Trans Genic Group Inc. · TSE:2342

Trans Genic — FY2022 Earnings Presentation

36 slides from Trans Genic's earnings presentation, May 12, 2023

  1. Slide 1: 2023年3月期 決算説明会

    2023年3月期 決算説明会 ～人々の健康と豊かな暮らしのために～ https://www.transgenic.co.jp 2023年５月12日 株式会社トランスジェニック 注：当資料に記載された内容は、現時点において一般的に認識されている経済・社会等の情勢および当社が合理的と判断した経営計画に基づ き作成しておりますが、経営環境の変化等の事由により、予告なしに変更される可能性があります。また、今後の当社の経営成績及び 財政状態につきましては、市場の動向、新技術の開発及び競合他社の状況等により、大きく変動する可能性があります。 0

  2. Slide 2: 目次

    Table of Contents 目 次 Ⅰ. 2023年3月期連結決算概要 ・・・ 2 Ⅱ. 創薬支援事業の状況（診断解析事業を除く） ・・・ 7 Ⅲ. 投資・コンサルティング事業の状況 ・・・11 Ⅳ. 2024年3月期連結業績予想 ・・・15 Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 1

  3. Slide 3: Ⅰ. 2023年3月期連結決算概要

    Ⅰ. 2023年3月期連結決算概要 Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 2

  4. Slide 4: 2023年3月期連結決算：ハイライト

    Overview of Consolidated Financial Results 2023年3月期連結決算：ハイライト 2023年3月期連結業績 主にPCR検査受託事業売却に伴う売上・利益の喪失により、連結業績は大幅な減 収・減益となり、特別損失計上もあり、３期ぶりの最終赤字となった。 売上高 営業利益 11,429百万円 △25百万円 対2022年3月期 対2022年3月期 1,146百万円減 1,862百万円減 （うち診断解析事業2,496百万円） （うち診断解析事業1,682百万円） 創薬支援事業 2,514百万円減（△52.7％） 創薬支援事業 1,755百万円減（△98.8％）

  5. Slide 5: 2023年3月期連結決算：診断解析事業を除く業績比較

    Consolidated Business Forecast for the Year Ending March 2023 2023年3月期連結決算：診断解析事業を除く業績比較 診断解析事業を除く連結売上高は、前年同期比で13億49百万円（＋13.3％）の 増収となったが、創薬支援事業における多額の期ズレ及びEC事業における多額 の評価損計上により連結営業利益は1億80百万円減少の▲25百万円となった。 A 増減（A-B） B 単位：百万円 2022年3月期 2023年3月期 (診断解析事業除く) 百万円 ％ 売上高 10,080 11,429 1,349 13.4 創薬支援事業(CRO事業)

  6. Slide 6: 2023年3月期連結決算：診断解析事業を除く３期推移

    Overview of Consolidated Financial Results 2023年3月期連結決算：診断解析事業を除く３期推移 本来、下期偏重型だが、下期に発生した創薬支援事業での多額の期ズレ及びEC 事業での多額の在庫評価損計上により、通期連結営業利益は赤字となった。 診断解析事業を除く 診断解析事業を除く 連結売上高の推移 連結営業利益の推移 （百万円） （百万円） 第2四半期 通期 第2四半期 通期 12,000 11,429 200 10,080 154 10,000 9,348 150 134 132 8,000 100 6,000 5,542 50 4,521 4,21

  7. Slide 7: 2023年3月期連結決算：連結キャッシュフロー

    Consolidated Business Forecast for the Year Ending March 2023 2023年3月期連結決算：連結キャッシュフロー 前期の課税所得を起因とする納税負担及び事業拡大時の運転資金増加で営業CFは 一時的にマイナスになったが、強固な財務基盤を元に積極的に投資を実行した。 単位：百万円 2022年3月期 2023年3月期 増減要因 税引前利益 2,767 △331 たな卸資産の増減加額 △353 △467 契約受注残増に伴う製品・仕掛品の増加 営業 キャッシュ・ 法人税等の支払額 △215 △489 前期課税所得増加に伴う納付額の増加 フロー そ

  8. Slide 8: Ⅱ. 創薬支援事業の状況（診断解析事業を除く）

    Ⅱ. 創薬支援事業の状況（診断解析事業を除く） Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 7

  9. Slide 9: 創薬支援事業：診断解析事業を除く業績概要

    Overview of Sales Revenue-Drug discovery support Business 創薬支援事業：診断解析事業を除く業績概要  2023年2月10日公表の業績予想時点においては通期売上高2,500百万円、営 業利益150百万円の増収増益を予想していたが、期ズレを主要因として売上高 2,253百万円、営業利益は20百万円と、予想を下回る減収減益となった。 売上高 営業利益 （百万円） （百万円） 第2四半期 通期 第2四半期 通期 2,500 200 2,270 2,253 153 150 2,000 93 100 1,500 1,268 50 20 1,000

