Eagle Industry Co., Ltd. · TSE:6486

Eagle Industry — NOK — Q2 FY2020/3 Earnings Presentation

32 slides from Eagle Industry's earnings presentation, Nov 12, 2019

  1. Slide 1: 2020年3月期 第2四半期累計期間 決算説明会資料

    Second Quarter 2020年3⽉期 第2四半期累計期間 決算説明会資料 NOK 株式会社（東証1部 7240） 2019年11⽉12⽇ 注意事項  本資料に記載された、NOK株式会社およびグループ各社の計画、⾒通し、⽅針、戦略、 意⾒などのうち、歴史的事実ではないものは、将来に関する⾒通しであり、これらは、 現在⼊⼿可能な情報から得られた内容に基づいて作成しております。実際の業績に影響 を与え得る要素には、事業領域を取り巻く経済情勢、市況、為替の動向など、潜在的リ スクや不確実性があるものを含んでおります。そのため、実際の業績は、これらの重要 な要素の変動により、⾒通しとは⼤きく

  2. Slide 2: 進行順序

    進⾏順序 （予定） 1 オリエンテーション （事務局） 17︓00〜 2020年3⽉期 第2四半期累計期間 決算概要 ならびに 2020年3⽉期 決算⾒通し 2 中間配当について 17︓00〜17︓10 （代表取締役社⻑ ⼟居 清志） 2020年3⽉期 第2四半期累計期間 セグメント別 決算実績 ならびに 2020年3⽉期 セグメント別 決算⾒通し 3 業種別・所在地別事業概況 17︓10〜17︓30 （専務取締役 渡邉 哲） 4 質疑応答 17︓30〜18︓00 ―お願い― 1. 質問は最後に⼀括してお受けします。 2. 質問は挙⼿後指名を受け、会社・⽒名紹介後⾏ってください。 3. 終了は

  3. Slide 3: 当社グループを取り巻く市場動向

    当社グループを取り巻く市場動向 （千台） ⾃動⾞⽣産台数 （百万台） スマートフォン出荷台数 国内 輸出 海外⽣産 14,226 14,386 14,200 13,826 760 697 719 9,594 9,268 9,069 9,500 657 2,333 2,504 2,309 2,350 2,299 2,614 2,448 2,350 19/3⽉期 19/3⽉期 20/3⽉期 20/3⽉期 2018年 2018年 2019年 2019年 4-9⽉ 10-3⽉ 4-9⽉ 10-3⽉ 1-6⽉ 7-12⽉ 1-6⽉ 7-12⽉ （⾒通し） （⾒通し） 出所︓NOK推定 Copyright

  4. Slide 4: 第2四半期累計期間 決算実績【前年同期比】

    2020年3⽉期 第2四半期累計期間 決算実績【前年同期⽐】 （億円） 【売上⾼】 【利益】 4,000 300 3,420 3,084 3,000 200 売上⾼ 180 営業利益 2,000 経常利益 親会社株主に帰属する 140 四半期純利益 100 営業利益率 1,000 4.1% 97 0.7% 41 22 14 0 0 19/3⽉期 20/3⽉期 Q2（累計） Q2（累計） （実績） （実績） 平均為替レート （円・ドル） 109.35 108.96 Copyright (c) NOK CORPORATION All rights reserved. 7 2020年3⽉期 決算⾒通

  5. Slide 5: 2020年3月期 中間配当について

    2020年3⽉期 中間配当について 2019年3⽉期 50円 中間配当 中間 期末 15円 35円 期末配当 配当 25 円 25 円 50円 50円 50円 50円 未定 配当性向 44.8 ％ 252.9 ％ 25円 25円 25円 25円 25円 25円 25円 25円 25円 期 2020年3⽉期 末 中間 期末 配 25 円 当 配当 未定 未 定 配当性向 315.7 ％ 未定 15/3⽉期 16/3⽉期 17/3⽉期 18/3⽉期 19/3⽉期 20/3⽉期 Copyright (c) NOK CORPORATION All rights reserved. 9 Copyrigh

