G-tekt Corporation · TSE:5970
G-tekt — Q1 FY2023 Earnings Presentation
23 slides from G-tekt's earnings presentation, Aug 10, 2022
Slide 1: Shape the Future: FY2023 Q1 Earnings Briefing
Shape the Future 株式会社ジーテクト 東証プライム市場（証券コード：5970） 2023年3月期第1四半期 決算説明会 2022.8.10
Slide 2: 第1四半期決算の概況
第1四半期決算の概況 2 売上高 営業利益 経常利益 当期純利益 675 億円 21 億円 37 億円 29 億円 前期比21.0％増収 前期比28.5%増益 前期比91.8％増益 前期比106.4％増益 【1】 半導体不足、上海ロックダウンにより期初は得意先減産に苦戦 後半は回復基調。地域・販売先のバランスが業績を下支え 売上高： 量産材料価格改定、為替影響等により拡大。前期比21％増収 営業利益： 生産変動に対応した製造費用コントロール、非量産原価・販管費低減 【2】 在宅・オンラインの継続、業務電子化による労働時間・経費削減継続 【3】 環境面からアルミ素材の可能性を追求、他業種との共同
Slide 3: 第1四半期連結業績（前期比）
第1四半期連結業績（前期比） 3 単位： 2022/3（前期） 2023/3（当期） 前期比 為替 億円 % 万台 実績 売上比% 実績 売上比% 増減額 増減率% 影響 売上高 557 - 675 - 118 21.0 83 売上総利益 49 8.8 58 8.5 9 17.0 6 販売費・一般管理費 33 5.9 36 5.4 3 11.3 4 営業利益 16 2.9 21 3.1 5 28.5 3 経常利益 20 3.5 37 5.6 17 91.8 3 当期純利益 14 2.5 29 4.2 15 106.4 2 一株利益（円） 32.25 - 66.51 - 34.26 - - 償却
Slide 4: 四半期連結業績推移
四半期連結業績推移 4 単位：億円 売上高(左軸) 営業利益(右軸) 上海ロックダウン コロナ禍での 減産と生産回復 683 674 696 675 700 半導体不足 60 615 612 618 634 584 586 579 550 47 565 557 53 520 48 494 43 500 37 31 32 27 30 30 27 27 331 19 21 300 17 12 16 0 100 -22 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q -100 2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 2022年3月期
Slide 5: 売上高の増減要因
売上高の増減要因 5 前期比+118 単位：億円 +163 -45 前期 計画 当期 557 +47 720 675 +4 -59 +38 -11 +36 +85 -27 +5 0 原単位増影響 17.4億 減産影響 △76.9億 △59.5億 ※原単位増影響は、材料価格改定を含む 量産 型設備 試作 その他 為替 量産 型設備 試作 その他 為替 ＊上記数値は億円未満を四捨五入して表示しています。
Slide 6: 営業利益の増減要因
営業利益の増減要因 6 前期比+4.7 単位：億円 -3.5 +8.2 前期 計画 当期 16.4 12.9 21.1 +13.3 -10.0 +4.0 -6.1 +5.8 +1.1 -5.7 +3.1 -5.9 +10.4 +1.7 -7.0 売上構成 労務費 製造経費 減価償却費 販管費 為替影響 売上構成 労務費 製造経費 減価償却費 販管費 為替影響 変化 (金型除く) 変化 (金型除く) ＊上記数値は億円未満を四捨五入して表示しています。
Slide 7: 事業別売上高
事業別売上高 7 2022/3（前期） 2023/3（当期） 増減 単位：億円 金額 構成比% 金額 構成比% 金額 増減率 売上高 557 - 675 - 118 21.0 車体部品 467 83.7 575 85.2 108 23.3 車種開発 73 13.2 84 12.5 11 14.5 内訳 型・設備販売 58 10.3 75 11.1 17 29.8 試作 16 2.9 9 1.4 -7 -40.7 トランスミッション部品 17 3.0 15 2.2 -2 -11.7 その他 0 0.1 0 0.1 0 -8.3 ＊上記数値は億円未満を四捨五入して表示しています。構成比及び増減率は
Slide 8: 得意先別売上高
得意先別売上高 8 2021/3（前々期） 2022/3（前期) 2023/3（当期） 単位：億円 金額 構成比% 金額 構成比% 金額 構成比% 全社計 331 100.0 557 100.0 675 100.0 ホンダ 216 65.3 338 60.7 355 52.6 トヨタ 57 17.1 103 18.5 160 23.8 SUBARU 19 5.7 41 7.4 49 7.3 ジャガー・ランドローバー 7 2.1 13 2.3 32 4.8 マツダ・フォード 5 1.6 18 3.3 32 4.8 BMW 6 1.9 17 3.1 14 2.1 その他 21 6.3 27 4.7
