Slide 1: 2016年3月期 決算および会社説明資料
株式会社エス･エム･エス (2175 東証第⼀部) 2016年3⽉期（第13期） 決算および会社説明資料 2016年4⽉28⽇（⽊）
Slide 2: 本日のご説明内容
本⽇のご説明内容 1 2016年3⽉期 連結決算 P3-P9 2 2017年3⽉期 戦略 P11-P22 3 2017年3⽉期 計画 P24-P29 4 よくあるご質問 P31-P56 © Copyright SMS CO.,LTD. 1
Slide 3: 2016年3月期 連結決算
1 2016年3⽉期 連結決算 P3-P9 2 2017年3⽉期 戦略 P11-P22 3 2017年3⽉期 計画 P24-P29 4 よくあるご質問 P31-P56 © Copyright SMS CO.,LTD. 2
Slide 4: 2016年3月期 連結決算
１ 2016年3⽉期 連結決算 対前年では、増収増益 対計画では、利益ベースで達成 損益計算書 [百万円] 2015年3⽉期 2016年3⽉期 2016年3⽉期 前年⽐ 計画⽐ 実績 計画*1 実績 売上⾼ 15,056 19,102 19,069 +27％ ▲0％ 営業利益 2,079 2,740 2,756 +33％ +1％ 経常利益 2,693 3,429 3,509 +30％ +2％ 当期純利益 1,824 2,265 2,265 +24％ +0％ © Copyright SMS CO.,LTD. *1：2016年1⽉28⽇発表の修正業績予想を記載 3
Slide 5: 業績推移
1 業績推移 創業以来、12期連続*1増収増益を達成 創業以来の売上、経常利益推移*2 （売上⾼・億円） （経常利益・億円） 200 190.6 80 180 72 160 150.5 64 140 56 120.4 120 48 101.8 100 40 86.9 35.0 80 71.7 76.1 32 26.9 23.4 60 51.7 19.9 24 17.3 15.3 40 27.1 12.3 12.6 16 20 15.4 8 0.5 3.8 8.3 2.6 4.1 ▲0.05 0.4 1.0 0 0 第1期 第2期 第3期 第4期 第5期 第6期 第7期 第8期 第9期 第1
Slide 6: 前年同期との差異分析
1 前年同期との差異分析 売上、利益とも、カイポケの寄与により前年同期より⼤きく成⻑ 前年との差異額 [百万円] 実績 前年実績 差異 差異要因 •キャリア事業、カイポケをはじめとしたほぼ全てのサー ビスで前年を上回り 売上⾼ 19,069 15,056 +4,012 •15年10⽉に買収したMIMSも売上増加に寄与 (なお、MIMSの売上は３ヶ⽉分のみ計上）*1 営業利益 2,756 2,079 +677 •カイポケが前年を⼤きく上回り 経常利益 3,509 2,693 +816 •エムスリーキャリアからの持分法投資利益が増加 当期 2,265 1,824 +441 － 純利益 *1：当
Slide 7: キャリア分野の年度累計
1 キャリア分野の年度累計（年度累計） 売上⾼は前年同期⽐10%成⻑ ほぼ全てのサービスが順調に成⻑ 累計売上⾼⽐較 [百万円] _ 15年3⽉期 16年3⽉期 前年⽐ ⼈材紹介 1,090 1,326 +22％ 介護 ⼈材メディア 1,589 1,946 +22％ ⼈材紹介 7,450 7,876 +6％ 医療 ⼈材メディア 1,472 1,571 +7％ 合計 11,603 12,720 +10％ 業績ポイント（対前年） • 看護師⼈材紹介はキャリアパートナーの増員が売上⾼の増加に寄与 看護師⼈材紹介：15年3⽉期平均265名⇒16年3⽉期平均290名 • 看護師以外のコメディ
Slide 8: 介護分野の状況（年度累計）
1 介護分野の状況（年度累計） 売上⾼は前年同期⽐58%成⻑ カイポケはコンセプト変更のシナリオどおりに⼤きく成⻑ 累計売上⾼⽐較 [百万円] _ 15年3⽉期 16年3⽉期 前年⽐ 事業者 1,537 2,551 +66% 経営⽀援 新規事業 347 421 +21% 合計 1,884 2,972 +58% 業績ポイント（対前年） • 事業者経営⽀援は、カイポケの経営⽀援サービスへのリニューアルに伴う価格改定の寄与（前年度下期から 価格改定）により、売上⾼が⼤幅に増加 © Copyright SMS CO.,LTD. 7
Slide 9: カイポケの状況
