Boc Hong Kong (holdings) Limited · HKEX:2388

Boc Hong Kong (holdings) — FY2008 Earnings Presentation

31 slides from Boc Hong Kong (holdings)'s earnings presentation, Mar 24, 2009

  1. Slide 1: 稳植根基．应对挑战 2008年度业绩

    稳植根基．应对挑战 2008年度业绩 2009.03.24

  2. Slide 2: 前瞻性说明的免责声明

    前瞻性说明的免责声明 本报告及相应的讨论可能包含涉及风险和不确定因素的前瞻性 说明。这些说明的表述通常会使用前瞻性的字眼，例如相信、 期望、预期、预计、计划、预测、目标、可能、将会，或者某 些行动可能或预期会在将来产生结果等等。阁下不应过份倚赖 此等仅适用于本报告发表日的前瞻性说明。这些前瞻性的说明 基于来自本公司以及其他我们相信可靠的来源的资料。本公司 的实际业绩可能远不及此等前瞻性说明，从而可能对本公司股 价和一级美国预托股份之市价造成不利影响。 1

  3. Slide 3: 与会的高层管理人员

    与会的高层管理人员 和广北先生 副董事长兼总裁 林炎南先生 副总裁 李永鸿先生 执行董事兼财务总监 高迎欣先生 执行董事兼副总裁 张祐成先生 风险总监 王仕雄先生 副总裁 2

  4. Slide 4: Mant me ee

    » St Mant me ee BMARH mH ee of SR HE (42 BL) HW 2S 3 BOC HONG KONG (HOLDINGS) LIMITED

  5. Slide 5: Oh She ee ra (32 AR) A BR ZS

    Oh She ee ra (32 AR) A BR ZS BOC HONG KONG (HOLDINGS) i

  6. Slide 6: 经营环境

    经营环境 „ 金融危机加剧，全球经济衰退，经营环境异常 严峻 „ 全球金融体系处于极度紧张状态，下半年尤甚 „ 2008年下半年，本地经济恶化迹象愈趋明显， 失业率攀升，本地生产总值增长萎缩 5

  7. Slide 7: 2008年管理工作重点

    2008 年管理工作重点 在严峻和波动的市场环境下，强化集团财务实力 增强资本实力 增强资本实力 积极管理风险 积极管理 积极管理风险 有效控制成本 有效控制成本 特定分类或减值贷款比率+2个基点 核心经营支出* 较上半年 一级资本 二级资本 16.17% 而为 0.46% 下降4.3% 13.08% 百万港元 5.31% 0.85% 12.23% 0.44% 0.46% * 10.86% 4,088 3,914 2007年 12月 2008年 12月 2007年 12月 2008年 12月 08年上半年 08年下半年 ● 藉后偿贷款充实资本基 ● 继续提升资产负债表的 ● 2008 年下半年

  8. Slide 8: 主要财务表现

    主要财务表现 与 07年 与07年 2008 2008 2007 2007 比较 百万港元 比较 提取减值准备前的净经营收入 25,526 27,254 ↓ 6.3% 提取减值准备前的经营溢利 16,755 19,481 ↓ 14.0% 股东应占溢利 3,343 15,446 ↓ 78.4% 每股盈利 (港元) 0.3162 1.4609 ↓ 78.4% 每股股息 (港元) 0.4380 0.9150 ↓ 52.1% 平均股东资金回报率 3.81% 17.40% ↓ 13.59pp 提取减值准备前的平均股东资金回报率 19.09% 21.95% ↓ 2.86pp 平均总资产回报率 0.27%

  9. Slide 9: 核心业务表现稳健

    核心业务表现稳健 传统银行业务继续增长 ● 贷款业务广泛增长 (+11.5%) 放款稳健增长 放款稳健增长 ● 住宅按揭及银团贷款业务保持市场领先地位 ● 存款基础稳固，总客户存款增长 1.5% 存款基础稳固 存款基础稳固 ● 采取主动策略控制资金成本，存款组合得以改 善 传统服务费 传统服务费 ● 尽管经济活动放缓，来自传统银行业务的服务 及佣金 及佣金 费及佣金收入仍较 2007 年上升 16% 收入增加 收入增加 * 剔除雷曼迷你债券相关的赔偿及支出 8

