Kitagawa Seiki Co., Ltd. · TSE:6327

Kitagawa Seiki — Q2 FY2017/6 Earnings Presentation

27 slides from Kitagawa Seiki's earnings presentation, Feb 15, 2017

  1. Slide 1: 2017年6月期 第2四半期決算説明会

    ２０１７年６月期 第２四半期 【６ヵ月累計】 [累計期間 2016年7月1日～2016年12月31日] 決算説明会 2017年2月15日 6327 http://www.kitagawaseiki.co.jp

  2. Slide 2: 目次

    目 次 １．連結業績説明 ３．事業環境と今後の課題 第２四半期（６ヶ月累計）連結決算概要 …4 産業機械事業 … 14,15,16 セグメント別実績 …5 建材機械事業 … 17 受注実績 …6 受注高の推移 …7 連結貸借対照表の推移 …8 ４．中期経営計画（2016年～2018年） … 19,20 連結キャッシュ・フローの推移 …9 ２．２０１７年６月期の見通し 【補足資料】 ２０１７年６月期 通期連結業績予想 … 11 株式状況 … 22 ２０１７年６月期 通期セグメント別業績予想 … 12 連結経営指標等の通期推移 … 23 連結貸借対照表の通期推移 … 24 連結キャッシュ・フローの

  3. Slide 3: 1. 連結業績説明

    1. 38056 Seite abe BA {KITAGAWA SEIKi

  4. Slide 4: 第2四半期（6ヵ月累計）連結決算概要

    第２四半期（６ヵ月累計）連結決算概要  売上高は対前年比増加するも、一部案件の期ずれにより当初計画を下回る  工場の安定稼働による原価低減により、営業利益は大幅増加  為替差益33百万円計上、経常利益・四半期純利益共に計画比拡大 2017/6第2四半期 【単位：百万円】 2016/6 2017/6 対前年同期 当初計画値 百万円未満切捨て 第2四半期 第2四半期 増減額 増減率 2016年8月19日公表 達成率 売 上 高 1,167 1,492 324 27.8%増 1,570 95.1% 営 業 利 益 △72 103 176 ― 20 518.8% 経 常 利 益 △114 100

  5. Slide 5: セグメント別実績

    セグメント別実績 【売上高・営業利益】 2016/6 2017/6 対前年 第2四半期 第2四半期 【単位：百万円】 売上高 営業利益 百万円未満切捨て （6カ月累計） （6カ月累計） 売上高 営業利益 売上高 営業利益 増減額 増減率 増減額 増減率 産業機械事業 911 1,078 輸出比率 46.8% △25 48.6% 118 166 18.3%増 143 ― 外貨建て比率 16.7% 21.1% 建材機械事業 149 329 輸出比率 50.0% △55 49.7% △19 179 120.1%増 36 ― 外貨建て比率 48.5% 49.4% その他の事業 106 11 85 6

  6. Slide 6: 受注実績

    受注実績 【受注高・受注残高】 2016/6 2017/6 対前年同期比 【単位：百万円】 第2四半期 第2四半期 百万円未満切捨て 受注高 受注残高 受注高 受注残高 受注高 受注残高 （６カ月累計） （期 末） （６カ月累計） （期 末） 産業機械事業 1,177 1,517 1,035 1,892 88.0% 124.7% 輸出比率 46.5% 62.9% 51.4% 22.8% 外貨建て比率 20.6% 46.3% 27.4% 14.9% 建材機械事業 342 427 591 596 172.7% 139.6% 輸出比率 79.5% 63.2% 28.1% 30.0% 外貨建て比率 7

  7. Slide 7: 受注高の推移

    受注高の推移 【単位：百万円】 百万円未満切捨て 【産業機械事業】 【建材機械事業】 2,000 2,000 1,698 1,700 1,700 1,400 1,400 1,111 1,100 1,100 800 800 599 577 566 555 545 481 475 490 500 500 427 382 335 264 200 200 99 130 121 12 25 -100 -100 -39 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 2015/6 2016/6 2017/6 2

