Grupo De Inversiones Suramericana S.a. · BVC:GRUPOSURA
Grupo De Inversiones Suramericana — Investor Presentation (2017)
52 slides from Grupo De Inversiones Suramericana's investor presentation, 2017
Slide 1: Presentación Corporativa 2T 2017
PRESENTACIÓN CORPORATIVA 2T 2017 1
Slide 2: Exoneración de responsabilidad
EXONERACIÓN DE RESPONSABILIDAD » Este documento puede contener declaraciones de revelaciones futuras relacionadas con Grupo SURA, SURA Aseguramiento, Tendencias y Riesgos (Suramericana S.A), SURA Asset Management y sus respectivas filiales, las cuales han sido realizadas bajo supuestos y estimacione
Slide 3: Aspectos destacados
A S P E C T O S D E S TA C A D O S » 01 04 COP 22.9 bn MEXICO Market Cap GUATEMALA DOMINICAN Grupo de servicios financieros REPUBLIC Reconocimiento de marca SALVADOR PANAMA líder en Latam 47 millones COLOMBIA Clientes* PERU BRAZIL Activos administrados*» 02 05 COP 585 bn CHILE ARGENTINA URUGUAY Dive
Slide 4: Portafolio de inversiones
P O R TA F O L I O D E I N V E R S I O N E S » INVERSIONES ESTRATÉGICAS INVERSIONES INDUSTRIALES VENTURE CORPORATIVO En alianza con Veronorte 81.1% 83.6% 46.4%* 35.2% 35.7%* INVERSIONES EN CRECIMIENTO Suramericana: Pensiones, Ahorro e Banca Universal Alimentos Cemento, Energía Seguros, Tendencias In
Slide 5: Diversificación geográfica y de industria
DIVERSIFICACIÓN GEOGRÁFICA Y DE INDUSTRIA » Diversificación en servicios financieros Diversificación geográfica País Clientes Ingresos Utilidad Neta Activos COLOMBIA 25.2 50.5% 37.4% 56.4% CHILE 3.3 23.0% 27.9% 23.5% Banca MÉXICO 7.6 9.1% 13.6% 5.1% Pensiones, AM & WM PERÚ 2.1 2.2% 12.6% 7.5% Seguro
Slide 6: Importante base de clientes en mercados atractivos
I M P O R T A N T E B A S E D E C L I E N T E S E N M E R C A D O S AT R A C T I V O S » SURAMERICANA » SURA ASSET MANAGEMENT» BANCOLOMBIA » • 16.6 millones de clientes en 9 países. • 19.1 millones de clientes en 6 países. • 11.5 millones de clientes. • Aseguradora #1 en Colombia y Latam • Fondo de
Slide 7: Historia y etapas de crecimiento
H I S T O R I A Y E TA PA S D E C R E C I M I E N T O » 1944 / 1990 1990 / 2007 2007 / 2016 2017 LIDERAZGO EN SERVICIOS EXPANSIÓN OPTIMIZACIÓN DE SEGUROS FINANCIEROS INTERNACIONAL OPERACIONES en Colombia grupo líder en Colombia Grupo multilatino de servicios financieros 7
Slide 8: Portafolio de inversiones
P O R TA F O L I O D E I N V E R S I O N E S » 2010» 2017» 28.6% Bancolombia 37% Bancolombia 3% Protección 24.4% Sura Asset 6% Suramericana Management COP 17.4 Bn 24% Grupo Nutresa 12.2% Suramericana 29% Grupo Argos COP 26.2 Bn 16.3% Grupo Nutresa 1% Otros 18.2% Grupo Argos 46% en Servicios Financie
Slide 9: Orientaciones estratégicas
O R I E N T A C I O N E S E S T R AT É G I C A S » OFERTA INTEGRAL DE SERVICIOS Y SINERGIAS INNOVACIÓN Y EXPANSIÓN Desarrollo del rol NUEVOS NEGOCIOS GEOGRÁFICA Y DESARROLLO DE Corporativo » MERCADOS Comité Estratégico GENERAR • CEOs de Inversiones Estratégicas • Estrategia de largo plazo GOBIERNO C
Slide 10: Innovación y nuevos negocios
