Nextgen,inc. · TSE:3842

Nextgen,inc — FY2014 Earnings Presentation

33 slides from Nextgen,inc's earnings presentation, May 15, 2015

  1. Slide 1: 2014年度 決算説明資料

    2015年５月15日 代表取締役社長 大西 新二 取締役管理本部長 天田 貴之 Copyright NextGen, Inc. All rights reserved.

  2. Slide 2: 目次

    1 2014年度の業績 2 中期経営計画 3 事業トピックス Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 2

  3. Slide 3: 2014年度の業績

    1 2012年度の業績 2014年度の業績 2 中期経営計画 3 事業トピックス Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 3

  4. Slide 4: 決算期変更に関する注記

    当社は決算期を変更（12月31日から ３月31日へ）しており、当事業年度は決算 期変更に伴う15か月の変則決算となるため、 文中の前年同期比の記載は行っておりません Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 4

  5. Slide 5: 業績推移

    (単位:百万円) 売上高 営業利益 2,890 153 2,112 2,061 88 44 2012年 2013年 2014年 2012年 2013年 2014年 経常利益 当期純利益 153 125 83 83 34 38 2012年 2013年 2014年 2012年 2013年 2014年 Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 5

  6. Slide 6: 2014年度業績のポイント

    1．売上高 28億90百万円（決算期変更により15か月決算） •通信システムソリューションを軸として、3事業全てが概ね順調に推移 •2014年３月に事業譲受したボイスロギング事業（ＶＬ事業）も業績に貢献 ２．営業利益率・経常利益率・当期純利益率が向上 • 自社ライセンス販売の増加 • 新規事業、ＶＬ事業等によるスケールメリットの効果 • 収益性の低い受託開発の見直し • 以上により、事業拡大を見込んだ人員増/品質管理強化のためのコスト増を吸収 ３．第5四半期会計期間（1月～３月） • 第４四半期から期ずれした案件については、第５四半期でほぼ検収完了 • 通期業績としては売上・利益ともに業績予想

  7. Slide 7: 損益計算書

    (単位:百万円) 2013年12月期 2015年3月期 収益の改善 構成比 構成比 （12か月） （15か月） ①利益率の高い ライセ ンス販売に 売上高 2,061 100% 2,890 100% フォーカス 売上原価 1,267 61.5% 1,754 60.7% ②VL事業譲受等による 売上総利益 794 38.5% 1,135 39.3% スケールメリットの効果 販売費及び一般管理費 750 36.4% 981 34.0% ③収益性の低い受託開発 営業利益 44 2.1% 153 5.3% の見直し 営業外収益 0 0.0% 8 0.3% 営業外費用 9 0.5% 8 0.3% 増加コ

  8. Slide 8: 貸借対照表

    (単位:百万円) 前期末との 2013年12月期 2015年3月期 期末売掛金67百万 増減 円増、たな卸資産 資産の部 68百万円増、現金 及び預金221百万円 流動資産 1,446 1,344 △ 101 減 有形固定資産 48 58 9 のれん・ソフト 無形固定資産 398 519 121 ウェア資産の開発 の増加 投資その他の資産 42 48 5 本社移転にともな 資産 合計 1,936 1,971 35 い差入保証金が 負債及び純資産の部 ７百万円増加など 流動負債 528 513 △ 15 固定負債 322 244 △ 78 借入金残高の減少 88百万円ほか 負債 合計 851 7

  9. Slide 9: キャッシュ・フロー

    (単位:百万円) 2013年 2014年 前年差額 営業活動によるC/F 313 351 38 税引前当期純利益 税引前当期純利益 46 142 96 142百万円、減価償 却費267百万円の計 減価償却費 222 267 44 上など 売上債権の増減額 66 △67 △134 固定資産の取得に 仕入債務の増減額 △ 20 1 21 よる支出340百万 その他 △2 7 9 円、ＶＬ事業譲受 による支出133百万 投資活動によるC/F △ 217 △486 △269 円など 有形固定資産の取得による支出 △9 △32 △22 フリーＣＦは135百 無形固定資産の取得による支出 △ 231 △3

  10. Slide 10: 通信システム・ソリューション

    〔通信システム・ソリューション〕 自社ライセンス製品の販売が順調に推移 • 大手通信事業者向け自動応答システムプロジェクトの機能拡張の案件受注 • 大規模コールセンター向けにSIPサーバー、通話録音、音声認識のライセンス販売が増加 • IP電話サーバーの相互接続を実現するためのSBC製品についても、IP電話利用者が増えて いることを背景として、ライセンス販売が堅調 • ハードウェアに依存しないソフトウェアSBC製品を出荷（NFV対応の足がかりとなる） 海外ベンダー製品の保守運用サービス開始 • 継続案件の確実な更改に加え、海外ベンダー製品の日本国内顧客に対する保守業務を請け 負う契約を締結 C

