国内即席めん事業①－「日清食品」状況 7 14. 技術革新によるインスタントラーメンの新世代めん登場
Slide 3: 資料の表記について
2011/5/11 ご説明は右下のスライド番号に従って進めさせて頂きます。 2011年3月期 通期決算報告 （2011年5月11日） （2897） 1 （資料の表記について） このプレゼンテーション資料は、ＰＤＦ形式で当社ＨＰ「決算説明会資料」 に掲載しています。 http://www.nissinfoods-holdings.co.jp/ir/finance/presentation/index.html この資料の金額は、億円単位未満を四捨五入して表示しているため、 内訳と合計金額等があわない場合があります。 当社では2010年4月1日～2011年3月31日を「2010年度」（
Slide 4: 2010年度の事業環境・状況
2011/5/11 2010年度の事業環境・状況 外部環境 急速な円高・経済停滞→デフレーション継続 海外小麦相場上昇、パーム油・原油等資材価格上昇 国内即席めん総生産数量（当期）前期比 99％ (4月26日集計） 国内の6～8月は記録的な猛暑（1898年の統計開始以来過去最高） 東日本大震災：資材・生産・販売・計画停電の影響 当社状況 主力ＮＢ（ﾅｼｮﾅﾙ･ﾌﾞﾗﾝﾄﾞ）は価値戦略で前年比増加 技術革新製品好調継続：第４世代新製品発売へ オープンプライス製品は低迷 退職給付費用の影響は増益効果(過去最高の営業利益・当期純利益) 露ﾏﾙﾍﾞﾝﾌｰ
Slide 5: 2010年度 業績概要
2011/5/11 2010年度 業績概要 増減 2009年度 2010年度 金額 率 ％ 売上高 3,712 3,749 +38 +1.0% 営業利益 273 345 +72 +26.3% （退職給付費用の 影響を除く） 346 305 △41 経常利益 328 364 +36 +11.0% 当期純利益 205 208 +3 +1.3% 主要為替ﾚｰﾄ/時期 2009/12末 2010/1～12 （単位：億円） 円/US＄ 92.10 87.81 △4.7％ 円/HK＄ 11.88 11.30 △4.9％ 円/RMB 13.49 12.96 △3.9％ ※2009/12末は期末日レート、20
Slide 6: 当期純利益とEPSの推移(2002-2011年3月期)
2011/5/11 当期純利益とＥＰＳ※の推移(2002-2011年3月期) EPS※＝Earnings Per Share =一株当たり当期純利益 当期純利益 EPS (単位:億円） (単位:円） 7 四半期業績推移 2009年度 2010年度 利益 利益前 売上前 前年 年 年比％ 売上 営業利益 売上 営業利益 比％ 比％ （公表） （公表） ※1 年金 ※1 年金 年金費 年金 費用 年金 費用 用除く 費用 除く 費用 除く １Ｑ 907 79 － － 891 98 10 88 △1.8 23.5 － ２Ｑ 878 44 － － 867 46 10 36 △1.2 2.6 － ３Ｑ
Slide 7: 報告セグメント業績推移
2011/5/11 報告セグメント業績推移 計 日清食品 明星食品 低温 米州 中国 ※1:その他 ※2:調整 1Ｑ 891 440 104 126 72 45 103 - 2Ｑ 867 432 97 131 62 46 99 - 売上 上期 1,758 872 201 258 134 91 202 - 3Ｑ 1,042 584 116 133 64 46 99 - 4Ｑ 949 505 109 123 67 47 99 - 通期 3,749 1,961 426 514 265 184 401 - 1Ｑ 98 55 11 8 6 5 5 8 営業利益又は損失 2Ｑ 46 27 △4 5 1 3
Slide 8: 経常利益・当期純利益（連結）
2011/5/11 経常利益・当期純利益（連結） 営業利益 345 営業外収益 受取利息 １０ 、受取配当金 １７ 持分法投資利益 １５ 、その他 ６ 48 営業外費用 為替差損 ２３、その他 ６ 29 経常利益 364 投資有価証券売却益 ８、その他２ 特別利益 10 災害による損失 １０ 、 固定資産廃棄損 ７ 投資有価証券評価損 ４ 、 関係会社株式評価損 ３ 特別損失 減損損失・その他 ３ 27 法人税等 139 当期利益 208 0 50 100 150 200 250 300 350 400 （単位：億円） 11 国内事業子会社状況 （即席めん事業） 「日清食品」 「明星食品」 1
