Slide 1: Résultats 2021
LANSON-BCC EG Sanson | RESULTATS 202 | 17 mars 2022
Slide 2: La Champagne, Le Groupe, Les résultats
La Champagne Le Groupe LANSON-BCC Les résultats L’actualité des Maisons du Groupe Les perspectives Les données boursières
Slide 3: La Champagne : éléments clés
La Champagne : éléments clés La zone d’Appellation d’Origine Contrôlée (AOC) Champagne couvre quelques 34.300 hectares (319 communes). Une année 2021 de rebond après une année 2020 très impactée par la crise sanitaire : ▪ Volumes : 320 millions de bouteilles, + 31 %. ▪ Chiffre d’affaires : 5,7 milli
Slide 4: La Champagne : le raisin, une matière première précieuse
La Champagne : le raisin, une matière première précieuse ÉVOLUTION DU PRIX DE BASE DU KG DE RAISIN CHEZ LANSON DEPUIS 10 ANS (EN EURO PAR KILO HORS PRIMES SPECIFIQUES) + 16,7 % 7,7 7,75 7,7 7,45 7,44 7 6,9 6,9 6,8 6,8 6,6 + 15,5 % 5,93 5,86 5,82 5,75 5,57 5,35 5,4 5,3 5,2 5,2 5,04 2011 2012 2013 201
Slide 5: La Champagne : la vendange 2021
La Champagne : la vendange 2021 Une année viticole marquée par les aléas climatiques : ▪ Vignoble touché par le gel et la grêle au printemps ; ▪ Développement du mildiou dans les vignes suite à une pluviométrie exceptionnelle en juin et juillet ; ▪ Rendements faibles (pertes comprises entre 25% et 3
Slide 6: Le Champagne : un marché de long terme
Le Champagne : un marché de long terme DEPUIS 30 ANS, UN MARCHE EN CROISSANCE MOYENNE ANNUELLE DE + 1,4 % EN VOLUME … 339 327 320 308 298 247 244 ... ET EN NET REDRESSEMENT EN 2021 195 APRES LA CHUTE DE 2020 en millions de bouteilles 1985 1990 1995 2000 2005 2010 2015 2020 Source CIVC RÉSULTATS 2021
Slide 7: Le Champagne : une priorité au développement de la valeur
Le Champagne : une priorité au développement de la valeur qui s’impose à tous les acteurs 5,70 Valeur en milliards d’euros 5,06 4,87 4,88 4,74 4,71 4,41 4,49 4,37 4,36 4,21 323 320 309 312,5 305 307 306 307 302 298 Volume en millions de bouteilles 244 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 202
Slide 8: Le Champagne : l'internationalisation des marchés
Le Champagne : l’internationalisation des marchés ÉVOLUTION DES EXPÉDITIONS PAR ZONE GÉOGRAPHIQUE DEPUIS 10 ANS (en millions de bouteilles) 182 171 167 162 162 158 154 147 FRANCE 142 141 - 41 Meb / - 23% 113 PAYS-TIERS 119 + 25 Meb / +27% 105 105 106 107 100 102 94 93 94 85 60 UNION 48 45 46 46 49 4
Slide 9: Le Champagne en 2021 : répartition des volumes et de la valeur
Le Champagne en 2021 : répartition des volumes et de la valeur VOLUMES VALEUR 320,1 millions de bouteilles, + 31,2 % 5,7 milliards d’euros, + 36 % FRANCE FRANCE 140,6 Meb 1,64 Mds € +24,1 % +33,5 % 43,9 % 38,4 % 56,1 % 61,6 % EXPORT EXPORT 179,6 Meb 3,51 Mds € +37,3 % +42,2 % Source provisoire CIVC
Slide 10: Le Champagne en 2021 : les 15 premiers marchés export
Le Champagne en 2021 : les 15 premiers marchés export, 81 % des volumes exportés et 83 % de la valeur VOLUMES CHIFFRE D’AFFAIRES en millions de bouteilles en millions d’euros 32,9 +58,3% 758,4 +51,1% 28,9 +35,8% 472,1 +39,6% 13,5 +25,4% 327,1 +20,8% 15,0 +48,3% 241,6 +44,3% 8,4 +22,4% 185,4 +26,3% 1
Slide 11: La Champagne, Le Groupe, Les résultats
La Champagne Le Groupe LANSON-BCC Les résultats L’actualité des Maisons du Groupe Les perspectives Les données boursières
