Metropole Television Sa · EURONEXT:MMT
Metropole Television Sa — Shareholder Meeting (April 2019)
104 slides from Metropole Television Sa's shareholder meeting presentation, Apr 25, 2019
Slide 1: Assemblée Générale 25 avril 2019
ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 25 AVRIL 2019 1
Slide 2: Ordre du jour
ORDRE DU JOUR 1. RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE 2. LE 1ER TRIMESTRE 2019 3. RAPPORT SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE 4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS 5. RAPPORTS DES COMMISSAIRES AUX COMPTES 6. RÉPONSES AUX QUESTIONS DES ACTIONNAIRES 5. VOTE DES RÉSOLUTIONS 2
Slide 3: Documents sur le bureau de l'Assemblée
INTRODUCTION DOCUMENTS SUR LE BUREAU DE L’ASSEMBLÉE Les éléments requis par la règlementation sont disponibles sur le bureau de l’Assemblée Générale 3
Slide 4: Rappel du calendrier de l'Assemblée Générale
INTRODUCTION RAPPEL DU CALENDRIER DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE DU 25 AVRIL 2019 5 AVRIL 1ER AVRIL Envoi des 18 MARS Publication au Jal convocations à 22 AVRIL et au Balo de l’avis l’Assemblée Date limite de 6 MARS Publication au Balo de de convocation à Générale aux prise en compte Dépôt du document l’av
Slide 5: Vidéo sur les activités du Groupe
VIDEO SUR LES ACTIVITÉS DU GROUPE
Slide 6: Rapport sur la gestion du Groupe
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE
Slide 7: Introduction
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE INTRODUCTION
Slide 8: La TV et la radio, médias les plus consommés
INTRODUCTION LA TV La TV 42M 43M ET LA RADIO, pèse près de de Français de Français 90% regardent la TV écoutent la radio MÉDIAS LES PLUS chaque jour chaque jour CONSOMMÉS DE FRANCE, dans le durée d’écoute quotidienne de durée d’écoute quotidienne de SE PORTENT BIEN temps vidéo total des Français en
Slide 9: Le Groupe M6, un groupe média très efficace
Chaque mois Chaque jour 22M 96% de téléspectateurs regardent INTRODUCTION des Français Chaque jour 11M LE GROUPE M6, sont touchés par un UN GROUPE Media du Groupe M6 MÉDIA TRÈS d’auditeurs EFFICACE écoutent Chaque jour 1 2 Français 25M sur est touché par un de comptes Media du Groupe M6 enregistrés
Slide 10: Le Groupe M6 très bien positionné
10 ACQUISITION & PRODUCTION DE CONTENUS DIFFUSION DE DIFFUSION DE CONTENUS CONTENUS RADIO TÉLÉVISUELS INTRODUCTION LE GROUPE M6 EST TRÈS BIEN POSITIONNÉ AVEC UNE OFFRE ATTRACTIVE ET PUISSANTE DIVERSIFICATIONS
Slide 11: Faits marquants de 2018
Progression des marques fortes des antennes Renouvellement des contrats de distribution des chaînes et services avec les opérateurs Télécom INTRODUCTION FAITS MARQUANTS Succès des productions Cinéma DE 2018 Rotation du portefeuille de diversifications Déploiement des synergies Pôle Radio - M6 11
Slide 12: Les chiffres clés 2018
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE LES CHIFFRES CLÉS 2018
Slide 13: Des résultats historiques
CHIFFRES CLÉS (M€) CHIFFRES CLÉS 2017 publié DES RÉSULTATS HISTORIQUES 2017 retraité 2018 +7,3% PLUS HAUT NIVEAU HISTORIQUE 1 387,3 1 421,4 1 324,5 +8,4% +12,6% PLUS HAUT NIVEAU 1 067,1 1 166,6 1 079,7 1 170,0 HISTORIQUE 948,0 948,0 +4,9% PLUS HAUT DEPUIS 12 ANS 248,7 253,7 266,1 +14,8% 181,8 28,0 1
Slide 14: Variation du chiffre d'affaires et de l'EBITA par activité
CHIFFRES CLÉS LE DYNAMISME DE LA TV ET L’INTÉGRATION DU PÔLE RADIO EN ANNÉE PLEINE FONT PLUS QUE COMPENSER LES PERTES DE BEST OF TV RADIO PROD & DROITS TOTAL TÉLÉVISION DIVERSIFICATIONS AUTRES AUDIOVISUELS +112,7M€ +96,9M€ VARIATION CHIFFRE +28,2M€ D’AFFAIRES 2018 VS 2017 RETRAITÉ -19,1M€ -24,9M€ +1