  6. Slide 6: セグメント別決算実績

    2020年3⽉期 第2四半期累計期間 セグメント別決算実績 2020年3⽉期 第2四半期累計期間 セグメント別決算実績 （億円） 19/3⽉期 20/3⽉期 前年同期⽐ 実績 実績 増減 Q2（累計） Q2（累計） ⾦額 率 売上⾼ 1,719 1,619 △ 100 △5.8% シール事業 営業利益 184 116 △ 68 △37.0% 売上⾼ 1,543 1,323 △ 220 △14.2% 電⼦部品事業 営業利益 △ 51 △ 98 △ 47 － 売上⾼ 104 95 △9 △8.3% ロール事業 営業利益 1 △1 △2 － 売上⾼ 55 46 △9 △15.8% その他事業 営業利

  7. Slide 7: シール事業の決算実績【前年同期比】

    シール事業の決算実績【前年同期⽐】 （億円） 【売上⾼】 【営業利益】 20/3⽉期 第2四半期累計期間 実績 2,000 売上⾼ 営業利益 営業利益率 300 1,719 1,619 1,500 売上⾼ 1,619億円 （前年同期⽐ △100億円） 184 200  国内での⾃動⾞向けの需要は底堅い  中国での⾃動⾞向け需要回復の遅れ 1,000  建機、⼯作機、ロボット向けの減少 116 100 10.6% 営業利益 116億円 （前年同期⽐ △68億円） 500 7.1%  販売の減少  ⼈件費経費の増加 0 0  償却費の増加 19/3⽉期 20/3⽉期 Q2（累計） Q2

  8. Slide 8: 電子部品事業の決算実績【前年同期比】

    電⼦部品事業の決算実績【前年同期⽐】 （億円） 【売上⾼】 【営業利益】 20/3⽉期 第2四半期累計期間 実績 3,000 売上⾼ 営業利益 営業利益率 300 2,000 200 売上⾼ 1,323億円 （前年同期⽐ △220億円） 1,543  スマートフォン、HDD、⾃動⾞等の市場の低迷 1,323  スマートフォン向けの減少 1,000 100 営業利益 △98億円 （前年同期⽐ △47億円）  スマートフォン向けの販売減少 0 0 △3.3%  歩留りの改善 △7.4%  ⼈件費経費の削減 △ 51 △ 98 △ 1,000 △ 100  償却費の減少 19/3⽉期 2

  9. Slide 9: ロール事業の決算実績【前年同期比】

    ロール事業の決算実績【前年同期⽐】 （億円） 【売上⾼】 【営業利益】 20/3⽉期 第2四半期累計期間 実績 150 売上⾼ 営業利益 営業利益率 30 104 95 売上⾼ 95億円 （前年同期⽐ △9億円） 100 20  プリンター部品の需要の減少 50 10 営業利益 △1億円 （前年同期⽐ △2億円） 1  販売の減少 0.5% △1.4% 0 0  原価低減の効果 △1 (50) △ 10 19/3⽉期 20/3⽉期 Q2（累計） Q2（累計） （実績） （実績） 設備投資 3 3 減価償却 5 4 従業員数 2,023⼈ 1,929⼈ Copyright (c) NOK

  10. Slide 10: 2020年3月期 決算見通し ならびに セグメント別決算見通し

    Copyright (c) NOK CORPORATION All rights reserved. 19 2020年3⽉期 決算⾒通し ならびに セグメント別決算⾒通し

  11. Slide 11: 2020年3月期 決算修正見通し

    2020年3⽉期 決算修正⾒通し 【前年同期対⽐】 (億円) 19/3⽉期 20/3⽉期 前年同期⽐増減 実績 実績 11/12付 修正⾒通し 上半期 下半期 通期 上半期 下半期 通期 上半期 下半期 通期 ⾦額 率 ⾦額 率 ⾦額 率 売上⾼ 3,420 3,275 6,695 3,084 3,112 6,196 △ 337 △9.8% △ 162 △5.0% △ 499 △7.5% 営業利益 140 91 231 22 73 95 △ 119 △84.6% △ 18 △19.4％ △ 136 △58.9% 経常利益 180 131 311 41 99 140 △ 140 △77.4% △