1 カイポケの状況 会員拠点数は⽬標を4⽉1⽇時点で達成 FC（フランチャイズ）の攻略が順調に推移 会員拠点数 取り組み・成果 • 4⽉1⽇時点の会員拠点数は12,000拠点 • 複数拠点先に対する営業強化 中規模法⼈・FCの重点攻略を継続 リハコンテンツ㈱に続き、デイサービスを全国展開してい 【会員拠点数計画】 る茶話本舗、リハビリ型デイサービスを全国展開してい 12,000 (2016年4⽉1⽇時点） る㈱早稲⽥エルダリーヘルス事業団が導⼊開始 11,200 11,100 他にも100拠点以上の規模のFC案件が複数進⾏中 （2016年1⽉1⽇時点） 10,850 （10
Slide 10: 医療・ヘルスケア・海外分野の状況
1 医療・ヘルスケア・海外分野の状況（年度累計） 海外分野は15年10⽉に買収したMIMSグループが売上増加に寄与 医療・ヘルスケア分野は新規事業の開発を推進 累計売上⾼⽐較 [百万円] _ 15年3⽉期 16年3⽉期 前年⽐ 医療 784 657 ▲16％ ヘルスケア 42 117 +174％ *1 海外 740 2,601 +251％ 業績ポイント（対前年） 医療 • 看護師向け通販は、カタログからWebへの切り替えにより、売上⾼が前年同期を下回るも、利益⽔準は改善 • 病院事務⻑向け経営情報や地域医療連携等の特定のセグメントやテーマでサービスを開発中 ヘルス ケア 海外 • 認知
Slide 11: 2017年3月期 戦略
1 2016年3⽉期 連結決算 P3-P9 2 2017年3⽉期 戦略 P11-P22 3 2017年3⽉期 計画 P24-P29 4 よくあるご質問 P31-P56 © Copyright SMS CO.,LTD. 10
Slide 12: グループミッション
2 グループミッション ⾼齢社会に適した情報インフラを構築することで 価値を創造し社会に貢献し続ける エス・エム・エス（SMS）：Senior Marketing Systemの略 © Copyright SMS CO.,LTD. 11
Slide 13: 高齢社会における事業領域
2 ⾼齢社会における事業領域 事業領域を介護、医療、キャリア、ヘルスケア、シニアライフと定義 なお、海外ではアジア*1をターゲットと定め、各国において医療・ヘルスケア領域 を中⼼に事業を推進 シニアライフ*3 ヘルスケア*2 キャリア 介護 医療 © Copyright SMS CO.,LTD. *1:オセアニアも含む *2:介護・医療保険外の健康に纏わるもの *3:⾼齢社会特有の⽣活に纏わるもの 12
Slide 14: 情報インフラ
2 情報インフラ 情報インフラは価値主体（事業者、従事者、エンドユーザ）を囲い込み、事業 性を伴いながら、情報の⾮対称性を埋めていけるかが⾮常に重要 ？ 関連事業者？ 旅⾏ ？ ？ ？ 事業者 ？ 健康 ⾷品 スポーツ クラブ ？ ？ 従事者 ？ ？ 倉庫 ハウス メーカー ？ ？ 孫 EU 終活 栄養⼠ ？ ？ 福祉 ヘルス ⽇⽤ ？ ヘルパー ？ 薬剤師 ？ ⾞両 ケア 雑貨 介護 病気 PT/OT ドクター 薬剤 製薬 宅⾷ ？ 薬局 会社 ケアマネ ナース 施設系 不動産 学⽣ クリニック ？ 介護 ⾦融ファク ？ 病院 医療 タリング 居宅系 訪問 機器 介護 看護 通信 教育
Slide 15: 介護・医療・ヘルスケア情報インフラの市場規模
2 介護・医療・ヘルスケア情報インフラの市場規模 2025年におけるアジア・⽇本における介護・医療・ヘルスケア情報インフラ市場 は3.7兆円以上あり、事業機会に満ち溢れた市場 アジア*1と⽇本の介護・医療・ヘルスケア 情報インフラ市場 市場規模*2 2025年 2015年 介護・医療・ヘルスケア 介護・医療・ヘルスケア 情報インフラ市場 3.7兆円 情報インフラ市場 2.0兆円 うち⽇本 0.6兆円 うち⽇本 1.0兆円 © Copyright SMS CO.,LTD. *1：オセアニアを含む *2：市場規模は当社推計 14
Slide 16: 成長シナリオ
2 成⻑シナリオ これまでの成⻑はキャリア関連事業が牽引*1 今後はキャリア関連事業を⻑期安定成⻑させつつ、カイポケ・海外事業・国内 新規事業を成⻑させていく ④国内における 新規事業の成⻑ ③MIMSを中⼼とした 海外事業の成⻑ ②カイポケの成⻑ ①キャリア関連事業の成⻑ 現在 将来 © Copyright SMS CO.,LTD. *1：各売上の詳細は31ページを参照 15
Slide 17: ①キャリア関連事業の成長：市場規模