Slide 12: Depuis 1991, croissance interne et externe
Depuis 1991, croissance interne et externe Acquisition Champagne Philipponnat Crise de Crise fondée en 1910 2008 sanitaire Mareuil sur Aÿ Acquisition Création Maison Burtin Prise de Lancement de la Besserat de Bellefon participation Cuvée Tsarine fondée en 1843 Vinexpo 1997 Épernay Nouvelle La Croix
Slide 13: Un ancrage régional fort
Un ancrage régional fort RÉSULTATS 2021 13
Slide 14: Les fondamentaux du Groupe
Les fondamentaux du Groupe Pure-player du Champagne ▪ 8 Maisons de Champagne aux fortes identités spécifiques tant pour leurs vins que pour leurs marchés ; ▪ Des équipes dédiées et fortement impliquées, 440 salariés (ETP). Une base solide d’approvisionnements qualitatifs ▪ La confiance de près de 1.
Slide 15: Une stratégie de valeur à long terme
Une stratégie de valeur à long terme Nos Maisons ont beaucoup investi ces 10 dernières années pour renforcer leurs performances techniques. L’accent est maintenant mis d’avantage dans leur développement commercial et marketing. Une stratégie axée sur la valorisation des vins ▪ De nouvelles Cuvées ha
Slide 16: La Champagne, Le Groupe, Les résultats
La Champagne Le Groupe LANSON-BCC Les résultats L’actualité des Maisons du Groupe Les perspectives Les données boursières
Slide 17: Faits marquants 2021
Faits marquants 2021 ▪ Dans des marchés en redressement, l’année 2021 a été dynamique avec des volumes et un chiffre d’affaires en forte croissance. ▪ Des performances moindre que la profession en raison d’une base de comparaison plus élevée : en 2020, les ventes du Groupe avaient mieux résisté à la
Slide 18: Compte de résultat résumé
Compte de résultat résumé résultat net x 3 vs. 2020, +91% vs. 2019 normes IFRS - en millions d’euros 2021 2020 2019 Var. 21 vs 19 (%) chiffre d’affaires 271,09 223,12 250,29 +8,3 % marge brute 101,38 79,07 92,92 +9,1 % en % de production (vendue + stockée) 45,9 % 38,4 % 35,2 % +10,7 pts résultat opé
Slide 19: Un bilan renforcé
Un bilan renforcé en milliers d’euros 2021 2020 2021 2020 ACTIF PASSIF écarts d’acquisition 50 077 50 077 capital 71 099 71 099 immobilisations incorporelles 69 168 69 218 primes d'émission 1 781 1 781 immobilisations corporelles 204 447 207 525 réserves consolidées 213 372 209 825 titres mis en équ
Slide 20: Bilan fonctionnel
Bilan fonctionnel Total bilan au 31 décembre 2021 Total bilan au 31 décembre 2020 940,76 M€ 979,97 M€ écarts d’acquisition 50,1 écarts d’acquisition 50,1 289,1 304,6 capitaux propres actif immobilisé 276,7 capitaux propres actif immobilisé 273,6 engagements / titres mis en équivalence 8,1 21,2 engag
Slide 21: Profil de la dette financière au 31 décembre 2021
Profil de la dette financière au 31 décembre 2021 ▪ 482 M€ vs 533 M€ à fin 2020. ▪ Le Groupe a remboursé l’intégralité de ses PGE en 2021, soit 43 M€. ▪ Une dette financière affectée à hauteur de 89,9 % au vieillissement du stock des vins pour 433,6 M€, dont la valeur comptable s’élève à 473,1 M€. C
Slide 22: Une dette financière nette en baisse
Une dette financière nette en baisse à 482 M€ vs. 533 M€ en millions d’euros 523 305 473** 475* 289 434 58* 48 2021 2020 2021 2020 dettes nettes affectées à valeur comptable du autres dettes nettes fonds propres l’élevage du stock de stock de Champagne Champagne ** le ‘déblocage’ de vins de réserve