Slide 15: Télévision audiences
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE TÉLÉVISION AUDIENCES
Slide 16: 2018 : M6, 2ème groupe sur la cible commerciale
TÉLÉVISION - AUDIENCES 2018 : M6, 2ÈME GROUPE SUR LA CIBLE COMMERCIALE PARTS D’AUDIENCE FRDA-50 ANNUELLES DES GROUPES (%) 36,6 34,1 34,1 33,3 33,0 32,2 32,6 32,7 32,1 32,3 32,6 32,0 26,0 24,8 23,1 22,2 22,3 21,9 21,2 21,1 21,3 21,4 21,5 20,8 20,0 20,5 20,4 20,5 20,9 19,2 18,5 18,6 18,3 17,3 16,6 16,
Slide 17: Les marques historiques de M6 toujours plus puissantes
LEADER MEILLEURE SAISON FRDA-50 FRDA-50 DEPUIS 5 ANS TÉLÉVISION - AUDIENCES 2018 : LES MARQUES HISTORIQUES DE M6 TOUJOURS PLUS PUISSANTES MEILLEURE SAISON MEILLEURE ANNÉE -50 DEPUIS 7 ANS DEPUIS 9 ANS MEILLEURE SAISON MEILLEURE ANNÉE -50 17 DEPUIS 9 ANS DEPUIS 9 ANS
Slide 18: M6 stable en soirée sur 5 ans
TÉLÉVISION - AUDIENCES 2018 : EN SOIRÉE, LA CHAÎNE M6 PARVIENT À RESTER STABLE SUR LES 5 DERNIÈRES ANNÉES, À UN BON NIVEAU AUPRÈS DE LA CIBLE COMMERCIALE PART D’AUDIENCE 4+ / FRDA-50 (%) / AUDIENCE EN M° DE TÉLÉSPECTATEURS TRANCHE HORAIRE 21H10-23H00 -AUDIENCE CONSOLIDÉE +1pt = 18 19 19 19 17 12 12
Slide 19: Télévision audiences TNT
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE TÉLÉVISION AUDIENCES TNT
Slide 20: W9 et 6ter parmi les meilleures chaînes TNT
TÉLÉVISION - AUDIENCES TNT W9 ET 6TER PARMI LES MEILLEURES CHAÎNES TNT SUR LA CIBLE COMMERCIALE 3,2 3,3 3,0 3,0 2017 2018 2,6 2,6 2,7 2,6 2,1 2,2 2,0 1,9 1,9 1,8 1,6 1,7 1,8 1,6 PART 1,7 1,6 1,6 1,5 1,4 D’AUDIENCE 1,2 1,1 1,2 1,2 1,1 1,1 1,1 4+ (%) 0,6 0,7 0,6 0,7 4,3 4,1 4,0 3,8 3,8 3,5 3,3 3,2 201
Slide 21: W9 résiste mieux que ses rivales de la TNT
TÉLÉVISION - AUDIENCES TNT 2018 : W9 RÉSISTE MIEUX QUE SES RIVALES DE LA TNT, NOTAMMENT VIA UN PRIME-TIME PUISSANT ET EN PROGRESSION : = 4+ / -0.2 PT FRDA-50 EN 1 AN Les TÉLÉ-RÉALITÉS leaders W9 leader TNT en Prime avec 0,7M°, qui progresse en un an et restent très (+0,2pt 4+ / +0,2pt FRDA<50) via :
Slide 22: 6ter, 5ème chaîne de la TNT
TÉLÉVISION - AUDIENCES TNT 2018 : 6TER, 5ÈME CHAÎNE DE LA TNT SUR LA CIBLE COMMERCIALE : -0,1 PT 4+ / = FRDA-50 EN 1 AN Les SOIRÉES sont La série du déjeuner est LES MAMANS permet de Le succès de nouvelles orientées à la hausse en toujours un pilier booster la fin d’après-midi marques de ready-made
Slide 23: Poursuite des investissements dans les contenus événementiels
TÉLÉVISION – COÛT DE GRILLE DES CHAÎNES EN CLAIR POURSUITE DES INVESTISSEMENTS DANS LES CONTENUS ÉVÉNEMENTIELS COÛT DE GRILLE DES CHAÎNES DIFFUSEUR OFFICIEL EN CLAIR (M€) 2017 AUDIENCES VS. VS. VS. DES 3 MATCHS +1,1% DIFFUSÉS AU S2 2018 2018 6.7 M 6.7 M 4.9 M 461,2 466,3 ACCROISSEMENT DE L’EXPOSITIO
Slide 24: Télévision audiences Cab-Sat
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE TÉLÉVISION AUDIENCES CAB-SAT
Slide 25: Paris Première et Téva dans le top 5 des chaînes payantes
TÉLÉVISION - AUDIENCES CAB-SAT 2018 : PARIS PREMIÈRE ET TÉVA, TOUJOURS DANS LE TOP 5 DES CHAÎNES PAYANTES LES PLUS PUISSANTES TÉVA TOUJOURS LARGE LEADER DES CHAÎNES PARIS PREMIÈRE À UN NIVEAU 4+ RECORD PAYANTES AUPRÈS DES FEMMES N°1 : chaîne payante la plus regardée avec N°1 : auprès des FRDA<50 dep
Slide 26: Télévision audiences 6play
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE TÉLÉVISION AUDIENCES 6PLAY
Slide 27: 25M d'inscrits sur 6play
TÉLÉVISION - AUDIENCES 6PLAY 25M D’INSCRITS SUR 6PLAY EN OTT 6PLAY BÉNÉFICIE D’UN VRAI ATOUT SUR LE MARCHÉ PUBLICITAIRE EN TERMES DE DATA 25M 24,2 24,6 23,3 23,8 22,6 22,9 22 22,3 21,2 21,6 20,4 20,8 19,5 18,1 16,8 15,2 13,8 12 9,3 7 3 27 Source : Gigya