2 ①キャリア関連事業の成⻑：市場規模 キャリア関連事業の市場規模は10年で2倍 当社の成⻑率は市場規模のCAGRを上回り推移 介護・医療キャリア関連事業 市場規模*1 1,060億円 市場規模 540億円 2倍 市場規模CAGR:7% 当社直近成⻑率:10%以上 127億円 シェア約20％ 2015年 2025年 ：市場規模 ：当社キャリア分野売上 © Copyright SMS CO.,LTD. *1：市場規模は当社推計 16
Slide 18: ①キャリア関連事業の成長：長期戦略
2 ①キャリア関連事業の成⻑：⻑期戦略 キャリア関連事業に最適な組織を構築し、サービスの幅を拡張しながら⻑期的 且つ持続的な成⻑を実現 事業者ニーズ ⼈材紹介を中⼼とした 継続成⻑による更なる サービスの 競合優位性獲得 事業者ニーズに 幅の拡張 対応した網羅的な サービスの拡充 組織、⼈材マネジメント、 ケアマネ・ カルチャーの最適化 リハビリ系 ⼈材紹介 看護師 求⼈情報 看護師 介護職 サービスの 全ての医療介護系 ⼈材紹介 求⼈情報 幅の拡張 職種への拡充 その他 職種、求職者ニーズ © Copyright SMS CO.,LTD. 17
Slide 19: ②カイポケの成長：市場規模
2 ②カイポケの成⻑：市場規模 10年後に1,530億となる市場規模及び当社の現状のサービスの浸透度から、 成⻑余地が⾮常に⼤きい事業だと考えている 介護事業者向け経営⽀援サービス 市場規模*1 市場規模（2025年） 1,530億円 カイポケ売上⾼ 25億円 （2025年市場規模に対する割合：1.6％） © Copyright SMS CO.,LTD. *1：市場規模は当社推計 18
Slide 20: ②カイポケの成長：長期戦略
2 ②カイポケの成⻑：⻑期戦略 経営⽀援サービスを介護事業者に対し提供しているのは当社のみであり、会 員・利⽤者を拡⼤している さらに、対応介護サービスの拡⼤、新たな周辺サービスの開発により、市場を⾃ ら広げていくことができる サービス種類 未提供の周辺サービス （他⾦融、流通、 新たな周辺サービスの 営業⽀援etc…） 開発・提供による 単価の上昇 会員数の拡⼤ レセプト/経営⽀援/ ファクタリング等 FC等⼤規模事業者 対応介護サービスの への対象拡⼤を実施済み 拡⼤ 現在の 介護事業所数*1 カイポケの売上 経営⽀援サービス対応済み事業所 経営⽀援サービス未対応事業所 © Cop
Slide 21: ③MIMSの成長：事業領域
2 ③MIMSの成⻑：事業領域 200万⼈の医療従事者の会員基盤と製薬会社との取引基盤を活かして、 既存事業のさらなる成⻑と、新規事業の創出を⽬指す 医薬領域 クリニック領域 製薬会社向けマーケティング⽀援 クリニック向け経営⽀援 医療機器 業者 市場調査 購買 SFA フェーズ 4 集患 販促⽀援 ベンダー 薬剤 業者 データベース 薬剤情報 CSO 管理 ⾃由診療 MR教育 CRO コンサルティング ⽀援 業者 診療記録 ファーム 製薬会社 医療従事者 MR 取引基盤 会員基盤 digitization 資⾦調達 SMO 患者管理 薬剤 ⽂書 ⾦融機関 卸業者 e-detailing
Slide 22: ③MIMSの成長：長期戦略
2 ③MIMSの成⻑：⻑期戦略 短期的には投資フェーズ。Web化・新規事業⽴ち上げを主要国において数年で 集中実施 中⻑期的には周辺国で展開を強化し、成⻑を加速させる 既存・新規 1年⽬〜2年⽬ 3年⽬以降 ・PM:主要国のWeb化が進むと共に、周辺国にも展開 ・PM:主要国中⼼にWeb化推進 -1〜2年⽬で得たベストプラクティスを周辺国に展開 -会員との関係性強化 既存事業*1 -Web関連商材の成⻑ -商材開発 ・HD:周辺国への拡⼤と他システムとの連携による ・HD:システム組込型製品強化 粘着化 ・クリニック経営⽀援システム、 新規事業 キャリア関連事業の複数国での ・進出国で
Slide 23: ④新規事業の成長：プラットフォーム
2 ④新規事業の成⻑：プラットフォーム 価値主体を囲い込むことで、⾒込顧客と常に接触可能な状態を作り出す 様々な新サービスを素早く開発し、囲い込んだ価値主体に提供。ゼロから始める より圧倒的に早く、安価にサービスを⽴ち上げることが可能 40% 40％ 60% 介護 ケアマネジャー 看護師 医療 (コミュニティ会員数) (コミュニティ) 20% 3%/⽉間50万⼈ 61万⼈/160万⼈ 5.8万⼈/15万⼈ 介護職 (⼈材紹介登録者) 看護学⽣ 10万⼈/17万⼈ (求⼈情報会員数) (コミュニティ会員数) 4.6万⼈/185万⼈ 1.5万⼈/7.5万⼈ (求⼈情報サイト会員数) 58万