Slide 23: Investissements en 2021
7 M€ d’investissements en 2021 Investissements depuis 2006 : 166 M€ dont 97 M€ d’actifs industriels 69 M€ de vignes* (hors rachat de Burtin/Lanson en 2006 par BCC) 16,1 Budget 2022 15 14,2 (13 M€) 12,4 10,1 Siège BdB : 4 M€ 10,2 8,2* 9,2 8,4 8,2 Equipements 7,6 8,3 industriels : 6,1 M€ 7,3 6,8 6,5 6
Slide 24: Un gearing en amélioration
Un gearing en amélioration 538,4* 5 521,7 527* 499,4 498,9 500,7 505,5 500,8 472,3 478,5 473,9 476,3* 4,5 4 400,8 3,5 304,6 3 300,8 283,9 287,9 289,1 264,6 273 2,44 2,53 253,6 2,5 242,4 224 2,14 193,3 197,5 1,95 1,96 2 200,8 1,89 1,85 1,84 1,87 1,82 1,58 1,5 100,8 1 0,5 0,8 0 2011 2012 2013 2014 201
Slide 25: Dividende proposé au vote de l'Assemblée Générale
Dividende proposé au vote de l’Assemblée Générale 2021 résultat net consolidé 19,36 M€ soit par action 2,74 € dividende proposé par action : 0,70 € soit sur la base de 7 060 669 actions 4,9 M€ 25% du résultat net est versé en dividendes 75 % du résultat est affecté aux fonds propres RÉSULTATS 2021 2
Slide 26: Dividendes en € par action
Historique des dividendes en € par action 1 35,0% 30,5% 28,0% 30,0% 0,75 25,5% 25,0% 0,70 Dividendes en € par action 22,3% 22,2% 20,3% 20,0% 0,50 0,50 0,5 15,6% 15,0% 0,35 0,35 0,35 0,35 0,35 0,35 13,3% 11,1% 10,0% 0,25 9,9% 0,20 5,0% 0 0 0,0% 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 D
Slide 27: Répartition du capital au 31 décembre 2021
Répartition du capital au 31 décembre 2021 Famille Bruno Paillard 19,59% Famille Philippe Baijot 20,88% SAS Bruno Paillard 23,49% Famille Roques-Boizel 17,16% Divers (autocontrôle et salariés) 1,36% Public 7,77% FIAG Crédit Mutuel Holding Equity 5,03% 4,72% Nombre total d’actions : 7 109 910 Source
Slide 28: La Champagne, Le Groupe, Les résultats
La Champagne Le Groupe LANSON-BCC Les résultats L’actualité des Maisons du Groupe Les perspectives Les données boursières
Slide 29: Champagne Lanson : un style unique, une renommée internationale
CHAMPAGNE LANSON Un style unique, une renommée internationale Maison fondée en 1760 à Reims Un style Lanson unique et authentique grâce à une sélection méticuleuse des Crus, une vinification selon le principe originel de la Champagne, une collection rare de vins de réserve et une maturation prolongé
Slide 30: Champagne Besserat de Bellefon : 175 ans de Sensation
CHAMPAGNE BESSERAT DE BELLEFON 175 ans de Sensation Maison fondée en 1843 à Epernay De grands vins conçus pour la belle gastronomie et des cavistes sélectifs ; Une effervescence plus fine que celle de beaucoup de champagnes ; Un travail sur la valorisation des cuvées en s’appuyant sur un positionnem
Slide 31: Champagne Chanoine Frères
CHAMPAGNE CHANOINE FRÈRES Le mariage de la qualité et de l’innovation Maison fondée en 1730 à Reims Un outil de production récent et performant ; Une présence dans tous les circuits de distribution, et plus seulement en grande distribution, avec notamment les Cuvées Chanoine Frères et Tsarine ; Cuvé
Slide 32: Champagne Boizel : plus de 180 ans de passion