Slide 28: Succès des audiences sur 6play
1,4 Md de vidéos vues sur l’année Durée d’écoute moyenne TÉLÉVISION – AUDIENCES 6PLAY 1h14 Leader des SUCCÈS DES services de replay AUDIENCES SUR 6PLAY Une contribution aux audiences TV des chaînes du Groupe de 5,8 % sur la cible Millennials sensiblement supérieure à celle des services replay des au
Slide 29: Radio audiences
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE RADIO AUDIENCES
Slide 30: Année 2018 : 1er groupe radio privé
Record sur 10 ans en part d’audience SEUL GROUPE Privé à progresser sur 4 ans PART D’AUDIENCE PAR GROUPE PRIVÉ (%) RADIO - AUDIENCES +1,5pt ANNÉE 2018 -1,2 pt 1ER GROUPE -2,4 pt -0,2 pt RADIO PRIVÉ * 19,3* 19,5 18,0 18,4 19,1 = 15,2 15,1 14,6 14,1 14,0 13,1 13,2 12,8 11,6 10,7 12,2 12,1 11,5 11,
Slide 31: RTL : record de PDA depuis 10 ans
RADIO - AUDIENCES RTL : LA STATION RÉALISE UN RECORD DE PDA DEPUIS 10 ANS 1ère en audience cumulée (en milliers) 1ère en durée d’écoute (en minutes) 1ère en part d’audience (en %) 6 496 145 12,9 6 118 134 11,3 5 370 123 116 114 4 511 4 127 6,6 6,2 5,9 RTL France NRJ France RMC RTL France France RMC
Slide 32: Fun Radio et RTL2 dans le top 3 sur les cibles commerciales
RADIO - AUDIENCES FUN RADIO ET RTL2 DANS LE TOP 3 SUR LES CIBLES COMMERCIALES PDA 25-49 ANS (AGRÉGAT MUSICAL) PDA CSPI+ (AGRÉGAT MUSICAL) NRJ 8,4 NRJ 4,5 6,3 4,3 4,9 3,7 VIRGIN RADIO 4,9 VIRGIN RADIO 3,5 SKYROCK 4,8 NOSTALGIE 3,3 NOSTALGIE 4,2 RFM 3,1 RFM 3,3 CHERIE 2,2 CHERIE 2,5 SKYROCK 2,0 RIRE E
Slide 33: Marché publicitaire
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE MARCHÉ PUBLICITAIRE
Slide 34: Chiffre d'affaires publicitaire à son plus haut historique
MARCHÉ PUBLICITAIRE LE CHIFFRE D’AFFAIRES PUBLICITAIRE +0,5% DU GROUPE M6 ATTEINT SON PLUS HAUT HISTORIQUE 834,0 829,5 CHAÎNES EN CLAIR CHIFFRE D’AFFAIRES PUBLICITAIRE NET DU GROUPE M6 (M€) 2017 2018 +12,6% 1 067,1 AUTRES ACTIVITÉS 948,0 233,1 118,5 2017 2018 2017 2018 34
Slide 35: Part de marché publicitaire des chaînes en clair
MARCHÉ PUBLICITAIRE LES CHAÎNES EN CLAIR DU GROUPE M6 VOIENT LEUR PART DE MARCHÉ PUBLICITAIRE SE MAINTENIR À UN HAUT NIVEAU ÉVOLUTION DE LA PART DE MARCHÉ PUBLICITAIRE TV NETTE* DES CHAÎNES EN CLAIR DU GROUPE M6 DEPUIS 2009 EN % 2009/2017 2018 +3,3pts 24,4% 25,7% 25,3% 23,7% 23,3% 23,5% 22,3% 22,4%
Slide 36: TV & Radio chiffres clés
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE TV & RADIO CHIFFRES CLÉS
Slide 37: Télévision chiffres clés
TÉLÉVISION CHIFFRES CLÉS CHIFFRE D’AFFAIRES (M€) EBITA (M€) Croissance du CA publicitaire +3,0% 966,5 938,3 Impact significatif des nouveaux +4,4% accords de distribution 214,0 205,0 Hausse du coût de grille 2017 2018 37
Slide 38: Un univers TNT non rentable
TÉLÉVISION UN UNIVERS TNT NON RENTABLE ESTIMATION RÉSULTAT NET 2017 DES CHAINES TNT, EN M€ 9 9 7 2 -1 -1 -1 -6 -7 -8 -8 -14 -19 -24 -32 -76 38 Source : Registre du commerce 2017
Slide 39: Radio chiffres clés
RADIO CHIFFRES CLÉS CHIFFRE D’AFFAIRES (M€) EBITA (M€) 164,0 167,0 Croissance du CA publicitaire 28,0 19,4 Mise en œuvre des synergies liées à l’intégration dans 54,3 12,5 le Groupe M6 T4 2017 2017 - économique 2018 39
Slide 40: Production & droits audiovisuels
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE PRODUCTION & DROITS AUDIOVISUELS
Slide 41: Production & droits audiovisuels distribution
PRODUCTION & DROITS AUDIOVISUELS DISTRIBUTION Un film CHIFFRE D’AFFAIRES (M€) UN LINE-UP DE FILMS DISTRIBUÉS MOINS PUISSANT QU’EN 2017 2017 2018 -20,0% 1,1 M ENTRÉES 95,6 4,0 M ENTRÉES 76,5 8,8M D’ENTRÉES EN FRANCE Plus gros succès en salles d’un film d’animation français depuis 12 ans 0,6 M ENTRÉES
