Pharma Foods International Co., Ltd. · TSE:2929
Pharma Foods International — Q1 FY2021 Earnings Presentation
23 slides from Pharma Foods International's earnings presentation, Dec 4, 2020
Slide 1: 2021年7月期 第1四半期 決算補足説明資料
2021年7月期 第１四半期 決算補足説明資料 2020.12.4 【免責事項】 本資料に記載されている予測、見通し、戦略お よびその他歴史的事実ではないものは、当グ ループが資料作成時点で入手可能な情報を基と しており、その情報の正確性を保証するもので はありません。 これらは経済環境、経営環境の変動などにより、 予想と大きく異なる可能性があります。 2929
Slide 2: 2021%F7 AFH 5610U-F5A
2021%F7 AFH 5610U-F5A ie) \ToTh
Slide 3: 2021年7月期第1四半期業績ハイライト
2021年7月期第1四半期業績 ハイライト • ニューモ育毛剤はシェアＮｏ.１へ • 広告効率が急上昇、好機を捉え積極的に 前倒し投資で過去最高の滑りだし • ＧＡＢＡは機能性表示食品で引続きＮｏ.１ 大手飲料メーカーの新商品が届出済み • 研究目標が想定以上の成果、 独占的ライセンス契約に向け着実に進捗 2
Slide 4: 過去最高額の投資も利益水準の高まりで、最高の滑り出し
2021年7月期第1四半期業績ハイライト 過去最高額の投資も利益水準の高まりで、最高の滑り出し (百万円) 8,387 8,500 売上高 営業利益 6,500 4,660 100億円のコミット 4,240 4,500 メントライン契約で 3,361 3,090 2,575 2,613 2,680 2,664 機動的な投資体制 2,500 2,060 2,244 2,024 1,613 1,328 696 997 623 535 500 103 167 ▲ 483 ▲ 379 ▲ 391 ▲ 1,500 ▲ 784 ▲ 800 ▲ 1,428 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1
Slide 5: セグメント別売上高
2021年7月期第1四半期業績ハイライト セグメント別売上高 (百万円) 通販が大幅増収、他は予算通り進捗 2020年 2021年 7月期 7月期 増減 第１四半期 第１四半期 機能性素材事業 495 460 ▲7.2％ 通信販売事業 2,488 7,922 218.4 ％ バイオメディカル事業 106 4 ▲ 96.0％ 合計 3,090 8,387 171.4 ％ 4
Slide 6: 機能性素材事業
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Slide 7: 機能性素材事業 アイテム別売上
機能性素材事業 アイテム別売上 (百万円) 2019/7期 2020/7期 2021/7期 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q ファーマギャバ 256 192 201 220 279 295 385 275 208 ボーンペップ 87 51 13 27 32 59 127 52 37 葉酸たまご 20 22 24 6 17 16 18 17 10 ランペップ 14 8 8 21 9 18 14 41 4 セレプロン 20 23 4 33 1 8 33 56 6 ＨＧＰ 1 30 7 5 4 0 4 6 3 カテキン 14 7 4 1 1 2 3 3 3 鶏卵
Slide 8: 機能性表示食品受理件数
機能性素材事業 機能性表示食品受理件数 2020.10月末現在 当社調べ (件) 順位 機能性関与成分 受理数 1 GABA 412 ２ 難消化性デキストリン 354 ３ DHA・EPA 215 ４ ルテイン・ゼアキサンチン 148 ５ イチョウ葉（フラボノイド配糖体、テルペンラクトン） 122 ６ ビフィズス菌 116 ７ 葛の花由来イソフラボン 102 8 L-テアニン 97 ９ グルコサミン塩酸塩 86 10 ヒアルロン酸Na 78 ファーマギャバは、ナショナルブランドで採用拡大中 7
Slide 9: 機能性素材事業 四半期業績推移
機能性素材事業 四半期業績推移 (百万円) 機能性素材事業 1,000 売上高 50% 47.7% 891 セグメント損益 900 45% 42.5% セグメント利益率 800 40% 36.5% 34.5% 34.7% 676 700 35% 600 30.1% 30% 548 501 495 511 28.0% 26.4% 500 460 25% 23.0% 388 400 339 20% 325 300 239 15% 190 189 200 165 149 10% 117 135 106 100 5% 0 0% 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2
Slide 10: 通信販売事業
通信販売事業 9
Slide 11: 通信販売事業 アイテム別売上高
通信販売事業 アイテム別売上高 9,000 (百万円) 8,000 7,922 7,000 6,000 5,000 ニューモ育毛剤と 3,716 4,000 3,545 ボタニカルエアカラー 2,831 3,000 2,486 フォームが主力商品へ 2,000 1,000 0 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2018/7 2019/7 2020/7 2021/7 サプリ ニューモ育毛剤 化粧品 ニューモ育毛剤：56％、タマゴサミン：10％、ニューモサプリ：9.5％ ボタニカルエアカラーフォーム：8.7％、珠肌のうみつ：4.3％ 1