  8. Slide 8: 連結貸借対照表の推移

    連結貸借対照表の推移 【単位：百万円】 百万円未満切捨て 【純資産】 119 増加少 【自己資本比率】 0.5ﾎﾟｲﾝﾄ 増加 【資 産】 753 増加 【負 債】 633 増加 20% 受取手形及び売掛金 118 減少 支払手形及び買掛金 359 増加 自己資本比率 仕掛品 757 増加 前受金 491 増加 有形固定資産 114 増加 長期借入金 106 減少 10% 14.1% 13.0% 13.5% 0% ■現預金 ■売上債権 ■製品/原材料/仕掛品 ■負債合計 ■純資産合計 ■その他流動資産 ■固定資産 8,000 8,000 6,673 6,673 6,074 5,919 6,07

  9. Slide 9: 連結キャッシュ・フローの推移

    連結キャッシュ・フローの推移 【単位：百万円】 2016/6 2017/6 百万円未満切捨て 【単位：百万円】 2016/6 第２四半期 第２四半期 百万円未満切捨て 通 期 （6カ月累計） （6カ月累計） 現金・現金同等物の増減額 △186 256 △83 現金・現金同等物の期首残高 1,211 1,211 1,467 現金・現金同等物の四半期末残高 1,024 1,467 1,384 1,200 ■営業ＣＦ ■営業ＣＦ ■投資ＣＦ 【獲 得】 【使 用】 ■財務ＣＦ 仕入債務増加 359 棚卸資産増加 797 800 717 前受金増加 491 売上債権減少 119 400 ■投資ＣＦ 【

  10. Slide 10: 2. 2017年6月期の見通し

    {KITAGAWA SEIKi 2.2017 | FAO Fas

  11. Slide 11: 2017年6月期 通期連結業績予想

    ２０１７年６月期 通期連結業績予想 下期計画 / 売上高3,207百万円、営業利益173百万円、経常利益99百万円、純利益55百万円 2016/6 2017/6 対前年同期 【単位：百万円】 百万円未満切捨て 通 期 通 期 増減額 増減率 【実 績】 【予 想】 売 上 高 3,575 4,700 1,124 31.4%増 営 業 利 益 55 280 224 405.0%増 経 常 利 益 △83 200 283 － 親会社株主に帰属する当期純利益 △135 180 315 － １株当たり当期純利益 △19.41円 25.87円 45.28円 － １ 株 当 た り 配 当 金 － － －

  12. Slide 12: 2017年6月期 通期セグメント別業績予想

    ２０１７年６月期 通期セグメント別業績予想 【売上高・営業利益】 2016/6 2017/6 対前年 通 期 通 期 （単位：百万円） 売上高 営業利益 百万円未満切捨て 【実 績】 【予 想】 売上高 営業利益 売上高 営業利益 増減額 増減率 増減額 増減率 産業機械事業 2,748 79 3,600 240 851 31.0%増 160 201.4%増 建材機械事業 628 △39 900 30 271 43.1%減 69 ― その他の事業 198 16 200 10 1 1.0%増 △6 38.9%減 各セグメント実績の売上高は内部消去後、営業利益は内部消去前 Copyright（C）

  13. Slide 13: 3. 事業環境と今後の課題

    {KITAGAWA SEIKi lini

  14. Slide 14: 産業機械事業

    産業機械事業 【事業環境】  海外基板プレス市場はスマートフォン向けの成長が鈍化傾向  国内基板プレス市場はＡＤＡＳ（先進運転支援システム）の需要拡大  基板業界以外に向けたプレス装置の受注引合い増加  自動車部品用生産ラインの引合いは引続き堅調 【今後の課題】  QCD競争力の強化（品質維持向上、原価低減徹底、部品標準化）  熱可塑性樹脂シート成形用真空プレス装置の市場開拓  高度化する顧客要求に対応するための技術開発 （温度・圧力精度向上、省エネ化、成形サイクル短縮）  真空プレス・加圧式真空ラミネータの新市場開拓 （CFRP、曲面パネル成形、セラミック用グリーンシート、自