Slide 42: Diversifications
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE DIVERSIFICATIONS
Slide 43: Diversifications : rotation du portefeuille
DIVERSIFICATIONS ROTATION DU PORTEFEUILLE VOLUME D’AFFAIRES D’ACTIFS EN BAISSE – ROTATION DU PORTEFEUILLE CA ET EBITA CA ET EBITA EN HAUSSE CESSIONS D’ACTIFS EN BAISSE MALGRE LA CESSION DU PORTAIL CLUBIC.COM Dynamisme d’ CHIFFRE D’AFFAIRES (M€) 2017 -10,6% 2018 Recul significatif de l’activité en ra
Slide 44: Une entreprise responsable et solidaire
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE UNE ENTREPRISE RESPONSABLE ET SOLIDAIRE
Slide 45: Une entreprise responsable et solidaire
UNE ENTREPRISE RESPONSABLE ET SOLIDAIRE 26 travailleurs Taux de turnover 10,8% en situation de 8,7M handicap 500K€ d'abonnés sur les réseaux sociaux 45% Budget de des collaborateurs 68% la Fondation M6 378 sujets des ont bénéficié d’une de femmes dans la présentation des Journaux Formation sur la pé
Slide 46: Comptes
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE COMPTES
Slide 47: État du résultat global consolidé simplifié
31 décembre 2017 Variation 2018 / 2017 Groupe M6 31 décembre 2018 retraité (M€) Chiffre d'affaires 1 324,5 1 421,4 96,9 Autres produits opérationnels 8,9 14,7 5,8 Total des produits opérationnels 1 333,5 1 436,1 102,6 Consommations et autres charges opérationnelles (686,7) (711,0) (24,2) Charges de
Slide 48: Bilan simplifié
Variation 2018 / 2017 Groupe M6 31 décembre 2017 31 décembre 2018 (M€) Goodwill 235,6 193,6 (42,0) Actif non courant 405,3 363,0 (42,2) COMPTES Actif courant 822,0 820,0 (1,9) BILAN SIMPLIFIÉ Trésorerie 54,3 132,8 78,5 TOTAL ACTIF 1 517,1 1 509,5 (7,6) Capitaux propres part du groupe 662,3 716,6 54,
Slide 49: Tableau de flux de trésorerie
Variation 31 décembre 31 décembre Groupe M6 2018 / 2018 2017 retraité 2017 (M€) Capacité d'autofinancement d'exploitation 364,8 374,7 (9,9) Variation de BFR d'exploitation (22,9) (34,2) 11,3 Impôt (61,2) (111,2) 50,0 Flux de trésorerie des activités opérationnelles 280,8 229,3 51,5 Flux de trésoreri
Slide 50: Structure du capital et année boursière
RAPPORT SUR LA GESTION DU GROUPE STRUCTURE DU CAPITAL ET ANNÉE BOURSIÈRE
Slide 51: Répartition du capital et des droits de vote au 31 décembre 2018
STRUCTURE DU CAPITAL RÉPARTITION DU CAPITAL ET DES DROITS DE VOTE AU 31 DÉCEMBRE 2018 RÉPARTITION DU CAPITAL RÉPARTITION DES DROITS DE VOTE COMPAGNIE NATIONALE À PORTEFEUILLE 7,00% RTL GROUP RTL GROUP PARTICIPATION 48,53% 48,26% DES SALARIÉS 2,92% AUTODÉTENTION 0,55% COMPAGNIE NATIONALE À PORTEFEUIL
Slide 52: Évolution du cours de bourse de M6 et de ses pairs européens
ANNÉE BOURSIÈRE EVOLUTION DU COURS DE BOURSE DE M6 ET DE SES PAIRS EUROPÉENS 2018 DEPUIS LE 1ER JANVIER 2019 Stoxx 600 Media -4,2% 28,4% TF1 SBF 120 -11,7% 23,4% Mediaset -15,0% 22,0% Mediaset Espana NRJ Group -18,6% 17,6% SBF 120 ITV -24,6% 12,6% Stoxx 600 Media RTL Group -30,2% 11,9% ITV -34,8% 10
Slide 53: Le 1er trimestre 2019
JA. LE 1—® TRIMESTRE 2019
Slide 54: T1 2019 : stabilité des performances du Groupe M6
LE 1ER TRIMESTRE 2019 : AUDIENCES TV T1 2019 : STABILITÉ DES PERFORMANCES DU GROUPE M6 T1 2018 T1 2019 -0,4PT = PARTS D’AUDIENCE 28,5 -0,1PT +0,2PT 27,0 27,0 28,1 4+ DES CHAÎNES DES GROUPES (%) 4,7 4,9 13,5 13,4 (hors franceinfo / France Ô) +0,2PT = PARTS D’AUDIENCE -1,2PT +0,1PT FRDA-50 DES 32,2 32
Slide 55: M6 stable sur la tranche 20h-24h
