Boc Hong Kong (holdings) Limited · HKEX:2388

Boc Hong Kong (holdings) — FY2007 Earnings Presentation

32 slides from Boc Hong Kong (holdings)'s earnings presentation, Mar 25, 2008

  1. Slide 1: 实现增长．追求卓越 2007年度业绩

    实现增长．追求卓越 2007年度业绩 2008.03.25

  2. Slide 2: 前瞻性说明的免责声明

    前瞻性说明的免责声明 本报告及相应的讨论可能包含涉及风险和不确定因素的前瞻性 说明。这些说明的表述通常会使用前瞻性的字眼，例如相信、 期望、预期、预计、计划、预测、目标、可能、将会，或者某 些行动可能或预期会在将来产生结果等等。阁下不应过份倚赖 此等仅适用于本报告发表日的前瞻性说明。这些前瞻性的说明 基于来自本公司以及其它我们相信可靠的来源的资料。本公司 的实际业绩可能远不及此等前瞻性说明，从而可能对本公司股 价和一级美国预托股份之市价造成不利影响。 1

  3. Slide 3: Mb rate

    » = | je Mb rate BM SARB _ellpsaica=-1 of $B (48 AL) APR ZS 2 BOC HONG KONG (HOLDINGS) LIMITED.

  4. Slide 4: Oh She Be ra (9 A) A PR

    Ne Oh She Be ra (9 A) A PR 2 BOC HONG KONG (HOLDINGS) LIMITED

  5. Slide 5: 经营业绩增长强劲

    经营业绩增长强劲 提取减值准备前的净经营收入 提取减值准备前的净经营收入 提取减值准备前的经营溢利 提取减值准备前的经营溢利 百万港元 百万港元 277..99% % ++2 ..11% % 0066 年 年 + 3 322 比 比 066 年+ 年 比0 比 27,254 19,481 21,309 14,751 1905年6月28日 1905年6月29日 2006 2007 2006 2007 4

  6. Slide 6: 股东应占溢利及每股股息创新高

    股东应占溢利及每股股息创新高 股东应占溢利 股东应占溢利 每股股息 每股股息 百万港元 港元 + 1 100..33% % 066 年+ 年 77..99% % 比0 比 年 年 + + 066 比0 比 15,446 14,007 0.915 0.848 1905年 6月 28日 1905年 6月 29日 2006 2007 2006 2007 每股盈利 (港元) 1.3248 1.4609 5

  7. Slide 7: 平均股东资金回报率及平均总资产回报率

    平均股东资金回报率及平均总资产回报率 平均股东资金回报率 平均股东资金回报率 平均总资产回报率 平均总资产回报率 8百百分分点 点 + + 00..338 比 比 0066 年 066 年 年 年 --00.0 .033 百 百分 比0 比 分点 点 17.40% 17.02% 1.56% 1.53% 1905年6月28日 1905年6月29日 1905年6月28日 1905年6月29日 2006 2007 2006 2007 提取减值准备前的平均股东资金回报率 提取减值准备前的平均总资产回报率 17.92%21.95% 1.61% 1.89% 6

  8. Slide 8: 经营环境

    经营环境 外部 外部 „ 经济增长强劲，本地生产总值连续 4年录得高于趋势的增长，动力来自－ z 投资 z 本地消费及对外贸易 z 股市交投畅旺，新股上市频仍，资金流入，使金融市场蓬勃发展 z 失业率低企 z 楼市复苏 „ 通胀压力加大 „ 美国联邦基金利率连续下调，港币最优惠利率与香港银行同业拆息之间的息差收窄 „ 良好的信贷环境 内部 内部 „ 成功推行「客户关系－产品－分销网络」(RPC) 业务模型，从而加强业务平台 „ 南洋商业银行(中国)有限公司正式开业 „ 高收益的贷款业务和投资及保险业务均强劲增长 „ 在安排人民币债券发行及提供人民币债券服务方面处于领先地位 „ 因应金融市场波动

  9. Slide 9: 核心盈利强劲增长

    核心盈利强劲增长 净利息收入 净利息收入 净服务费及佣金收入 净服务费及佣金收入 百万港元 百万港元 2222..55% % 年+ 年 + 8 .88% . % 066 6 8 比0 比 ++6 年 年 0066 比 比 19,395 6,274 6,274 15,835 3,717 3,717 2006 2007 2006 2007 8