Slide 9: 国内即席めん事業①－「日清食品」状況
2011/5/11 国内即席めん事業①－「日清食品」状況 日清食品のめんの技術革新は新世代へ： 日清食品だけの第４世代めんの技術革新「３層太ストレート製法」 新「日清ラ王」 計画比 145％（2010/9-2011/3） 「日清のどん兵衛きつねうどん」 前年比 119％(2010/10-2011/3) 「日清 太麺堂々」 計画比 118％（2010/4-2011/3） 「カップヌードルごはん」(近畿地区2010/8/16先行発売)： 超過需要により一時販売休止(2010/9に販売再開) 2010年度通期状況 オープンプライス製品低調 7-8月の記録的猛暑
Slide 10: 2011年主力品の「周年企画」（Anniversary Year）
2011/5/11 15 16 2011年主力品の「周年企画」（Anniversary Year） 1971年9月18日発売 40周年 1971 2011 1971 2011 『カップヌードル発売40周年記念デザイン シリーズ』 数量限定 オリジナルパッケージ 1976年5月21日発売 35周年 1976 2011 1976年8月09日発売 35周年 1976 2011 16 COPYRIGHT©2010. NISSIN FOODS HOLDINGS. ALL RIGHTS RESERVED. 8
Slide 11: ｢カップヌードルごはん」について
2011/5/11 ｢カップヌードルごはん」について 製品名 カップヌードル味 シーフードヌードル味 内容量(ライス) 100ｇ(86ｇ) 104ｇ(86ｇ) エネルギー 379kcal 395kcal 賞味期限8か月 希望小売価格 250円(税抜) コンセプト：「カップヌードルがごはんになった！」 発売：2010年8月16日近畿地区（大阪ﾌﾞﾛｯｸ）先行発売 発売4日間で販売休止(当社即席ライス製品の5倍の販売予測に対し、10倍の需要 に供給できず) 9/27に販売再開 2011年度中の全国発売を目指す 17 主要製品 量販店平均売価 推移(2008/1-2011/3) (資
Slide 12: 国内即席めん事業②－「明星食品」状況
2011/5/11 国内即席めん事業②－「明星食品」状況 2010年度減収減益 「佐野実 限定味噌らあ麺」 2010/9- 価格・販売費の適正化第一 「究麺 魚介豚骨」 7-8月の記録的猛暑/収益に影響 2011/3- 3月の計画停電/生産に影響 4-3月 前年比売上 96％ 営業利益 88％ 「チョッパヤ」 2010/10- 新技術で1分でも伸びにくい麺 主力製品ﾌﾞﾗﾝﾄﾞ価値向上 高付加価値麺「究麺」定着化 「チャルメラ」45周年 ﾘﾆｭｰｱﾙ後 9-3月 前年比117％ 「一平ちゃん夜店の焼そば」 2010/8- ノンフライタテ型BIGカップめん参入
Slide 13: 低温事業－「日清食品チルド」「日清食品冷凍」
2011/5/11 未定 その他の国内事業子会社 「日清食品チルド」 「日清食品冷凍」 「日清シスコ」 「日清ヨーク」 21 低温事業－「日清食品チルド」「日清食品冷凍」 ※金額前年比（当社推定） 「日清食品チルド」（めん） ﾁﾙﾄﾞめん市場全体（95％）※ 当社売上（104％） 「つけ麺」ﾌﾞｰﾑ受け「つけ麺の達人」ヒット ＴＶＣＭ・「つけ麺博」等イベント連動 「北見風焼そば」・｢冷たいﾄﾏﾄのﾗｰﾒﾝ｣・ 「鍋ラーメン」もヒット 「日清食品冷凍」 市販用冷凍調理品市場全体（103％）※ 当社売上（109％） 中価格帯具付き麺の販売拡大 「ｽﾊﾟ王
Slide 14: 新製品ランキング上位独占・菓子・飲料事業
2011/5/11 新製品ﾗﾝｷﾝｸﾞ上位独占(その他食品※・冷凍食品) 順位 その他食品 調査期間：2011/3/6～3/12 冷凍食品 調査期間：2011/3/27～4/2 順位 メーカー 製 品 名 メーカー 製 品 名 カップヌードル発売40周年記念 冷凍 スパ王プレミアム 1 日清食品 カップヌードル 77g 日清食品冷凍 彩り野菜とｿｰｾｰｼﾞのｼﾞｭｰｼｰﾅﾎﾟﾘﾀﾝ 280g ふんわり食パン 冷凍スパ王プレミアム 2 山崎製ﾊﾟﾝ イチゴミルク風味 6枚 日清食品冷凍 ｵｸﾗの入った醤油ﾊﾞﾀｰたらこ 235g カップヌードル発売40周年記念 冷凍スパ王プレミアム 3 日清食品
Slide 15: ㈱フレンテとの業務・資本提携