  11. Slide 11: セキュリティ・ソリューション

    〔セキュリティ・ソリューション〕 VoIP/IMSセキュリティ診断サービスが拡大 • VoIP/IMSセキュリティ診断サービスにおいて、顧客層が従来の大手通信事業者に加えて、 携帯通信事業者及び関連ベンダー、及びSaaS事業者へも拡大。 背景： VoLTEの開始によるエンドツーエンドのIP化の進展、企業のIP電話の電話交換機 「IP-PBX]に対するサイバー攻撃に対する懸念増加が追い風 自社セキュリティ製品販売の堅調な推移 • 自社セキュリティ製品の一つであるNX-C6000既存導入企業における運用効率化の効果が 認められ、同製品の分散構成版（より大規模なネットワークでの運用監視とセキュリティ

  12. Slide 12: エンタープライズ・ソリューション

    〔エンタープライズ・ソリューション〕 事業譲受したボイスロギング（VL）事業の業績への貢献 • ティアック株式会社より事業譲受したVL事業に関して顧客をもれなく引継ぎ • 事業の本格稼働が始まり金融、消防・航空管制、運輸業界等のお客様向け案件受注が順調 に積み上がり業績に貢献 • 当社の既存事業とのシナジー効果も出始める 大規模PBX更改案件の受注 • 大企業が所有する大規模PBX更改案件を受注し、当社製品「NX-C1000」による大企業向 け電話機能の提供に加え、Microsoft Lyncとの連携機能を実現 クラウドサービスにおけるパートナー強化による引合い増加 • ビジネスユースでのスマ

  13. Slide 13: 事業別売上高構成

    (単位:百万円・％) 100% 7.4% （157百万円） 9.3% （192百万円） 10.6%（307百万円） 90% 4.4% （92百万円） 5.9% （121百万円） 80% 21.7% （628 百万円） 70% 60% セキュリティ 59.4% 51.5% エンタープライズ 50% 37.4% 通信システム保守以外 40% （1,254百万円） （1,061百万円） （1,079百万円） 通信システム保守 30% 20% 28.8% 33.3% 30.3% 10% （608百万円） （687百万円） （876百万円） 0% 2012年 2013年 2014年 Copyright

  14. Slide 14: 顧客別売上高構成

    100% 9.0% 5.7% 6.3% 90% 19.0% 80% 31.2% 70% 46.0% 18.2% 44.2% 60% 企業向け 50% 通信事業者 （NTTグループ除く） 40% NTTグループ 30% 62.5% 62.8% 46.8% 48.3% 20% 10% 0% 2011年 2012年 2013年 2014年 Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 14

  15. Slide 15: M&Aによる成長戦略

     2014年３月ティアック株式会社から「ボイスロ ギング事業」を譲受  今後も、戦略的なＭ＆Ａで成長を加速させ、更な る企業価値向上の実現を目指します。 ターゲット ・新規事業分野の開拓、規模拡大 ・販売チャネル・製品の拡充 ・既存ビジネスとのシナジー効果 ・人財・技術の獲得と有効活用 Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 15

  16. Slide 16: 利益配分に関する基本方針

    利益配分に関する基本方針 • 当社は、株主に対する利益還元を重要な経営課題として認識しており、経営成 績及び財政状態を勘案し、決定していく所存です。今後につきましては、将来 の事業拡大のために必要な内部留保とのバランスを図りながら、経営成績及び 財政状態を勘案しつつ、具体的には、剰余金が一定水準に達した段階で配当に よる株主に対する利益還元を検討してまいります。 早期の配当開始を目指す • 2015年３月末の自己資本比率は61.5％ • 配当可能となる財務基盤に近づいた • 中期経営計画期間中（2015年４月～2018年３月）を目途に株主の皆さまへ 早期の配当開始 Copyright Next

  17. Slide 17: 2016年3月期業績予想

    (単位:百万円) 2015年3月期実績 2016年3月期予想 通期 通期 売上高 2,890 2,400 ～ 3,000 営業利益 153 50 ～ 240 経常利益 153 40 ～ 230 当期純利益 125 30 ～ 170 • 2015年3月期は決算期変更に伴い、2014年1月から2015年3月の15ヶ月数値を表示しております。 • 顧客スケジュールにより案件の検収時期が変動し数値が大きく上下する可能性があるため、レンジ形 式による開示とさせていただいております。 Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 17

  18. Slide 18: 中期経営計画

    1 2012年度の業績 2014年度の業績 2 中期経営計画 3 事業トピックス Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 18

