Eri Holdings Co., Ltd. · TSE:6083
Eri — Q2 FY2020 Earnings Presentation
20 slides from Eri's earnings presentation, January 2020
Slide 1: 2020年5月期 第2四半期決算説明資料
2020 5 2 2020115 本資料にて開示されているデータや将来予測は、本資料の発表日現在の判断や入手可能な 情報に基づくもので、種々の要因により変化することがあり、これらの目標や予想の達成、 及び将来の業績を保証するものではありません。また、これらの情報は、今後予告なしに 変更されることがあります。従いまして、本情報、及び資料の利用は、他の方法により入手 された情報とも照合確認し、利用者の判断によって行って下さいますようお願いいたします。 本資料利用の結果生じたいかなる損害についても、当社は一切責任を負いません。 Evaluation,Rating,Inspection Holding
Slide 2: 2020年5月期 第2四半期サマリー
2020年5月期 第2四半期サマリー 前年同期比増収減益 第２四半期業績は2019年7月公表の業績予想の水準に着地 新設住宅着工戸数は貸家の着工鈍化が継続しており減少 確認検査事業の減収は貸家の減少継続などが影響 住宅性能評価事業は持ち家、分譲住宅が堅調で増収 ソリューション事業はデューデリジェンス業務が好調で増収 その他事業の売上はほぼ横ばい 先行投資と本社移転などが減益要因 Copyright © 2019 ERI holdings. All rights reserved 2
Slide 3: 連結業績ハイライト
連結業績ハイライト 2019年5月期 2020年5月期 第2四半期 第2四半期 前年比 前年比 （百万円） （2018/6- （2019/6- 増減額 増減率 2018/11） 2019/11） 売上高 7,241 7,438 196 2.7% 営業利益 348 167 ▲180 ▲51.9% 営業利益率 4.8% 2.3% - - 経常利益 364 226 ▲138 ▲37.9% 経常利益率 5.0% 3.0% - - 親会社株主に帰属する 232 125 ▲106 ▲45.9% 四半期純利益 一株当たり利益（円） 30.53 16.47 ▲14.06 ▲46.1% Copyright ©
Slide 4: 連結四半期業績の推移
連結四半期業績の推移 Copyright © 2019 ERI holdings. All rights reserved 4
Slide 5: 連結セグメント別実績
連結セグメント別実績 2019年5月期 2020年5月期 第2四半期 第2四半期 前年比 前年比 セグメント セグメント （百万円） 利益 （2018/6- （2019/6- 増減額 増減率 利益 増減額 2018/11） 2019/11） 3,899 3,843 確認検査事業 ▲56 ▲1.4% 156 ▲207 [53.9%] [51.7%] 住宅性能評価 1,800 1,926 126 7.0% 78 29 及び関連事業 [24.9%] [25.9%] ソリューション 517 647 129 25.1% 74 55 事業 [7.1%] [8.7%] 1,023 1,020 その他 ▲2
Slide 6: 市場の動向：全国の住宅・非住宅着工
市場の動向 全国の住宅・非住宅着工 対前年同月増減率 住宅着工戸数 住宅床面積 非住宅棟数 非住宅床面積 20% 15% 10% 5% 0% -5% -10% -15% -20% -25% 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 2018 2019 Copyright © 2019 ERI holdings. All rights reserved 6
Slide 7: 市場の動向：住宅着工内訳別
市場の動向 全国の住宅着工内訳別 6月-11月累計戸数 対前年同月増減率 前年増減比 持家 貸家 分譲マンション 分譲一戸建 80% 新設住宅着工 ▲6.0% 60% 持家 ▲0.3% 40% 20% 貸家 ▲16.0% 0% 分譲 マンション 6.1% -20% -40% 分譲 一戸建 3.9% -60% 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月11月12月 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月11月 2018 2019 Copyright © 2019 ERI holdings. All rights reserved 7
Slide 8: 市場の動向：大手ハウスメーカーの戸建住宅受注状況