2011/5/11 ㈱フレンテとの業務・資本提携 （2011年5月11日 リリースより抜粋） 業務・資本提携の目的 基本理念の共有「食を通じて社会に貢献する」 「UNIQUE PROJECT」(＝今までにない、楽しく、驚きのある、 ユニークな商品作り) 2010年夏：子会社「湖池屋」と日清食品㈱の商品コラボレーション 開発・マーケティング・調達・生産・営業の協働関係構築による 両グループの経営ビジョンの実現 業務提携の内容 「UNIQUE PROJECT」を基軸とした両者のブランドと独自技術の 掛け合わせによる新たなブランド価値創造 両社の菓子及び即席めんの流通
Slide 16: 海外セグメント状況
2011/5/11 海外セグメント状況 海外セグメント減収減益 売 上 （2009年: 533億円→2010年度 520億円）前年対比 98％ 営業利益 （2009年: 38億円→2010年度 26億円）前年対比 68％ 成長戦略 戦略・マーケティング・開発・生産・財務等の社内リソースを世界レベル で共有しバックアップするグローバル・ストラテジック・プラットフォーム の推進 日本で培った新技術を使用した他社に追随されない画期的な高付加 価値製品を早々に市場投入して製品のブランド化推進 アジア戦略本部を設置し、成長著しい地域へ積極的に進出していく ロシアにおいて持
Slide 17: 新製品「BIG CUP NOODLES」市場投入
2011/5/11 新製品「BIG CUP NOODLES」市場投入 Chicken Beef Shrimp スプーン1つで麺・スープを堪能できる 次世代CUP NOODLES 電子レンジで３分調理 環境に優しい紙カップ仕様 チキン・ビーフ・シュリンプの３大人気 フレーバーでのラインアップ 2011年2月新発売 29 中国セグメントの状況（2010年1-12月） 中国大陸地域（上海・広東・珠海） 増収減益 2010年10月末「日清拉王（＝中国版・新「ラ王」 ）」発売 都市部を中心に高価格帯商品の販売が順調に推移 「開杯楽（＝「カップヌードル」）」、「Ｉ意麺
Slide 18: ロシア・アジア状況
2011/5/11 ロシア・アジア状況 ロシア：持分法適用会社化 2010年12月に24.99％まで株式取得 2010年度(当期)第4四半期より持分法適用会社となる 2011年2月に33.5 ％まで株式取得 タイ：完全子会社化(2011年3月～) 将来の業容拡大に備えた財務基盤強化のため100％子会社化 資本金：33億円 ベトナム：新規子会社設立(2011年3月～) 即席めんの消費量が43億食(2009年推定)と世界第4位の市場である ベトナムに多様化する消費者ニーズに応える製品を提案 アジア戦略本部設立(2011年4月～) 成長著しいアジアでの事業
Slide 19: 2011年度 通期業績予想（連結）
2011/5/11 2011年度 通期業績予想（連結） 2010年度 2011年度（2012年3月期） 通期予想・前期増減対比 （2011年3月期） 上期予想 通期予想 金額 率 売上高 3,749 1,875 3,950 ＋201 ＋5.4% 営業利益 345 100 260 △85 △24.7% 経常利益 364 120 280 △84 △23.1% 当期 純利益 208 104 210 ＋2 ＋1.2% 為替レート （単位：億円） 円/US＄ 87.81円 81円 円/HK＄ 11.30円 10円 円/RMB 12.96円 12円 33 2011年度 営業利益の減益要因前提（連結） 減益
Slide 20: 退職給付会計による影響（連結）
2011/5/11 退職給付会計による影響（連結） 予想対当期 2010年3月期 2011年3月期 2012年3月期 増減額 Ａ：営業利益 273 345 260 △85 Ｂ：退職給付会計 の影響 △72 40 △6 △46 退職給付会計の 影響を除いた場合 の営業利益 346 305 266 △39 （Ａ＋Ｂ） 退職給付会計による 当社では、「数理計算上の差異」を発生の翌期 （単位：億円） 影響： 連結会計年度に一括して費用処理しています。 Ｐ26もご参照ください 35 厚生年金基金の代行部分(過去分)返上に関するお知らせ （2011年5月11日 リリースより抜粋） 当社及び一部の国内連
Slide 21: 配当予想について
2011/5/11 配当予想について 2012年3月期 カップヌードル発売40周年記念配当 5円 (年間70円→75円) 2010年3月期 2011年3月期 2012年3月期 中間配当金 25 35 40 （うち記念配当5円） 期末配当金 35 35 35 （うち記念配当10円） 年間配当金 60 70 75 一株当たり 当期純利益 177.02 187.56 189.76 配当性向 33.9％ 37.3％ 39.5％ 配当方針 2012年度 (2013年3月期)目標：連結配当性向 40％ （単位:円） 37 （ご参考）即席めん世界総需要推移(2007-2010) 1200 (資料:ＷＩＮＡ＝