  19. Slide 19: 全体方針と市場別戦略

    全体方針 インフラ・プラットフォーム志向からソリューション・サービス志向へ（継続方針） 市場別戦略 ソリューション・サービス別戦略 自社の強みを発揮できる市場に集中しつつ、 効率的、かつ確実な販路拡大を目指す 通信システム・ソリューション ▶ 大手通信事業者を中心に安定した収益確保 通信事業者向け ▶ IP相互接続ソリューションの提供 ▶ 重点アカウントの設定と関係性深耕 ▶ 法人営業チャネルを活用 エンタープライズ・ソリューション ▶ ボイスロギング製品を増強し、企業オフィス 一般企業向け ソリューションを展開 ▶ パートナー会社の関係性を深めること による商品販売 セキュリティ・ソリューシ

  20. Slide 20: 通信システム・ソリューション 外部環境と方針

    外部環境 当社方針 レガシー設備（PSTN） 既存取引のある通信事業者との からIPベースの設備への 関係性を継続拡大し、安定的な 更改（今後10年） 業績を確保 通信事業者間のIP相互 豊富なSBC製品ラインナップを 接続ソリューションの 活かし、NFV、SDN等の新技術 需要増 を用いたソリューションの開発 SBCを中心とした多様な形態の MVNOの増加やVoLTE SIP/VoIPソリューションや保守 の導入によるSIP/VoIP 運用ソリューションの提供 製品の需要増 新たな通信事業者に対する販売 強化による業績拡大 Copyright NextGen, Inc. All

  21. Slide 21: 通信システム・ソリューション ロードマップ

    2015年4月 2016年4月 2017年4月 ～2015年3月 ～2016年3月 ～2017年3月 ～2018年3月 既存電話設備の更改案件の取り込み（PSTNマイグレーション） 通信事業者間IP相互接続ソリューションの提供（SBC） ボイスロギング・音声認識・通信傍受ソリューションのラインナップ強化 固定・携帯を融合したソリューションの提供（FMC） 通信事業者が提供するクラウドソリューションの拡大（NFV、SDN） MVNO・MVNE市場への対応 Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 21

  22. Slide 22: セキュリティ・ソリューション 外部環境と方針

    外部環境 当社方針 2020東京オリンピック・ パラリンピックに関連した セキュリティ脆弱性診断の サイバーセキュリティの 自動化や診断項目の充実 需要増 海外パートナーのアライアンス 国内および海外通信事業者 強化による需要拡大への対応 のVoLTEサービス開始に ホワイトハッカー技術者の育成 よるセキュリティの需要増 国内通信事業者が提供する セキュリティ・ソリューション マネージドサービス市場の （NX-C6000/C6500）による通信 拡大（IDC Japan調べ） 事業者VoIP網の保守効率向上を 通信事業者の運用保守の 実現 効率と品質向上に関連した OTT V

  23. Slide 23: セキュリティ・ソリューション ロードマップ

    2015年4月 2016年4月 2017年4月 ～2015年3月 ～2016年3月 ～2017年3月 ～2018年3月 国 携帯通信事業者向けビジネス機会の拡大 内 通 信 IoT/M2M関連への拡大 事 業 運用保守系ソリューションの拡大（試験呼、品質測定など） 者 市場開拓（お試し診断サービスの提供） 国 内 VoIPセキュリティ監視システムの提供 企 業 SaaS型 自動診断サービスの提供 海外の携帯通信事業者向けのサービス提供 海 外 アライアンス強化による販路の拡大 Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 23

  24. Slide 24: エンタープライズ・ソリューション 外部環境と方針

    外部環境 当社方針 通信事業者の法人営業部門や 光コラボ事業者への NTT東西の光サービス卸 ソリューションの提供（IP- によるIP電話利用の増加 PBX、SIPゲートウェイ、ボイ スロギング、音声認識など） 官公庁、金融系、等の既存顧客 ボイスロギング事業に にボイスロギング以外の製品を おける顧客の引き継ぎ完了 提案してシナジー効果を発揮 とパートナーの増強 録音データの集約と解析による 付加価値ソリューションの提供 「U³」サービスの拡販において MVNO・MVNE事業者の MVNO・MVNEとの協業関係を 増加 構築 Copyright NextGen, Inc. Al

  25. Slide 25: エンタープライズ・ソリューション ロードマップ

    2015年4月 2016年4月 2017年4月 ～2015年3月 ～2016年3月 ～2017年3月 ～2018年3月 企業／自治体向けVoIPソリューションの提供 オ ボイスロギング新製品開発 フ ィ 音声認識、感情解析等のソリューション拡大 ス クラウド型ボイスロギングの提供 スマートデバイスを活用する連携 ソリューション提供 ク ラ U³サービスと他社サービスとの連携による競争力アップ ウ ド MVNE/MVNO向けクラウドPBX提供、機能拡張 Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 25