I N N O VA C I Ó N Y N U E V O S N E G O C I O S » ALIANZAS Identificar los mayores retos de la era digital para nuestros negocios y desarrollar proyectos y estrategias conjuntas puntuales que nos permitan hacer una transición hacia el futuro. » Big Data y Analítica » Blockchain » Identity STARTUP F
Slide 11: Oferta integral de servicios y sinergias
O F E R TA I N T E G R A L D E SERVICIOS Y SINERGIAS » ($) Riqueza + Ciclo de Vida – Banca Pensiones Seguros Salud Ahorro Seguros de Fondos Corredoras Retiro Rentas Universal Obligatorias Generales Obligatoria Voluntario Vida Mutuos de Bolsa Programado Vitalicias FASE DE ACUMULACIÓN FASE DE DESACUMU
Slide 12: Del ciclo laboral al ciclo generacional
DEL CICLO LABORAL AL CICLO GENERACIONAL» RIQUEZA PERSONAL Ciclo de Riqueza Acumulación Desacumulación Ciclo de Vida 0 – 17 18 – 26 27 – 36 37 – 46 47 – 55 56 – 65 65 + Pensiones Obligatorias Ahorro Voluntario Inversiones Asset Management Préstamos Pagos Seguros Obligatorios Seguros Voluntarios 12
Slide 13: Expansión geográfica y desarrollo de mercados
MÉXICO E X PA N S I Ó N G E O G R Á F I C A Y #24 DESARROLLO DE MERCADOS» #3 REPÚBLICA DOMINCANA GUATEMALA #5 #4 COLOMBIA EL SALVADOR #1 #2 PANAMÁ #1 #1 #4 #2 #2 #2 PERÚ #1 BRASIL CHILE #22 #1 in P&C #4 Inversiones Estratégicas ARGENTINA URUGUAY #12 #2 El número debajo de cada país corresponde al ra
Slide 14: Gobierno corporativo: accionistas
CO RPO RAT E G O VERNANCE G O B I E R N O C O R P O R AT I V O » A C C I O N I S TA S » 27.1% Grupo Argos y filiales 33.6% Acciones en Circulación* 10.2% Grupo Nutresa 12.7% Fondos de Pensiones 581,977,548 18.8% 26.1% Colombianos (ORDINARIAS) (PREF.) Acciones Ordinarias en Acciones Preferenciales 20
Slide 15: Gobierno corporativo: sostenibilidad y composición de junta directiva
CO RPO RAT E G O VERNANCE G O B I E R N O C O R P O R AT I V O : S O S T E N I B I L I D A D Y C O M P O S I C Ó N D E J U N TA D I R E C T I VA » ALTOS ESTÁNDARES DE GOBIERNO CORPORATIVO Código de Buen Gobierno acorde con las normas internacionales La Junta Directiva tiene 7 miembros de los cuales
Slide 16: Fortalecimiento reputacional y de marca
FORTALECIMIENTO REPUTACIONAL SO UND REPUT AT I O N Y DE MARCA» AND BRAND ST RENG T H REPÚBLICA DOMINICANA 2016: 21 MÉXICO 2016: 51.4 2016: PANAMÁ COLOMBIA 60% 2016: 59 2016: 81 2014: 48% PERÚ Reconocimiento de marca SURA» 2016: 29.2 Ha superado el nivel de 50% en todos excepto uno de los CHILE URUGU
Slide 17: Fortalecimiento financiero: evolución dividendos recibidos
F O R TA L E C I M I E N T O F I N A N C I E R O » Evolución dividendos recibidos» 1,003,002 861,164 811,871 Otros Suramericana 3x 600,280 548,270 Protección 443,813 Grupo Nutresa Dividendos 2010 295,196 301,669 Grupo Argos SURA AM Bancolombia Cifras en Millones COP 2010 2011 2012 2013 2014 2015 201
Slide 18: Fortalecimiento financiero: flujo de caja operativo
F O R TA L E C I M I E N T O F I N A N C I E R O » F L U J O D E C A J A O P E R AT I V O Grupo SURA genera cerca de COP 360,000 millones para atender pagos de deuda, dividendos e inversiones Distribución de dividendos 2017» 2017E (1) 181 86.6% Dividendo pagado en 359 acciones preferenciales 897 716