Slide 22: その他のお知らせ
2011/5/11 39 その他のお知らせ 40 COPYRIGHT©2010. NISSIN FOODS HOLDINGS. ALL RIGHTS RESERVED. 20
Slide 23: 安藤百福発明記念館・WFPへの取り組み
2011/5/11 体験型教育施設：「安藤百福発明記念館」について 2011年9月17日 グランドオープン 通称「ｶｯﾌﾟﾇｰﾄﾞﾙ･ﾐｭｰｼﾞｱﾑ」 41 ＷＦＰへの取り組み 国連ＷＦＰ協会とＷＦＰ 国連WFP協会は、飢餓と貧困の撲滅を使命に活動する国連の 食糧支援機関であるWFP（World Food Programme/国連世界食 糧計画）を支援する認定NPO法人であり、WFPの公式支援窓口 です。募金活動、企業・団体との協力関係の推進、および広報活 動を行い、日本におけるWFP支援の輪を拡げています。 WFPと弊社に共通する精神 弊社創業者精神： 「食足世平」・「食
Slide 24: a
a
Slide 25: A．補足資料
A．補足資料 ﾍﾟｰｼﾞ A-1. 2011年３月期 【連結】 損益計算書 24 A-2. 2011年3月期 セグメント別実績【前期・通期・予想】 25 A-3. 為替レートについて 26 A-4. 持分法投資利益について 26 A-5. 2000～2011年度における「退職給付費用」影響額 26 A-6. 2007～2011年３月期 【連結】 経営指標 27 A-7. 2011年３月期 【連結】 貸借対照表の主な増減 28 23
Slide 26: A-1. 2011年3月期【連結】損益計算書
A-1. 2011年３月期 【連結】 損益計算書【前期／当期】 【単位：億円】 2010年3月期 2011年3月期 前年比％ 項 目 金額 売上比％ 金額 売上比％ 増減 ％ 1 売 上 計 3,712 100.0 3,749 100.0 38 1.0 原売 売 上 原 価 2,006 54.1 2,046 54.6 40 2.0 価上 退職給付費用影響額（原価分） 24 0.6 △ 14 △ 0.4 △ 38 － 2 売 上 原 価 計 2,030 54.7 2,032 54.2 2 0.1 3 売 上 総 利 益 1,681 45.3 1,717 45.8 36 2.1 拡 販 費 603
Slide 27: A-2. 2011年3月期 セグメント別実績
Ａ-2．2011年3月期 セグメント別実績【前期・通期・予想】 2011年3月期＝2010年度 【単位：億円】 事業会社の業績は 2009年度 2010年度 2011年度 各事業会社の子会 主要事業 通期実績 通期実績 通期業績予想 国内外 社（ＨＤからは孫会 区 分 社）を含む 売上 営業利益 売上 営業利益 売上 営業利益 日 清 食 品 即 席 め ん 1,910 242 1,961 228 2,032 200 国 内 明 星 食 品 即 席 め ん 444 27 426 24 450 25 7 事 日清食品ﾁﾙﾄﾞ チ ル ド 業 496 17 514 18 521 19 会 日清食品
Slide 28: A-3～5. 為替レート・持分法投資利益・退職給付費用影響額
A-3. 為替レートについて 【単位：円】 ① ② 変動率＝ 単位 使用通貨国 ②/① 2009/12期末 2010年期中平均 ＵＳＤ 米国 92.10 87.81 95.3% ＰＥＳＯ ﾒｷｼｺ 7.09 6.95 98.0% ＨＫＤ 香港 11.88 11.30 95.1% ＲＭＢ 中国 13.49 12.96 96.1% ＥＵＲ 欧州 132.00 116.39 88.2% ＲＵＲ ﾛｼｱ 3.06 ※ 2.7 88.2% ＢＲＬ ﾌﾞﾗｼﾞﾙ 52.91 49.82 94.2% ＴＨＢ ﾀｲ 2.76 2.77 100.4% ※期中平均レート＝対象期間の日割レートの平均値 ※ＲＵＲ 2
Slide 29: A-6. 2007～2011年3月期【連結】経営指標
A-6. 2007～2011年３月期 【連結】 経営指標 【単位：百万円】 回 次 第５９期 第６０期 第６１期 第６２期 第６３期 第６４期（予想） 決 算 年 月 単位 2007年3月期 2008年3月期 2009年3月期 2010年3月期 2011年3月期 2012年3月期 国 内 売 上 〃 302,332 329,210 310,905 317,250 322,349 336,400 海 外 売 上 〃 55,906 56,259 51,152 53,928 52,582 58,600 売 上 高 計 百万円 358,238 385,469 362,057 371,178 374,9
