Slide 1: 平成26年3月期 決算説明会
日本システム技術株式会社 Japan System Techniques Co., Ltd. （東証第２部 証券コード4323） 平成26年（2014年）３月期 決算説明会 2014年６月４日 ★ 本資料は、発表時現在における将来に関する前提及び見通し等に基づき 判断した予測が含まれております。実際の業績は、業況の変化等により、 予想数値と異なる場合があります。 ★ 特に注記のない限り、業績に係る数値等は全て連結ベースで記載しております。 Copyright Japan System Techniques Co., Ltd. All rights reserved. 1
Slide 2: 目次
目 次 １．業績ハイライト ２．当社グループの概要 ３．当社グループの特長 ４．業績分析 ５．今後の計画 Copyright Japan System Techniques Co., Ltd. All rights reserved. 2
Slide 3: 業績ハイライト①（連結損益）
1. 業績ハイライト①（連結損益） （単位：百万円） 2013.3期 2014.3期 実績 実績 前期比 売上高 10,139 10,828 106.8% 売上総利益 2,045 2,178 106.5% 売上総利益率 20.2% 20.1% － 一般管理費 1,731 1,750 101.1% 営業利益 314 427 136.1% 経常利益 355 474 133.2% 経常利益率 3.5% 4.4% － 当期純利益 168 278 165.2% ・３期連続増収増益。 ・当初予想に対し売上は若干未達（99.3％）も各利益指標は予想達成。 ・研究開発費 実績156百万円 （前年同期比89％）
Slide 4: 業績ハイライト②事業別ダイジェスト
1.1. 業績ハイライト② 【事業別ダイジェスト】 （億円） 【売上】 （億円） 【営業利益】 7 (計 101.39) (計 108.28) (計 3.14) (計 4.27) 6 0.41 5 0.71 4 2.96 3 3.09 2 1 1.63 2.78 0 -1 -2.3 -1.94 -2 -3 システム販売事業 パッケージ事業 -4 ソフトウェア事業 -5 医療ビッグデータ事業 -6 （期） 2013.4 2014.3 （期） z ソフトウェア事業：サービス・流通業、製造業等が好調 増収増益 z パッケージ事業 ：コンペ激化も売上は確保、研究開発投資が増加 増収減益 z システム販
Slide 5: 業績ハイライト③（JASTブランドサービス）
1.2. 業績ハイライト③（JASTブランドサービス） １．JMICS（医療ビッグデータ事業） ☆5月現在52団体のレセプト点検受注（前年同期比＋34） ☆分析サービス、業者向けクラウド等商材拡大で総合医療分析事業化 ☆売上は順調に拡大（0.9億円→2.3億円）。次課題は生産性向上と固定 費低減による黒字化 ２．BankNeo（金融機関情報系パッケージ） ☆2012年12月の信金向け稼働後商談機会急増、SE不足解消が急務 ☆2015年3月期は大飛躍の年と位置付け売上倍増以上を計画 ３．GAKUEN（学校業務改革パッケージ） ☆次の成長ドライバとして新ヴァージョン製品は開発工程に進展 ☆上海に販
Slide 6: 2. 当社グループの概要
2. 当社グループの概要 商号 日本システム技術株式会社 Japan System Techniques Co., Ltd. （東証２部 略称JAST 証券コード4323 銘柄略称「日シス技術」） 設 立 1973年（昭和48年）3月 資本金 10億7,144万円 （2014年3月末現在） 系 列 なし（完全独立系） 本店所在地 大阪市北区中之島2-3-18 中之島フェスティバルタワー29階 代表者 代表取締役執行役員 平林 武昭 ☆2014年3月期 連 結 単 独 売上高 108.28億円 86.40億円 経常利益 4.74億円 4.50億円 2014/4/1付 当期利益 2.78億円 2.