  10. Slide 10: 創薬支援事業：業績概要

    Overview of Sales Revenue-Drug discovery support Business 創薬支援事業：業績概要  売上高は多額の期ズレにより前期比で微減となったが、主力の非臨床事業売上 については順調に拡大している。  繰越受注残についても毎期増加傾向を続けており、来期は増収を予想する。 売上高 繰越受注残 （百万円） 非臨床 臨床 その他 （百万円） 非臨床 臨床 その他 2,500 1,800 101 4 102 1,600 2,000 0 1,400 418 608 472 379 1,200 1,500 1,000 800 1,000 1,561 1,6

  11. Slide 11: 創薬支援事業：今期の取り組み

    Overview of Sales Revenue-Drug discovery support Business 創薬支援事業：今期の取り組み  久留米分室の設置＆久留米リサーチパーク（KRP）との包括連携協定の締結  非臨床事業の再編 項目 内容・目的 効果  創薬モダリティの進展に対応した分析機能の  安評センター受注能力のボトルネックとなっ  久留米分室の設置 強化 ている分析機能強化により、受注能力を更に 拡大  KRPとの包括連携  地域バイオコミュニティ発展への貢献及びバ 協定 イオコミュニティ参画企業からの創薬支援業  公的研究機関施設活用を通じ、設備投資負担

  12. Slide 12: Ⅲ. 投資・コンサルティング事業の状況

    Ⅲ. 投資・コンサルティング事業の状況 Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 11

  13. Slide 13: 投資・コンサルティング事業：事業概要及び特徴

    Overview of Sales Revenue-T Investment/Consulting Business 投資・コンサルティング事業：事業概要及び特徴 Ｍ＆Ａによる新規事業の推進と幅広い分野における事業承継及び事業再生 分野に係る助言・支援及び投資を実行。事業承継案件を対象に、「ニッ 事業概要・特徴 チ・黒字安定・自走経営」を投資要件として、当上半期時点で主要6社に 投資を実行し事業運営。 （百万円） 投資及び獲得利益累計 2,000 純粋持株会社 投資累計 のれん償却前営業利益累計 1,800 1,600 中間持株会社 1,400 1,200 1,000 1,961 800 1,

  14. Slide 14: 投資・コンサルティング事業：業績概要

    Overview of Sales Revenue-T Investment/Consulting Business 投資・コンサルティング事業：業績概要  売上高については、商社事業の好調及び新規加入子会社の通期貢献等により増 収となったが、営業利益については、EC事業の不調及び同事業における多額の 評価損計上等により減益となった。 売上高 営業利益 第2四半期 通期 第2四半期 通期 （百万円） （百万円） 10,000 300 9,181 271 9,000 250 8,000 7,822 7,000 200 163 6,000 5,000 4,276 150 116 4,000 3,

  15. Slide 15: 投資・コンサルティング事業：業績概要

    Overview of Sales Revenue-T Investment/Consulting Business 投資・コンサルティング事業：業績概要  EC ：家電販売については通年の家電製品流通停滞により売上・利益が低迷。 食器・雑貨販売についても世界的な物価高、円安による輸入価額上昇で 売上・利益が低迷する中、商品評価損計上により営業赤字となった。  商社他：世界的な物価高、円安による輸入価額上昇に対する価格改定に時間を要 し、上半期は苦戦するも、下半期に挽回し大幅な増収増益となった。 売上高 営業利益 （百万円） EC （百万円） EC 商社他 商社他 300 10,000 2

  16. Slide 16: Ⅳ. 2024年3月期連結業績予想

    Ⅳ. 2024年3月期連結業績予想 Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 15

  17. Slide 17: 2024年3月期 連結業績予想

    Consolidated Business Forecast for the Year Ending March 2024 2024年3月期 連結業績予想 来期の通期連結業績予想は、両事業部門において認識した課題に対し的確かつ 迅速に対処することを念頭に、それぞれ増収増益を予想する。 増減 2024年3月期 2023年3月期 単位：百万円 (通期予想） （実績） 百万円 ％ 売上高 12,500 11,429 1,070 9.4 創薬支援事業(CRO事業) 2,600 2,253 346 15.4 投資・コンサルティング事業 9,900 9,181 718 7.8 本社・連結調整 ‐ ▲5 5

  18. Slide 18: ～人々の健康と豊かな暮らしのために～

    ～人々の健康と豊かな暮らしのために～ https://www.transgenic.co.jp Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 17

  19. Slide 19: FY2022 Financial Results

    FY2022 Financial Results ended March 31, 2023 ～ For Healthy and Affluent Lives of People Around The World ～ http://www.transgenic.co.jp May 12, 2023 TRANS GENIC INC. [Cautionary statement regarding forward-looking information] This material includes forward-looking statements based on assumptions an