  10. Slide 10: 业务亮点

    业务亮点 „ 各项贷款业务广泛增长 (+19.0%) z 中小企放款 (+32.2%) 、贸易融资 (+43.9%) 及内地贷款 (+32.2%)、贸易融资 (+60.9%) 显著增加 „ 客户存款稳健上升 (+13.6%) „ 净服务费收入强劲增长 (+68.8%) z 代客买卖股票 (+157.4%) 、资产管理 (+115.5%) 及债券 (+157.4%)、资产管理 销售 (+101.0%) 等服务费收入均大幅增长 „ 人寿保险产品组合改善，业务增长理想 „ 在按揭、银团贷款及香港人民币业务方面处于市场领先地位 „ 客户组合及电子交易平台进一步优化 9

  11. Slide 11: 贷款质量进一步改善

    贷款质量进一步改善 特定分类或减值贷款比率降至 0.44% 特定分类或减值贷款比率降至0.44% 0.57% 0.44% 2006年12月底 2007年12月底 注﹕特定分类或减值贷款是按银行业（披露）规则内的定义界定及按本集团贷款质量分类标准 被分类为 “次级”、”呆滞” 或 “亏损”的贷款或已被个别评估为减值贷款的贷款。 10

  12. Slide 12: 资本实力稳健

    资本实力稳健 资本充足比率维持在 13.08%的健康水平 资本充足比率维持在13.08%的健康水平 总比率 总比率 核心比率 核心比率 15.72% 14.91% 13.08% 12.23% 1905年6月28日 1905年6月29日 1905年6月28日 1905年6月29日 2006年12月底 2007年12月底 2006年12月底 2007年12月底 注﹕ 1. 集团根据2007年1月1日生效的银行业(资本)规则计算2007年12月底的资本充足比率，而2006年12 月底的比较数据(未经审核)因此重列。 2. 按资本协议I，2006年12月底的资本充足比率为： 总比率：13.99%；核心

  13. Slide 13: MAB

    MAB | i Oh She Be ra (9 A) A PR 2 BOC HONG KONG (HOLDINGS) LIMITED

  14. Slide 14: 收益账摘要

    收益账摘要 净利息收入和净服务费及佣金收入增长， 令经营业绩大幅提升 与 06年 06年 百万港元 2007 2007 2006 2006 与06年 比较% 比较 % 净利息收入 19,395 15,835 ↑ 22.5 净服务费及佣金收入 6,274 3,717 ↑ 68.8 其它经营收入 1,585 1,757 ↓ 9.8 提取减值准备前的净经营收入 27,254 21,309 ↑ 27.9 减值准备净(拨备)/拨回 (1,448) 1,794 --- 净经营收入 25,806 23,103 ↑ 11.7 经营支出 (7,773) (6,558) ↑ 18.5 经营溢利 18,033 16

  15. Slide 15: 主要财务比率

    主要财务比率 与 06年 06年 与06年 2007 2007 2006 2006 比较 比较 提取减值准备前的平均股东资金回报率 21.95% 17.92% ↑ 4.03pp 平均股东资金回报率 17.40% 17.02% ↑ 0.38pp 提取减值准备前的平均总资产回报率 1.89% 1.61% ↑ 0.28pp 平均总资产回报率 1.53% 1.56% ↓ 0.03pp 净利息收益率 2.07% 1.90% ↑ 0.17pp 非利息收入比率 28.84% 25.69% ↑ 3.15pp 成本对收入比率 28.52% 30.78% ↓ 2.26pp 与 06年 06年12月 12月 与06

  16. Slide 16: 净利息收入增加，净利息收益率提高

    净利息收入增加，净利息收益率提高 平均生息资产增加及净利息收益率拓宽， 使净利息收入增加 2007 与 06年 06年 与06年 百万港元 2007 2006 2006 比较% 比较 比较% % 利息收入 46,056 40,271 ↑ 14.4 利息支出 26,661 24,436 ↑ 9.1 净利息收入 19,395 15,835 ↑ 22.5 平均生息资产 938,377 835,493 ↑ 12.3 净利息收益率 (NIM) 2.07% 1.90% ↑ 0.17 pp 15

  17. Slide 17: 净服务费及佣金收入强劲增长

    净服务费及佣金收入强劲增长 股票经纪及资产管理服务费收入显著增长， 带动投资及保险服务费收入上升 百万港元 与 06年 06年 2007 2007 2006 2006 与06年 比较% % 比较 比较% 投资及保险服务费收入 证券经纪 (股票) 3,560 1,383 ↑ 157.4 证券经纪 (债券) 211 105 ↑ 101.0 资产管理 683 317 ↑ 115.5 人寿保险 57 46 ↑ 23.9 4,511 1,851 ↑ 143.7 汇票佣金 588 537 ↑ 9.5 贷款佣金 347 273 ↑ 27.1 信托服务 153 118 ↑ 29.7 缴款服务 464 418