Slide 7: 当社グループの概要（創業からの単体業績）
2.1. 当社グループの概要（創業からの単体業績） （億円） （億円） ア 医 ル 療 創立後42期の業績 Ｊ フ 新 ビ 4 経常黒字: 41期 Ａ 東 ァ 日 ッ Ｓ 証 コ 本 グ 4 経常赤字: １期 Ｄ 上 ンシ ニ デ Ａ 場 ピス ｜｜ タ パ Ｑ ュテ ズ タ シ イ ッ 上 | ム Ｇ 独 ン 子 ケ 場 タ販 子立 ガ 会 | 子売 会事 ポ 社 ジ 会事 社業 | 設 事 社業 化化 東 ル 立 業 化開 子 開 始 京 会 始 支 社 社 設 開 立 設 （期） Copyright Japan System Techniques Co., Ltd. All rights
Slide 8: 3. 当社グループの特長
3. 当社グループの特長 １．全ての基本は経営理念 ２．優良企業群との長期取引と新規顧客の拡大 ３．広範な情報サービスと自社ブランド拡大 ４．グループ拠点展開 ５．国内トップシェアの大学業務パッケージ ６．国内唯一の統合医療データ分析サービス ７．その他の特長 Copyright Japan System Techniques Co., Ltd. All rights reserved. 8
Slide 9: 特長1：全ての基本は経営理念
3.1. 特長1：全ての基本は経営理念 「情報化の創造・提供による社会貢献」をモットーとして、いかなる企業系列にも属さない完全独 立系の立場を堅持することにより、業種、技術分野、プラットフォーム等を問わず、常に最新の技 術に挑戦しつつ、自由な立場で幅広い分野の開発業務に取組むことを経営の基本方針としてお ります。 この基本方針に則り、お客様、株主、社員、社会がそれぞれwin-win（双方有益）の関係を築く べく、「四方良し」の理念を掲げ、それぞれの価値を最大化し、全体としての企業価値を高めること により、安定的成長を実現することを目標としております。 また、こうした成長の原動力となるのは従業員
Slide 10: 特長2：優良企業群との長期取引と新規顧客の拡大
3.2. 特長2：優良企業群との長期取引と新規顧客の拡大 ☆主要長期大手顧客 注．取引年数順に記載、「○○分野」は全てソフトウェア事業内における分類 企業グループ名 直接取引年数 主要取引分野 富士通 37 ビジネス分野 パナソニック 32 エンジニアリング分野 ＩＨＩ 32 エンジニアリング分野 本田技研工業 30 エンジニアリング分野 電通 30 スポーツ･文化イベント分野 ダスキン 25 ビジネス分野 ＮＴＴ 19 ビジネス分野、エンジニアリング分野 日本アイ・ビー･エム 19 ビジネス分野、パッケージ事業 ☆新たなビジネス・顧客の拡大例 売上シェア変化 企業グループ名 （’07.3→’
Slide 11: 特長3：広範な情報サービスと自社ブランド拡大
3.3. 特長3：広範な情報サービスと自社ブランド拡大 メーカーや系列等一切の制約がなく、自由な立場で広範なサービスが提供できます。 既存の事業セグメント 異 １．ソフトウェア事業（ソフトウェアの個別受託開発） 事 ＳＩｅｒ の側面 (1) ビジネスアプリケーション分野 （事務処理系システム） 業 (2) エンジニアリングアプリケーション分野 （制御、技術系システム） ｜ (3) イベントアプリケーション分野 （スポーツ・文化イベント関連システム） 多 様 性 ２．パッケージ事業（ソフトウェアパッケージの開発・販売） パッケージメーカーの側面 ・ 戦略的大学経営システムの開発・販売、導入支援、
Slide 12: 特長4：グループ拠点展開