Slide 12: ニューモは育毛剤No.1へ
通信販売事業 ニューモは育毛剤Ｎｏ．１へ (百万円) 国内の育毛剤関連市場※（ニューモ育毛剤除く） 40,000 30,400 30,400 30,150 30,150 ニューモ登場までは 30,000 男性用：50億円規模 20,000 女性用：30億円規模 10,000 が育毛剤関連メーカー のトップ 0 2017年 2018年 2019年 2020年(見込) ※医薬部外品の育毛剤及び育毛トニック 出典： 富士経済「化粧品マーケティング便覧 2020 NO.2」 ニューモ育毛剤は2019年の11月から2020年10月までの1年間で75億円超 ※当社実績 11
Slide 13: 通信販売事業 定期顧客件数
通信販売事業 定期顧客件数 (件) 700,000 600,000 576,941 500,000 ニューモ育毛剤：397,193 400,000 サプリメント ： 69,881 化粧品 ：109,867 300,000 249,002 244,715 226,922 200,000 167,332 100,000 0 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2018/7 2019/7 2020/7 2021/7 サプリ ニューモ育毛剤 化粧品 ”ニューモ効果”で大幅増 12
Slide 14: 広告宣伝費と定期顧客数
通信販売事業 広告宣伝費と定期顧客数 (百万円) 576,941 (件) 600,000 7,000 広告宣伝費 6,000 500,000 定期顧客件数 6,618 5,000 400,000 4,000 300,000 2,455 3,000 2,296 200,000 1,340 2,000 1,279 100,000 1,000 0 0 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2019/7期 2020/7期 2021/7期 ＣＰＯが当初想定以上の効率化、広告宣伝費の前倒し投資 13
Slide 15: 広告宣伝費と売上高
通信販売事業 広告宣伝費と売上高 (百万円) 10,000 8,000 7,922 売上高 6,000 4,000 2,000 0 -2,000 -4,000 広告宣伝費 6,618 -6,000 -8,000 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2019/7期 2020/7期 2021/7期 広告宣伝費の前倒し投資で、第２四半期以降の売上・利益が拡大見込み 14
Slide 16: 通信販売事業 四半期業績推移
通信販売事業 四半期業績推移 (百万円) 50% 通信販売事業 売上高 45% 8,500 セグメント利益率 7,922 セグメント利益率 40% 6,500 35% 31.2% 30.0% 30% 27.9% 4,500 25% 3,716 3,545 2,841 2,488 20% 2,207 2,327 2,500 1,934 2,054 15% 1,159 990 183 616 10% 500 66 7.9% 5% 3.0% ▲ 577 ▲ 871 ▲ 705 ▲ 1,500 0% ▲ 1,339 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2019/7期
Slide 17: バイオメディカル事業
バイオメディカル事業 16
Slide 18: バイオメディカル事業 共同研究契約
バイオメディカル事業 共同研究契約 自己免疫疾患治療を目指した 抗体医薬に関する共同研究契約 独占的ライセンス契約に向け 着実に進捗 17
Slide 19: バイオメディカル事業 四半期業績推移
バイオメディカル事業 四半期業績推移 (百万円) バイオメディカル 150 139 80% 売上高 106 セグメント損益 70% 100 利益率 60% 66 61 52 44 50% 50 16 13 17 18 40% 8 4 0 30% ▲5 ▲ 20 ▲ 20 20% ▲ 30 ▲ 50 ▲ 44 10% ▲ 75 ▲ 100 0% 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2019/7期 2020/7期 2021/7期 18
Slide 20: 2021年7月期 連結業績予想
2021年7月期 連結業績予想 2020.11.16 業績予想の上方修正 19
Slide 21: 連結売上高は2.6倍へ
2021年7月期 連結業績予想 連結売上高は2.6倍へ (百万円) 40,014 機能性素材 30億円 160.6%増 通信販売 367億円 2020.11.16 業績予想修正 バイオメディカル 3億円 15,353 45.8% 10,532 2019/７ 2020/７ 2021/７ 予 20
Slide 22: 連結利益 最高益を上乗せ
2021年7月期 連結業績予想 連結利益 最高益を上乗せ (百万円) 2020.11.16 業績予想修正 2,148 営業利益 経常利益 2,088 788 636 2019/７ 2020/７ 2021/７予 親会社株主に帰属する当期純利益 740 1,404 576 690 499 2019/７ 2020/７ 2021/７予 2019/７ 2020/７ 2021/７予 21
Slide 23: 配当予想
2021年7月期 連結業績予想 配当予想 2020年 2021年 7月期 7月期予想 一株あたり 年間配当金 8.5 10.0 配当性向 35.7％ 20.7％ 企業の成長性と収益性を両立させる事業方針の下、研究開発と広告宣伝に対 する積極的な投資を拡大させながら、株主の皆様に対する還元策として安定 した配当等を積極的に充実していくことを基本方針としております。 22
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