  18. Slide 18: 非利息收入强劲增长

    非利息收入强劲增长 净服务费及佣金收入强劲增长，带动非利息收入上升 百万港元 与 06年 06年 与06年 2007 2007 2006 2006 比较% 比较 % 比较% 净服务费及佣金收入 6,274 3,717 ↑ 68.8 其它经营收入 - 银行营运 1,691 1,791 ↓ 5.6 净交易收入* 1,013 1,567 ↓ 35.4 界定为以公平值变化计入损益的金融工具净亏损 (25) (99) --- 其它收入 703 323 ↑ 117.6 中银人寿# 非利息收入 (106) (34) --- 界定为以公平值变化计入损益的金融工具净收益 893 420 ↑ 112.6 净保费收

  19. Slide 19: 成本控制有效

    成本控制有效 收入强劲增长，成本对收入比率进一步下降 经营支出 经营支出 分行数目 分行数目 百万港元 (288)* (288)* 7,773 302 (287)* (287)* 304 6,558 1,372 1,015 787 671 958 其它 868 折旧 2006年12月 2007年12月 房产及设备 * 括号内数字为在香港的分行数目 人事费用 4,004 4,656 员工人数 ((相等于全职员工计算) 员工人数 相等于全职员工计算) 13,427 12,998 2006 2007 30.78% 28.52% 成本对收入比率 2006年12月 2007年12月 18

  20. Slide 20: 减值准备净(拨备)/拨回

    减值准备净(拨备)/拨回 收回已撇销账项及拨回减少，令贷款减值准备净拨回下降 为资产抵押证券提取减值准备 百万港元 与 06年 06年 与06年 2007 2007 2006 2006 客户贷款 比较% 比较 比较% % 个别评估 - 新提准备 (330) (647) ↓ 49.0 - 拨回 299 313 ↓ 4.5 - 收回已撇销账项 1,311 2,053 ↓ 36.1 组合评估 - 新提准备 (625) (194) ↑ 222.2 - 拨回 0 203 ↓ 100.0 - 收回已撇销账项 30 62 ↓ 51.6 贷款减值准备净拨回 685 1,790 ↓ 61.7 债务证券 - 持有

  21. Slide 21: 贷款质量进一步改善

    贷款质量进一步改善 特定分类或减值贷款比率下降至0.44% 特定分类或减值贷款比率 特定分类或减值贷款比率 特定分类贷款的转移 特定分类贷款的转移 % 十亿港元 +1.2 0.57 -0.1 0.44 +0.1 -1.1 -0.3 2.0 1.8 2006年年底 降级 升级 收回 核销 其它 2007年年底 06年 12月 底 07年 12月 底 20

  22. Slide 22: 资产负债表摘要

    资产负债表摘要 存款大增，资产总额进一步上升 百万港元 31.12.2007 31.12.2007 31.12.2006 31.12.2006 变化 变化%% 资产总额 1,067,637 928,953 ↑ 14.9 库存现金及在银行及其它金融机构的结余 159,065 105,236 ↑ 51.2 银行及其它金融机构存款 53,154 56,373 ↓ 5.7 证券投资 335,623 330,385 ↑ 1.6 客户贷款 413,062 347,090 ↑ 19.0 固定资产及投资物业 31,351 27,221 ↑ 15.2 负债总额 972,579 842,313 ↑ 15.5 银行

  23. Slide 23: 客户贷款广泛增长

    客户贷款广泛增长 客户贷款广泛增长 在香港使用的企业贷款、贸易融资及在香港以外地区使用的贷款增幅均达双位数 百万港元 31.12.2007 31.12.2007 31.12.2006 31.12.2006 变化 变化%% 贷款货币组合 贷款货币组合 在香港使用的贷款－企业 168,656 148,780 ↑ 13.4 在香港使用的贷款－个人 137,021 125,510 ↑ 9.2 6% 住宅按揭贷款* 106,583 96,953 ↑ 9.9 信用卡贷款 5,761 4,806 ↑ 19.9 16% 贸易融资 24,275 16,865 ↑ 43.9 在香港以外地区使用的贷款 83,110