Slide 24: 2017年3月期 計画
1 2016年3⽉期 連結決算 P3-P9 2 2017年3⽉期 戦略 P11-P22 3 2017年3⽉期 計画 P24-P29 4 よくあるご質問 P31-P56 © Copyright SMS CO.,LTD. 23
Slide 25: 2017年3月期 計画
3 2017年3⽉期 計画 売上⾼で26％、当期純利益で20％の成⻑を計画 損益計算書 [百万円] 2016年3⽉期 2017年3⽉期 前年差額 前年⽐ 実績 計画 売上⾼ 19,069 24,051 +4,982 +26％ 営業利益 2,756 3,432 +676 +25％ 経常利益 3,509 4,215 +705 +20％ 当期純利益 2,265 2,718 +453 +20％ © Copyright SMS CO.,LTD. 24
Slide 26: 業績推移と2017年3月期計画
3 業績推移と2017年3⽉期計画 13期連続*1増収増益を計画 創業以来の売上、経常利益推移*2 （売上⾼・億円） （経常利益・億円） 300 80 270 72 240.5 240 64 210 56 190.6 180 48 42.1 150.5 150 40 35.0 120.4 120 101.8 32 26.9 86.9 23.4 90 71.7 76.1 19.9 24 51.7 17.3 15.3 60 12.3 12.6 16 27.1 30 8.3 15.4 8 0.5 3.8 2.6 4.1 ▲0.05 0.4 1.0 0 0 第1期 第2期 第3期 第4期 第5期
Slide 27: キャリア分野 2017年3月期 計画
3 キャリア分野 2017年3⽉期 計画 ほぼ全てのサービスが順調に成⻑し、売上⾼は前年⽐11％成⻑ 累計売上⾼⽐較 [百万円]*1 _ 16年3⽉期 17年3⽉期 前年⽐ ⼈材紹介 1,438 1,932 +34% 介護 ⼈材メディア 1,833 2,146 +17% ⼈材紹介 8,229 8,692 +6% 医療 ⼈材メディア 1,223 1,397 +14% 合計 12,725 14,167 +11% ポイント（対前年） • 看護師⼈材紹介は⽣産性向上が売上増加に寄与 今期は既存メンバーを強化することに注⼒ • 介護の⼈材紹介は、従来のケアマネ・PT/OT/STに加え、介護職向け
Slide 28: 介護分野 2017年3月期 計画
3 介護分野 2017年3⽉期 計画 カイポケが成⻑を牽引し、売上⾼は前年⽐28％成⻑ 累計売上⾼⽐較 [百万円] _ 16年3⽉期 17年3⽉期 前年⽐ 事業者 2,551 3,241 +27% 経営⽀援 新規事業 421 564 +34% 合計 2,972 3,806 +28% ポイント（対前年） • 事業者経営⽀援は、会員拠点数の増加が売上増加に寄与 事業者経営⽀援会員拠点数：16年4⽉時点12,000拠点 ⇒17年4⽉時点14,500拠点 • ⾼齢者向け⾷事宅配検索等、ビジネスモデルが固まりつつある事業が⼤きく成⻑ © Copyright SMS CO.,LTD. 27
Slide 29: 医療・ヘルスケア・海外分野 2017年3月期 計画
3 医療・ヘルスケア・海外分野 2017年3⽉期 計画 MIMSが通期貢献し、売上増加に⼤きく寄与 累計売上⾼⽐較 [百万円]*1 _ 16年3⽉期 17年3⽉期 前年⽐ 医療 652 674 +3％ ヘルスケア 117 179 +52％ *2 海外 2,601 5,223 +101％ ポイント（対前年） 医療 • 看護師向け通販は、引き続き利益⽔準を改善しながら、キャリア分野との連携を重視 • 地域包括ケアの政策動向や市場ニーズを⾒極めながら新規サービスを開発していく ヘルス グロ ケア • 認知症等の特定のセグメント・テーマでサービスを開発していく バル • 2015年10⽉に買収した
Slide 30: 配当について
3 配当について 1株あたり7円の配当を予定（昨年同額） 1株あたり配当額、配当性向の推移*1 18.0% 15.6% 14.8% 16.0% 13.6% 12.3% 12.5% 14.0% 11.6% 12.0% 7円 7円 10.0% 6.8% 5円 8.0% 4円 3円 6.0% 2.5円 4.0% 1.25円 2.0% 0 0.0% 10年3⽉期 11年3⽉期 12年3⽉期 13年3⽉期 14年3⽉期 15年3⽉期 16年3⽉期(案) © Copyright SMS CO.,LTD. *1：過去の配当額は株式分割を考慮した値で記載 29