  15. Slide 15: 新用途 CFRP向け装置開発

    産業機械事業 【新用途 CFRP向け装置開発】 CFRP：炭素繊維強化樹脂 金属に比べ軽量で高強度、これまでも航空機の構造材として実績 CFRTP：炭素繊維強化熱可塑性樹脂 ・短時間での成形が可能 ・リサイクル性にも優れる 次世代の自動車用軽量化材料として注目 CFRＴPを用いた軽量化（出典：NEDO_HPより） Copyright（C）2017 KITAGAWA SEIKI Co., Ltd. All rights reserved 15

  16. Slide 16: 新用途 CFRP向け装置開発

    産業機械事業 【新用途 CFRP向け装置開発】 CFRTPシートのスタンピング成形 CFRTP 熱プレス スタンパブルシート プレス（スタンピング）成形 成形品 CFRTP素材積層 加熱・軟化 ① ② ①CFRTPスタンパブルシート 積層成形真空多段プレス装置 基板プレスで培った大型多段真空プレス技術で CFRTPスタンパブルシートを大量生産可能 ②熱可塑性樹脂シート成形用真空プレス装置 CFRTPスタンパブルシートを真空条件下で スタンピング（プレス）成形可能 Copyright（C）2017 KITAGAWA SEIKI Co., Ltd. All rights reserved 16

  17. Slide 17: 建材機械事業

    建材機械事業 【事業環境】  ロシア合板設備市場の需要は堅調で引合い継続ながら カントリーリスク等を勘案し案件毎に受注を判断  国内新設住宅着工件数は2013年以降前年比増で今後も堅調推移見通し （直近5ヶ月（2016年7月～11月）も連続して前年同月比増加）  国内合板材利用量は、政策目標に対して着実に増加 （2020年政策目標）500万㎥ ⇒ 《実績》2014年300万㎥、2015年335万㎥ （2025年政策目標）600万㎥ 【今後の課題】  海外販売及び技術的サポート体制の強化、輸出経路の開拓  周辺装置を含めた商品開発（自動化、省力化） 及びユーザーへの提案（製造コスト削減

  18. Slide 18: 4. 中期経営計画（2016年～2018年）

    {KITAGAWA SEIKi 4. Pita ate (20164 -F~ 20184

  19. Slide 19: 中期経営計画

    中期経営計画 【単位：百万円】 百万円未満切捨て 【基本方針】 【連結数値目標】 売上高 （売上高） 経常利益 （利益） 新領域へのチャレンジ ～新なＫＩＴＡＧＡＷＡの確立～ 6,000 400 親会社株主に帰属する当期純利益 4,950 １．真空プレス技術の新分野・新市場への拡大、浸透 5,000 4,700 300 4,450 270 200 既存ビジネスの業界・地域以外へも積極的に進出し、市場を拡大 4,000 200 140 3,575 220 180 3,000 150 100 ２．収益力強化と価格競争力向上による 強固な経営基盤の確立 2,000 0 原価低減と採算管理の徹底により

  20. Slide 20: 中期経営計画 セグメント別数値目標

    中期経営計画 【単位：百万円】 【セグメント別数値目標】 百万円未満切捨て （売上高） 【産業機械事業】 (営業利益) (売上高) 【建材機械事業】 (営業利益) 4,500 売上高 営業利益 500 4,500 売上高 営業利益 200 4,000 4,000 3,750 3,520 3,600 400 150 3,500 3,500 3,000 3,000 2,748 270 300 100 2,500 2,500 230 240 60 2,000 2,000 200 50 30 1,500 1,500 900 1,000 1,000 1,000 100 730 628 0 500 79

  21. Slide 21: 補足資料

    {KITAGAWA SEIKi (i CAF)