3.4. 特長4：グループ拠点展開 日本システム技術株式会社 アルファコンピュータ株式会社 （東京、大阪） （東京） ★マルチベンダＩＴインフラ 設計（システム販売） 東京本社 大阪本社 桂林安信軟件有限公司 （中国 桂林） ★オフショア開発拠点 ★中国本土拡販拠点 株式会社新日本ニーズ （大阪） ★JASTにない顧客筋の 受託開発 SafeNeeds株式会社 （大阪） ★受託開発、中国オフショ ア案件のブリッジ会社 JASTEC Thailand Co., Ltd. （タイ バンコク） ★現地日系企業向け開発 JAST Techniques Pte. Ltd. （シンガポール） ★現地日系企
Slide 13: 特長5：国内トップシェアの大学業務パッケージ
3.5. 特長5：国内トップシェアの大学業務パッケージ 導入実績 ★・近畿大学 ★・甲南大学 ★・北海道教育大学（国） 大学： 238 校 ★・追手門学院大学 ・室蘭工業大学（国） 短期大学： 85 校 ★・阪南大学 ★・公立はこだて未来大学 その他： 18 校 ★・兵庫県立大学（公) ★・酪農学園大学 他 合計： 341 校 ★・大手前大学 ★・神戸女子大学 （2014年5月19日現在） ★・プール学院大学 ★・梅花女子大学 ★・東北福祉大学 ★・神戸女学院大学 ★・宮城学院女子大学 ★：UNIVERSAL PASSPORT導入校 ★・大阪音楽大学 ★・東北工業大学 ★・京都光華女子大学 ★
Slide 14: 特長6：国内唯一の統合医療データ分析サービス
3.6. 特長6：国内唯一の統合医療データ分析サービス ★ＪＭＩＣＳ（JAST Medical Insurance Checking Service）のサービス ①医療費請求内容審査サービス： レセプトの全件高速点検により、不適切な請求項目の請求額削減等を行う ②基礎分析サービス： 医療データの各種現状把握、経年変化、他の保険者との比較分析などを行う ③適正受診指導サービス： 適正な受診を通じ、冗長な医療費支出の節約と薬害による健康被害の防止を促進する ④後発（ジェネリック）医薬品使用促進サービス： 地域、薬局、薬効分類別の分析や、紙やＷＥＢ媒体による個別通知を行い、 後発医薬品への切り替えを
Slide 15: その他の特長
3.7. その他の特長 人材重視 品質、信頼へのこだわり ¾ 新卒中心の採用と ¾「一括丸投げ」は行わない、 長期的な人材育成 社員中心のプロジェクト編成 ¾人材流動の激しい業界 ¾請負った案件は満足頂くまで 内で高い社員定着率 やり抜く、途中退場はしない ↓ ↓ 品質安定、低コスト体質 高いリピートオーダー率 大手顧客との長期取引 長期安定成長 の実現 特徴的な営業戦術 徹底したコスト管理 ¾ソフトウェア事業（受託開発）： ¾ 間接部門を含む全活動を ・ＳＥ自らリピート案件発掘（営業なき営業） プロジェクト化しデータ管理 ・新規顧客は専門営業がソリューション提案 ¾個人別30分毎の売上･原価
Slide 16: 業績分析（2014年3月期連結業績）
4. 業績分析（2014年３月期連結業績） （単位：百万円） 2013.3期 2014.3期 前期比 上半期 下半期 通期 上半期 下半期 通期 上半期 下半期 通期 売上高 4,692 5,446 10,139 5,007 5,821 10,828 106.7% 106.9% 106.8% 売上総利益 873 1,171 2,045 869 1,308 2,178 99.6% 111.7% 106.5% 売上総利益率 18.6% 21.5% 20.2% 17.4% 22.5% 20.1% － － － 一般管理費 855 875 1,731 883 866 1,750 103.3% 99.0%
Slide 17: 業績分析（事業セグメント別推移）
4.1. 業績分析（事業セグメント別推移） ①サービス・流通、金融、製造、医療機関が増 ①サービス拡大で高収益性維持 ②通信、官公庁、教育機関が減 ②次の成長への充電期（次世代製品R&D） （単位：百万円） 2013.3 2014.3 金額 金額 前期比 ソフトウェア事業 売上高 6,484 7,110 109.7% 営業利益 163 278 170.2% 営業利益率 2.5% 3.9% － パッケージ事業 売上高 1,913 1,949 101.9% 営業利益 309 296 96.1% 営業利益率 16.2% 15.2% － システム販売事業 売上高 1,649 1,533 93.0% 営