  10. Slide 10: 其他业务亮点

    其他业务亮点 „ „ 保持香港人民币银行业务领先地位 保持香港人民币银行业务领先地位 z 居本地人民币存款首位，人民币存款增长 58.5% z 居本地人民币存款首位，人民币存款增长 58.5% z z 扩大人民币提款服务至港铁沿线各站的自动柜员机 扩大人民币提款服务至港铁沿线各站的自动柜员机 „ „ 加强与母行中国银行合作 加强与母行中国银行合作 z z 成功拓展亚太地区的银团贷款业务 成功拓展亚太地区的银团贷款业务 z z 为内地客户提供跨境财富管理服务 为内地客户提供跨境财富管理服务 z z 成立合资商务公司，提供银行卡相关服务，支援快速增长的内地市 成立合资商务公司，提供银行卡相关服务，

  11. Slide 11: 财务表现

    财务表现

  12. Slide 12: 收益账摘要

    收益账摘要 经营表现受市场环境影响 股东应占溢利因证券减值准备而下降 与 07年 百万港元 2008 2008 2007 2007 与07年 比较 % 比较% 净利息收入 20,157 19,395 ↑ 3.9 净服务费及佣金收入 5,179 6,274 ↓ 17.5 其他经营收入 190 1,585 ↓ 88.0 提取减值准前的净经营收入 25,526 27,254 ↓ 6.3 减值准备净(拨备)/拨回 (12,573) (1,448) ↑ 768.3 净经营收入 12,953 25,806 ↓ 49.8 经营支出 (8,771) (7,773) ↑ 12.8 经营溢利 4,182 18,0

  13. Slide 13: 净利息收入

    净利息收入 净利息收入增加，受平均生息资产增加所带动 净利息收益率下降，净息差拓阔，但被净无息资金贡献减少所抵销 与 07年 百万港元 2008 2008 2007 2007 与07年 比较 % 比较% 利息收入 35,281 46,056 ↓ 23.4 利息支出 15,124 26,661 ↓ 43.3 净利息收入 20,157 19,395 ↑ 3.9 平均生息资产 1,006,440 938,377 ↑ 7.3 净利息收益率 (NIM) 2.00% 2.07% ↓ 0.07pp 经调整的净利息收益率 (NIM)* 2.07% 2.10% ↓ 0.03pp * 剔除中银香港作为香港人民币清

  14. Slide 14: 净服务费及佣金收入

    净服务费及佣金收入 服务费及佣金收入下降 投资相关服务费收入减少；传统银行业务的服务费收入续有增长 2008 与 07年 百万港元 2008 2007 2007 与07年 比较 % 比较% 投资及保险服务费收入 证券经纪(股票) 2,380 3,560 ↓ 33.1 证券经纪(债券) 259 211 ↑ 22.7 基金销售 218 683 ↓ 68.1 人寿保险 107 57 ↑ 87.7 2,964 4,511 ↓ 34.3 传统银行业务 汇票佣金 683 588 ↑ 16.2 贷款佣金 513 347 ↑ 47.8 信托服务 173 153 ↑ 13.1 缴款服务 486 464 ↑ 4.

  15. Slide 15: 非利息收入

    非利息收入 非利息收入下降 投资相关的服务费收入下降；中银人寿录得经营亏损 百万港元 2008 与 07年 2008 2007 2007 与07年 比较 % 比较% 净服务费及佣金收入 5,179 6,274 ↓ 17.5 其他经营收入 - 银行营运 2,127 1,691 ↑ 25.8 净交易收入* 1,914 1,013 ↑ 88.9 界定为以公平值变化计入损益的金融工具净亏损 (316) (25) ↑ 1,164.0 其他收入 529 703 ↓ 24.8 中银人寿# 非利息收入 (1,937) (106) --- 界定为以公平值变化计入损益的金融工具净收益 /(亏损) - 中银人寿 #