  24. Slide 24: 客户存款增加

    客户存款增加 存款大幅增加，存款利差拓阔 百万港元 存款货币组合 存款货币组合 31.12.2007 31.12.2007 31.12.2006 31.12.2006 变化% 变化 % 即期存款及往来存款 40,499 30,979 ↑ 30.7 10% 储蓄存款 286,653 256,653 ↑ 11.7 21% 定期、短期及通知存款 466,454 407,059 ↑ 14.6 结构性存款 5,959 9,085 ↓ 34.4 69% 客户存款总额 799,565 703,776 ↑ 13.6 港元 美元 其他 23

  25. Slide 25: 持有美国次级资产抵押证券大幅减少

    持有美国次级资产抵押证券大幅减少 加强投资组合管理 持有美国次级资产抵押证券显著减少 百万港元 比 07 年 „ 2007年下半年通过资产处 6月 底 -6 理及收回到期偿还债务， 7. 15,809 9% 令集团持有的美国次级资 12,813 产抵押证券显著减少 „ 为截至07年12月底持有的 美国次级资产抵押证券拨 4,118 备12.53亿港元 1900年1月1日 1900年1月2日 1900年1月3日 06年12月底 07年6月底 07年12月底 24

  26. Slide 26: 分类业务的盈利贡献

    分类业务的盈利贡献 各项业务经营溢利增长理想，个人银行业务增幅较大 提取减值准备前的经营溢利 除税前溢利 百万港元 百万港元 1,156 58 .6% (6.1%) + 8,246 3 .6% +1 17 .7% 3,315 + 5,729 5,448 (17.3%) 8,129 5,199 5,043 4,628 (42.5%) 6,526 (34.1%) (占总计的百分比%) 个人银行 企业银行 财资业务 个人银行 企业银行 2006 2007 财资业务 其它 25

  27. Slide 27: 内地业务

    内地业务 提取减值准备前的经营溢利增长强劲 客户贷款及存款显著上升，人民币贷款倍增 内地业务合并损益表 内地业务合并损益表 与 06年 06年 与06年 百万港元 2007 2007 2006 2006 比较% 比较 % 比较% 经营收入 854 562 ↑ 52.0 经营支出 280 188 ↑ 48.9 提取减值准备前的经营溢利 574 374 ↑ 53.5 除税前溢利 584 418 ↑ 39.7 客户存款 客户存款 客户贷款 客户贷款 百万港元 百万港元 8.4 % +60.9% 4 年 年+ 比06 29,972 6 比0 21,723 5,461 5,765 18,626 3,88

  28. Slide 28: Far tet

    Far tet Aes face | i Oh She Be ra (9 A) A PR 2 BOC HONG KONG (HOLDINGS) LIMITED

  29. Slide 29: 前景展望

    前景展望 „ „全球信贷市场及美国经济不明朗；信贷危机风险令 全球信贷市场及美国经济不明朗；信贷危机风险令 金融市场波动复增 „ „内地经济在宏调下仍温和增长 内地经济在宏调下仍温和增长 „ „受惠于香港与内地的经济融合，香港经济稳步增长 受惠于香港与内地的经济融合，香港经济稳步增长 „ „通胀压力持续 通胀压力持续 „ „本地及海外业务竞争激烈 本地及海外业务竞争激烈 28

  30. Slide 30: 我们的发展重点

    我们的发展重点 在更稳健的基础上发展： „ „通过「客户关系－产品－分销网络」模型，进一步 通过「客户关系－产品－分销网络」模型，进一步 提升业务平台 „ „扩大内地分行网络，提供全面的产品和服务，在内 扩大内地分行网络，提供全面的产品和服务，在内 地市场建立更稳固的地位 „ „与中国银行紧密合作，抓紧商机，互利共赢 与中国银行紧密合作，抓紧商机，互利共赢 29

  31. Slide 31: 我们的优势

    我们的优势 因势利导： „ „加强核心业务的市场领先地位 加强核心业务的市场领先地位 „ „充分利用广泛的客户基础和网络优势 充分利用广泛的客户基础和网络优势 „ „藉健全的资本基础和充裕的流动资金，维持稳固的 藉健全的资本基础和充裕的流动资金，维持稳固的 财务实力 „ „藉审慎的风险管理体系，加强风险管理 藉审慎的风险管理体系，加强风险管理 30

  32. Slide 32: 实现增长．追求卓越 2007年度业绩

    实现增长．追求卓越 2007年度业绩 2008.03.25

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