  22. Slide 22: 株式状況

    株式状況 （2016年12月31日現在） 【株主の状況（上位10名）】 【所有者別分布】 自己名義株式 外国法人 0.03% 株 主 名 持 株 数 出資比率 0.9% 金融商品取引業者 その他法人 北川 条範 730,500 10.50% 3.2% 10.5% 金融機関 北川精機取引先持株会 683,100 9.82% 7.6% 内田 雅敏 579,000 8.32% 個人・その他 株式会社広島銀行 347,000 4.99% 77.8% 北川 義行 322,600 4.64% 株式会社マンセイ 142,000 2.04% 北川精機役員持株会 130,200 1.87% 【所有株数別分布】

  23. Slide 23: 連結経営指標等の通期推移

    連結経営指標等の通期推移 【単位：百万円】 百万円未満切捨て 2007/6 2008/6 2009/6 2010/6 2011/6 2012/6 2013/6 2014/6 2015/6 2016/6 売 上 高 7,528 8,464 7,056 3,756 5,832 3,225 3,520 4,027 4,280 3,575 営 業 利 益 480 873 154 △985 △989 △881 137 168 268 55 経 常 利 益 470 767 59 △956 △1,066 △926 166 73 254 △83 当 期 純 利 益 254 237 △823 △1,818 △1

  24. Slide 24: 連結貸借対照表の通期推移

    連結貸借対照表の通期推移 【単位：百万円】 百万円未満切捨て 2007/6 2008/6 2009/6 2010/6 2011/6 2012/6 2013/6 2014/6 2015/6 2016/6 流 動 資 産 6,683 7,515 5,911 5,396 5,070 2,732 3,315 3,682 3,335 3,520 固 定 資 産 5,309 4,928 4,412 3,509 5,466 3,725 3,399 3,316 3,247 2,399 資 産 合 計 11,992 12,443 10,323 8,906 10,537 6,457 6,715 6,999 6,5

  25. Slide 25: 連結キャッシュ・フローの通期推移

    連結キャッシュ・フローの通期推移 【単位：百万円】 百万円未満切捨て 2007/6 2008/6 2009/6 2010/6 2011/6 2012/6 2013/6 2014/6 2015/6 2016/6 営 業 Ｃ Ｆ 377 1,071 △55 222 △1,385 697 614 △215 104 323 投 資 Ｃ Ｆ △1,004 △265 △527 △385 △2,220 153 327 50 △43 717 財 務 Ｃ Ｆ 395 △107 710 228 1,918 △642 △283 △212 △26 △735 現金及び現金同等物 期末残高 1,442 2,140 2,2

  26. Slide 26: セグメント別業績の通期推移

    セグメント別業績の通期推移 設備関連事業 ｸﾘｰﾝｴﾈﾙｷﾞｰ関連事業 建材機械事業 産業機械事業 FAシステム事業 ＰＶ事業 ＥＤＬＣ事業 ｷﾀｶﾞﾜ ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ㈱ 基板プレス FA・搬送機械 合板機械 太陽光発電用シリコンウェハー 電気二重層キャパシタ 新素材プレス 【単位：百万円】 2007/6 2008/6 2009/6 2010/6 2011/6 2012/6 2013/6 2014/6 2015/6 2016/6 百万円未満切捨て 売上高 3,677 3,960 2,339 2,403 4,074 1,869 2,335 2,812 2,986 2,748 産

  27. Slide 27: IR情報に関するお問い合せ先

    ＩＲ情報に関するお問い合せ先 【ＩＲ窓口】 人事総務部 【連絡先】 ＴＥＬ 0847-40-1200 ＦＡＸ 0847-40-1202 E-mail ir-info@kitagawaseikｉ.co.jp 将来見通しに関する注意事項 本資料に掲載の業績予想ならびに今後の予測・戦略等につきましては、本資料作成時点において当社が合理的に入手可能な情報に 基づき、通常予測し得る範囲で為した判断に基づくものです。しかしながら現実には通常予測し得ないような特別事情の発生または通常 予測し得ないような結果の発生などにより本資料記載の業績見通しとは異なる結果を生じ得るリスクを含んでおります。当社と致しまし

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