Slide 9: 地域セグメント別業績（日本）
地域セグメント別業績（日本） 9 前期 当期 （万台、％） 前期 当期 増減 増減率 ホンダ向け ホンダ様 15.4 13.3 -2.1 -13.7 生産台数 18.4 17.9 15.4 SUBARU様 12.1 13.7 1.6 13.3 （万台） 13.3 11.4 ◆生産背景 期初は半導体不足及び上海ロックダウンの影響により、生産 調整となったが、後半は回復基調となった。 1Q 2Q 3Q 4Q ◆量産開始車種 147 ホンダ様向け：STEP WGN、CIVIC 売上高 トヨタ様向け：ハイエース、クラウンXO 128 （億円） 104 112 95 （億円、％） 前期 当期 増減 増減
Slide 10: 地域セグメント別業績（北米）
地域セグメント別業績（北米） 10 ※北米セグメントには、メキシコ持分法会社G-ONE社を含みません。 前期 当期 （万台、%） 前期 当期 増減 増減率 ホンダ向け ホンダ様 30.7 25.9 -4.8 -15.6 生産台数 30.7 SUBARU様 6.5 7.0 0.5 6.1 25.9 27.5 26.0 27.8 （万台） トヨタ様 23.1 16.7 -6.4 -27.6 BMW様 9.5 11.7 2.2 22.8 ◆生産背景 1Q 2Q 3Q 4Q 半導体供給不足による得意先減産の影響により、得意先 221 生産台数は当初計画を大きく下回った。 売上高 183 180 （億円
Slide 11: 地域セグメント別業績（欧州）
地域セグメント別業績（欧州） 11 前期 当期 （万台、%） 前期 当期 増減 増減率 21.2 ホンダ向け・ 19.2 18.4 ホンダ様 2.4 ‐ -2.4 - 17.3 非ホンダ向け 13.6 トヨタ様 3.0 2.5 -0.5 -16.7 生産台数 BMW様 8.0 11.8 3.8 46.8 （万台） JLR様 5.8 6.9 1.1 18.6 ※JLR:ジャガーランドローバーの略称 1Q 2Q 3Q 4Q ※スロバキア工場のトヨタ様向けサブフレーム部品分の生産台数は上表に含まず ◆生産背景 71 トヨタ様は半導体不足により減産。BMW・JLR様は影響が 売上高 61 少なく増産。
Slide 12: 地域セグメント別業績（アジア）
地域セグメント別業績（アジア） 12 （万台、％） 前期 当期 増減 増減率 前期 当期 9.5 ホンダ様合計 6.2 7.9 1.7 28.0 7.9 8.0 8.6 ホンダ向け タイ 2.5 2.3 -0.2 -9.8 6.2 生産台数 （万台） インド 1.8 3.1 1.3 68.2 インドネシア 1.8 2.6 0.8 40.5 トヨタ様（タイ） 13.4 14.2 0.8 6.1 1Q 2Q 3Q 4Q ◆生産背景 半導体不足及び上海ロックダウンの影響により、当初計画 96 96 95 から減産となったが、前期比では増加した。 売上高 （億円） 64 63 ◆量産開始車種 ホンダ様
Slide 13: 地域セグメント別業績（中国）
地域セグメント別業績（中国） 13 前期 当期 （万台、％） 前期 当期 増減 増減率 ホンダ向け 44.0 43.0 ホンダ様 39.6 27.2 -12.4 -31.1 39.6 35.6 生産台数 トヨタ様 22.0 25.3 3.3 14.8 （万台） 27.2 ◆生産背景 上海ロックダウンの影響により、得意先受注生産台数が、前 期比及び当初計画から大幅減少。しかし、新規受注が拡大 し稼働率が向上。6月に生産は正常化。 1Q 2Q 3Q 4Q 215 199 ◆量産開始車種 売上高 164 ホンダ様向け：e:NP1 147 144 （億円） （億円、％） 前期 当期 増減 増減率 為替
Slide 14: 地域セグメント別業績（南米）
地域セグメント別業績（南米） 14 前期 当期 （万台、％） 前期 当期 増減 増減率 ホンダ向け・ 6.6 6.8 6.5 6.7 ホンダ様 2.3 1.5 -0.8 -35.2 トヨタ向け 5.6 トヨタ様 4.4 5.3 0.9 21.1 生産台数 （万台） ◆生産背景 トヨタ様向けCAROLLA CROSS、YARISの生産が好調。 ◆量産開始車種 1Q 2Q 3Q 4Q なし 39 売上高 （億円） 29 30 29 （億円、％） 前期 当期 増減 増減率 為替影響 21 売上高 21 39 18 86.8 8 営業利益 2.1 8.1 6.0 293.4 1.8 減価償却費 0.6
Slide 15: 第1四半期キャッシュ・フローの状況
第1四半期キャッシュ・フローの状況 15 単位：億円 税前当期純利益 有形固定資産 純借入減 38 取得 ▲14 減価償却費 ▲47 配当金支払 41 など ▲12 営業債権債務 など ▲16 法人税 ▲18 など 48 -54 360 -29 12 337 現金及び現金同等物 営業C/F 投資C/F 財務C/F 他 現金及び現金同等物 期首残高 期末残高 ＊上記数値は億円未満を四捨五入して表示しています。