市場の動向 大手ハウスメーカーの戸建住宅受注状況 対前年同月増減率 住宅着工戸数 A社 B社 C社 D社 E社 F社 50% 40% 30% 20% 10% 0% -10% -20% -30% -40% 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月11月12月 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月11月 2018 2019 ※ A社、B社、E社は戸建注文住宅、C社、D社、F社は戸建住宅の受注金額状況（各社のHPより当社調べ） Copyright © 2019 ERI holdings. All rights reserved 8
Slide 9: 市場の動向：住宅の建築着工統計
市場の動向 全国における2020年5月期第2四半期の建築着工統計 （2019年6月～2019年11月） 住宅 一戸建 長屋建 共同住宅 合計 着工戸数 229,553 46,027 189,788 465,368 （戸） 前年同期比 0.9% ▲15.8% ▲10.9% ▲6.0% 構成比 49.3% 9.9% 40.8% 100.0% 着工床面積 26,152 2,422 10,163 38,736 （千㎡） 前年同期比 0.6% ▲15.9% ▲4.2% ▲1.9% 構成比 67.5% 6.3% 26.2% 100.0% Copyright © 2019 ERI holdings. All
Slide 10: 市場の動向：非住宅の建築着工統計
市場の動向 全国における2020年5月期第2四半期の建築着工統計 （2019年6月～2019年11月） 非住宅 その他 医療・ 事務所 店舗 工場 倉庫 （教育・ 合計 福祉 宿泊等） 着工棟数 5,443 3,336 4,011 7,439 4,161 13,280 37,670 （戸） 前年同期比 2.4% ▲13.5% ▲9.9% 1.7% 1.7% ▲2.1% ▲2.4% 構成比 14.4% 8.9% 10.6% 19.7% 11.0% 35.3% 100.0% 着工床面積 2,482 2,019 4,438 4,685 2,675 5,853 22,152 （千㎡） 前年同期比 ▲7
Slide 11: 連結 主要業務計数
連結 主要業務計数 2019年5月期 2020年5月期 前年度増減 第2四半期 第2四半期 件数 金額 件数 金額 件数 金額 （件） （百万円） （件） （百万円） （件） （百万円） 建築確認 40,068 1,831 39,852 1,673 ▲216 ▲158 完了検査 34,573 1,426 36,248 1,464 1,675 38 戸建住宅 17,626 500 18,972 511 1,346 11 設計性能評価 （新築） 共同住宅 11,082 129 12,659 130 1,577 1 戸建住宅 13,531 816 16,273 923 2,742 107 建設性能評
Slide 12: 連結 主要な施策
連結 主要な施策 2019年5月期 2020年5月期 前年度増減 第2四半期 第2四半期 件数 金額 件数 金額 件数 金額 （件） （百万円） （件） （百万円） （件） （百万円） 中・大型（500㎡超）確認交付 2,911 841 2,591 749 ▲320 ▲92 長期優良住宅の審査 15,262 225 15,010 210 ▲252 ▲15 瑕疵担保保険の検査 21,014 203 21,034 192 20 ▲11 省エネ適合性判定 543 98 477 90 ▲66 ▲8 非住宅 87 15 10 ▲26 ▲5 61 BELS 住宅 3,217 56 3,272 56 55
Slide 13: 連結 売上構成比
連結 売上構成比 2019年5月期 2020年5月期第2四半期 その他 その他 確認検査事業 15％ 14％ 確認検査事業 52％ 52％ 既存建物 既存建物 ソリューション 9％ ソリューション 8％ 8％ 9％ 新築非住宅 新築住宅 新築非住宅 30％ 新築住宅 61％ 27％ 65％ 住宅性能評価 住宅性能評価 及び関連事業 及び関連事業 25％ 26％ Copyright © 2019 ERI holdings. All rights reserved 13
Slide 14: 連結財務諸表【資産の部】
連結財務諸表【資産の部】 2020年5月期 （百万円） 2019年5月期 増減額 第2四半期 資産合計 6,896 6,888 ▲7 流動資産合計 4,501 4,379 ▲121 現金及び預金 2,989 2,769 ▲220 売掛金 790 802 12 仕掛品 500 520 20 固定資産合計 2,395 2,509 114 有形固定資産合計 501 611 109 無形固定資産合計 914 876 ▲37 のれん 573 534 ▲39 投資その他の資産合計 979 1,021 41 Copyright © 2019 ERI holdings. All rights reserved