CHAMPAGNE BOIZEL Plus de 180 ans de passion Maison fondée en 1834 à Epernay Située 46 Avenue de Champagne, consacrée « Patrimoine mondial » par l’UNESCO ; Des vins commercialisés en vente directe (B to C) en France, présents également dans les circuits traditionnels à l’export ; Une stratégie de cré
Slide 33: Champagne Philipponnat : une Maison d'excellence
CHAMPAGNE PHILIPPONNAT Une Maison d’excellence Maison fondée en 1910 à Mareuil sur Aÿ Un vignoble remarquable, certifié Haute Valeur Environnementale, notamment l’iconique Clos des Goisses ; Des vins haut de gamme et de grande notoriété, disponibles en distribution sélective, ainsi que dans la belle
Slide 34: Champagne de Venoge : une Maison de tradition
CHAMPAGNE DE VENOGE Une Maison de tradition Maison fondée en 1837 à Epernay Située au 33 Avenue de Champagne, consacrée « Patrimoine Mondial » par l’UNESCO, avec une diversification réussie dans l’œnotourisme et le réceptif haut de gamme ; Disponibles en distribution sélective : hôtels, restaurants
Slide 35: Domaine Alexandre Bonnet
DOMAINE ALEXANDRE BONNET Un terroir de grande qualité Domaine fondé en 1970 aux Riceys Un domaine de 47 ha certifié Haute Valeur Environnementale ; L’identité des Riceys, le cru le plus recherché de la Côte des Bar, à l’extrême sud de la Champagne, aux confins de la Bourgogne ; Des vins de qualité d
Slide 36: Maison Burtin
MAISON BURTIN Une garantie de qualité certifiée Maison fondée en 1933 à Epernay Une variété de Champagnes dans un style singulier allant des haut de gamme à ceux au rapport qualité prix le plus remarquable ; Des relations étroites avec le vignoble et d’importants contrats long terme d’achats de rais
Slide 37: La Champagne, Le Groupe, Les résultats
La Champagne Le Groupe LANSON-BCC Les résultats L’actualité des Maisons du Groupe Les perspectives Les données boursières
Slide 38: Perspectives
Perspectives Réaffirmer notre rôle de Pure player familial du Champagne. LANSON-BCC applique une stratégie de long terme, avec l’ambition de renforcer son positionnement dans l’univers des vins de Champagne haut de gamme. Dans un contexte géopolitique perturbé, le Groupe mise sur la qualité de plus
Slide 39: La Champagne, Le Groupe, Les résultats
La Champagne Le Groupe LANSON-BCC Les résultats L’actualité des Maisons du Groupe Les perspectives Les données boursières
Slide 40: Le cours de bourse depuis l'introduction
Le cours de bourse depuis l’introduction 31/12/1996 31/12/2021 100 total par action total par action Fonds propres 16,36 M€ 3,62 € Fonds propres 304,62 M€ 42,84 € CA 30,31 M€ 6,70 € CA 271,09 M€ 38,13 € 80 Résultat net 1,9 M€ 0,42 € Résultat net 19,36 M€ 2,72 € Valeur boursière 30,95 M€ 4,95 €* Vale
Slide 41: Les relations actionnaires
Les relations actionnaires « Document d’Enregistrement Universel » annuel déposé auprès de l’AMF le 25 mars 2022. Site Internet, www.lanson-bcc.com, actualisé régulièrement avec une section dédiée à l’actionnariat, notamment une vidéo relative aux résultats 2021. La brochure institutionnelle est éga
Slide 42: Dates des prochains évènements
Dates des prochains évènements Dépôt du Document d’Enregistrement Universel auprès de l’AMF : 25 mars 2022 Assemblée Générale : vendredi 29 avril 2022 - 66 rue de Courlancy - Reims Paiement des dividendes : 4 mai 2022 Publication du chiffre d’affaires et des résultats du S1 2022 : 5 septembre 2022 R