LE 1ER TRIMESTRE 2019 : AUDIENCES TV M6 EST STABLE SUR LA TRANCHE 20H-24H (12% 4+ / 18% FRDA<50) VIA SES MARQUES HISTORIQUES en avant-soirée en prime 2.9M° / 13% / 22% saison 10 3.2M° / 16% / 27% 3.1M° / 13% / 22% saison 3 2.8M° / 12% / 23% 4.0M° / 17% / 22% 55 Source : Médiamétrie Médiamat, audienc
Slide 56: T1 2019 : Groupe M6, 1er groupe radio privé
LE 1ER TRIMESTRE 2019 : AUDIENCES RADIO T1 2019 : GROUPE M6, 1ER GROUPE RADIO PRIVÉ PART D’AUDIENCE PAR GROUPE PRIVÉ (%) Avance +4,3 pts concurrentielle sur challenger 18,2 13,9 12,7 10,3 6,1 Pole Radio RTL (3 NRJ Group (4 stations) TF1 Publicité Radios Lagardère (3 stations) RMC stations) (131 stat
Slide 57: Performances publicitaires et synergies radio
LE 1ER TRIMESTRE 2019 : CHIFFRES CLÉS PERFORMANCES PUBLICITAIRES ET SYNERGIES RADIO CHIFFRES CLÉS (M€) = T1 2018 T1 2019 345,6 345,7 +2,9% 259,4 252,2 +3,5% 62,0 64,2 CA CONSOLIDÉ dont CA PUBLICITAIRE EBITA CONSOLIDÉ 57
Slide 58: Perspectives
JA. PERSPECTIVES
Slide 59: Challenges 2019 : se renforcer sur son cœur de métier
Poursuivre Développer la construction la création de marques de formats puissantes et la production qui créent l’événement de contenus PERSPECTIVES CHALLENGES 2019 : Renforcer SE RENFORCER SUR Accompagner ses positions SON CŒUR DE les nouveaux usages globales sur le marché des MÉTIER media Faire Pou
Slide 60: Projet d'acquisition du pôle télévision du Groupe Lagardère
PERSPECTIVES PROJET D’ACQUISITION DU POLE TÉLÉVISION DU GROUPE LAGARDÈRE PAR LE GROUPE M6 UN PÔLE TV LEADER SUR LES ENFANTS AVEC UNE CHAÎNE TNT EN CLAIR TRÈS COMPLÉMENTAIRE DE CELLES DE M6 Chaînes payantes kids & pré-school Chaînes payantes musique & Chaîne TNT kids en clair Music & millenials Canal
Slide 61: Leviers de développement de l'acquisition du pôle TV Lagardère
PERSPECTIVES PROJET D’ACQUISITION DU POLE TÉLÉVISION DU GROUPE LAGARDÈRE PAR LE GROUPE M6 LEVIERS DE DÉVELOPPEMENT Renforcement de la puissance Renforcement de la distribution des programmes grâce la position des chaînes grâce aux globale du Groupe M6 sur le marché plateformes et des contenus et sa
Slide 62: Rapport du Conseil de surveillance sur le gouvernement d'entreprise
RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE
Slide 63: Travaux du Conseil
3. RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE TRAVAUX DU CONSEIL PRINCIPAUX TRAVAUX EN 2018 L’examen des comptes 2017 ; Les principaux éléments de la politique de M6 en matière de développement durable et de responsabilité sociétale des entreprises ; L’examen annuel de
Slide 64: Évaluation annuelle des travaux du Conseil
3. RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE TRAVAUX DU CONSEIL ÉVALUATION ANNUELLE DES TRAVAUX DU CONSEIL la composition du Conseil est adaptée, que ce soit en termes d'âge, d'ancienneté, de nationalité, d'expérience... Il faut néanmoins réfléchir au renforcement de ses
Slide 65: Comité d'audit
3. RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE PRINCIPAUX TRAVAUX EN 2018 COMITÉ D’AUDIT L’examen des comptes annuels et consolidés ; COMPOSITION L’examen des comptes consolidés semestriels au 30 juin et situation financière trimestrielle au 31 mars et au 30 septembre ;
Slide 66: Comité des rémunérations et des nominations
3. RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE COMITÉ DES RÉMUNÉRATIONS ET DES NOMINATIONS PRINCIPAUX TRAVAUX EN 2018 COMPOSITION Le calcul de la partie variable des rémunérations des membres du Directoire au titre de 2017 ; La définition des objectifs pour le calcul des
Slide 67: Éléments de rémunérations 2018
3. RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE ÉLÉMENTS DE RÉMUNÉRATIONS 2018 N. De Tavernost T. Valentin C. Baldelli J.Lefébure D.Larramendy Part fixe 1 000 007 € = 495 001 € = 440 011 € 410 007 € = 360 009 € Part variable contrat de travail 0 301 002 € 381 394 € 175 892
Slide 68: Éléments de rémunérations 2018 (actions gratuites)
3. RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE ÉLÉMENTS DE RÉMUNÉRATIONS 2018 N. De Tavernost T. Valentin C. Baldelli J.Lefébure D.Larramendy Aga basées sur l’atteinte d’une performance pluri- 28 000 18 600 15 500 14 000 15 500 annuelle 2018-2019-2020 Valeur des Aga attribuée
Slide 69: Éléments de rémunérations et avantages
3. RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE ÉLÉMENTS DE RÉMUNÉRATIONS ET AVANTAGES N. De Tavernost T.Valentin C. Baldelli J.Lefébure D.Larramendy Engagement de non concurrence Durée - 3 mois 3 mois 3 mois 12 mois 50% de la 50% de la 50% de la 50% de la Rémunération forfait
Slide 70: Say on pay 2019 : N. de Tavernost
3. RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE SAY ON PAY 2019 N. De Tavernost Part fixe Inchangée vs. 2018 Critères : Ebita pour 63%, audience pour 27%, et objectif RSE pour 10% Part variable plafond : 100% de la rémunération fixe Avantage en nature Voiture de fonction Rémun
Slide 71: Say on pay 2019 : membres du Directoire
3. RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE SAY ON PAY 2019 T.Valentin C. Baldelli J.Lefébure D.Larramendy Part fixe au titre du Aucune rémunération fixe au titre du mandat social mandat Max 33% de la Max 10% de la Max 13% de la Max 14% de la rémunération fixe rémunération
Slide 72: Say on pay Conseil de surveillance
3. RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE SAY ON PAY CONSEIL DE SURVEILLANCE RÉMUNÉRATION RÉMUNÉRATION POLITIQUE DE RÉMUNÉRATION DES MEMBRES DU 2018 2018 CONSEIL DE SURVEILLANCE – RÉMUNÉRATION INCHANGÉE DEPUIS 2012 DE GUILLAUME DE D’ELMAR HEGGEN, POSCH, PRÉSIDENT DU PRÉS
Slide 73: Présentation des résolutions
PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS
Slide 74: Résolutions à caractère ordinaire
PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS DU RAPPORT DIRECTOIRE À L’ASSEMBLÉE RÉSOLUTIONS À CARACTÈRE ORDINAIRE
Slide 75: Résolution 1 : approbation des comptes annuels 2018
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSULTAT NET MÉTROPOLE TÉLÉVISION S.A. : RÉSOLUTION 1 BÉNÉFICE DE 166 970 878,74 € APPROBATION DES COMPTES ANNUELS 2018 CAPITAUX PROPRES MÉTROPOLE TÉLÉVISION S.A. : Approbation des comptes 548,4 M€ annuels de l
Slide 76: Résolution 2 : approbation des comptes consolidés 2018
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES CHIFFRE D’AFFAIRES CONSOLIDÉ RÉSOLUTION 2 1 421,4 M€ APPROBATION DES COMPTES CONSOLIDÉS 2018 CAPITAUX PROPRES PART DU GROUPE 716,6 M€ Approbation des comptes TOTAL BILAN consolidés de l’exercice clos au 31 décemb
Slide 77: Résolution 3 : affectation du résultat et dividende
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE DIVIDENDE PROPOSÉ GÉNÉRALE ORDINAIRE RÉSOLUTION 3 DIVIDENDE PAR ACTION AFFECTATION DU RÉSULTAT DE L’EXERCICE ET FIXATION DU DIVIDENDE 1,00€ AFFECTATION DU RÉSULTAT +5% VS. DIVIDENDE VERSÉ EN 2018 RÉSULTAT DE L’EXERCICE DE MÉTROPOLE TV SA AU 31
Slide 78: Résolution 3 : historique du dividende
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE RÉSOLUTION 3 AFFECTATION DU RÉSULTAT DE L’EXERCICE ET FIXATION DU DIVIDENDE 2,5 € 17% 15,7% 15% 2,0 € 13,1% 13% 11% 1,50 € 1,00 € 1,5 € 8,7% 9% 7,2% 5,5% 5,5% 7,1% 7% 5,1% 5,4% 4,4% 1,0 € 4,8% 4,7% * 5% 3% 0,5 € 1,00 € 1,00 €
Slide 79: Résolution 4 : conventions et engagements réglementés