  16. Slide 16: 经营支出

    经营支出 严格控制成本，核心经营支出** 控制得宜 经营支出 经营支出 分行数目 分行数目 百万港元 (288) (286) 8,771 304 305 7,773 2,149 1,372 787 992 其他 958 1,076 2007年12月底 2008年12月底 折旧 房产及设备 ( ) - 括号内数字为在香港的分行数目 人事费用 4,656 4,554 员工数目 员工数目 13,427 13,463 2007 2008 28.52% 34.36% 成本对收入比率 2007年12月底 2008年12月底 15 ** 剔除主要与雷曼迷你债券相关的支出

  17. Slide 17: 减值准备净(拨备)/拨回

    减值准备净(拨备)/拨回 新提准备增加，贷款减值准备录得净拨备 金融危机加剧令证券投资拨备增加 百万港元 与 07年 与07年 2008 2008 2007 2007 比较 % 客户贷款 比较% 个别评估 - 新提准备 (813) (330) ↑ 146.4 - 拨回 83 299 ↓ 72.2 - 收回已撇销账项 722 1,311 ↓ 44.9 组合评估 - 新提准备 (691) (625) ↑ 10.6 - 拨回 10 0 --- - 收回已撇销账项 28 30 ↓ 6.7 货款减值准备净(拨备)/拨回 (661) 685 --- 证券投资 美国 non-agency 住宅按揭抵押债券

  18. Slide 18: 贷款质量

    贷款质量 特定分类或减值贷款比率轻微上升至 0.46% 特定分类或减值贷款比率 特定分类或减值贷款比率 特定分类贷款的转移 特定分类贷款的转移 % 十亿港元 +1.7 0.44 0.46 -0.1 -0.8 -0.4 -0.1 1.8 2.1 2007年12月 2008年12月 2007年年底 降级 升级 收回 核销 其他 2008年年底 17

  19. Slide 19: 资产负债表摘要

    资产负债表摘要 资产总额上升 客户、银行同业存款及后偿负债有所增加 百万港元 31.12.2008 31.12.2008 31.12.2007 31.12.2007 变化 % 变化 % 资产总额 1,147,244 1,067,637 ↑ 7.5 库存现金及在银行及其他金融机构 的结余 153,269 159,065 ↓ 3.6 银行及其他金融机构存款 89,718 53,154 ↑ 68.8 证券投资 335,493 335,623 ↓ 0.0 贷款及其他账项 469,493 420,234 ↑ 11.7 固定资产及投资物业 30,522 31,351 ↓ 2.6 负债总额 1,062,71

  20. Slide 20: 客户贷款

    客户贷款 客户贷款广泛增长 在香港使用的企业贷款、信用卡贷款及在香港以外地区使用的贷款录双位数增幅 百万港元 31.12.2008 31.12.2008 31.12.2007 31.12.2007 变化% 变化 % 贷款货币组合 贷款货币组合 在香港使用的贷款－企业 188,774 168,656 ↑ 11.9 3% 2% 在香港使用的贷款－个人 147,823 137,021 ↑ 7.9 住宅按揭贷款* 116,303 106,583 ↑ 9.1 19% 信用卡贷款 6,553 5,761 ↑ 13.7 贸易融资 24,555 24,275 ↑ 1.2 在香港以外地区使用的贷款 99,295

  21. Slide 21: 客户存款

    客户存款 存款温和增长，存款组合改善 百万港元 存款货币组合 存款货币组合 31.12.2008 31.12.2008 31.12.2007 31.12.2007 变化% 变化 % 9% 即期存款及往来存款 46,042 40,499 ↑ 13.7 4% 储蓄存款 377,273 286,653 ↑ 31.6 定期、短期及通知存款 379,262 466,454 ↓ 18.7 24% 63% 结构性存款 8,939 5,959 ↑ 50.0 客户存款总额 811,516 799,565 ↑ 1.5 港元 美元 人民币 其他 20

  22. Slide 22: 证券投资

    证券投资 减低证券组合风险 主权政府相关投资在集团证券投资中占比增至25% 31.12.2008 31.12.2008 31.12.2007 31.12.2007 变化% 变化 % 债务证券按信贷评级分类 债务证券按信贷评级分类 百万港元 2% 3% 主权政府 84,435 19,413 ↑ 334.9 公共机构 23,474 31,536 ↓ 25.6 14% 26% 公司企业 44,991 72,216 ↓ 37.7 银行及其他金融机构 182,593 212,458 ↓ 14.1 总额 335,493 335,623 ↓ 0.0 美 国 non-agency 住 宅 按 55% 揭抵押证