  12. Slide 12: シール事業の決算見通し【前期対比】

    シール事業の決算⾒通し【前期対⽐】 （億円） 【売上⾼】 売上⾼ 営業利益率 【営業利益】 20/3⽉期 ⾒通し 4,000 営業利益（上半期） 営業利益（下半期） 600 3,417 3,248 3,000 450 売上⾼ 3,248億円 （前期⽐ △169億円） 362  国内での⾃動⾞向けの需要は底堅い  中国での⾃動⾞向け需要回復の遅れ 2,000 300  建機、⼯作機、ロボット向けの減少 220 10.5% 1,000 150 営業利益 220億円 （前期⽐ △142億円） 6.7%  販売の減少  ⼈件費経費の増加 0 0 19/3⽉期 20/3⽉期  償却費の増加

  13. Slide 13: 電子部品事業の決算見通し【前期対比】

    電⼦部品事業の決算⾒通し【前期対⽐】 （億円） 【売上⾼】 売上⾼ 営業利益率 【営業利益】 20/3⽉期 ⾒通し 5,000 営業利益（上半期） 営業利益（下半期） 200 2,974 2,673 売上⾼ 2,673億円 （前期⽐ △301億円） 2,500 100  ⾼機能スマートフォン向けの需要が減少 0 0 営業利益 △127億円 （前期⽐ ＋15億円） △4.8% △4.8%  販売の減少 -2,500 △ 100  償却費の減少 △ 127  ⼈件費経費の削減 △ 142 -5,000 △ 200  歩留りの改善 19/3⽉期 20/3⽉期  原価低減の効果 （実績）

  14. Slide 14: ロール事業の決算見通し【前期対比】

    ロール事業の決算⾒通し【前期対⽐】 （億円） 【売上⾼】 売上⾼ 営業利益率 【営業利益】 20/3⽉期 ⾒通し 300 営業利益（上半期） 営業利益（下半期） 30 201 186 売上⾼ 186億円 （前期⽐ △15億円） 200 20  事務機の需要が減少 100 10 営業利益 △5億円 （前期⽐ △4億円） 0 0  販売の減少 △0.6% △2.7%  原価低減の効果 △1 △5 (100) △ 10 19/3⽉期 20/3⽉期 （実績） （⾒通し） 設備投資 8 12 減価償却 10 9 従業員数 1,986⼈ 2,017⼈ Copyright (c) NOK CORPOR

  15. Slide 15: 業種別・所在地別事業概況

    Copyright (c) NOK CORPORATION All rights reserved. 29 業種別・所在地別事業概況

  16. Slide 16: 業種別：連結売上高推移

    業種別︓連結売上⾼推移（四半期） 業種別売上⾼ （億円） ⾃動⾞(AI) 電⼦機器(EI) ⼀般産業機器(GI) 2,500 2,000 1,784 1,799 1,637 1,702 265 267 1,475 1,500 270 1,382 233 241 241 708 706 688 555 1,000 465 366 500 812 811 826 769 775 781 0 19/3⽉期 19/3⽉期 19/3⽉期 19/3⽉期 20/3⽉期 20/3⽉期 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 （実績） （実績） （実績） （実績） （実績） （実績） Copyright (c) N

  17. Slide 17: 所在地別：連結売上高推移

    所在地別︓連結売上⾼推移（四半期） 所在地別売上⾼ （億円） ⽇本 中国 他アジア その他 2,500 2,000 1,784 1,799 1,637 1,702 96 89 1,475 99 1,500 98 384 401 1,382 91 302 308 91 326 286 1,000 506 574 540 567 380 347 500 724 730 770 678 657 734 0 19/3⽉期 19/3⽉期 19/3⽉期 19/3⽉期 20/3⽉期 20/3⽉期 Ｑ1 Ｑ2 Ｑ3 Ｑ4 Ｑ1 Ｑ2 （実績） （実績） （実績） （実績） （実績） （実績） Copyrigh

  18. Slide 18: 所在地別：シール事業売上高推移

    所在地別︓シール事業売上⾼推移（四半期） シール事業︓所在地別売上⾼ （億円） ⽇本 中国 他アジア その他 1,000 865 854 880 27 818 814 805 30 28 800 109 115 28 26 27 117 111 106 106 130 116 125 600 102 113 104 400 596 593 612 577 568 567 200 0 19/3⽉期 19/3⽉期 19/3⽉期 19/3⽉期 20/3⽉期 20/3⽉期 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 （実績） （実績） （実績） （実績） （実績） （実績） Copyright (c) NOK