  26. Slide 26: 保守サポート・サービス

    通信事業者向け （安定的な案件獲得） 業務委託パートナーを含めたスキルアップと業務効率および対応品質の 向上によって顧客からの信頼を獲得する 海外製品の扱い経験を活かし、海外製品の保守を請け負い、国内顧客と 海外ベンダーの橋渡し役としてサービスを提供する 企業ユーザー向け （保守メニューの拡充） 通信事業者向けに提供している24時間・365日対応可能な保守サービス を、企業ユーザー向けにも拡大して保守事業の規模拡大を図る 企業ユーザーのニーズに合った保守運用サービスをメニュー化する Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 26

  27. Slide 27: 中期経営計画 数値目標

    (単位:百万円) 2015年3月期（実績） 2016年3月期（予想） 2017年3月期（計画） 2018年3月期（計画） 売上高 2,890 2,400～3,000 2,700～3,300 3,100～3,700 営業利益 153 50～240 100～280 170～350 経常利益 153 40～230 90～270 160～340 当期純利益 125 30～170 60～180 110～230 2015年3月期は決算期変更に伴い、2014年1月から2015年3月の15ヶ月数値を表示しております。 売上高 営業利益 予想/計画上限 予想/計画上限 予想/計画下限 3,700 予想/計画下限

  28. Slide 28: 事業別数値目標

    (単位:百万円) 2015年3月期（実績） 2016年3月期（予想） 2017年3月期（計画） 2018年3月期（計画） 売上高 2,890 2,400～3,000 2,700～3,300 3,100～3,700 通信システム 1,079 850～1,050 940～1,130 1,050～1,230 セキュリティ 306 270～370 300～390 340～440 エンタープライズ 628 460～650 560～770 700～920 保守サポート 876 820～930 900～1,010 1,010～1,110 2015年3月期は決算期変更に伴い、2014年1月から2015年3月の

  29. Slide 29: 事業トピックス

    1 2012年度の業績 2015年度の業績 2 中期経営計画 3 事業トピックス Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 29

  30. Slide 30: NX-E1010

     通信事業者のPBXの接続には各社の仕様差分を吸収するための装置が必要 ⇒当社のNX-E1010がその機能を具備  Avaya製PBXとNTTコミュニケーションズ様のIP電話サービスとの接続に対応  今後もNX-E1010が対応する各社PBX製品のラインナップを増やしていく計画 通信事業者 各社のPBX製品 NX-E1010を介して接続 Avaya製 PBX IP通信事業者A 差分吸収＆ 代理REGISTER NX-E1010 NX-C1000 IP通信事業者B NX-E1000 IP通信事業者C U3 クラウドサービス Copyright NextGen, Inc. All right

  31. Slide 31: ソフトウェアSBC (SW-SBC)

    SW-SBC 通信事業者 A 通信事業者B IP network IP network  SBCの用途 SW-SBC   仕様の異なるシステム間の相互接続に利用 セキュリティ脅威に対する防御  SW-SBCの特徴 各社PBX製品  ハードウェア依存型と比べて拡張性が高く 利用者数の増加時、新たなシステムを追加 せず、ライセンス追加により利用可能  万一の故障時においてシステムの入れ替え が容易に対応可能  ネットワーク上のルーター・スイッチ類もソフトウェアベースでのシステムが 普及してきており、ソフトウェア化（NFV/SDN）はますます進むと考えられます  当社製品もこの技術の

  32. Slide 32: 会社概要

    社名 株式会社ネクストジェン (Nextgen, Inc.) 設立 2001年11月 資本金 ４億91百万円 従業員数 96名(2015年３月末現在) 売上高 28億90百万円 (2015年３月期) 上場区分 東京証券取引所 JASDAQ グロース(証券コード：3842) 本社所在地 東京都港区白金一丁目27番６号 役員構成 代表取締役社長 大西 新二 取 締 役 土屋 博一 取 締 役 天田 貴之 取 締 役 牧野 昌彦 監 査 役 飛田 和男 監 査 役 渡辺 俊一 監 査 役 出澤 秀二 Copyright NextGen, Inc. All rights reserved. 32

  33. Slide 33: 本日はありがとうございました

    本日はありがとうございました 本日はご多忙の中、当社説明会にご出席いただきまして、誠に ありがとうございました。 株主・投資家の皆さまにおかれましては、より一層のご支援を 賜りますようお願い申しあげます。 【免責事項】 本資料に記載された計画、見通し、戦略等の将来に関する記述は、現在入手している情報 に基づく当社の判断であり、その情報の正確性を保証するものではありません。 実際の業績は、経営環境の変動などにより、これら見通しと大きく異なる可能性があるこ とをご承知おきください。 また、本資料に記載されている当社以外の企業などに関わる情報は、公開情報などから引 用したものであり、情報の正確性など

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