Slide 18: 業績分析（分野別売上構成推移）
4.2. 業績分析（分野別売上構成推移） （億円） 14% 16% 最大シェアのビジネス分野 15% 回復で収益基盤安定 18% 19% 2% 21% 0% 1% 8% 2% 1% 0% 8% 7% 58% 54% 56% （期） 注．グラフ内の数値(％)は連結売上高に対する構成比 Copyright Japan System Techniques Co., Ltd. All rights reserved. 18
Slide 19: 業績分析（パッケージ事業品目別売上構成）
4.3. 業績分析（パッケージ事業品目別売上構成） （億円） 13% 11% 12% 各品目とも大きな増減なし 24% 26% サービス拡張でシェアを維持拡大 30% 28% 25% 21% 19% 21% 21% 9% 8% 9% 8% 8% 7% （期） 注．グラフ内の数値(％)は連結売上高に対する構成比 ・ＰＰ販売：学校経営統合パッケージの販売収益 ・導入サービス：パッケージの導入支援サービス収益 ・パッケージ保守：パッケージの保守契約収益 ・ＥＵＣ開発：パッケージ販売に伴う関連システムの個別受託開発の収益 ・仕入販売：ハードウェア及び他社開発ソフトウェアの仕入販売収益 ・運用サービス：
Slide 20: 業績分析（最終顧客の業種別売上構成推移）
4.4. 業績分析（最終顧客の業種別売上構成推移） （億円） 110 100 10% 12% 多分野特化路線を堅持 3% 90 2% ★医療機関向けが大幅増 8% ★金融が顕著に回復 0% 80 25% 32% 70 33% 60 10% 9% 50 7% 22% 官公庁･その他 40 21% 18% 医療 30 教育機関 10% 12% 製造 20 15% サービス･流通 10 21% 17% 13% 金融･保険･証券 0 通信 2012.3 2013.3 2014.3 （期） 注．グラフ内の数値(％)は連結売上高に対する構成比 z 通信： 22％減 大手通信業向け案件の終息に伴う減少 z
Slide 21: 業績分析（顧客グループ別売上構成）
4.5. 業績分析（顧客グループ別売上構成） 17% 16% その他 （ＮＴＴ） 8% 9% システム販売事業顧客 （富士通） 8% パッケージ代理店 （ダスキン） 8% 0% （電通） （本田技研工業） 1% （ＩＨＩ） 大学等教育機関 3% 1% （ﾊﾟﾅｿﾆｯｸ） 12% TIS 銀行直接取引 4% 0%（ＩＢＭ） 健保・医療機関 7% 3% 道路関連公企業 2% 外資ｿﾘｭｰｼｮﾝ 0% 注．グラフ内の数値(％)は連結売上高に対する構成比 ()内の企業名は10ページ記載の既存大手長期顧客先グループ名（連結売上に占めるシェア38％） Copyright Japan System Tech
Slide 22: 今後の計画（2015年3月期連結業績）
5. 今後の計画（2015年3月期連結業績） 4期連続増収増益＆最高収益 （単位：百万円） 2014/3期 2015/3期 増減率 実績 計画 売 上 高 10,828 11,900 ＋9.9％ 売 上 総 利 益 2,178 － － 売 上 総 利 益 率 20.1％ － － 営 業 利 益 427 525 ＋22.8％ 経 常 利 益 474 555 ＋17.1％ 経 常 利 益 率 4.4％ 4.7％ － 当 期 純 利 益 278 290 ＋4.0％ Copyright Japan System Techniques Co., Ltd. All rights reserved. 22
