Kawasaki Kisen Kaisha, Ltd. · TSE:9107
Kawasaki Kisen Kaisha — Q3 FY2011 Earnings Presentation
12 slides from Kawasaki Kisen Kaisha's earnings presentation, Jan 31, 2012
Slide 1: 2011年度第3四半期決算説明資料
2011年度第3四半期決算説明資料 2012年1月31日 川崎汽船株式会社
Slide 2: アジェンダ
アジェンダ A. 2011年度第3四半期決算概要 A-1 決算概要 A-2 第3四半期累計実績のポイント A-3 通期業績予想 A-4 通期業績予想のポイント B. 部門別業績動向 B-1 コンテナ船 B-2 不定期専用船 – ドライバルク B-3 不定期専用船 – 自動車船 B-4 不定期専用船 – エネルギー資源輸送・重量物船事業 1
Slide 3: A. 2011年度第3四半期決算概要
KY K Mmmm = KAWASAKI KISEN KAISHA, LTD. b} 7 [Iv SN CHR A A. 201147 BE 31
Slide 4: A-1. 決算概要
A-1. 決算概要 （単位：億円） 2011年度 2010年度 9ヶ月 9ヶ月 上期実績 3Q実績 増減額 累積 累積 売上高 4,970 2,359 7,329 7,619 ▲ 290 営業損益 ▲ 184 ▲ 132 ▲ 316 623 ▲ 939 経常損益 ▲ 203 ▲ 203 ▲ 406 526 ▲ 932 当期純損益 ▲ 186 ▲ 236 ▲ 422 332 ▲ 754 為替レート \80.24 \77.51 \79.33 \87.46 ▲ \8.13 燃料油価格 $656 $672 $661 $471 $190 （単位：億円） 2011年度 2010年度 増減額 9ヶ月 9ヶ月
Slide 5: A-2. 第3四半期累計実績のポイント
A-2. 第3四半期累計実績のポイント ＜前年同期比＞ 減収（▲290億円）・減益（▲932億円） 損益変動要因 前年同期比 概況 為替変動 -68 平均為替レート8.13円高 燃料油価格変動 -172 バンカー価格高（+190/MT) 市況変動 -533 コンテナ船の運賃下落、ドライバルク船の市況低迷 営業規模 -40 自動車船の積高減 コスト増減 -6 関係会社 -95 海外子会社外貨建借入為替評価損 等 その他 -18 ― 合計 -932 【 前年同期比 為替変動 ： 8.13円 円高 ⇒ ▲68 億円 / 燃料油価格変動 ： $190高 ⇒ ▲172 億円 】 4
Slide 6: A-3. 通期業績予想
A-3.通期業績予想 （単位：億円） 2011年度 2010年度 2Q決算発表時 公表数値 前期比 9ヶ月 4Q 増減額 通期予想 通期実績 上期 下期 通期 累計 予想 売上高 7,329 2,371 9,700 9,851 ▲ 151 4,970 4,940 9,910 営業損益 ▲ 316 ▲ 114 ▲ 430 586 ▲ 1,016 ▲ 184 ▲ 116 ▲ 300 経常損益 ▲ 406 ▲ 134 ▲ 540 474 ▲ 1,014 ▲ 203 ▲ 187 ▲ 390 当期純損益 ▲ 422 ▲ 118 ▲ 540 306 ▲ 846 ▲ 186 ▲ 134 ▲ 320 為替レー
Slide 7: A-4. 通期業績予想のポイント
A-4. 通期業績予想のポイント ＜前回公表比＞ 減収（▲210億円）・減益（▲150億円） 損益変動要因 前回公表比 概況 為替変動 1 平均為替レート0.19円安 燃料油価格変動 -19 バンカー価格高（+18/MT) 市況変動 -86 コンテナ船の運賃下落 営業規模 -52 コンテナ船の積高減 コスト増減 32 ― 関係会社 -32 ― その他 6 ― 合計 -150 ＜前期比＞ 減収（▲151億円）・減益（▲1,014億円） 損益変動要因 前年同期比 概況 為替変動 -82 平均為替レート7.23円高 燃料油価格変動 -219 バンカー価格高（+182/MT) 市況変動 -553 コン
Slide 8: B. 部門別業績動向
KY K Mmmm = KAWASAKI KISEN KAISHA, LTD. | ABP BUSRa == DNA oh 4
Slide 9: B-1. 部門別業績動向 - コンテナ船
B-1. 部門別業績動向 - コンテナ船 ＜11F3Q累計実績＞ 前年同期比 減収・赤字転落 荷動きの伸び悩みと大型新造船供給による需給の緩みにより運賃下落 ＜今後のポイント＞ 旧正月後の運賃動向 冬季減便策によるコスト削減と需給の改善 2009年度 2010年度 2011年度 通期 1Q 2Q 3Q 4Q 通期 1Q実績 2Q実績 上期実績 3Q実績 売上高（億円） 3,640 1,123 1,284 1,050 992 4,450 1,047 1,055 2,101 930 経常利益（億円） ▲ 670 89 167 57 ▲ 23 290 ▲ 78 ▲ 105 ▲ 183 ▲ 134 運
Slide 10: B-2. 部門別業績動向 - 不定期専用船 ドライバルク
B-2. 部門別業績動向 – 不定期専用船 - ドライバルク ＜11F3Q累計実績＞ 前年同期比 増収・減益 大型船： 中国向け鉄鉱石の堅調な荷動きにより市況は回復し、安定推移 中小型船： 荷動き停滞による船腹余剰により市況は下落 ＜今後のポイント＞ 大型船： 中国における高水準の鉄鉱石在庫量を背景に船腹調達が一服し、当面は市況軟化 中小型船： 新造船の供給圧力等から厳しい市況を予想 2009年 2010年度 2011年度 バルク市況 通期 1Q 2Q 3Q 4Q 通期 1Q実績 2Q実績 上期実績 3Q実績 4Q見込 下期見込 通期見込 ケープ（170型） $42,500 $40,000 $
Slide 11: B-3. 部門別業績動向 - 不定期専用船 自動車船
B-3. 部門別業績動向 – 不定期専用船 自動車船 ＜11F3Q累計実績＞前年同期比 増収・赤字転落 震災影響による出荷減に対応した停船・係船で配船効率が低下 円高、燃料油価格高止まりによるコスト増 ＜今後のポイント＞ 震災の影響からは完全に脱却し、日本出しの出荷台数は回復 タイの洪水による出荷減の影響 円高、欧州の経済環境による影響 2009年度 2010年度 2011年度 通期 1Q 2Q 3Q 4Q 通期 1Q実績 2Q実績 上期実績 ３Q実績 往航 802 240 254 272 250 1,016 162 252 414 292 輸送台数 復航/三国間 808 311 291 31
Slide 12: B-4. エネルギー資源輸送・重量物船事業
B-4. 部門別業績動向 – 不定期専用船 エネルギー資源輸送・重量物船事業 【エネルギー資源輸送】 ＜11F3Q累計実績＞ 前年同期比 減収・損失拡大 【LNG】 長期契約 順調稼動 / スポット運航船 中期契約確保 【油槽船】 VLCC 安定収益 / AFRAMAX 石油製品船 市況は船腹過剰により低迷 【オフショア】 PSV 中長期契約にて安定収益 / AHTS 堅調な市況推移 ＜今後のポイント＞ 【LNG】 中長期契約による安定稼動 【油槽船】 中東情勢の影響によりアフリカ積み極東向けが増加傾向にあり市況がやや改善 【オフショア】 AHTSはスポット市況での運航下でも安定的な収益を狙う
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