  19. Slide 19: 所在地別：電子部品事業売上高推移

    所在地別︓電⼦部品事業売上⾼推移（四半期） 電⼦部品事業︓所在地別売上⾼ （億円） ⽇本 中国 他アジア その他 1,500 1,000 850 841 826 693 68 62 72 69 590 185 256 275 497 188 63 500 65 206 433 391 169 442 352 257 213 84 93 113 64 50 127 0 19/3⽉期 19/3⽉期 19/3⽉期 19/3⽉期 20/3⽉期 20/3⽉期 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 （実績） （実績） （実績） （実績） （実績） （実績） Copyright (c) NOK CORPORA

  20. Slide 20: 所在地別：設備投資額・減価償却費推移

    所在地別︓設備投資額推移（半期） 設備投資額 （億円） ⽇本 中国 他アジア 欧⽶ 400 357 344 10 21 300 306 300 284 280 5 71 24 6 92 25 107 67 116 79 69 200 64 50 69 52 44 100 187 178 165 119 118 135 0 18/3⽉期 18/3⽉期 19/3⽉期 19/3⽉期 20/3⽉期 20/3⽉期 上半期 下半期 上半期 下半期 上半期 下半期 （実績） （実績） （実績） （実績） （実績） （⾒通し） * 「下半期（⾒通し）」は、通期⾒通しから上半期⾒通しを引いたものです * 設備投

  21. Slide 21: 参考資料

    Copyright (c) NOK CORPORATION All rights reserved. 41 参考資料

  22. Slide 22: 沿革・売上高推移

    沿⾰ 1939年 江⼾川精機株式会社設⽴ 1976年 ⼦会社ＮＯＫクリューバー株式会社 1995年 中国に⼦会社無錫恩福油封有限 1941年 神⼾に⽇本ベアリング製造株式 を設⽴ 公司を設⽴ 会社を設⽴ 1978年 韓国の平和オイルシール⼯業株式会 1996年 インドネシアに⼦会社NOKイン 1951年 東京オイルシール⼯業株式会社 社に資本参加 ドネシア、シンガポールに⼦会 と⽇本油⽌⼯業株式会社が合併 社NOKアジアを設⽴ し、⽇本オイルシール⼯業株式 会社に社名変更 1950年 1960年 1970年 1980年 1990年 2000年 2010年 1960年 ⻄独のフロイデンベルグ社と

  23. Slide 23: NOKグループの強み・技術開発

    NOKグループの強み NOKグループ各社は、コア技術が融合しあう企業 集団として、⼀企業の各部⾨の関係のような《複合 技術メーカーグループ》を形成しています。それぞ れが個性と誇りをもって同じ夢に向かい、あらゆる ニーズに応える事業を展開しています。 Copyright (c) NOK CORPORATION All rights reserved. 45 NOKの技術開発 湘南開発センターは、NOKのあらゆる先進技術を集約させ、開発スピードを上げること を⽬的に設⽴されました。部⾨間の垣根を取り払い、製品設計から出品検査までを⼀貫 して⾏う⾃⼰完結型の開発体制を整えています。研究開発および⽣

  24. Slide 24: NOKの主要製品：オイルシール・FPC

    NOKの主要製品︓オイルシール オイルシールとは、オイル（油）をシールする（封じる）機能部品です。回転や上下動な ど、機械の“動く”部分において、潤滑油をはじめ、⽔、薬液、ガスなどが漏れるのを防ぐ と同時に、外部からのほこりなどの侵⼊を防ぐ働きをしています。⾞、船、⾶⾏機、エア コン、洗濯機、⽔道などに使⽤され、幅広い機械類で不可⽋な部品になっています。 （使⽤例） POINT NOKの歴史はオイルシールの歴史です。⽇本でNo.1の オイルシールメーカーへの発展の礎は、1960年、⻄ドイツ(当時)の カール・フロイデンベルグ社との技術提携に始まります。その後、⽇ 本の⾃動⾞メーカー1社のみが進

