Slide 1: mS tt LUV ie
Ie] mS tt LUV ie E AK 30 = FOR HMRGE Bi
Slide 2: 平成30年6月期 決算説明会資料 目次
平 成 30 年 ６ 月 期 決 算 説 明 会 資 料 目 次 （１） 当社の事業について ページ ① 当社の事業展開 ……………………………………………………………………………………………… 1 ② 事業内容・特色 ……………………………………………………………………………………………… 2 ③ 自動旋盤用カム部門 ……………………………………………………………………………………………… 3 ④ コレットチャック部門 ……………………………………………………………………………………………… 4 ⑤ 切削工具部門 ……………………………………………………………………………………………… 5
Slide 3: 当社の事業展開
当 社 の 事 業 展 開 経営理念 高品質な製品をより低コスト、短納期で 顧客のニーズに応え製品を提供する ものづくりに不可欠な工具を扱う 利益を出せる事業を行う 業界のトップを狙える事業を行う
Slide 4: 事業内容・特色
事 業 内 容 自動旋盤用カムの製造・販売 （昭和45年～） コレットチャックの製造・販売 （昭和51年～） 切削工具の再研磨及び特殊切削工具の製作 （平成１１年～） 事 業 領 域 旋盤による旋削加工・フライスによる切削加工に使用される消耗工具に特化 機械により素材を削り出し精密な部品加工する根幹となる製造工程に的を絞っている 工具の中でも使用される状況に応じて種類・形状が多岐に亘り製造に手間のかかる工具 他社との差別化・当社の特色 多品種で手間のかかる工具に1本から高品質・短納期対応する 直販比率が高く製造・販売両面で利益を享受できる 15,000社以上の顧客からリピートオーダーが入る
Slide 5: 自動旋盤用カム部門
自動旋盤用カム部門 カム式小型自動旋盤で使用されるカムの設計・製作・販売 ・同じ部品を大量に効率的に生産できる機械 ・単品、大量生産部品がアジアなどの海外生産に移行してから機械自体が製造されていない ・カム式機械を使用する顧客からの受注に対応 製品写真 カム取付後写真 カム式自動旋盤（型番：ＮＳ－Ｐ１０５３）
Slide 6: コレットチャック部門
コレットチャック部門 主に小型自動旋盤で使われるコレットチャックの製造・販売 コレットチャックが主に使われる機械 NC旋盤 2,795億円（2017年生産額） 18,235台 うち 小型CNC自動旋盤約 1,514億円（2017年推定生産額） 主な小型CNC自動旋盤メーカー シチズンマシナリー、スター精密、ツガミ、高松機械 特殊コレットチャック 専用機 873億円（2017年生産額） 3,923台 刃物 回転 刃物 材料 加工部品 精密機械、産業機械、電子部品、半導体、自動車、航空機、 ガイドブッシュ コレットチャック 医療機器など
Slide 7: 切削工具部門
切削工具部門 金属等の切削部品加工に使用される工具の製作・再研磨 主に切削工具を使用する機械 加工のイメージ マシニングセンター 2,877億円（2017年生産額） 40,124台 加工部品のイメージ NCフライス､中ぐり盤 145億円（2017年生産額） 780台 使用される工具 超硬エンドミル 527億円（2017年生産額） 超硬ドリル 373億円（2017年生産額） その他超硬工具 365億円（2017年生産額） 主なマシニングセンターメーカー オークマ、ヤマザキマザック、森精機、牧野フライス キタムラ機械、安田工業、松浦機械、東芝機械 三井精機、三菱重工など ・材料を固定し、切削工具が
Slide 8: 平成30年6月期 決算概要
平成 30年 ６ 月期 決算概要 人件費 （千円） 売上 昨年７月の期初は受注低調からスタートし、徐々に受注は増加して、期の半ばからはほぼ横ばいで推移した。 27期 28期 全社売上は前期に比べ微増となった。 労 務 費 763,049 773,344 コストに占める比率 55.6% 56.4% 原価 特別な変動要因はなく、前期並みの設備投資額で減価償却費は微減。 設備投資額と減価償却費 （千円） 利益 売上増加に伴い利益率はやや上昇。 26期 27期 28期 設備投資額 98,321 222,346 197,196 減価償却費 195,071 181,786 175,564 実質機械受注と月
Slide 9: 平成30年6月期 損益の状況