Slide 23: 今後の計画（業績予想のフィジビリティ分析）
5.1. 今後の計画（業績予想のフィジビリティ分析） ★連結損益ハイライト （単位：百万円） 2014/3期 2015/3期 増額 実績 計画 売 上 高 10,828 11,900 1,072 営 業 利 益 427 525 98 経 常 利 益 474 555 81 当 期 純 利 益 278 290 12 ★営業増益（増益率22.8％、98百万円）の内訳 （単位：百万円） 概算 項目 利益影響 摘要 GAKUEN研究開発費増 △75 次世代製品開発、中国版開発（教務PP、EduTrack） 一般管理費等のその他費用増 △172 一般管理費増、オフィス増床等規模拡大に伴う 既存事業の増収に
Slide 24: 今後の計画（環境認識）
5.2. 今後の計画（環境認識） （%） (出典：経済産業省特定サービス産業動態統計） ジャスミン革命 欧ソブリン危機 サブプライム 第二 次安倍内閣 リーマン 震 災 2007年３月期 2014年３月期 大手８社グループ向け売上比率 67％ 38％ ソフトウェア（受託開発）事業の売上比 81％ 66％ 大手向け受託開発が業績を牽引 左記の構図は完全に崩壊 地道にQCDを守れば次の受注に繋 がり業績も伸ばせた 今後の成長へのアクション 1. ＪＡＳＴブランド （受託者から情報発信元へ） 2. アライアンス （顧客と１：１の関係から多彩な協業へ） 3.Copyright グローバル （国内専業か
Slide 25: 今後の計画（パッケージ事業 ①総合教育IT事業化）
5.3. 今後の計画（パッケージ事業 ①総合教育ＩＴ事業化) 既存コアサービス パッケージ 受託開発 仕入販売 OEM機器 証明書発行機 クラウド スマートデバイス ホスティングサービス バックアップ＆ログチェック ＢＣＰ ＥＲＰ ＢＩ Copyright Japan System Techniques Co., Ltd. All rights reserved. 25
Slide 26: 今後の計画（パッケージ事業 ②次世代製品）
5.4. 今後の計画（パッケージ事業 ②次世代製品) 【現行ヴァージョン「GAKUEN EXシリーズ」の現状】 ★2006年9月リリース以来の通算導入実績 GAKUEN151校、UNIVERSAL PASSPORT127校、大学経営ソリューションのトップブランドとして定着 ★近況：GAKUENを狙い撃ちした他社製品台頭、価格競争激化 高収益性維持するもモデル壮年期を迎え成長性は低下 【次世代製品のコンセプト】 ★現行製品のヴァージョンアップではなくリニューアル 機能、デザイン、使い方、提供サービス、プラットフォーム等一新 開発コストを現ヴァージョン時の1/3以下に抑える ★コンペチタへの対応・
Slide 27: 今後の計画（パッケージ事業 ③中国進出）
5.5. 今後の計画（パッケージ事業 ③中国進出） 【大学情報化市場の比較】 日本 中国 四年制大学数 800校弱 2,000校超 大学進学率 現50％超で頭打ち 現20％台、今後も長期的に上昇 大学規模 学生数3,000～5,000人が中規模 学生数２万人超が中規模 教務・経営シス 統合システムは（調査した範囲 ひと通り普及 テム では）見当たらず 【2012年7月の桂林安信軟件M&Aによる強みを存分に発揮】 技術面の強み：JASTのGAKUENノウハウと中国人ＳＥの協業で「正しく」使える製品を提供できる ①正しい中国語化が可能 ②中国の大学制度に正しく準拠 ③中国市場で最適適用可能なプラッ
Slide 28: 今後の計画（医療ビッグデータ事業）