Slide 31: よくあるご質問
1 2016年3⽉期 連結決算 P3-P9 2 2017年3⽉期 戦略 P11-P22 3 2017年3⽉期 計画 P24-P29 4 よくあるご質問 P31-P56 © Copyright SMS CO.,LTD. 30
Slide 32: 4-1 売上構成
4-1 売上構成 分野別連結売上・売上構成⽐ 25,000 0.7% 2.8% 20,000 0.6％ 21.7% 3.4% キャリア 0.3% 13.6% 4.9％ 15.8% 15,000 介護 5.2% 15.6% 12.5％ 海外 10,000 医療 58.9% 77.1％ 66.7% 5,000 ヘルスケア 0 2015年3⽉期 2016年3⽉期 2017年3⽉期（計画） 2015年3⽉期 2016年3⽉期 2017年3⽉期 各分野内での売上構成*1 実績 実績 計画 （2016年3⽉期） キャリア分野 116.0億円 127.2億円 141.7億円 約6割が看護師⼈材紹介 介護分野
Slide 33: 4-1 サービス一覧
4-1 サービス⼀覧 分野 区分 サービス 事業者 ⾼齢者住宅情報 ⾷事宅配検索 介護事業者向け経営⽀援 経営⽀援 介護 ケアマネジャー 介護職向け 介護をする家族 介護事業所経営者 介護事業所に関する リフォーム事業者情報 ⽣活⽀援サービス検索 向けコミュニティ コミュニティ 向けコミュニティ 管理者向けコミュニティ ⼝コミ情報 新規事業 理事⻑向け 医薬品情報 地域医療連携 地域医療資源 看護師向け 薬剤師向け 経営情報 データベース 在宅対応薬局情報 ⽀援システム 情報冊⼦ 通販 コミュニティ 医療 － 看護師向け 事務⻑向け経営情報 事務⻑向け購買⽀援 地域連携実務者向け情報 薬局向け
Slide 34: 4-2 人材紹介のビジネスモデル
4-2 ⼈材紹介のビジネスモデル 当社サービスを通して求職者が転職に成功した場合、事業者（病院、介護事 業者等）より想定年収の⼀定割合を⼈材紹介⼿数料として得る 【看護師の⼈材紹介サービス「ナース⼈材バンク」の例】 ウェブサイト への登録 当社Gr運営ウェブサイト 求職者紹介 求⼈情報 登録者 掲載 情報提供 求⼈紹介 求⼈依頼 相談 病院（事業者） 看護師（求職者） 当社Grキャリアパートナー ⼈材紹介⼿数料の⽀払 （求職者の想定年収の⼀定割合） © Copyright SMS CO.,LTD. 33
Slide 35: 4-2 求人情報のビジネスモデル
4-2 求⼈情報のビジネスモデル 事業者（病院、介護事業者、⼈材派遣・紹介事業者等）より、求職者からの 求⼈への応募数に応じた従量課⾦型の広告掲載料を得る 【看護師の求⼈情報サービス「ナース専科求⼈ナビ」の例】 応募者情報 掲載求⼈情報 の提供 への応募 当社Gr運営ウェブサイト 求⼈情報 求⼈広告 の提供 求⼈広告 掲載 掲載依頼 病院（事業者） 看護師（求職者） 当社Gr営業担当 応募数に応じた広告掲載料の⽀払 （従量課⾦型） © Copyright SMS CO.,LTD. 34
Slide 36: 4-2 外部環境 キャリア分野
4-2 外部環境 キャリア分野 介護職、看護職ともに引き続き⼈⼿不⾜の状況 介護分野 医療分野 介護職 有効求⼈倍率の推移*1 看護職 有効求⼈倍率の推移*1 介護職 看護職 全産業 全産業 © Copyright SMS CO.,LTD. *1：出典：厚⽣労働省「⼀般職業紹介状況」 値はQ各⽉の平均値。16年3⽉期4Qは1、2⽉のみの平均値 35
Slide 37: 4-2 看護師人材紹介サービスの市場動向と競合環境
4-2 看護師⼈材紹介サービスの市場動向と競合環境 当社の看護師⼈材紹介サービスの拡⼤余地は⼤きい • 看護師数は増加にもかかわらず、看護師の⼈⼿不⾜は年々深刻化 • ⼈材紹介中ではトップシェアも就転職全体では7％。さらなる成⻑が⾒込める 就労看護師数、有効求⼈倍率*1 看護師⼈材紹介の市場規模と当社シェア*2 （看護師数/万⼈） （有効求⼈倍率/倍） 看護師全就転職者数 160 1,600 154 4.00 15〜16万⼈/年 万⼈ 116 3.13 万⼈ 120 1,200 3.00 当社 当社 7% 25-30% （トップシェア） 拡⼤中 80 800 2.00 さらなる さらなる