平成 30年 ６ 月期 損益の状況 （単位：千円） 平成 29 年 ６ 月期 平成 30 年 ６ 月期 増 減 要 因 売上構成比 前年同期比 売上構成比 前年同期比 売上高 国内外の精密部品量産加工、高付加価値部品の加工が堅調に推移し コレットチャック 1,340,813 69.4% 100.5% 1,420,993 69.7% 106.0% た。 切削工具 561,061 29.0% 100.9% 592,051 29.0% 105.5% 耐久消費財、資本財など外需を中心に堅調で受注も緩やかに増加。 自動旋盤用カム 30,569 1.6% 84.7% 26,913 1.3% 88.0% カ
Slide 10: 平成30年6月期 財務の状況
平成 30年 ６ 月期 財務の状況 （単位：千円） 事業年度 平成29年６月期 平成30年６月期 増 減 要 因 資 産 金 額 構成比 金 額 構成比 現預金 6,036,591 72.9% 6,059,312 69.5% 売上債権 425,286 5.1% 465,831 5.3% 受取手形 ３２，５１２千円増加 棚卸資産 199,357 2.4% 192,028 2.2% その他流動資産 16,513 0.2% 22,988 0.3% 固定資産 1,610,610 19.4% 1,972,025 22.7% 設備投資 ２２１，６９０千円 資 産 合 計 8,288,360 100.0%
Slide 11: 平成30年6月期 キャッシュ・フローの状況
平成 30年 ６ 月期 キャッシュ・フローの状況 （単位：千円） 平成29年6月期 平成30年6月期 対前年比増減額 増 減 要 因 主な増加要因 ： 税引前当期純利益 614,787千円 営業活動によるキャッシュ・フロー 485,297 665,318 180,020 主な減少要因 ： 法人税等の支払額 147,686千円 主な減少要因 ： 有形固定資産の取得による支出 195,097千円 投資活動によるキャッシュ・フロー ▲ 223,339 ▲ 198,073 25,266 財務活動によるキャッシュ・フロー ▲ 119,647 ▲ 144,411 ▲ 24,763 配当金の支払額： 144
Slide 12: 今後の事業展開 ～ 自動旋盤用カム部門
今後の事業展開 ～ 自動旋盤用カム 部門 事業展開 ◇カム式自動旋盤（すでに製造中止）は単品大量生産向きで少 量ながらカムの需要は継続 ◇将来的には減少傾向 競合状況 ◇３千５百万円弱の市場規模で既存の中小企業が継続している 当社の事業展開 ◇既存の償却済設備と現状の人員で対応 ◇低コスト製造を徹底
Slide 13: 今後の事業展開 ～ コレットチャック部門
今後の事業展開 ～ コレットチャック 部門 ＜今後の方向性＞ ◇小型精密部品の分野では今のところ代替する加工方法は少ない（コスト、時間などを考慮して） 小型CNC自動旋盤用コレットチャック ◇世界的に小型精密部品に要求される精度、加工難易度は厳しくなる傾向 推定市場規模 25～30億円 ＜国内の状況＞ メーカー 4社程度 ◇CNC自動旋盤 シチズンマシナリー、スター精密、ツガミ３社で世界の大半を占めている ◇国内で推定 12 ～ 13万台の機械が稼働している その他 専用機コレットチャック メーカー 3、4社程度 ＜当社の対応＞ ◇加工部品に合わせた顧客ごとのオーダー品のコレットチャック対応
Slide 14: 今後の事業展開 ～ 切削工具部門
今後の事業展開 ～ 切 削 工 具 部 門 対象企業 主要加工内容 切削工具の状況 当社の受注 競合状況 大手メーカー 量産部品加工 切削工具内製、外部購入（工具商社経由） × 内製、ｸﾞﾙｰﾌﾟ会社 自動車・重電・航空機など 小ロット大物加工 社内再研磨、メーカー再研磨 △ 切削工具メーカー 100社程度 準大手・中堅メーカー 市販切削工具 再研磨外注 ○ 再研磨会社 従業者100名以上 量産部品加工 特注切削工具 外部購入 ◎ 150社程 13,000社程度 全国規模 4～5社 地域型、個人経営 工具商社系 単品加工 市販切削工具 再研磨外注 ○ 中小加工企業 設備・治具、金型 特注切削工
Slide 15: 部門別売上状況
添付資料 ① 部 門 別 売 上 状 況 （単位：千円） 2,500,000 2,000,000 1,500,000 1,000,000 500,000 0 Ｈ24年6月期 Ｈ25年6月期 Ｈ26年6月期 H27年6月期 H28年6月期 H29年6月期 H30年6月期 H31年6月期 (予) 自動旋盤用カム 55,786 39,217 43,938 41,653 36,082 30,569 26,913 20,000 切削工具 512,543 514,225 530,577 556,945 555,941 561,061 592,051 660,000 コレットチャック 1,307,908 1
Slide 16: 輸出売上状況