Slide 19: Deuda
DEUDA» GRUPO SURA Bancos Perfil de vencimientos » 1,678 Bonos 24.0% Bancos Internacionales Bonos Loclaes TIPO DE 74.3% Bonos 915 DEUDA 1.7% Repos 590 542 417 223 289 158 166 100 - 100 - 98 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2026 . 2029 2030 . 2049 Indicadores » EXPOSICIÓN COP 67.1% Deuda Neta /
Slide 20: Talento humano y cultura empresarial
TA L E N T O H U M A N O Y C U LT U R A E M P R E S A R I A L » Key aspects» Prácticas destacadas» » Cultura empresarial » Tecnología al servicio del talento humano » Desarrollo del talento » Formación de líderes » Talento de alto potencial » Fidelización del talento » Ambiente laboral y compromiso
Slide 21: Grupo SURA: Resultados Consolidados 2T2017
GRUPO SURA Resultados Consolidados 2T2017 21
Slide 22: Hechos destacados Grupo SURA 1S 2017
H E C H O S D E S TA C A D O S » GRUPO SURA 1S 2017 P O R TA F O L I O D E INVERSIONES* • Ingresos totales ascienden a COP 9.9 billones (+22.4%). • Impacto cambiario a nivel de la holding continúa afectando ingresos y resultados. Otros Grupo Argos 1% • Variación negativa de COP 236,457 millones fren
Slide 23: Estado de situación financiera: activos
E S TA D O D E S I T U A C I Ó N F I N A N C I E R A » CONSOLIDADO Activos » 71,166,208 67,817,041 dic-16 67,817,041 + 3,349,167 42,421,214 45,860,820 4.9% jun-17 71,166,208 0.0 10 , 00 0,000.0 20 , 00 0,000.0 30 , 00 0,000.0 40 , 00 0,000.0 50 , 00 0,000.0 60 , 00 0,000.0 70 , 00 0,000.0 80 , 00 0,
Slide 24: Estado de situación financiera: pasivos y patrimonio
E S TA D O D E S I T U A C I Ó N F I N A N C I E R A » CONSOLIDADO Pasivos » dic-16 42,421,214 + 3,439,606 Patrimonio Total » 8.1% jun-17 45,860,820 dic-16 25,395,827 0.0 70 , 00 0,000.0 -90,439 -0.4% jun-17 Var. $MM %Var jun-17 25,305,388 Reservas técnicas 24,559,959 (1,429,655) -5.5% Títulos emiti
Slide 25: Estado de situación financiera: deuda
E S TA D O D E S I T U A C I Ó N F I N A N C I E R A » DEUDA COP 67.1% EXPOSICIÓN Deuda Financiera Grupo SURA individual: DEUDA POR COP 5.27 Billones* MONEDAS** USD 32.9% DEUDA FINANCIERA CONSOLIDADA» Dividendos Operaciones Preferenciales Repo Suramericana Derivados 4% 1% 12% 1% dic-16 9,744,402 Ban
Slide 26: Estado de resultados integrales consolidado
E S TA D O D E R E S U LTA D O S I N T E G R A L E S » CONSOLIDADO Ingresos Totales » Gastos Totales » Utilidad Neta» jun-16 8,128,544 jun-16 6,980,844 jun-16 974,570 + 1,817,153 + 2,074,271 -337,479 22.4% 29.7% -34.6% jun-17 9,945,697 jun-17 9,055,115 jun-17 637,091 0 2,00,000 4,00,000 6,00,000 8,0
Slide 27: Estado de resultados integrales: cifras consolidadas
E S TA D O D E R E S U LTA D O S I N T E G R A L E S » CIFRAS CONSOLIDADAS Impacto Cambiario Grupo SURA y Otras* y No Recurrentes 974,570 12,264 54,942 Utilidad neta sin impactos (44,157) contables y no recurrentes (236,457) (8,136) 637,091 (45,535) (45,827) (24,573) +11.4% Impacto Provisiones no Ca
Slide 28: SURA Seguros, Tendencias y Riesgos: Resultados consolidados
SURA SEGUROS, TENDENCIAS Y RIESGOS SURAMERICANA S.A RESULTADOS CONSOLIDADOS 28
Slide 29: Suramericana S.A.