Slide 38: 4-2 人材紹介サービスの売上算出式
4-2 ⼈材紹介サービスの売上算出式 売上は過去の受注活動の累積によるもの 受注売上はある期間の活動の結果であり、売上の先⾏指標となる 売上の算出式 受注売上の算出式 売上＝受注売上 × 配分率 - 前キャンセル - 返⾦ 受注売上＝キャリアパートナー数×⽣産性×単価 前キャンセル 返⾦ ・キャリアパートナー数：⼈材紹介サービスに従事する 合意 ⼊社 営業担当者の数 （受注売上） （売上） 返⾦期間は ・⽣産性：1⼈のキャリアパートナーが、 6ヶ⽉もしくは12ヶ⽉ ⽉当たり何⼈を成約できたか、という数 ・売上：求職者が事業者へ⼊社する⽇に計上される ・受注売上：事業者と求職者が合意に達
Slide 39: 4-3 カイポケのビジネスモデル
4-3 カイポケのビジネスモデル 保険請求業務だけでなく、介護事業者に経営⽀援サービス（営業⽀援、採⽤ ⽀援、業務効率改善等）を提供することで、介護事業者よりサービス利⽤料を 得ている 業務改善 ・タブレット 財務改善・業務削減⽀援・ ・営業⽀援 各種サービスの提供 ・⼝座振替 ⼈事 ・他事業所連携 経理・財務 ・採⽤ etc… ・保険請求 ・勤怠管理 ・会計ソフト ・福利厚⽣ ・早期⼊⾦ サービス利⽤料の⽀払い ・給与計算、振込 ・経営管理 （固定及び従量課⾦型） etc… etc… 総務・調達 開業 ・調達⽀援 ・商圏調査 サービス利⽤料 ・保険 ・開業タスク管理 介護事業者 • パッ
Slide 40: 4-3 カイポケとは
4-3 カイポケとは 2014年2⽉に、介護保険請求サービスから経営⽀援サービスへリニューアル 当社の戦略 既に約40のサービスを投⼊し、業務効率向上や営業・採⽤を⽀援 2014年2⽉以降*2 業務改善 ・タブレット ・営業⽀援 ・⼝座振替 2014年2⽉以前 ⼈事 ・他事業所連携 経理・財務 etc… ・採⽤ ・保険請求 ・勤怠管理 ・会計ソフト 保険請求 ・福利厚⽣ ・早期⼊⾦ ・給与計算、振込 ・経営管理 経営⽀援サービス etc… etc… （業務効率向上、財務改善） 介護保険請求 総務・調達 開業 サービス ・調達⽀援 ・商圏調査 ・保険 ・開業タスク管理 ・⽂書保管 ・創業
Slide 41: 4-3 カイポケの対象
4-3 カイポケの対象 ⼤規模事業所も開拓を開始。対象は中⼩・⼤規模あわせ151,000事業所 当社シェアは約10%。事業所数が増加する中、会員数を増やしシェアの拡⼤を ⽬指す 合計 231,000*1 施設サービス 13,000 21,000 地域密着 サービス*2 ショートステイ*3 特定施設*3 対象外 46,000 居宅療養管理*3 まだカイポケの会員 ではないが、サービス対象 となりえるポテンシャル ⼤規模20% 30,000 事業所約135,600 197,000 在宅サービス （開拓を開始） 151,000 121,000 135,600 2016年4⽉現在の レセプトサ
Slide 42: 4-3 カイポケのターゲットの拡大
4-3 カイポケのターゲットの拡⼤ 複数拠点をもつ法⼈や訪問看護・通所リハに営業対象を拡⼤することで、カイ ポケの実質的なターゲットは⼤きく増加する 複数拠点の割合*1 対応サービスの拡張（訪問看護・通所リハ）*2 ・カイポケのターゲットの内、48％が3拠点以上の法⼈ 訪問看護、通所リハ向けにサービスを提供することで、 ・今後は、これら複数拠点をもつ法⼈を攻略先とすること カイポケの実質的なターゲット事業者数は13,000事業所・ で、カイポケのターゲットは⾶躍的に増加 14％増加 通所リハ カイポケの対象サービスの拠点数別割合 カイポケの対象サービスの事業所数 6,000 訪問看護 その
Slide 43: 4-4 MIMSグループの概要
4-4 MIMSグループの概要 MIMSグループ事業展開エリア MIMSグループ概要 創業 1963年 売上⾼ 47百万⽶ドル（2014年12⽉期） 従業員数 468名（2014年12⽉現在） 事業内容 医薬情報サービスの提供 シンガポール、中国、⾹港、韓国、 インド、インドネシア、フィリピン、タイ、 事業展開エリア マレーシア、ベトナム、ミャンマー、 オーストラリア、ニュージーランド 約200万⼈。内、医師約45万⼈ 登録会員数 （2016年3⽉現在） 42 © Copyright SMS CO.,LTD.