Slide 30: A-7. 連結貸借対照表の主な増減
A-7. 2011年３月期 【連結】 貸借対照表の主な増減 【単位：億円】 連結貸借対照表 2010年3月期 2011年3月期 増減額 主な増減要因 資産の部 流動資産 現金及び預金 673 567 △ 107 固定資産取得による減 有価証券 227 168 △ 58 売却・償還による減 その他 659 706 48 流動資産合計 1,558 1,441 △ 117 固定資産 有形固定資産 1,093 1,259 166 設備投資による増 投資その他の資産 1,385 1,353 △ 32 流動資産への振替による減 固定資産合計 2,526 2,656 130 資産合計 4,084 4,097
Slide 31: B．即席めん業界資料
B．即席めん業界資料 ﾍﾟｰｼﾞ B-1. 国内即席めん類の総生産量推移（2001年～2010年：10年間） 30 B-2. 国内即席めん類の総生産数量・総生産額推移（2010年4月～2011年3月31 B-3. 世界の主要即席めん市場（2008-2010年度） 32 29
Slide 32: B-1. 国内即席めん類の総生産量推移
B-1. 国内即席めん類の総生産量推移（2001年～2010年：10年間） 【百万食】 6,000 6,000 5,000 5,000 4,000 4,000 3,000 3,000 2,000 2,000 1,000 1,000 00 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 （年度） 【年度】 （単位：百万食） 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 即席袋めん 2,022 2,027 2,153 2,124 2,023 1,979 2,031 1,955 1,911 1,
Slide 33: B-2. 国内即席めん類の総生産数量・総生産額推移
B-2. 国内即席めん類の総生産数量・総生産額推移（2010年4月～2011年3月） 【袋めん・カップめん合計】 （単位：百万食、％、百万円） 年度 ４月 ５月 ６月 ７月 ８月 ９月 １０月 １１月 １２月 １月 ２月 ３月 期間累計 ＪＡＳ受検数 2010年度 386 304 303 281 286 312 376 436 439 294 350 395 4,161 前年度 365 292 280 272 271 340 402 411 398 284 331 368 4,014 前年比 105.7 104.2 108.3 103.3 105.5 91.9 93.4 106. 110.3
Slide 34: B-3. 世界の主要即席めん市場
B-3. 世界の主要即席めん市場（2008-2010年度） （※1-12月期の集計） 人口 GDP 一人当たり 総需要（億食） 一人当たり 当社進出状況（設立・関連会社・進出年月） 地域 国 名 (百万人） （10億ドル） GDP（ドル） 2008年 2009年 2010年 消費量／年 （即席めん事業のみ） 日本 (Japan) 127.4 5,042 39,530 51.0 53.4 52.9 41.5 明星食品('06/12) ア 珠海市金海岸永南食品有限公司 ('93/7) 廣東順徳日清食品有限公司 ('94/11) 1,345.1 4,984 3,769 上海日清食品有限公司 ('95
Slide 35: Slide 35
Slide 36: 将来予測に関する注意事項・お問い合わせ先
（2897） この資料に掲載しております当社の計画及び業績の見通し、戦略など は、発表日時点において把握できる情報から得られた当社の経営判 断に基づいています。あくまでも将来の予測であり、「市場における価 格競争の激化」、「事業環境をとりまく経済動向の変動」、「為替の変 動」、「資本市場における相場の大幅な変動」他、様々なリスク及び不 確定要因により、実際の業績と異なる可能性がございますことを、予め ご承知おきくださいますようお願い申し上げます。 ＜ お問い合わせ先 ＞ 日清食品ホールディングス株式会社 コーポレート・コミュニケーション本部 IR室 〒160-8524 東京都新宿区新宿6-28