5.6. 今後の計画（医療ビッグデータ事業） 【有償サービス開始以降の月間レセプト枚数及び顧客数推移】 （契約保険者数） （レセプト枚数） 60 3,000,000 50 2,500,000 レセプト点検枚数 40 契約保険者数 2,000,000 30 1,500,000 20 1,000,000 10 500,000 0 0 ★歩みと今後 2013年10月 JASTのシステムを他の点検業者に利用開放する「業者クラウドサービス」開始 2014年1月 月間レセプト処理枚数250万枚突破。１年間で３倍増 2014年3月期実績 売上2.3億円と倍増以上。営業損失相当改善したが△1.9億円と依然先行
Slide 29: 今後の計画（金融機関情報系パッケージ BankNeo）
5.7. 今後の計画（金融機関情報系パッケージ BankNeo） ★実績急増の秘訣 ①長年蓄積した金融系開発ノウハウにより最適機能を網羅 ②電子地図との連携、モバイル端末対応等、最先端のCRM/SFAソリューション ③大型・長期化が一般的な金融システム導入において画期的低価格と短納期を実現 ★歩みと今後 2012年12月 信金様に初導入 2013年3月末 導入決定実績２行 2014年5月現在 導入決定実績１２行、商談進行中１０数行 2015年3月期 売上は前年比200％を想定Copyright Japan System Techniques Co., Ltd. All rights reser
Slide 30: 今後の計画（グローバル展開）
5.8. 今後の計画（グローバル展開） 2013.3月期以前 各社独立独歩で運営 2014年3月期 本格的グローバル化に向け舵を切る ①シンガポール、タイとも新社長招聘、体制増強 ②グループ各社間取引、情報交換を活性化 2015年3月期 国外売上前年比170％を想定 中国（桂林） 桂林安信軟件有限公司 オフショア委託 日本システム技術 ☆オフショア開発拠点 ブリッジSE常駐 ☆中国本土向け案件開発 中国（上海） ☆GAKUEN China 販売拠点 ☆営業・開発協業 ☆日本・現地並行サポート ☆共同提案 シンガポール タイ JAST TECHNIQUES PTE. LTD. JASTEC （T
Slide 31: 今後の計画（資本政策）
5.9. 今後の計画（資本政策） ★株価、出来高推移 リニア高速実験再開 東京オリンピック招致決定 立会外分売（15万株） 新株予約権 行使満了 立会外分売（15万株） TOPICS ★9月以降出来高急増に伴い新株予約権行使も急進 （2013年10月～2014年３月の間：43万3千株、行使期間の発行株式総数は50万9千株） ★２度の立会外分売（200株上限）は何れも即時完売 （９月末株主数1,789名→現在?[c.f.一部指定替え基準2,200名]） 今後の施策、課題 ★今期配当予定は25円 （5月20日現在配当利回り3.9％） ★流動性向上（総株式数500万株台→１桁上は必要と認識、追加的施
Slide 32: 今後の計画（中長期業績構想）
5.10. 今後の計画（中長期業績構想） 売 上 システム販売（JASTブランド） パッケージ（JASTブランド） 新事業系（JASTブランド+アライアンス） JASTブランド＋新事業系と ソフトウェア（既存の受託型） （億円） 従来型受託ビジネスが 同規模、の構図を目指す 100 14% 16% 18% 7% 23% 61% 61% 0 （期） 2012.3 2013.3 2014.3 2015.3 2016.3 2017.3 経常利益 系軸的構造変革 （億円） ↓ 5 収益化＆投資の継続 収益性の向上 産業界でのプレゼンス向上 資本市場でのプレゼンス向上 0 （期） 2012.3 2013
Slide 33: 本日はありがとうございました
本日はありがとうございました 日本システム技術株式会社 平成26年（2014年）３月期 決算説明会 2014年６月４日 Copyright Japan System Techniques Co., Ltd. All rights reserved. 33