SURAMERICANA S.A. » MÉXICO Ranking 24 0.4% 1Q GWP 0.2 M USD 880 EL SALVADOR Ranking 2 million REPÚBLICA 16.3% DOMINCANA PANAMÁ 0.7 M Ranking 4 Ranking 5 9.1% 8.1% 0.2 M 0.1 M 54.3% Colombia COLOMBIA 15.3% Chile Ranking 1 10.4% Argentina 24.5% 4.9% Brasil 10.8 M 4.7% México BRASIL 3.4% Panamá Ranking
Slide 30: Suramericana
SURAMERICANA» MODELO DE NEGOCIO BASADO EN LA EXPERIENCIA DEL CLIENTE Y CREACIÓN DE VALOR 01 04 Crear una gran experiencia del Construir y desarrollar ventajas cliente y valor para los accionistas competitivas: Talento Humano, Tecnología e Innovación, GTR 02 05 Administración de riesgos Integración d
Slide 31: Hechos destacados Suramericana 1S 2017
H E C H O S D E S TA C A D O S » SURAMERICANA 1S 2017 % PRI M AS EM ITIDAS • Avance satisfactorio de operaciones adquiridas en 2016 que presentan crecimientos en El Salvador Uruguay 3% 3% Rep. Dom. línea con expectativas de planes de negocio. Panamá 2% 3% • Contrato de reaseguro regional genera ahor
Slide 32: Suramericana S.A. cifras consolidadas
SURA SEGUROS, TENDENCIAS Y RIESGOS » SURAMERICANA S.A. CIFRAS CONSOLIDADAS Ingresos Totales » Gastos Totales » Utilidad Neta» jun-16 4,903,699 jun-16 4,592,530 jun-16 278,932 + 1,904,912 + 1,869,539 + 12,264 38.8% 40.7% 4.4% jun-17 6,808,611 jun-17 6,462,069 jun-17 291,197 0.0 1,00,000 .0 2,00,000 .
Slide 33: Estado de resultados integrales Suramericana
E S TA D O D E R E S U LTA D O S I N T E G R A L E S » CIFRAS CONSOLIDADAS SURAMERICANA S.A. Segmento Corporativo 13,831 23,641 42,791 (28,734) (4,474) 12,200 291,197 278,932 (29,214) Utilidad neta sin diferencia (17,776) en cambio de segmento corporativo +16.3% Ut. Neta Vida No Vida Salud Dif. En G
Slide 34: Segmentos: primas y siniestralidad
SEGMENTOS» PRIMAS Y SINIESTRALIDAD VIDA » NO VIDA » SALUD » Primas emitidas Siniestralidad retenida Primas emitidas Siniestralidad retenida Prestación de servicios Siniestralidad jun-17 %Var jun-17 jun-16 jun-17 %Var jun-17 jun-16 jun-17 %Var jun-17 jun-16 Vida 293,395 6.2% 26.8% 25.3% Autos 1,254,3
Slide 35: SURA Asset Management: Resultados consolidados
SURA ASSET MANAGEMENT RESULTADOS CONSOLIDADOS 35
Slide 36: Lineamientos estratégicos: foco en el cliente
L I N E A M I E N T O S E S T R AT É G I C O S » FOCO EN EL CLIENTE 36
Slide 37: SURA Asset Management: lineamientos estratégicos
SURA ASSET MANAGEMENT » LINEAMIENTOS ESTRATÉGICOS 01 04 El cliente es la prioridad y está en Estrategia comercial disruptiva el centro de nuestra estrategia basada en asesoría 02 05 Sostenibilidad del negocio Excelencia en gestión de mandatorio inversiones 03 06 Aceleración del negocio Foco en efici
Slide 38: Principales cifras total compañía
Nº1 en Pensiones en Latam P R I N C I PAL E S C I F R AS MÉXICO Ranking 3 TO TAL C O M PAÑ Í A » EL SALVADOR COP 89 Bn 7.4 M AUM Ranking 2 15.0% 2,865 COP 384 billones COP 14 Bn 1.6 M 47.4% 333 COLOMBIA Ranking 2 Clientes COP 88 Bn 5.9 M 19.1 millones +8.0% PERÚ Ranking 1 36.7% 2,124 Voluntario +14.