  25. Slide 25: 自動車でみるNOK製品

    ⾃動⾞でみるNOK製品 Copyright (c) NOK CORPORATION All rights reserved. 49 業種別市場動向︓⾃動⾞⽣産台数推移（半期・年度） ⾃動⾞⽣産台数 国内 輸出 海外⽣産 （千台） 14,921 14,386 15,000 14,292 14,226 13,826 14,200 12,000 9,910 9,268 9,000 9,620 9,594 9,069 9,500 6,000 2,312 2,475 2,333 2,504 2,309 2,350 3,000 2,360 2,536 2,299 2,614 2,448 2,350 0 1

  26. Slide 26: 一般産業機器でみるNOK製品

    ⼀般産業機器でみるNOK製品 ソーラーパネルに 家庭⽤⼩型⾵⼒発電に パワーコントロールユニット＆⼆次電池に 燃料電池に ソーラーパネル⽤ゴムガスケット オイルシール O-リング 防振ゴム キャパシタ⽤封⼝版 電磁波シールド(EMガード) セルシール GDL NOK独⾃の材料配合技術により 使⽤に合わせた材料のご提案をします。 加湿膜モジュール バルブ 確かな信頼と豊富な実績を持つ部品をご提供致します。 ⼈⼯芝、競技場トラックに 使⽤部位・環境・条件に応じた部品をご提案します。 ゴムばりリサイクル ⼈⼯芝舗装断⾯例 パイル 砂、ゴムチップ ⼩型⾵⼒発電 基布、マット類 シール技術・⾼分⼦配合加

  27. Slide 27: 情報電子機器でみるNOK製品

    情報電⼦機器でみるNOK製品 世界でトップのシェアを誇るフレキシブルプリント基板 （FPC）は、最先端の電⼦機器に幅広く使われています。 また、⾼度な技術によって作られた多層フレキシブルプ リント基板（フレクスボード）は、情報電⼦機器の⼩ 型・⾼性能化に⽋かせない存在となっています。 Copyright (c) NOK CORPORATION All rights reserved. 53 業種別市場動向︓携帯電話出荷台数（半期・暦年） 携帯電話出荷台数 （百万台） スマートフォン その他 1,500 1,200 997 900 893 815 841 805 900 173 140 174

  28. Slide 28: 業種別市場動向：HDD・タブレットPC

    業種別市場動向︓HDD⽣産台数（半期・暦年） HDD⽣産台数 （百万台） 300 200 202 209 192 174 165 152 100 0 2017年 2017年 2018年 2018年 2019年 2019年 1-6⽉ 7-12⽉ 1-6⽉ 7-12⽉ 1-6⽉ 7-12⽉ （⾒通し） 出所︓NOK推定 Copyright (c) NOK CORPORATION All rights reserved. 55 業種別市場動向︓タブレットPC出荷台数（半期・暦年） タブレットPC出荷台数 （百万台） 150 120 90 95 88 60 76 81 72 64 30 0 2017年

  29. Slide 29: memo

    memo

  30. Slide 30: 2020年3月期見通し推移

    2019年811月12日 2020年3月期見通し推移 NOK株式会社 （単位：百万円） 期初見通し 7/14見通し 10/24見通し 11/12見通し 事業区分 項目 上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期 下期 通期 ※ 売上高 315,000 355,000 670,000 301,399 323,601 625,000 308,100 311,500 619,600 308,364 311,236 619,600 連結 営業利益 5,500 25,500 31,000 1,500 19,000 20,500 2,100 7,400 9,500 2,164 7,336

  31. Slide 31: セグメント情報 2020年3月期見通し

    2019年11月12日 セグメント(事業区分別）情報 2020年3月期見通し NOK株式会社 （単位：百万円） 2019年3月期 実績 2020年3月期見通し 事業区分 項目 前 年 前 年 前年 上期 下期 通期 上期 伸び率 下期 伸び率 通期 伸び率 同期比 同期比 同期比 外部売上高 171,873 169,807 341,680 161,885 △9,988 △5.8% 162,915 △6,892 △4.1% 324,800 △16,880 △4.9% セグメント間売上 989 936 1,925 846 △143 1,054 118 1,900 △25 売上高 172,863 1

  32. Slide 32: お問い合わせ先

    お問い合わせ先 NOK 株式会社 業務本部 広報部 Phone: 03-6891-0191 E-mail: ssato@nok.co.jp URL: http://www.nok.co.jp/ Copyright (c) NOK CORPORATION All rights reserved.

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