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE Conventions et engagements soumis à GÉNÉRALE ORDINAIRE l’approbation de l’assemblée générale Convention de rachat d’actions M6 auprès d’immobilière Bayard d’Antin (via RTL Group) dans le cadre du programme de rachat d’actions de l’article l225-
Slide 80: Résolution 5 : ratification de Jennifer Mullin
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE RÉSOLUTION 5 COMPOSITION DU CONSEIL Ratification de la nomination provisoire de Madame Jennifer MULLIN 80
Slide 81: Résolution 6 : ratification de Juliette Valains
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE RÉSOLUTION 6 COMPOSITION DU CONSEIL Ratification de la nomination provisoire de Madame Juliette VALAINS 81
Slide 82: Résolution 7 : renouvellement de Juliette Valains
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE RÉSOLUTION 7 COMPOSITION DU CONSEIL Renouvellement de Madame Juliette VALAINS 82
Slide 83: Résolution 8 : say on pay Nicolas de Tavernost
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSOLUTION 8 SAY ON PAY En application de l’article l.225-100 alinéa II du code de commerce Approbation des éléments composant la rémunération et les avantages de toute nature versés Détails de la rémunération pr
Slide 84: Résolution 9 : politique de rémunération du Président du Directoire
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSOLUTION 9 SAY ON PAY En application de l’article l. 225-82.2 du code du commerce Approbation des principes et critères de détermination, de répartition et d’attribution des Détails de la politique de rémunérat
Slide 85: Résolution 10 : say on pay Thomas Valentin
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSOLUTION 10 SAY ON PAY En application de l’article l.225-100 alinéa II du code de commerce Approbation des éléments composant la rémunération et les avantages de toute nature versés Détails de la rémunération p
Slide 86: Résolution 11 : say on pay Christopher Baldelli
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSOLUTION 11 SAY ON PAY En application de l’article l.225-100 alinéa II du code de commerce Approbation des éléments composant la rémunération et les avantages de toute nature versés Détails de la rémunération p
Slide 87: Résolution 12 : say on pay Jérôme Lefébure
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSOLUTION 12 SAY ON PAY En application de l’article l.225-100 alinéa II du code de commerce Approbation des éléments composant la rémunération et les avantages de toute nature versés Détails de la rémunération p
Slide 88: Résolution 13 : say on pay David Larramendy
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSOLUTION 13 SAY ON PAY En application de l’article l.225-100 alinéa II du code de commerce Approbation des éléments composant la rémunération et les avantages de toute nature versés Détails de la rémunération p
Slide 89: Résolution 14 : politique de rémunération du Directoire
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSOLUTION 14 SAY ON PAY En application de l’article l. 225-82.2 du code du commerce Approbation des principes et critères de détermination, de répartition et d’attribution des Détails de la politique de rémunéra
Slide 90: Résolution 15 : say on pay Guillaume de Posch
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSOLUTION 15 SAY ON PAY En application de l’article l.225-100 alinéa II du code de commerce Approbation des éléments composant la rémunération et les avantages de toute nature versés Détails de la rémunération p
Slide 91: Résolution 16 : say on pay Elmar Heggen