  20. Slide 20: Table of Contents

    Table of Contents Consolidated Financial Results Ⅰ. ・・・２ Summary for FY2022 Current Status of Ⅱ. Drug Discovery Support Business ・・・7 （excluding Diagnostic Analysis Business） Current Status of Ⅲ. ・・・11 Investment/Consulting Business Consolidated Business Forecast Ⅳ. ・・・15 for FY2023 Copyright© Trans

  21. Slide 21: Ⅰ. Consolidated Financial Results Summary for FY2022

    Ⅰ. Consolidated Financial Results Summary for FY2022 Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 2

  22. Slide 22: FY2022 Consolidated Financial Results Highlight

    FY2022 Consolidated Financial Results Highlight FY2022 consolidated financial results Sales and profit decreased significantly because of the selling off of PCR testing service business. As a result, FY2022 consolidated business results ended in the red for the first time in three fiscal years due t

  23. Slide 23: FY2022 Consolidated Financial Results: Business Performance excluding Diagnostic Analysis Business

    FY2022 Consolidated Financial Results： Business Performance excluding Diagnostic Analysis Business Although consolidated sales amount excluding diagnostic analysis business increased by 1349 million yen (+13.4%), consolidated operating profit posted a deficit of 25 million yen (-180 million yen) bec

  24. Slide 24: History of Business Results excluding Diagnostic Analysis Business

    FY2022 Consolidated Financial Results： History of Business Results excluding Diagnostic Analysis Business Sales and profit usually increase in the second half, however, FY2022 consolidated operating profit showed a deficit because of large amount of cut-off error in drug discovery support business a

  25. Slide 25: FY2022 Consolidated Financial Results: Consolidated Cash Flow

    FY2022 Consolidated Financial Results：Consolidated Cash Flow Although operating cash flow became negative temporarily because of tax burden due to taxable income in 1st half and working capital for business expansion, investment was made actively based on strong financial foundation Unit : million y

  26. Slide 26: Ⅱ. Current Status of Drug Discovery Support Business

    Ⅱ. Current Status of Drug Discovery Support Business (excluding Diagnostic Analysis Business) Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 7

  27. Slide 27: Drug Discovery Support Business: Summary of Business Results

    Overview of Sales Revenue Drug Discovery Support Business：Summary of Business Results  Sales and profit were anticipated to increase when published on February 10, 2023 (estimated sales amount: 2,500 million yen, estimated operating profit: 150 million yen). However, both sales and profit decreased

  28. Slide 28: Drug Discovery Support Business: Summary of Business Results

    Overview of Sales Revenue Drug Discovery Support Business：Summary of Business Results  Although sales amount decreased slightly because of large amount of cut off error, sales of non-clinical study business is increasing steadily.  Since order backlog is increasing every year, sales revenue is exp

  29. Slide 29: Drug Discovery Support Business: Endeavors in FY2022

    Overview of Sales Revenue Drug Discovery Support Business：Endeavors in FY2022  Establishment of Kurume suboffice and comprehensive partnership with KURUME RESEARCH PARK（KRP）  Reorganization of non-clinical study business Contents Purpose Effect  Enhancement of analytical function  Expansion of o

  30. Slide 30: Ⅲ. Current Status of Investment/Consulting Business

    Ⅲ. Current Status of Investment/Consulting Business Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 11

  31. Slide 31: Investment/Consulting Business: Summary and Feature of Business

    Overview of Sales Revenue Investment/Consulting Business：Summary and Feature of Business New business was promoted by executing M&A, and advice/ support/ Summary investment regarding business revitalization/business succession in a wide and feature range of area were conducted. Investment in major 6

  32. Slide 32: Investment/Consulting Business: Summary of Business Results

    Overview of Sales Revenue Investment/Consulting Business：Summary of Business Results  Although sales amount increased owing to the recovery of trading business and the contribution of new subsidiary, operating profit decreased because of poor performance and large amount of loss on valuation of inv

  33. Slide 33: Investment/Consulting Business: Summary of Business Results

    Overview of Sales Revenue Investment/Consulting Business：Summary of Business Results  E-Commerce： Sales and profit of home electric appliance decreased because of sluggish distribution. Also, sales and profit of tableware and miscellaneous goods declined because of higher import price led by worldw

  34. Slide 34: Ⅳ. Consolidated Business Forecast for FY2023

    Ⅳ. Consolidated Business Forecast for FY2023 Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 15

  35. Slide 35: Consolidated Business Forecast for FY2023

    Consolidated Business Forecast for FY2023 Consolidated business forecast for FY2023 is expected to achieve increase in sales and profit by addressing issues identified in both business divisions adequately and promptly FY2023 Change FY2022 Unit：million yen (forecast for full （results） year） differen

  36. Slide 36: For Healthy and Affluent Lives of People Around The World

    ～ For Healthy and Affluent Lives of People Around The World ～ https://www.transgenic.co.jp Copyright© TransGenic Inc. All Rights Reserved. 17

Trans Genic Group — FY2022 Earnings Presentation on 6ix