添付資料 ② 輸 出 売 上 状 況 （単位：千円） 2,400,000 2,200,000 2,000,000 1,800,000 1,600,000 1,400,000 1,200,000 1,000,000 800,000 600,000 400,000 200,000 0 H23年6月期 H24年6月期 H25年6月期 H26年6月期 H27年6月期 H28年6月期 H29年6月期 H30年6月期 輸出販売高 219,034 197,456 189,111 183,644 200,865 210,146 209,803 201,764 国内販売高 1,589,133 1,678,782
Slide 17: 部門別状況 ～ コレットチャック部門
添付資料 ③ 部門別状況 ～ コレットチャック部門 売上高（単位：千円） 2,000,000 1,600,000 1,307,908 1,420,993 1,420,000 1,321,739 1,333,928 1,340,813 1,248,581 1,176,541 1,200,000 800,000 400,000 0 H24年6月期 H25年6月期 H26年6月期 H27年6月期 H28年6月期 H29年6月期 H30年6月期 H31年6月期(予)
Slide 18: 部門別状況 ～ 切削工具部門
添付資料 ④ 部門別状況 ～ 切 削 工 具 部 門 売上高（単位：千円） 660,000 700,000 592,051 561,061 600,000 514,225 530,577 556,945 555,941 512,543 500,000 400,000 300,000 200,000 100,000 0 H24年6月期 H25年6月期 H26年6月期 H27年6月期 H28年6月期 H29年6月期 H30年6月期 H31年6月期(予)
Slide 19: 部門別状況 ～ 自動旋盤用カム部門
添付資料 ⑤ 部門別状況 ～ 自動旋盤用カム部門 売上高（単位：千円） 150,000 140,000 130,000 120,000 110,000 100,000 90,000 80,000 70,000 55,786 60,000 43,938 39,217 41,653 50,000 36,082 30,569 26,913 40,000 20,000 30,000 20,000 10,000 0 H24年6月期 H25年6月期 H26年6月期 H27年6月期 H28年6月期 H29年6月期 H30年6月期 H31年6月期(予)
Slide 20: 設備投資と減価償却
添付資料 ⑥ 設 備 投 資 と 減 価 償 却 H26年6月期 H27年6月期 H28年6月期 H29年6月期 H30年6月期 設備投資額 140,894 107,982 98,321 222,346 197,196 (単位:千円) H26年6月期 H27年6月期 H28年6月期 H29年6月期 H30年6月期 減価償却費 239,231 212,072 195,071 181,786 175,564 (単位:千円)
Slide 21: 切削工具部門の戦略と受注状況
添付資料 ⑦ 切削工具部門の戦略と受注状況 受注体制（人材、設備、社内オペレーション）を万全にする 新規設備導入により特殊ものへの対応を強化する 営業地域拡大し認知度向上と地域浸透度を高める 切削工具部門の受注状況 月間売上件数 顧客総数(右軸) 1,500 6,600 1,350 6,540 1,200 6,480 1,050 6,420 900 6,360 750 6,300 600 6,240 450 6,180 300 6,120 150 6,060 0 6,000 H29/7 H29/8 H29/9 H29/10 H29/11 H29/12 H30/1 H30/2 H30/3 H30
Slide 22: 業績の推移
添付資料 ⑧ 業 績 の 推 移 売上高 経常利益 当期純利益 売上高経常利益率 売上高当期純利益率 単位：百万円 2,500 50.0% 2,250 45.0% 2,000 40.0% 1,750 35.0% 1,500 30.0% 1,250 25.0% 1,000 20.0% 750 15.0% 500 10.0% 250 5.0% 0 0.0% H3/6 H4/6 H5/6 H6/6 H7/6 H8/6 H9/6 H10/6 H11/6 H12/6 H13/6 H14/6 H15/6 H16/6 H17/6 H18/6 H19/6 H20/6 H21/6 H22/6 H23/6 H24
Slide 23: 実質機械受注と月次売上高
添付資料 ⑨ 実 質 機 械 受 注 と 月 次 売 上 高 (百万円) 実質機械受注（百万円） 月次売上高（円） 640,000 250,000 560,000 200,000 480,000 400,000 150,000 320,000 100,000 240,000 160,000 50,000 80,000 0 0