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSOLUTION 16 SAY ON PAY En application de l’article l.225-100 alinéa II du code de commerce Approbation des éléments composant la rémunération et les avantages de toute nature versés Détails de la rémunération p
Slide 92: Résolution 17 : politique de rémunération du Conseil de surveillance
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE COMMENTAIRES RÉSOLUTION 17 SAY ON PAY En application de l’article l. 225-82.2 du code du commerce Approbation des principes et critères de détermination, de répartition et d’attribution des Détails de la politique de rémunéra
Slide 93: Résolution 18 : rachat d'actions
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE CONDITIONS GÉNÉRALE ORDINAIRE Il est proposé de reconduire la limite de rachat par la société de ses propres actions à 10% du capital. Cette autorisation doit être renouvelée chaque année. Ces interventions sont encadrées de la façon suivante :
Slide 94: Résolutions à caractère extraordinaire
PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS RÉSOLUTIONS À CARACTÈRE EXTRAORDINAIRE
Slide 95: Résolution 19 : annulation d'actions propres
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE EXTRAORDINAIRE RÉSOLUTION 19 ANNULATION PAR LA SOCIÉTÉ CONDITIONS DE SES PROPRES ACTIONS Annulation limitée à 10% des actions propres détenues suite à des rachats réalisés dans le cadre du programme de rachat prévu dans la résolution A
Slide 96: Résolution 20 : attribution gratuite d'actions
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE BILAN DE LA PRÉCÉDENTE GÉNÉRALE EXTRAORDINAIRE AUTORISATION Enveloppe de 2 300 000 actions Attribution effective de 1 922 880 actions RÉSOLUTION 20 Dont 15% (345 000) actions pour le ATTRIBUTION GRATUITE Directoire D’ACTIONS Attribution eff
Slide 97: Résolution 21 : limite d'âge des membres du Directoire
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE EXTRAORDINAIRE OBJECTIF Élever la limite d’âge des membres du RÉSOLUTION 21 Directoire, en la portant de 70 à 72 ans Dans le cadre de ses travaux préparatoires en Modification de l’article 16 des vue du renouvellement du Directoire d
Slide 98: Résolution 22 : pouvoirs pour les formalités
4. PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS AU TITRE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE EXTRAORDINAIRE RÉSOLUTION 22 POUVOIRS POUR LES FORMALITÉS COMMENTAIRES Permettre l’accomplissement des formalités L’Assemblée Générale donne tous légales consécutives à l’Assemblée pouvoirs au porteur d’un exemplaire, d’une copie ou d’
Slide 99: Rapports des commissaires aux comptes
RAPPORTS DES COMMISSAIRES AUX COMMPTES
Slide 100: Liste des rapports présentés
RAPPORTS DES COMMISSAIRES AUX COMPTES LISTE DES RAPPORTS PRÉSENTÉS Rapport sur les comptes consolidés de l’exercice clos le 31 décembre 2018 Rapport sur les comptes annuels de l’exercice clos le 31 décembre 2018 Rapport spécial sur les conventions et engagements règlementés visés à l’article l
Slide 101: Réponse aux questions actionnaires
RÉPONSE AUX QUESTIONS ACTIONNAIRES
Slide 102: Vote des résolutions
JA. VOTE DES RESOLUTIONS
Slide 103: Fonctionnement des boîtiers de vote
7. VOTE DES RESOLUTIONS FONCTIONNEMENT DES BOÎTIERS DE VOTE 1 CARTE À PUCE LE BOÎTIER NE PEUT FONCTIONNER QUE SI VOTRE CARTE À PUCE EST CORRECTEMENT INSÉRÉE 2 POUR VOTER APPUYEZ SIMPLEMENT SUR LA TOUCHE CORRESPONDANT À VOTRE CHOIX : 1 = POUR 2 = CONTRE 3 = ABSTENTION 3 MESSAGE SUR LA LIGNE DU BAS DE
Slide 104: Assemblée Générale Mixte Avril 2019
ASSEMBLÉE GÉNÉRALE MIXTE 25 AVRIL 2019 104
Métropole Télévision (Groupe M6) — Shareholder Meeting (April 2019) on 6ix