Slide 1: Présentation de l'activité et des résultats 2024
LA FONCIÈRE COTÉE FRANÇAISE SPÉCIALISÉE EN COMMERCES DE PROXIMITÉ EN CENTRE-VILLE Présentation de l’activité et des résultats 2024 www.selectirente.com 1
Slide 2: Avertissement
AVERTISSEMENT Le présent document a été établi par SELECTIRENTE (la « Société ») uniquement à titre informatif, comme complément des informations rendues publiques par ailleurs par SELECTIRENTE. Ce document ne peut être reproduit ou distribué, de manière partielle ou totale, par toute personne autre
Slide 3: Présentation des orateurs
PRÉSENTATION DES ORATEURS Jérôme Descamps Dany Abi Azar Directeur Administratif Président et Financier de SELECTIRENTE Gestion de SELECTIRENTE Gestion Présentation de l’activité et des résultats 2024 3
Slide 4: Sommaire
SOMMAIRE 01 Chiffres clés & faits marquants 02 Activités & performances opérationnelles 03 Résultats de l’exercice 04 Perspectives Présentation de l’activité et des résultats 2024 4
Slide 5: Résilience du commerce & des centres-villes
RÉSILIENCE DU COMMERCE & DES CENTRES-VILLES Consommation des 75% Investissement en 64% ménages : des Français essaient de commerces: des consommateurs estiment que les magasins physiques sont un point de +0,9% privilégier les achats dans les commerces physiques plutôt que 2,5 Mds€ contact important,
Slide 6: Chiffres clés & faits marquants
CHIFFRES CLÉS & FAITS MARQUANTS 01 www.selectirente.com 6
Slide 7: Chiffres clés 2024
CHIFFRES CLÉS 2024 576 M€ 94,1% 397 Actifs Valeur du patrimoine hors Taux d’occupation financier et droits annuel moyen 510 baux 30 M€ 6,85€/action 4,9 €/action Revenus locatifs bruts Résultat net IFRS EPRA Earnings (Loyers : + 3,0% à périmètre constant) (+117% vs 2023) (-9% vs 2023) 91,3€/action 4,
Slide 8: Faits marquants 2024
FAITS MARQUANTS 2024 Reprise des investissements avec l’acquisition d’une boutique Rue de Rivoli Activité locative dynamique et rigoureuse en 2024 en termes de relocations et de renouvellements de baux Poursuite du programme d’arbitrage en 2024 concrétisé par la cession de 20 actifs pour 14 M€, géné
Slide 9: Activités & performances opérationnelles
ACTIVITÉS & PERFORMANCES OPÉRATIONNELLES 02 www.selectirente.com 9
Slide 10: Acquisition : un actif de grande qualité en plein cœur de Paris
ACQUISITION UN ACTIF DE GRANDE QUALITÉ EN PLEIN CŒUR DE PARIS Acquisition (DI) : 2,9 M€ ➢ 200 m² de local commercial ➢ Rue de Rivoli (Ier arrondissement de Paris) ➢ Loué 6 ans ferme ➢ Taux de rendement immédiat de 5,5 % ➢ Proximité immédiate de solutions de mobilités douces → Capacité de la Société
Slide 11: Cessions stratégiques : création de valeur & optimisation du patrimoine
CESSIONS STRATÉGIQUES CRÉATION DE VALEUR & OPTIMISATION DU PATRIMOINE Depuis sa création, SELECTIRENTE a démontré sa forte résilience et sa capacité à créer de la valeur en cédant des actifs non stratégiques ou matures à des prix attractifs pour optimiser son portefeuille. CRÉATION DE VALEUR RECENTR
Slide 12: La gestion d'actifs pilier essentiel de création de valeur
LA GESTION D'ACTIFS PILIER ESSENTIEL DE CRÉATION DE VALEUR Valorisation Valorisation Valorisation par la Relocation par la Relocation par le Renouvellement et la Relocation 2023 2024 2025 LOCAUX COMMERCIAUX LOCAL COMMERCIAL LOCAUX COMMERCIAUX Rue Rambuteau - Paris 1er & 3ème Rue de la Verrerie - Aix
Slide 13: Une hausse de la valorisation du patrimoine
UNE HAUSSE DE LA VALORISATION DU PATRIMOINE +1,6% à périmètre constant ÉVOLUTION DE LA VALORISATION DU PATRIMOINE IMMOBILIER DIRECT (M€) -0,2% en valeur du patrimoine / +1,6 % à périmètre constant +2,6 553,6 +8,9 552,4 -12,7 Acquisitions (HD/HF) Variation des valeurs 31/12/2023 Arbitrages 31/12/2024
Slide 14: La diversification du portefeuille à fin décembre 2024
LA DIVERSIFICATION DU PORTEFEUILLE À FIN DÉCEMBRE 2024 Un portefeuille granulaire et diversifié, de grande qualité, détenu en direct, constitué à 84% de commerces de centre-ville et situé à plus de 60% dans Paris intra-muros Répartition du patrimoine immobilier direct par type d’actif Répartition gé