Slide 39: Hechos destacados SURA Asset Management 1S 17
H E C H O S D E S TA C A D O S » SURA ASSET MANAGEMENT 1S 2017 • Anuncio de venta en Perú de Seguros SURA e Hipotecaria SURA por USD 268 MM*. • Afecta comparabilidad de cifras: clasificado como activos y pasivos no corrientes T O TA L A U M disponible para la venta en ESF y utilidad de operaciones d
Slide 40: SURA Asset Management cifras consolidadas
SURA ASSET MANAGEMENT » CIFRAS CONSOLIDADAS Ingresos Totales » Gastos Totales » Utilidad Neta» jun-16 2,550,622 jun-16 2,130,489 jun-16 295,589 + 135,761 + 147,238 -44,157 5.3% 6.9% -14.9% jun-17 2,686,383 jun-17 2,277,727 jun-17 251,432 1,000 , 00 .0 1,200 , 00 .0 1,400 , 00 .0 1,600 , 00 .0 1,800
Slide 41: Estado de resultados integrales SURA Asset Management
E S TA D O D E R E S U LTA D O S I N T E G R A L E S » CIFRAS CONSOLIDADAS SURA ASSET MANAGEMENT Segmento Corporativo 9,656 41,469 5,250 295,589 (39,710) Utilidad neta sin impactos 34,519 251,432 contables y no recurrentes 20,972 (90,568) (20,301) (5,443) +33.6% Impacto Provisión no Cambiario** (+)
Slide 42: Anexos
ANEXOS 42
Slide 43: Demographic fundamentals
D E M O G R A P H I C F U N D A M E N TA L S » YOUNG AND GROWING POPULATION 364 MM 559 MM Age 2010 people over 20 2050 100+ people over 20 INTERESTING DEMOGRAPHIC 90 – 94 7% 19% EVOLUTION IN LATAM » 80 – 84 Annuities 70 – 74 60 – 64 50 – 54 47% 51% Men 40 – 44 Savings and 30 – 34 accumulation 20 – 2
Slide 44: Financial services penetration
FINANCIAL SERVICES» PENETRATION Pension penetration (%GDP)» Banking penetration (%GDP) » 188.8% 79.7% 84.5% 69.6% 97.9% 86.6% 83.0% 33.4% 20.4% 15.4% 20.3% 21.7% 24.2% 47.1% 45.6% 32.4% 42.3% 27.9% 29.8% 49.3% 11.10% 1.3% Estados Colombia Perú Panamá México Uruguay Europa Chile El salvador Dominican
Slide 45: Cross holding structure
CROSS HOLDING STRUCTURE » FINANCIAL SERVICES 12.7% 33.6% 35.2% 35.7% PROCESSED FOOD INFRASTRUCTURE 12.4% 9.6% 45
Slide 46: Mandatory pension fund segment
M A N D AT O R Y P E N S I O N F U N D S E G M E N T » Contributions to pension funds are Steadily increasing revenues driven AUM tend to be stable, mandatory and correlated to size of by contributions to funds / assets as pensions are “sticky” the formal workforce » Flows into pension funds are a f
Slide 47: Key main characteristics
KEY MAIN CHARACTERISTICS » 47
Slide 48: Key main characteristics
KEY MAIN CHARACTERISTICS » 48
Slide 49: Our vision: Latin American pension systems
OUR VISION» TWO MAJOR CHALLENGES FOR THE LATIN AMERICAN PENSION SYSTEMS: CLOSE THE EXISTING PENSION GAPS » ENHANCING THE INTEGRATION BETWEEN » or non-contribution Social assistance pillar A mandatory contribution pillar A voluntary savings pillar THE 3 PILLARS 49
Slide 50: Our vision: proposals for multi-pillared pension system
OUR VISION» PROPOSALS FOR ENHANCING A MULTI-PILLARED PENSION SYSTEM More savings and More efficient Multi-funds Enhancing Incorporating over a longer investment protect against competition alternative period of time portfolios risk investment options Increasing Adequate Extending Enhancing the Creat
Slide 51: Undisputed leadership in highly stable mandatory pension business
U N D I S P U T E D L E A D E R S H I P I N H I G H LY S T A B L E M A N D AT O R Y P E N S I O N B U S I N E S S » 23.3% 19.6% 14.9% 36.2% 40.0% 17.8% 47.1% Ranking 1st Ranking 4th Ranking 3rd Ranking 2nd Ranking 1st Ranking 2nd Ranking 2nd Metlife 11.1% 26.2% 2.5% Prudential 10.9% 27.3% 2.2% Princ
Slide 52: Contact
DAVID BOJANINI CEO RICARDO JARAMILLO CFO JUAN CARLOS GOMEZ IR MD ANDRES ZULUAGA IR SPECIALIST E-mail: ir@gruposura.com.co Phone: (574) 3197039 www.gruposura.com.co 52
Grupo de Inversiones Suramericana S.A. (Grupo SURA) — Investor Presentation (2017) on 6ix