  23. Slide 23: 业务表现 – 个人银行

    业务表现 – 个人银行 个人银行业务受到存款息差收窄及投资环境转疲的不利影响 经营收入 经营收入 其他经营收入 业务亮点 : 净利息收入 „ 在住宅按揭市场保持领先地位 比07年 24% „ 扩大客户基础，包括高资产值及 5,931 大众客户的基础 4,179 „ 信用卡业务保持增长 : 8,144 ¾卡户消费额 : +12.7% 6,511 ¾商户收单额 : +19.9% 2007 2008 22

  24. Slide 24: 业务表现 – 企业银行

    业务表现 – 企业银行 企业银行经营业绩及业务发展取得良好成绩， 但贷款减值准备增加，令除税前溢利减少 经营收入 经营收入 其他经营收入 净利息收入 业务亮点 : 比07年 7% „ 在银团贷款市场保持领先地位 2,262 1,930 „ 提升中小企业务平台，获市场 肯定 5,739 5,949 „ 继续拓展现金管理及托管服务 2007 2008 23

  25. Slide 25: 业务表现 – 财资业务

    业务表现 – 财资业务 财资业务增长良好 减值准备增加，导致除税前亏损 经营收入 经营收入 其他经营收入 业务亮点 : 净利息收入 „ 债务证券息差拓阔，带动净利 比07年 33% 息收入增加 879 206 „ 致力维护投资资产安全，加强 组合管理 7,178 5,869 „ 拓展传统业务，优化产品制造 能力 2007 2008 24

  26. Slide 26: 内地业务

    内地业务 内地业务进展良好 若剔除兑换亏损，提取减值准备前的经营溢利有所增长 百万港元 与 07年 与07年 2008 2008 2007 2007 比较 比较% % 经营收入 990 854 ↑ 15.9 经营支出 434 280 ↑ 55.0 提取减值准备前的经营溢利 556 574 ↓ 3.1 提取减值准备前的经营溢利* 619 502 ↑ 23.3 除税前溢利 475 584 ↓ 18.7 除税前溢利* 538 512 ↑ 5.1 *若不计内地业务资本金兑换重估的影响 客户存款 客户存款 客户贷款 客户贷款 百万港元 % 百万港元 72.5 5 .6 % 年+ 比07年+ 比07 12

  27. Slide 27: Fae tee

    Fae tee aiip==3 jaca Oh She ee ra (32 AR) A BR ZS BOC HONG KONG (HOLDINGS) i

  28. Slide 28: 前景展望 – 经营环境

    前景展望 – 经营环境 „ 全球金融市场仍将十分困难、混乱和动荡，政府推出 广泛措施以抵御经济衰退 „ 全球经济续以未可预测的幅度和步伐转变 „ 本地金融体系仍然稳健，但金融危机将重塑银行业经 营环境 27

  29. Slide 29: 我们的发展重点 巩固实力，减低风险

    我们的发展重点 巩固实力，减低风险 „ 巩固财务实力 : 保持资产负债表稳固，资本基础稳健，流 动资金充裕，存款基础雄厚 „ 减低风险 : 加强风险管理，进一步降低风险，减少威胁 „ 控制成本 : 继续致力提高效率，加强成本控制，并配合策 略重点审慎投资 28

  30. Slide 30: 我们的发展重点 发挥核心优势，把握新的商机

    我们的发展重点 发挥核心优势，把握新的商机 „ 在新的经营环境下重新调整业务发展策略，充分发挥集 团在传统银行业务方面的优势 „ 加强业务能力，提高经营效率，作好准备迎接市场复苏 „ 进一步加强中银香港与中国银行合作的协同效应，发挥 增长潜力 „ 为香港扩大人民币业务范围作好准备，把握商机 29

  31. Slide 31: 稳植根基．应对挑战 2008年度业绩

    稳植根基．应对挑战 2008年度业绩 2009.03.24

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