Slide 44: 4-4 本買収案件の概要
4-4 本買収案件の概要 出資図 概要 エス・エム・エス 三井物産 買収額 約250百万⽶ドル（約300億円） 60% 40% 出資⽐率 当社60％、三井物産40％ MIMSグループ Medica Asia (Holdco) Limited （英国） 契約締結⽇、 2015年10⽉7⽇ 株式取得⽇ AXIO Data Hedgeco Limited等 買収元 （英Electra Private Equity PLC 傘下） MIMS MIMS MIMS Pte. ・・・ (Hong Kong) Medica Sdn Ltd. Limited Bhd （シンガポール） （⾹港） (マレーシア）
Slide 45: 4-4 MIMSグループの事業内容① (Pharma Marketing事業)
4-4 MIMSグループの事業内容① (Pharma Marketing事業) 製薬会社から提供される医薬品情報を整理・要約した医薬データベースを医療 従事者にマルチチャネルで提供。デファクトスタンダードとなっている 製薬会社のマーケティング⽀援策として、医療従事者向け医療関連記事や教 育コンテンツの配信、イベントの運営も⼿掛ける ビジネスモデル 提供メディア 医療従事者 200万⼈ （医師・看護師・薬剤師等） 製薬会社 掲載料 ・医薬データベースへの ⽀払 医薬品情報掲載 ・医薬データベース ・医療関連記事、教育コンテンツ PC 紙メディア モバイル/アプリ 医療従事者 （医師・看護
Slide 46: 4-4 MIMSグループの事業内容② (Healthcare Data事業)
4-4 MIMSグループの事業内容② (Healthcare Data事業） 医療事業者向けに医薬データベースを提供し、オーストラリア・ニュージーランドの 病院・クリニック・薬局のすべてにおいて50％以上のシェアを有する 医薬データベースとしての販売に加え、病院情報システム、クリニック処⽅システ ム、薬局調剤システム等の基幹システムに統合して使⽤されている ビジネスモデル 提供メディア ＜医薬データベース＞ ・医薬データベース 利⽤料 ・事業者の基幹システムに統合し ⽀払 て使⽤ ＜基幹システムへ統合＞ 医療事業者 （病院・クリニック・薬局等） サービス提供エリア オーストラリア、ニュ
Slide 47: 4-4 MIMSグループの強み
4-4 MIMSグループの強み MIMSグループの強みは、域内での圧倒的なブランド⼒、医療従事者の会員基 盤、製薬会社との取引基盤 50年以上のサービス実績 医療機関、医療従事者ともに、 1.圧倒的ブランド⼒ 医薬情報を得るツールとして ⽇常的に利⽤ 医療従事者 200万⼈ 製薬会社 2.医療従事者の会員基盤 3.製薬会社との取引基盤 医療従事者会員数 約200万⼈ 域内の新薬メーカーのほぼ100%がMIMSのデータ 内、医師会員数 約45万⼈ ベースに⾃社の医薬品情報を掲載 シンガポール、⾹港等は医師の登録率が80%を超える 46 © Copyright SMS
Slide 48: 4-4 MIMSグループに注入する各社の強み
4-4 MIMSグループに注⼊する各社の強み MIMSグループの強みに、当社の多様な情報サービス開発・運営ノウハウと三井 物産の事業ネットワークを掛け合わせ、既存事業拡⼤と新規事業展開を実現 キャリア関連サービス 事業者向け経営⽀援サービス 圧倒的ブランド⼒ 三井物産 製薬会社 医療従事者 ウェブコミュニティ 取引基盤 会員基盤 医療関連事業ネットワーク 47 © Copyright SMS CO.,LTD.
Slide 49: 4-4 MIMSの連結について
4-4 MIMSの連結について MIMSのP/LはSMSのP/Lに、3ヶ⽉遅れで連結 SMS連結P/L（MIMS以外）とMIMS P/Lの連結イメージ*1 FY15 FY16 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 10-12⽉P/L 1-3⽉P/L 4-6⽉P/L 7-9⽉P/L 10-12⽉P/L 1-3⽉P/L (B/Sのみ) 10-12⽉P/L 1-3⽉P/L 4-6⽉P/L 7-9⽉P/L 10-12⽉P/L ：SMS連結P/L（MIMS以外） ：MIMS P/L © Copyright SMS CO.,LTD. *1：表⽰している四半期はSMSのもの。SMSは3⽉決算、MIMSは1
Slide 50: 4-5 業績等推移
4-5 業績等推移 単位：百万円 FY03 FY04 FY05 FY06 FY07 FY08 FY09 FY10 FY11 FY12 FY13 FY14 FY15 第1期 第2期 第3期 第4期 第5期 第6期 第7期 第8期 第9期 第10期 第11期 第12期 第13期 売上⾼ 58 383 835 1,545 2,715 5,177 7,172 7,618 8,692 10,181 12,046 15,056 19,069 売上原価 0 5 20 38 77 149 375 319 431 700 952 1,332 2,204 販売管理費 63 326 705 1,237 2,211
Slide 51: 4-5 業績等推移（費用内訳）