Slide 16: 通期連結業績見通し
通期連結業績見通し 16 前期 当期 進捗率 単位：億円 通期実績 売上比% 通期計画 売上比% 1Q実績 売上比% ％ 売上高 2,365 100.0 3,140 100.0 675 100.0 21.5 売上高総利益 241 10.2 289 9.2 58 8.5 19.9 販売費・一般管理費 132 5.6 158 5.0 36 5.4 23.1 営業利益 109 4.6 131 4.2 21 3.1 16.1 経常利益 125 5.3 136 4.3 37 5.6 27.6 当期純利益 89 3.7 97 3.1 29 4.2 29.5 一株利益 206.68 - 225.73 - 6
Slide 17: セグメント別連結業績見通し
セグメント別連結業績見通し 17 億円 前期実績 当期計画 １Q実績 進捗率％ 為替影響 連結売上高 2,365 3,140 675 21.5 83 日本 459 607 128 21.2 - 北米 655 1,080 221 20.4 38 欧州 218 255 61 24.1 3 アジア 318 369 95 25.6 8 中国 704 825 164 19.9 25 南米 109 145 39 26.6 8 連結消去 -98 -141 -33 - - 億円 前期実績 当期計画 １Q実績 進捗率％ 為替影響 連結営業利益 109.3 131.0 21.1 16.1 2.8 日本 -9.4
Slide 18: トピックス
18 トピックス
Slide 19: EV関連ビジネス 受注状況
EV関連ビジネス 受注状況 19 欧州 ～新規顧客開拓～ 中国 ～EV事業拡大～ 欧州プレミアムメーカーへの取引実績 既存顧客のEV向け部品を獲得しつつ、 等が評価され、TESLA様から車体部 着実に他社販売を拡大しています。 品の受注をいただきました。 NIO HYCAN 007 上海GM CHEVROLET Menlo TESLA Model Y 出所：HYCAN 出所：上海GM ◆直近の量産開始機種◆ 広汽HONDA e:NP1 東風HONDA e:NS1 出所：TESLA 22年度中量産開始予定 出所：広汽HONDA 出所：東風HONDA EV車体部品の受注実績を着実に積み上げ、 バッ
Slide 20: アーレスティ様との共同開発基本合意
㈱アーレスティ様との共同開発基本合意 20 ㈱アーレスティ様と、車体部品とEV関連部品における共同開発を行うことに基本合意しました。 人財の交流 車一台解析技術 次世代 ダイカスト技術 EV車体 プレス成形 アルミ部品 ノウハウ ノウハウ バッテリー ハウジング リサイクル 製作ノウハウ ノウハウ 安全・軽量高剛性 + C.N. LCA サスマテ リサイクル 走行時のニーズ 素材から廃棄までのニーズ プレス関連技術とダイカスト関連技術の融合により、アルミ素材の可能性を 引き出し、EV化と循環型社会に貢献してまいります。
Slide 21: 世界各地でお客様から高評価を獲得
世界各地でお客様から高評価を獲得 21 直近の主な表彰・受賞 ◆2月 SIA（SUBARU）優良サプライヤー認定（北米） ◆3月 広汽トヨタ 品質優良賞・原価優良賞（中国） ◆3月 TDEM（トヨタ）サプライヤー品質優秀賞（タイ） ◆4月 TPCAP（トヨタ）サービスパーツサプライヤー賞（タイ） ◆5月 TME（トヨタ）SUPERIOR PERFORMANCE AWARD（スロバキア） ◆5月 TME（トヨタ）SUPPLY ACHIEVEMENT AWARD（イギリス） ◆5月 TLAC（トヨタ） OUTSTANDING PERFORMANCE AWARD（ブラジル） ◆6月 HAB（ホンダ）
Slide 22: コロナ禍からの業務効率化
コロナ禍からの業務効率化 22 在宅勤務の定着化 オンライン会議システム 業務のデジタル化推進 現状 コロナ後も在宅勤務継続 会議・研修の普及 年末調整・各種総務申請 のペーパーレス化 効用 ・通勤時間の削減 ・移動時間・経費の削減 ・業務効率の向上 ・海外拠点・外部機関との 稟議・議事録・会議資料 ・ジョブ成果の認識 コンタクト増加 の電子化による省力化 課題 ・自宅の執務環境 ・価値ある現場・対面の スマホ活用例 ・新人のフォローアップ 見極め・使い分け 給与明細、安否確認 ・セキュリティ対策 ・表現・コミュニケーション 能力の向上が急務 旅費交通費 時間外労働時間 コピー紙消費 総務電子
Slide 23: 将来見通しに関する注意事項
将来見通しに関する注意事項： このスライドに記載されている株式会社ジーテクトの業績見通しについては、現時点で入手可能 な情報に基づき当社の経営者が判断した見通しであり、リスクや不確実性を含んでいます。 実際の業績は、さまざまな重要な要素により、これら業績見通しとは異なる結果となりうることをご 承知おきください。 実際の業績に影響を与え得る重要な要素には、当社の事業領域をとりまく経済情勢、市場動 向、対ドルをはじめとする円の為替レートなどが含まれます。