Slide 15: La granularité du portefeuille à fin décembre 2024
LA GRANULARITÉ DU PORTEFEUILLE À FIN DÉCEMBRE 2024 La granularité et la diversification des locataires de SELECTIRENTE font partie de l'ADN et de la stratégie d'investissement de la société. Répartition sectorielle du patrimoine immobilier direct (% des loyers théoriques annuels) Equipment de la mai
Slide 16: Croissance des loyers à périmètre constant
CROISSANCE DES LOYERS A PERIMETRE CONSTANT ➢ Loyers : +3% à périmètre constant ➢ Revenus locatifs bruts : 30 M€, -2 % +3,0 % * * Procédure collective: • Légère baisse provenant essentiellement des 29 locataires ayant fait l’objet sur les années 2023 et 2024 d’une liquidation judiciaire, en phase ave
Slide 17: Une gestion locative dynamique, évolution & résilience
UNE GESTION LOCATIVE DYNAMIQUE ÉVOLUTION & RÉSILIENCE SELECTIRENTE : Gérant SELECTIRENTE Gestion immobilière Proximité avec Politique d’arbitrage : excellent track Gestion : confiée à SOFIDY, les locataires et stratégique, active et record dans le connaissance acteur historique les commerçants conti
Slide 18: Résultats de l'exercice | éléments financiers & extra-financiers
RÉSULTATS DE L’EXERCICE | ÉLÉMENTS FINANCIERS & EXTRA-FINANCIERS 03 www.selectirente.com 18
Slide 19: Croissance régulière des KPIs financiers
CROISSANCE RÉGULIÈRE DES KPIs FINANCIERS Revenus locatifs bruts (en M€) EPRA Earnings (en €/action) 30,3 30,0 5,35 28,1 4,68 4,89 4,04 22,4 2021 2022 2023 2024 2021 2022 2023 2024 ANR NTA EPRA Cash flow net courant (en €/action) (en €/action) 4,6 4,45 4,33 88,88 88,15 87,42 86,06 3,72 2021 2022 2023
Slide 20: Création de valeur pour les actionnaires
CRÉATION DE VALEUR POUR LES ACTIONNAIRES EVOLUTION DU DIVIDENDE (EN € / ACTION) Surperformance de l'action par rapport à son indice de référence 3.80 4.1 4.0 3.60 3.45 3.50 3.25 3.20 2.80 2.90 (Basis 100 – IPO) 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 * * Sous condition d’approbation de l’A
Slide 21: Renforcement de la structure financière
RENFORCEMENT DE LA STRUCTURE FINANCIÈRE OPÉRATION DE FINANCEMENT STRUCTURANTE POUR ACCÉLÉRER LA CROISSANCE DE LA SOCIÉTÉ En juillet 2024, refinancement de 80 M€ avec les partenaires bancaires historiques • Un prêt hypothécaire corporate de 50 M€ à 5 ans, assorti de deux options supplémentaires d'ext
Slide 22: Dette globale : capital restant dû après refinancement
DETTE GLOBALE : CAPITAL RESTANT DÛ APRÈS REFINANCEMENT Evolution du capital restant dû par année et par type de dette 250 Au 31 décembre 2024 : 206 198 194 200 • EPRA LTV : 34,9 % • Durée résiduelle moyenne : ~4 ans Capital restant dû (M€) 150 • Part de la dette à taux fixe et/ou variable couverte :
Slide 23: SLL et KPIs ESG
SLL ET KPIs ESG ➢ SELECTIRENTE a renforcé ses engagements en matière de développement durable en transformant deux lignes de crédit en Sustainability-Linked Loans (SLL) ➢ Ces prêts intègrent des objectifs ESG liés à trois critères de performance extra-financière qui peuvent affecter les marges banca
Slide 24: Engagements ESG
ENGAGEMENTS ESG Selectirente s'est fortement engagée dans le développement et la mise en œuvre d'une politique ESG rigoureuse depuis plusieurs années. * L’ensemble des 12 objectifs mesurables et quantifiables, fixés par SELECTIRENTE dans le cadre de sa charte, ont été atteints au titre de 2023. SOCI
Slide 25: Perspectives
PERSPECTIVES 04 www.selectirente.com 25
Slide 26: Perspectives 2025
PERSPECTIVES 2025 Poursuivre la dynamique de croissance, prudente et ….et continuer à créer de la valeur sélective… • En capitalisant sur : • grâce à une gestion immobilière disciplinée et rigoureuse • son patrimoine résilient, tant dans la solidité des du patrimoine issue de l’expertise et du track
Slide 27: Suivez-nous sur LinkedIn
Suivez-nous sur LinkedIn https://www.linkedin.com/company/selectirente/ Dany ABI AZAR – Directeur Administratif et Financier +33 (0)1 69 87 02 00 – dany.abiazar@selectirente.com Aliénor KUENTZ – Directrice de clientèle 33 (0)1 42 86 82 45 – alienor.kuentz@shan.fr 27