Slide 15: 連結財務諸表【負債の部】
連結財務諸表【負債の部】 2020年5月期 （百万円） 2019年5月期 増減額 第2四半期 負債合計 4,334 4,246 ▲88 流動負債合計 2,664 2,678 13 未払費用 842 758 ▲83 前受金 908 935 26 固定負債合計 1,670 1,567 ▲102 純資産合計 2,561 2,642 80 株主資本合計 2,530 2,607 77 利益剰余金 1,760 1,768 8 負債純資産合計 6,896 6,888 ▲7 Copyright © 2019 ERI holdings. All rights reserved 15
Slide 16: 連結業績予想
連結業績予想 2019年5月期 2020年5月期 前年比 前年比 （百万円） 実績 予想 （2018/6-2019/5） （2019/6-2020/5） 増減額 増減率 売上高 15,076 15,119 42 0.3% 営業利益 820 495 ▲324 ▲39.6% 営業利益率 5.4% 3.3% - - 経常利益 845 530 ▲314 ▲37.2% 経常利益率 5.6% 3.5% - - 親会社株主に帰属する 523 286 ▲236 ▲45.2% 四半期純利益 一株当たり利益（円） 68.94 37.72 ▲31.22 ▲45.3% Copyright © 2019 ERI hol
Slide 17: トピックス：新成長事業（ストック関連分野）拡大への取り組み
トピックス 新成長事業（ストック関連分野）拡大への取り組み ソリューション事業の業績推移 セグメント売上(左) セグメント利益(左) （百万円） 利益率(右) 700 14% 600 12% 11.5% 500 10% 400 8% 300 6% 4.0% 200 4% 2.7% 3.6% 100 2% 0 0% '17/5 2Q '18/5 2Q '19/5 2Q '20/5 2Q ’17/5 ドローンを活用した外壁調査（自治体初の調査を実施） ‘18/4 宅建業法改正（中古住宅売買の建物状況調査法制化） ‘18/6 建設コンサルタント登録（インフラストック検査に参入） ‘19/5 ㈱構造総
Slide 18: ESG投資の拡大と環境認証
トピックス ESG投資の拡大と環境認証 - Ｊリートによるグリーンボンドの発行が拡大（18投資法人、計1,561億円） - GRESB※参加社数の拡大（2019年調査参加は全70社、内44投資法人） - GRESB評価やグリーンボンド発行の要件にBELSやCASBEE認証などを活用 ※ GRESB ：不動産を保有・運用する会社・ファンドのＥＳＧ配慮を測る年次のベンチマーク評価及び運営する組織名称 グリーンボンド（GB）国内発行実績と 日本ＥＲＩのＪリート関連ＢＥＬＳ売上 GRESB参加社数の推移 （億円） （千円） 8,000 15,000 80 GB（Ｊリート）(左) 参加社（Ｊリート） G
Slide 19: 省エネ基準適合義務化拡大に向けて
トピックス 省エネ基準適合義務化拡大に向けて 現行法制度 改正法（2021年４月以降） 非住宅 住宅 非住宅 住宅 大規模 適合義務 大規模 （2,000㎡以上） （2,000㎡以上） 適合義務 届出義務 届出義務 中規模 届出義務 中規模 （300㎡～2,000㎡） （300㎡～2,000㎡） 2021年4月からの 民間審査機関の評価制度 2021年4月からの （住宅性能評価/ＢＥＬＳ） 省エネ義務化対象 省エネ届出義務対象 を活用して、届出簡素化と 推計棟数 推計戸数 監督の強化 中規模 300㎡～2,000㎡ 大規模 2,000㎡以上 大規模 2,000㎡以上 ＋ 中規模 300㎡～2,
Slide 20: 建築確認へのBIM活用推進
トピックス 建築確認へのＢＩＭ活用推進 2019年度 2020年度 2021年度 2022～2025年度 令和元年度革新的事業活動に関する実行計画（内閣府） 指定確認検査機関による建築確認申請の電子化対応の支援、 ＢＩＭよる確認申請 特定行政庁による電子化対応に向けた検討 の推進 建築BIM推進会議の工程表（国交省） 「建築確認におけるＢＩＭ活用推進協議会」による検討 確認図面の標準表現作成、確認審査に適したBIMビューワーソフトウェア 仕様の策定など 300 見通し 実績 ＥＲＩグループにおけるBIMを活用した 200 建築確認の交付実績と見通し 100 0 2018年度 2019年度 20