4-5 業績等推移（費⽤内訳） FY14 FY15 FY16 実績 実績 計画 売上原価 1,332 2,204 3,848 ⼈件費 4,858 6,116 6,849 ⾦額 （百万円） 広告宣伝費 2,518 2,776 2,876 経費 4,267 5,214 7,043 売上原価 8.9 11.6 16.0 売上⾼ ⼈件費 32.3 32.1 28.5 ⽐率 （%） 広告宣伝費 16.7 14.6 12.0 経費 28.3 27.3 29.3 © Copyright SMS CO.,LTD. 50
Slide 52: 4-5 業績の季節偏重について
4-5 業績の季節偏重について 第1四半期及び第4四半期に売上⾼及び利益が偏重する傾向 売上⾼・営業利益の季節偏重 季節偏重をもたらす事業とその理由 四半期毎の売上⾼・営業利益（2016年3⽉期）＊1 第1四半期に偏重する事業 （百万円） 7,000 売上⾼ □⼈材紹介 営業利益 求職者が事業者に⼊社した時点で売上⾼として計上されるた 6,000 め、⼈事異動が多く発⽣しやすい4⽉を含む第1四半期に売上 ⾼・営業利益が偏重する傾向がある 5,000 4,000 第4四半期に偏重する事業 3,000 □求⼈情報 掲載した求⼈広告に求職者から応募が⼊った時点で売上⾼ 2,000 として
Slide 53: 4-5 各サービスの開始時期①
4-5 各サービスの開始時期① 03年度 04年度 05年度 06年度 07年度 08年度 09年度 10年度 11年度 12年度 13年度 14年度 15年度 介護/福祉職向けコミュニティ「けあとも」 05年10⽉ ⾼齢者向け住宅情報「かいごDB」 06年7⽉（13年4⽉に「介護の家探し」からリニューアル） 介護事業者向け経営⽀援「カイポケ」 06年7⽉ ケアマネジャー向けコミュニティ「ケアマネドットコム」 06年9⽉ 介護をする家族向けコミュニティ「安⼼介護」 09年6⽉ 介護 ⾼齢者向け⾷事宅配検索「らいふーど」 13年11⽉ 介護事業所に関する⼝コミ情報「となりの介護」 14年4⽉ 介
Slide 54: 4-5 各サービスの開始時期②
4-5 各サービスの開始時期② 03年度 04年度 05年度 06年度 07年度 08年度 09年度 10年度 11年度 12年度 13年度 14年度 15年度 薬剤師／薬学⽣向けコミュニティ「ココヤク」 09年5⽉ 看護師向け出版 09年8⽉ 看護師向け通販「ピュアナース」 11年9⽉ 病院経営者向け経営情報「ガレノス」 13年5⽉ 医薬品情報データベース「ココヤク Di-pedia」 14年5⽉ 事務⻑向け経営情報「じむコム」 14年9⽉ 医療 地域連携業務の情報検索・登録サイト「地域連携ONE」 14年11⽉ 薬局向け業務⽀援「私のおくすりStationネット」 15年4⽉ 地域医療連携
Slide 55: 4-5 各サービスの開始時期③
4-5 各サービスの開始時期③ 03年度 04年度 05年度 06年度 07年度 08年度 09年度 10年度 11年度 12年度 13年度 14年度 15年度 ケアマネジャー向け⼈材紹介「ケア⼈材バンク」 03年5⽉ 介護/福祉学⽣向け就職情報「カイゴジョブ学⽣版」 03年7⽉ 資格講座情報「シカトル」 03年11⽉ 介護職向け求⼈情報「カイゴジョブ」 04年3⽉ 看護師向け⼈材紹介「ナース⼈材バンク」 05年9⽉ 看護師向け求⼈情報「ナース専科 求⼈ナビ」 06年7⽉ 看護師/看護学⽣向けコミュニティ「ナース専科 コミュニティ」 06年8⽉ キャリア 医師向け⼈材紹介「M3 Career
Slide 56: 4-5 各サービスの開始時期④
4-5 各サービスの開始時期④ 03年度 04年度 05年度 06年度 07年度 08年度 09年度 10年度 11年度 12年度 13年度 14年度 15年度 栄養⼠/管理栄養⼠向けコミュニティ「エイチエ」 11年6⽉ 認知症情報ポータル「認知症ねっと」 11年8⽉ ヘルスケア 健康に関するQ&Aサイト「なるカラ」 13年12⽉ 妊娠・出産・⼦育てニュースコラムサイト「イクシル」 14年7⽉ アクティブシニア向けニュースコラムサイト「ライブリー」 14年9⽉ 財産管理・遺産相続⽣前準備情報サイト「ミラソナ」 14年12⽉ 遺伝⼦検査情報サイト「Navigene」 15年3⽉ （韓国）看護師向
Slide 57: 4-5 社員数及び株主構成
4-5 社員数及び株主構成 社員数 2016年3⽉31⽇時点での社員数及びその内訳は以下のとおり。 連結社員数 1,550名 株式会社エス・エム・エス 258名 株式会社エス・エム・エスキャリア 504名 その他⼦会社及び孫会社 788名 国内 238名 海外 550名 株主構成*1 【2016年3⽉31⽇時点】 11% 創業者 9% 29% 当社役員、社員、持株会 株主総数 ⾃⼰株式 7,129名 国内機関投資家 2% 28% 海外機関投資家 3% 17% 個⼈投資家 その他 *1：円グラフは株数での⽐率を表⽰ © Copyright SMS CO.,LTD. 56
Slide 58: 本資料お取り扱い上のご注意
本資料お取り扱い上のご注意 本資料は株式会社エス･エム･エス(以下、当社)の事業について、当社による現在の予定、予 想に基づいた将来展望についても⾔及しています。これらは2016年3⽉31⽇現在において当 社が取得可能な情報に基づき作成されたものであり、リスクや変動要因を多く含んでおります。 従って将来展望と結果が著しく異なる可能性がありますので、当社はこれらの情報を正しいと 約束することはできないことをご了承ください。また、当社はこれらの情報を更新し公表する責任 を負いません。 説明内容に関するお問い合わせは、下記までお願いいたします。 お問い合わせ先: 株式会社エス･エム･エス 経営管理本